建設中國特色的現代企業司庫體系

秦榮生

【摘 要】 隨著我國金融體制改革的不斷深入，利率與匯率市場化的不斷推進，企業面臨的金融風險不斷積聚，急需進行研究和采取化解措施。企業司庫是經營和管理企業金融風險的有效手段，其主要職能是資產配置、風險控制、流動性管理和融通資金。建設中國特色的司庫體系，應充分發揮財政部門的主導作用、發揮國有企業的主力軍作用、發揮財務共享的基礎性作用、發揮互聯網與大數據的支撐性作用和發揮財務管理人員的創新性作用。

【關鍵詞】 現代企業； 司庫； 中國特色； 司庫體系

【中圖分類號】 F275 【文獻標識碼】 A 【文章編號】 1004-5937（2016）16-0020-03

司庫之意[1]，司為主管、操作和經營之意，庫即庫房。司庫望文生義，就是管理庫房，其肩負著財產安全的重要職責。現代意義上的企業司庫，主要是指管理企業的金融資產，也包括實物資產和無形資產，即管理企業的所有財富。

現代司庫作為企業集團資金管理的高級形式，最終目的是通過企業集團內資源的整合和風險管控，實現生產經營、投融資決策、業務協同、風險管理的一體化應用，以更好地為企業集團的發展戰略服務。

一、司庫的發展與主要職能

司庫的產生和發展是基于企業的內在需要和外部環境的影響。20世紀60年代，西方國家一些企業集團加強了現金管理，有的企業集團在財務部門之下設立專司現金管理的部門。70年代開始，西方國家金融市場監管開始放寬，企業集團的現金管理職能從簡單的核算拓展到了“獲取資金（Obtain of Funding），管理現金收支（Management of Payments and Collections），保持賬戶頭寸水平（Maintenance of Bank Balance Positions）”等職能。進入80年代，現金管理職能接近財務資金管理（Financial Cash Management）和流動性管理（Liquidity Management），使之成為企業的綜合管理部門。為此，一些企業集團將專司現金管理的部門從財務部分離出來，成為與財務部并重的司庫，從事為企業戰略管理服務的職能部門。90年代以來，經濟全球化不斷加快步伐，很多跨國公司加快全球化戰略布局，控制匯率風險、稅務風險等業務，使司庫的內容不斷豐富。與此同時，互聯網、無線通訊等信息技術的發展和金融體系的不斷完善，為司庫發展提供了更廣闊的空間，司庫在為跨國公司全球化戰略的順利發展，為跨國公司價值最大化服務等領域發揮了重要作用。例如，BP（英國石油公司）、SHELL（美國殼牌石油公司）、DELL（戴爾集團）、GE集團都建立了集團司庫體系。

企業司庫的職能，是隨著企業內部管理、控制要求的不斷提高和外部金融環境的不斷完善而逐漸豐富起來的，目前主要有四大職能：

1.服務企業發展戰略，實施資產配置職能。企業司庫應服務于企業發展戰略，綜合企業各種資源，進行科學、合理配置，支持企業的發展戰略。科學、合理配置企業資產就是要做好資金的預算、計劃和歸集管理，這是提高資金管理能力的核心和關鍵。

2.經營企業金融資產，實施控制風險職能。隨著金融市場的快速發展，大中型企業擁有的各種金融資產越來越多，需要有專職的機構和人員進行管理和控制風險。對金融資產的風險管理，需要司庫能夠對企業金融資產的期限、收益與融資進行結構配比，及時采用衍生工具進行風險的對沖。

3.收集企業各類信息，實施流動性管理職能。對現代金融資產管控的最重要的途徑是信息，所有的資金活動都依靠信息，實現了信息的歸集就能夠實現資金的歸集，甚至是金融市場共享信息服務，并對企業的資金流動性進行預測、配置、管控和補充。

4.確保企業發展需要，實施融通資金職能。資金是企業的血液[2]，企業的發展需要大量資金做支撐。司庫應為企業的發展和運營提供源源不斷的資金支持，而資金的集中管理是其主要職能，包括資金預算與計劃的集中管理、現金的集中管理、融資的集中管理。

目前，隨著經濟和金融市場的全球化，各種外幣的匯率、利率波動不斷加劇，國際市場競爭日益白熱化，創新的金融工具不斷增加，司庫的業務管理內容已經超越了對資金流和流動性的控制，司庫更加重視預測功能，加強對短期投資、司庫赤字的定性和定量管理，側重對利率、匯率等各種金融風險進行企業集團外部的政策性風險和系統性風險的研究。司庫是企業資產負債管理的一個重要組成部分，是對企業的全部資金及其利率風險、流動性風險、匯率風險的管理。企業集團的司庫和金融機構的司庫正好是交易對手。

二、建設中國特色的現代企業司庫體系

近年來，盡管我國的金融體系已經進行了較大的改革，但在開放范圍和完善程度上都與國外發達的金融市場存在一定的差距，加上各國監管政策的不同，我國的企業集團至今還在了解國際司庫的理論和方法體系。企業司庫[3]（Corporate Treasurers）在國內還比較陌生，需要加強宣傳和推廣。

伴隨著我國金融體制改革的不斷深入，資本市場的不斷發展、利率與匯率的市場化不斷推進，金融產品的日益豐富成熟，企業國際化程度日益加強，越來越多的企業開始重視資金管理、流動性管理和風險管理，近年來興起的財務公司和資金集中管理中心是企業司庫業務的重要內容。因此，建設中國特色的司庫制度，有其客觀必然趨勢。

建設中國特色的司庫體系[4]，應學習和借鑒西方國家企業司庫的成功經驗，但不應照搬照抄，應根據中國企業的實際情況和經濟社會制度的不同，并考慮科技進步和先進技術方法的采用，實施跨越式發展，建設中國特色的司庫制度。

（一）充分發揮財政部門在推進司庫建設中的主導作用

西方國家企業集團的司庫建設是根據其自身需要發展起來的，而我國全面推進司庫建設，除了企業自身需要實現管理升級和促進經濟轉型升級外，我國政府積極推動建立現代企業制度、推進國家治理體系和治理能力現代化，是強制性的要求。司庫建設是推進中國財務管理轉型升級的重要舉措，是一項涉及到企業、財政部門和其他相關部門的系統工程，是各方的共同使命。《中華人民共和國會計法》明確規定“國務院財政部門主管全國的財務會計工作”，司庫建設是財務會計工作的重要內容，是財政部的法定職責所在。因此，我國財政部門是推動司庫建設的牽頭部門，財政部門應明確自己的職責，切實履行主導職責，從加強宏觀指導、提高司庫建設水平等考慮出發，充分發揮政策引導、宣傳鼓勵、措施推動等作用，立足行業管理職能，調動各方面積極因素，多方聯動，共同推動我國司庫建設的發展。

（二）全力發揮國有企業在推進司庫建設中的主力軍作用

建設司庫制度的首要任務是用司庫知識去解決我國企業的實際問題，但是由于我國企業的實際情況存在著制度、環境的特殊性，因此，推動企業司庫建設的思路和方法應有中國特色，而我國的國有企業普遍是大中型企業，且信息化基礎、管理水平和人員素質較高，應充分發揮國有企業在推進司庫建設中的主力軍作用。當前，國有集團企業，特別是國資委管理的骨干企業中，絕大部分企業都已經實行了資金集中管理，其中有的是通過財務公司，有的是采用資金結算中心等方式[5]，通過集團內資金的合理配置和統一調配，探索建立符合市場原則、高效安全的資金集中結算和業務集中管理模式，提高資金集約化管理水平，實現集團內資金業務的集中管控，并都取得了很好的管理效果。企業的司庫建設實踐也必須從最基礎的工作開始（如資金結算中心和財務公司），然后逐步深入。司庫建設實踐是一個循序漸進的過程，企業切不可急功近利。我國企業司庫建設，應在現有信息化基礎上推進，可以少走彎路，實現跨越式發展，大大加快司庫建設的進程。

（三）注意發揮財務共享在推動司庫建設中的基礎性作用

全面推進我國企業司庫建設，對于提升我國企業管理工作水平具有重要的意義，同時也是貫徹落實全面推進管理會計發展戰略的內在要求。司庫建設應以現代化的財務信息平臺為基礎[6]，而我國企業集團已經或正在建設的財務共享服務平臺能較好滿足這一要求。財務共享服務平臺是順應財務管理的職能拓展，以信息技術為重要手段，是我國財務管理信息化的資源、信息集合平臺。財務共享服務平臺通過統一的標準化的財務規范、財務會計人員集中辦公、建立管控能力較強且成本較低的財務管理運作流程等三大措施，使集團公司的多數財務會計人員從單純的記賬、算賬、報賬等繁瑣的經常性事務中解脫出來，將主要精力投入到集團公司的戰略服務、經營風險管控、業績考評等領域，從而實現集團公司財務管控從財務領域向業務領域的拓展，促進集團公司經營管理水平的提升。目前，推動我國企業司庫建設，可以財務共享服務中心為基礎平臺，采用新技術方法，實現高起點、高標準和高目標。

（四）積極發揮互聯網等在推進司庫建設中的支撐性作用

互聯網、大數據為司庫建設提供了堅實的技術支持和信息通道，從內部到外部實行互通互聯，集聚集團公司內外部的各種數據資源，這是司庫建設的強大技術保障。移動互聯網、云計算、大數據等新技術的飛速發展，對集團公司的信息化起到了重要的支撐作用，互聯網+思維與技術正在促進傳統企業的轉型升級，新技術與管理創新融合，為司庫建設注入了新的生機和活力，充實了新的內容與形式。云計算技術為財務管理轉型提供了技術手段，促進財務數據的再造和深入挖掘分析，為財務信息服務提供了良好的基礎。大數據技術為司庫管控范圍的擴展提供了可能，過去集團公司只能集中使用分支公司的內部數據，而現在則通過信息技術可以對集團公司外部的各種數據進行采集處理，由此形成“數據湖”，集團公司所涉及的外幣匯率與利率升降、發展趨勢預測等變得更加可行。基于互聯網、云計算、大數據等新技術手段和新業務模式，也使得司庫對業務活動管控和決策更加及時、精準，使集團公司業務流、資金流和信息流的三流合一真正成為可能，實現以用戶為中心的產品開發、服務，充分發揮司庫的作用。

（五）重點發揮財務會計人員在推進司庫中的創新性作用

司庫的作用發揮需要財務會計人員開拓創新來實現，財務會計人員是司庫建設和運用的主體，因此財務會計人員的積極性、主動性和能力對于司庫建設與發展起著重要的作用。財務會計人員的能力是指財務會計人員的職業道德、專業知識、應變技能、溝通能力和創新能力的總和。現階段，我國財務會計人員的總體能力不高，主要表現在專業知識陳舊、吸收新知識不夠、溝通能力不強等方面。同時，我國財務會計人員的創新能力有待提高，他們習慣于按要求、規定去執行，結合集團公司自身的特性創新性開展工作的能力不夠。上述因素會制約集團公司司庫建設的進程和發展，因此，提高財務會計人員的能力是推進司庫建設的當務之急。要使司庫建設在我國集團公司中推廣并發揮應有的作用，需從兩個方面著手：一是提高集團公司領導和財務會計人員對司庫重要性的認識，促使董事會、經理層和財務會計人員重視司庫的應用，發揮財務會計人員的創新性作用；二是建設一支強大的司庫人員隊伍，可以借鑒西方國家先進經驗來組建中國司庫協會，推進司庫人員的職業化，規范和提高司庫人員的職業道德，約束司庫人員的行為，增強司庫信息的可信度，推動司庫的發展。●

【參考文獻】

[1] 中國社會科學院語言研究所詞典編輯室.現代漢語詞典（第6版）[M].北京：商務印書館，2012：215-216.

[2] 陳旭，李井娟.企業集團資金管理模式分析 [J].現代商貿工業，2011（15）：49-52.

[3] 張瑞君，于濤.中國企業集團司庫體系構建的戰略思考[J].財務與會計，2010（7）：17-19.

[4] 徐瑩.企業司庫體系建設探析[J].財會通訊，2012（9）：34-37.

[5] 李越川.基于產融結合視角下的企業司庫研究 [J].北京金融評論，2013（2）：79-83.

[6] 林建勇，張夏瑋.探究中石油集團司庫革新之路 [J].中國總會計師，2014（8）：42-46.