2016年第二季度白羽肉雞市場行情回顧及后市展望

陳合強

（江蘇京海禽業集團有限公司，江蘇　海門　226121）

2016年第二季度白羽肉雞市場行情回顧及后市展望

陳合強

（江蘇京海禽業集團有限公司，江蘇海門226121）

1　2016年第二季度行情回顧

在我國，肉雞主要有白羽肉雞和黃羽肉雞兩大類，2015年我國有10家企業引進72.02萬套白羽祖代肉種雞，比2014年減少46.06萬套，下降39.01%，實際引種比計劃引種（1月8日白羽肉雞聯盟計劃引種110萬套）減少37.98萬套，降幅34.53%，從月度數據看，除2月份外其余月份均有，單月超過10萬的月份有6月、9月和10月3個月。各品種所占的比例為AA+25.54萬套，占35.46%；Ross30.1萬套，占41.80%；Cobb1.5萬套，占 2.08%；Hubbard14.88萬套，占20.66%。2015年白羽祖代肉種雞平均存養量143.2萬套，其中在產存欄95.13萬套，后備48.07萬套。父母代存欄平均4 456.21萬套，商品肉雞累計銷售45億只，出欄42.83億只。年產白羽肉雞產品產量（全凈膛率75%）758萬噸，減少4.05%。2015年父母代累計銷售4 657.85萬套，比2014年減少730.46萬套，降低13.56%。據中國畜牧業統計2014年及2015年國民經濟和社會統計公報的相關數據，目前我國肉類的總產量世界第一，其中豬肉產量世界第一，雞肉屠宰量和產量世界第二（美國產量第一，巴西第三）。2015年我國肉類人均占有量62.73 kg，比2014年減少0.93 kg；消費結構發生了一定的變化，2015年人均豬肉占有量39.91 kg，比2014年減少1.55 kg；禽類13.28 kg，比2014年增加0.48 kg；牛羊肉8.3 kg，比2014年增加0.13 kg。2010年禽肉產量占肉類總產量的比重20.9%，2011-2012年該比重分別上升了0.6%和0.2%；受H7N9事件影響，連續2年下降，2013年占21.1%，2014年占20.11%，分別下降0.6%和0.99%；2015年占21.17%，提高了1.06%。進入2016年第二季度，在持續去產能的情況下，父母代種雞、商品肉雞、肉毛雞和凍品價格在經歷了3月沖高之后逐漸理性回歸趨穩，4-6月商品肉雛雞價格在成本線上高位運行，分別比3月份下降了32.81%、25.62%和37.08%，但仍處于盈利空間。肉毛雞價格沖高回落漸趨穩定，4-6月比3月份分別下降了7.35%、5.92%和5.21%。雞肉價格震蕩上行，理性回歸，第二季度雞肉產品價格較第一季度提高近1 000 元/噸，未來在豬價格持續高位的背景下，雞肉替代效應也將得到體現，不排除進一步上漲的可能。第二季度白羽肉雞行情維穩運行，后期走勢或將趨于理性，主要原因分析如下。

1.1美法封關導致祖代肉種雞引種量銳減

自去年對美法封關以來，祖代肉種雞存欄持續下滑。據中國畜牧業協會禽業分會的數據，截至2015年底國內祖代企業的數量由2014年的15家減少為10家，2016年1-5月引種4.86萬套，至5月底祖代肉種雞總存欄繼續減少，在產存欄穩定，后備減少，后備環比下降29.68%，在產環比增加0.24%，總存欄環比下降4.65%。后備、在產及總存欄均處于有監測數據以來歷史同期最低值。目前大場父母代肉種雛雞主力價格6月已報到60元/套，上游價格上漲遠超預期。

1.2雞肉價格持續上漲

3月份雞肉價格出現了一波急升和急降，主要是胸肉和雞翅的價格有所上漲。4月份大型一條龍企業的庫存較為穩定，產品走貨情況較為平穩。5月份雞產品價格小幅上漲，屠宰場走貨正常，由于預計今年的毛雞供應將少于2015年，加之6-8月雞肉價格將出現季節性上漲，因此對第三季度雞產品價格上漲的預期更為明確，下半年總的行情謹慎樂觀。歷史來看，4月份屬于白羽肉雞消費淡季，雞價常呈現下跌趨勢。而此次雞價出現淡季上漲，表明了宏觀經濟復蘇對于白羽肉雞需求的帶動已開始逐步體現。在白羽肉雞行業需求中，工廠及團膳配餐類消費占比最大，達整個行業的67%，而此類消費同宏觀經濟形勢高度相關。在后期宏觀經濟進一步復蘇的背景下，雞肉需求有望持續上漲，進而拉動雞價上漲。

1.3宏觀經濟進入新常態

新常態下畜禽消費增速放緩，工廠、工地的消費大幅降低，這是不可忽視的因素，再加上由于H5N1、H7N9和速生雞事件以及媒體的過度炒作甚至惡意炒作，使得消費者產生恐慌，其惡劣影響到現在還沒結束。同時往年累積的過剩產能需要消化，產業在2015年仍處于供求再平衡的過程中，2016年初的祖代存欄規模較為合適。

1.4黃羽肉雞的擠壓

近年來黃羽肉雞的發展速度快于白羽肉雞，再加上蛋雞的發展，前兩年蛋雞加速淘汰，作為肉雞產品出售，擠壓了部分白羽肉雞市場。

1.5原材料價格波動

盡管從2015年10月份后飼料成本大幅度降低，但目前飼料成本在逐漸上升，玉米、豆粕等飼料原料價格從低位上漲，4-6月中旬之間受美豆市場持續暴漲的影響，國內豆粕現貨價格上漲1 024元/噸，漲幅42.11%，目前已趨穩下滑。由于產業鏈成本傳導的各環節中基本已沒有什么水分，因此飼料成本的上漲將體現在終端產品上。飼料價格上漲，勢必打壓雛雞價格。

1.6過分炒作

很多投資機構、券商、分析師、行業內外相關人士普遍看好肉雞后市行情，各種渠道的利好消息撲面而來，發布一些信息預測下半年或明年的商品肉雛雞價格將達到7 元/只、8元/只甚至10元/只；父母代雛雞價格上漲有望超出預期，高點或突破80～100元/套，刺激部分養殖戶的欲望或貪心，讓很多人樂觀地判斷今后暴利時代將來臨，該淘汰的種雞不淘汰，延遲產蛋時間也是產能迅速增加的推手；有些用戶因自感種雞價格高，不惜出高價購買大周齡的種雞進行強制換羽來賭行情；換羽量的持續性增加是父母代產能迅速增加的另一主因。按目前祖代和父母代肉種雞的存欄數量，2016年全年市場上白羽肉雛雞并不是普遍認為的奇貨可居。

2　后市展望

2016年父母代種雞及商品肉雛雞供應量雖均有所下降，但隨產能利用率回升，短期內對市場影響力度有限。再加上大量的換羽種雞在第三季度出雛、超期服役的種雞較多以及2015年祖代肉種雞引種量月度分布差距大，后期產能不平衡特別是9-10月份的祖代肉種雞進入第三季度正是出雛高峰。由于各種不確定因素的疊加，預計第三季度白羽肉雞價格將在成本線左右震動起伏調整運行，個別時間段會跌破成本線，具體原因分析如下。

2.1有利因素

2.1.1國際禽流感疫情此起彼伏

國際禽流感疫情使祖代肉種雞引種受阻，但雛雞供應短期不會大量短缺，2016年1月英國再次爆發禽流感且農業部尚未啟動考察計劃，復關仍無時間表；4月13日，法國一家農場再次發生H5N9亞型禽流感，4月26日，美國密蘇里州杰斯帕縣的一家農場發生H5N1亞型禽流感，疫情的發生意味2016年美法兩國復關幾無可能；在美法兩國復關無望的情況下，中國可能的祖代肉種雞引種國只有新西蘭、荷蘭、西班牙和英國；但5月英國再報低致病性禽流感疫情且其祖代肉種雞的銷售主要是針對歐洲地區；6月8日荷蘭弗里斯蘭省1家農場發生H7N9亞型低致病性禽流感，引種恢復或繼續后延；整體來看，2016年國內引種國家僅剩西班牙和新西蘭。而新西蘭由于產能有限，全年提供引種不超過10萬套；西班牙近期已開關，但每周提供最大產能僅1萬套，引種依然處于受限狀態，供種能力有限，遠遠滿足不了國內的需求（表1）。

表1　　祖代肉種雞供種國情況表

2.1.2豬價對雞價的影響

目前生豬均價維持在20元/千克左右，持續的高價豬肉亦會有效促進農貿市場的雞肉銷售。

2.1.3不盲目跟風

盡管祖代肉種雞引種受阻，產能下降，但在當前的情況下，祖代肉種雞的產量能夠滿足市場需求。從業者一定要審時度勢，量力而行，居安思危，留足后勁，不盲目跟風，走可持續發展的道路，不能去賭市場，否則會血本無歸。

2.2不利因素

2.2.1預計父母代肉種雞在第三季度會出現產能過剩

白羽肉雞行業在2015年觸底與2013年引種達到高峰密切相關，同時肉雛雞價格會隨祖代的引種量特別是毛雞價格而變動（圖1）。近幾年我國每年引進白羽祖代肉種雞100多萬套，導致白羽肉雞的產能大大超出了消費需求，盡管已經采取了部分相關措施，壓縮了部分產能，當下仍要時刻清醒，不要頭腦發熱，繼續把產能控制在消費者需求之內。雖然在封關的情況下，行業產能趨于合理水平，但行業必須堅持已經建立的行之有效的產能調節機制，才能保證行業出現根本性的好轉。目前正是畜禽養殖業供給側改革的有利時機，白羽肉雞行業已經完成了一波壓縮產能的過程，中小散戶呈不可逆地加速退出，產業內部的產能與需求比較適應。供給側改革是一個長期的過程，重點在于對產業結構的調節。因此，產業應改變初級農產品比例過高的問題，重點發展食品加工環節。近年來由于資金問題，許多父母代肉種雞場不得不主動去產能，資料顯示，2015年12月父母代的存欄較8月份大幅下降25%，但進入2016年，由于行情逆轉，商品肉雛雞在成本線上高位運行已持續近6個月，使得換羽雞數量增加，父母代存欄比2015年12月份增加14.74%。且從1月份起祖代肉種雞場的產品銷售率達到100%，在產、換羽和超期服役的肉種雞較多，產能過剩的父母代肉種雞勢必會影響商品肉雛雞價格。

圖1　　祖代引種量與毛雞、雛雞的關系

2.2.2消費多元化

中國是一個雞肉消費多元化的大市場，雞肉產品來源廣泛，消費習慣和消費形式多種多樣，白羽肉雞種源短缺并不一定會導致市場上雞肉缺短，從而引起價格大幅上漲。我國雞肉產品的構成比較復雜，既包括高產蛋雞淘汰雞、快大型白羽肉雞、黃羽肉雞，又包括817小型肉雞、由地方雞種培育而成的土蛋雞。市場消費端并沒有因為雛雞的短缺而過度反映，也并不支撐雞肉高價位，況且雞肉產品短缺還可以通過進口來有效補充，從而起到平抑市場價格的作用。此外，如此高的雛雞價格對養殖戶的壓力較大，企業和養殖戶的進雞意愿會嚴重受挫，從而引起市場大幅動蕩。

2.2.3消費需求不旺仍需關注

鋼鐵、煤炭、房地產的供給側除清需要時間與空間，由此引發的工廠工人下崗潮及消費的進一步萎縮是必然的。經濟下行一定程度上會抑制消費，肉雞需求動力較以往弱。宏觀經濟進入新常態，畜禽消費增速放緩以及父母代種雞環節處于供求再平衡的過程之中，因此2016年的父母代種雞存欄規模以及商品代雛雞供應能夠滿足市場需要。據2016年4月在北京召開的中國農業展望大會發布的《中國農業展望報告（2016-2025）》展望預測禽肉的消費量，預計2016年中國居民禽肉消費穩中略增，2025年人均占有量將達到15.0 kg。國內白羽雞肉消費市場進入緩慢增長期，未來保持1%～5%的年增長率將是常態。經合組織和聯合國糧農組織發布的數據顯示，從1960年到2015年的55年間，全球年人均雞肉消費從2.1 kg增加到11.6 kg，翻了逾4.5倍；未來10年，全球年人均雞肉消費將從2015年的11.6 kg增到11.9 kg。同時，隨著7月1日大中專院校陸續放假，學校消費會受到一定的影響。

2.2.4美國就雞肉貿易爭端向WTO投訴中國

據外媒報道，北京時間5月11日凌晨，美國政府向世貿組織（WTO）提起投訴，指控中國繼續對從美國進口的雞肉征收高關稅，要求中國向美國雞肉開放市場特別是在亞洲受到歡迎的雞爪，否則可能面臨美國的貿易制裁。商務部條約法律司負責人就起訴一事發表談話，表示中方尊重世貿組織裁決，已以符合世貿規則的方式完成了本案執行工作。中方對美方提起磋商請求表示遺憾，將根據世貿爭端解決程序予以處理。中美貿易摩擦會對白羽肉雞行業帶來不利影響。

2.2.5夏季散發H7N9流感實屬反常

2016年入夏以來，我國多地出現人感染H7N9流感病例，進入6月就有多例，香港特區政府6月5日宣布在市場活禽抽檢中檢測到H7N9病毒；6月7日南京發現1例，6月14日天津發現2例、同日北京報告首例H7N9流感患者自5 月21日發病以來（5月26日確診），病情進展較快，目前病情危重，仍在醫院接受隔離治療。流感病例的出現或許影響肉雞市場。

3　小結

禽業是涉及3 700多萬養殖場（戶）的民生行業，2015年在平衡中調整，在調整中優化，白羽肉雞產業遭遇30年來最差行情，引種受阻，祖代肉種雞后備及總存欄繼續下降，在產祖代存欄能夠滿足目前市場需要。第三季度雞產品價格看漲，下半年總的行情謹慎樂觀。在供求再平衡基本完成的情況下，80萬套的在產祖代是比較合適的水平；如行業換羽過多，產能仍有可能過剩；從整個行業的產能來看，僅有祖代種雞存欄的下降，尚不足以影響整個白羽肉雞行業產能規模，只有父母代種雞存欄出現持續明顯的下降，才能對最終出欄的肉雞具有更為直接的影響。因此在控制祖代肉種雞產能的同時，仍需大型種禽企業特別是父母代龍頭企業積極主動減能去存，減少換羽種雞數量，重視環保工作，做好疫病防控，確保雞肉產品的質量安全，防止資金鏈斷裂，降低企業成本，理性發展，以利行業的長久穩定發展和繁榮。