中國，金融科技的弄潮兒？

整理/本刊記者 史 詩

中國，金融科技的弄潮兒？

整理/本刊記者 史 詩

4月22日，中國金融科技50人論壇（CFT50）在北京正式揭牌。CFT50由中國人民大學國際貨幣研究所（IMI）、中國人民大學金融科技與互聯(lián)網(wǎng)安全研究中心（FTCS）、中國社科院產(chǎn)業(yè)金融研究基地（RBIF）聯(lián)合主辦，國家金融與發(fā)展實驗室與德勤為支持單位，匯聚了國內(nèi)金融科技一線的監(jiān)管層、專家學者和企業(yè)領袖，共同探究前沿課題、促進產(chǎn)業(yè)實踐，為中國金融科技的發(fā)展貢獻力量。

在全球金融科技浪潮之中，中國也歷史罕見地成為領航者之一。據(jù)花旗銀行的2016年研究報告顯示，在2010年到2015年期間，全球在金融科技上的投資，從18億美元暴漲至190億美元，但截至2016年，美國有超過50%的小銀行或是信用社，尚未和任何金融科技企業(yè)接觸。英國金融科技公司協(xié)會Innovate Finance發(fā)布報告，認為2016年全球金融科技領域投資總額超過170億美元，中國約77億美元。英國《經(jīng)濟學人》雜志日前也發(fā)表題為《金融科技，中國成為領導者》的文章點贊。

我們整理了成立大會上各位專家的觀點，共同探討中國金融科技的未來發(fā)展方向。

中國人民大學金融科技與互聯(lián)網(wǎng)安全研究中心主任楊東

監(jiān)管和法律是金融科技落地的核心。我國的法律包容性和監(jiān)管者的包容性，在全球來看是比較高的。我們知道英國有砂箱機制，監(jiān)管沙箱（Sandbox）以實驗的方式，創(chuàng)造了一個“安全區(qū)域”（safe place），適當放松參與實驗的創(chuàng)新產(chǎn)品和服務的監(jiān)管約束，激發(fā)創(chuàng)新活力。其實中國正是全球最大的“砂箱”。近兩年金融創(chuàng)新面臨的監(jiān)管環(huán)境是比較寬松的，給了中國金融科技趕超世界、換道超車的歷史性機遇。

未來科技的發(fā)展將是革命性的，以個體和家庭為中心的端對端的大數(shù)據(jù)中心將會實現(xiàn)。科學家預測，到2040年的每個人的智商可以達到一萬，因為到時可以實現(xiàn)人工智能和人腦的高度融合，這將對金融業(yè)產(chǎn)顛覆式的影響。

個人征信是金融市場的重要基礎設施。征信領域特別需要金融科技，包括大數(shù)據(jù)、人工智能等對個人進行畫像。征信機構現(xiàn)在就像我們國家高速公路、高鐵一樣，還有很多領域沒有實現(xiàn)覆蓋。因此我個人認為應該盡可能讓有能力的機構，率先拿到牌照，把基礎設施鋪建起來。

接下來，征信領域、數(shù)字貨幣和其他的金融科技創(chuàng)新，逐漸都需要得到監(jiān)管的認可，或者發(fā)牌照，或者進行備案，或者注冊，或者先放開準入，但是采取一種事后、事中的動態(tài)監(jiān)管模式，同時必須是一個分層級、分類的差異化監(jiān)管。近期，全國人大常委會將正式審議《證券法》，這是《證券法》第二次在全國人大常委會進行審議。《證券法》是未來五年內(nèi)對金融科技發(fā)展影響最大的一部法律。金融科技會大量的將普通老百姓吸引到金融服務當中，肯定會產(chǎn)生大量新的風險。如何去防范這些風險？這都需要《證券法》來加以明確。

目前幾乎所有互聯(lián)網(wǎng)金融相關的法律法規(guī)，都存在著很多問題，人民銀行、國務院都在對行業(yè)進行整治，互聯(lián)網(wǎng)理財現(xiàn)在也暴露了很多風險。據(jù)媒體報道，國內(nèi)智能投顧公司有1000多家，沒有牌照，沒有監(jiān)管，但是發(fā)展又特別迅猛。最近我在做一個互聯(lián)網(wǎng)理財報告，估計今年年內(nèi)對于互聯(lián)網(wǎng)理財、金融資產(chǎn)交易行業(yè)會重點出臺相應的監(jiān)管辦法。

在金融科技時代，金融監(jiān)管急需理論的重構和技術的提升，最近的新趨勢是“Regtech”，用科技來武裝監(jiān)管，用來應對FinTech。所以，未來的趨勢是技術驅動型、數(shù)字驅動型的監(jiān)管，并且由被動型監(jiān)管變成主動型監(jiān)管，甚至達到實時、動態(tài)的新監(jiān)管模式，讓監(jiān)管和市場融為一體。

原樂視金融CEO王永利

隨著信息技術，特別是互聯(lián)網(wǎng)相關技術——包括寬帶傳輸、移動互聯(lián)、云計算、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)、區(qū)塊鏈、全球定位、人工智能、生物識別、信息加密等技術的發(fā)展和廣泛應用，人類社會正在發(fā)生劃時代的深刻變革，從工業(yè)社會邁向信息社會，進入互聯(lián)網(wǎng)全新的時代。

一、信息化互聯(lián)網(wǎng)時代的基本特征

1．網(wǎng)絡世界正在形成和不斷地拓展。隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展越來越多的人（包括法人和個人）登錄互聯(lián)網(wǎng)平臺，接受網(wǎng)絡平臺協(xié)議，并且在網(wǎng)絡平臺上開展社會交往和經(jīng)濟活動，形成了完全不同于現(xiàn)實世界的網(wǎng)絡世界。網(wǎng)絡的延伸和信息的交互，打破了地域和行政管轄的限制，信息和資源可以在更廣泛的范圍進行交換和分享。原有經(jīng)濟組織的邊界會被打破，比如：企業(yè)中后臺服務的外包、大量中介業(yè)務環(huán)節(jié)被取代、大量資源的可共享，甚至包括紙質現(xiàn)鈔，人工操作等等都會被電子化、數(shù)字化、自動化所替代。互聯(lián)網(wǎng)對人類的影響還在不斷的顯現(xiàn)，企業(yè)已經(jīng)開始打破組織邊界，在更大的范圍里去實施經(jīng)濟組織和資源共享。

2．網(wǎng)絡世界將長期與現(xiàn)實世界并存。盡管網(wǎng)絡世界快速發(fā)展，并對現(xiàn)實世界帶來深刻沖擊，但是二者相互影響，相輔相成，逐步融合。網(wǎng)絡世界不會完全照搬現(xiàn)實世界的制度和規(guī)則因此，需要積極探索和完善線上的制度規(guī)則。同時，也要實現(xiàn)同一個人線上線下的身份認證，財務合并等等方面的準確高效，要主動支持，充分滿足監(jiān)管和司法的要求，建立科學的O2O的連接體系，這種連接體系的建設將是網(wǎng)絡世界發(fā)展的關鍵環(huán)節(jié)。技術的發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)的或者區(qū)塊鏈的新技術發(fā)展會徹底顛覆現(xiàn)實世界，但是這種顛覆的實現(xiàn)時間會非常長，在很長時間內(nèi)兩個世界會是并存的格局。怎么解決好這兩個世界的連接關系？誰優(yōu)先掌握好這個關系，誰才能真正獲得主動。

3．大數(shù)據(jù)將是人類最重要的財富。自動化、智能化是互聯(lián)網(wǎng)時代的重要特征，但是自動化，智能化的前提是要擁有真實完整準確及時的大數(shù)據(jù)。目前的數(shù)據(jù)途徑有兩條：一是自建，整個社會重復投資浪費巨大；二是購買，信息質量嚴重滯后，購買通道也不透明，而且拿到的數(shù)據(jù)質量也很差，難以滿足互聯(lián)網(wǎng)智能化的需求。建議可以考慮以法人和個體為主體，全面及時準確的歸集自己的信息和大數(shù)據(jù)，并使大數(shù)據(jù)形成信息檔案，成為房產(chǎn)等之外重要的個人數(shù)字資產(chǎn)。未經(jīng)個人授權允許，其他機構不得使用。

二、新技術正在給金融帶來深刻沖擊

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟的血脈與核心，同時也是風險大，監(jiān)管嚴的重要領域。這也因此成為信息化互聯(lián)網(wǎng)新技術，實現(xiàn)最大功能變革最重要的沖擊領域。因此有人提出金融科技的概念，意在指明方向，引導新技術，更多的面向金融領域進行研發(fā)和應用，同時推動金融的變革和創(chuàng)新。技術的快速發(fā)展，需要找到應用的場景。從廣義上講，金融科技早就存在了，從傳統(tǒng)金融機構最早的電腦化，到網(wǎng)絡化，這里包括電子銀行，電話銀行，手機銀行，自助銀行等等的發(fā)展，再到非金融機構的網(wǎng)絡支付，移動支付，網(wǎng)絡借貸，網(wǎng)絡眾籌，網(wǎng)上金融產(chǎn)品銷售等等，再到數(shù)字貨幣，不斷的在延伸和提升。有不少人堅定的認為，金融科技必將徹底顛覆傳統(tǒng)的貨幣和金融體系。甚至也有不少政府和經(jīng)濟組織，民間團體等，熱衷于數(shù)字貨幣的研發(fā)和投入。必須指出的是，金融科技的核心要義，是金融將成為新科技研發(fā)和應用及其重要的領域，但是真正要將科技應用到金融領域，促進金融創(chuàng)新和更好的發(fā)展，前提是必須準確把握金融的本質和發(fā)展規(guī)律，明確和堅守金融的底線和基本規(guī)則。這就需要金融專業(yè)人才和技術專家密切結合。比如，如何將區(qū)塊鏈有效地應用到金融領域？數(shù)字貨幣是指傳統(tǒng)貨幣體系下的貨幣數(shù)字化，還是建立類似比特幣的全新貨幣體系下的數(shù)字貨幣？這些問題，需要金融和技術兩方面的專家認真的探討、準確的把握。

三、金融體系必將推動中國金融深刻變革

信息化互聯(lián)網(wǎng)技術在中國的應用潛力巨大，可以說互聯(lián)網(wǎng)時代的到來為中國提供了換道超車，引領世界非常難得的歷史機遇。中國工業(yè)化，城市化，信息化的發(fā)展已經(jīng)具備重要的基礎，并仍有巨大的發(fā)展空間。中國龐大的人口和經(jīng)濟體量，特別是經(jīng)濟運行市場化改革潛力巨大，要充分發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作用，還有很多工作要做。這些都為互聯(lián)網(wǎng)等新技術的應用，研發(fā)和人才的培養(yǎng)，思維的開放提供了非常難得的機遇。互聯(lián)網(wǎng)等新技術在全社會的廣泛應用和發(fā)展也必將有利地推動金融科技的發(fā)展。我們看到，互聯(lián)網(wǎng)的核心技術依然在美國人手上，但是互聯(lián)網(wǎng)的應用最大的場景在中國。所以中國互聯(lián)網(wǎng)應用的發(fā)展，可以說奮起直追，后來居上。電商進入中國后的迅猛發(fā)展就是例證。除了我們說體量大，人口多等等這些問題以外，可能還有一個重要因素，就是傳統(tǒng)商業(yè)物流領域里的環(huán)節(jié)多、成本高、效率低。我們的市場還沒有充分的開放，正因為這樣給互聯(lián)網(wǎng)應用提供了巨大的空間。同時，當技術應用上去以后，會突破原有的管束，打破原有的邊界，它會倒逼經(jīng)濟體制改革的深化。這也是互聯(lián)網(wǎng)對中國非常重大的意義，它可能從技術的角度推動改革。由于金融是經(jīng)濟運行的血脈和核心。這些應用一定會帶來金融的創(chuàng)新。

浙江大學互聯(lián)網(wǎng)金融研究院院長賁圣林

當前，“健康”和“普惠”成為了互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的關鍵詞。健康，強調行業(yè)嚴控風險、持續(xù)發(fā)展，徹底告別過去“野蠻生長”的局面。普惠，將平等開放的互聯(lián)網(wǎng)思維融入到了金融中，突出全方位地為社會所有階層和群體提供金融服務。值得注意的是，在中國金融體系國際化進程中，中國互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)也加快了“走出去”的步伐。這意味著，中國互聯(lián)網(wǎng)金融的“健康”、“普惠”發(fā)展不僅直接影響國內(nèi)金融體系，還有望促進國際金融發(fā)展格局的“洗牌”，值得中國互聯(lián)網(wǎng)金融智庫的關注和研究。

一、中國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)國際化現(xiàn)狀

互聯(lián)網(wǎng)金融打破了地域對金融的限制，具有開放性、國際化特征。近年來，中國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)后發(fā)先動，用戶數(shù)量和交易規(guī)模均處于世界領先水平。在此背景下，中國互聯(lián)網(wǎng)金融領先企業(yè)實施全球化戰(zhàn)略，有望推動和引領全球互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。

2016年春節(jié)期間，美國紐約時代廣場刊登了中國100家公司邀請世界人民一起過春節(jié)的宣傳內(nèi)容，其中包括7家互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，展現(xiàn)了中國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)積極正面的形象。2016年5月，盛大集團收購了美國P2P貸款公司Lending Club的11．7%股份，成為中國互聯(lián)網(wǎng)金融國際化進程中具有里程碑意義的事件。與此同時，阿里、騰訊、百度等國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)巨頭應勢而動，在國外試水互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務。其中阿里巴巴集團及其下屬的螞蟻金服目前布局最廣、開展最深入、模式最豐富。主要包括：

在電商投資領域，先后入股印尼電子商務平臺Lazada、印度電商平臺Flipkart以及Snapdeal，同時與泰國泰京銀行簽署合作協(xié)議為泰國中小企業(yè)提供電子商務渠道。

在網(wǎng)絡支付領域，對印度最大的移動支付平臺Paytm進行了兩輪股權收購，持有其40%的股份，獲得印度央行發(fā)放的第一張支付銀行牌照，成為了我國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)“走出去”的標志性事件；同時計劃收購泰國Ascend Money 20%股份，以期進入東南亞市場；與俄羅斯大型商業(yè)銀行VTB銀行展開合作，讓支付寶在俄羅斯落地生根；還與韓國電信等當?shù)仄髽I(yè)共同設立互聯(lián)網(wǎng)銀行K-Bank，開始涉足韓國互聯(lián)網(wǎng)金融市場；尤其是在2017年1月與全球知名匯款服務公司MoneyGram（速匯金）達成協(xié)議，將以約8．8億美元對其進行并購，正式將戰(zhàn)略觸角延伸到了美國。

在大數(shù)據(jù)金融領域，阿里云在迪拜和新加坡設立數(shù)據(jù)中心，致力于為“一帶一路”國家的企業(yè)提供優(yōu)質的數(shù)據(jù)服務。

二、中國互聯(lián)網(wǎng)金融智庫發(fā)展現(xiàn)狀

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展為各類智庫帶來了新的關注領域與學術機遇。智庫，作為匯聚各學科專家學者的專業(yè)研究機構，加強對互聯(lián)網(wǎng)金融的學術研究，既是智庫的專長，也是智庫應盡的社會責任。因此，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的迅猛發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融智庫也如同雨后春筍般冒出來，以下是對國內(nèi)由高校、政府研究機構發(fā)起成立的主要互聯(lián)網(wǎng)金融智庫的一個不完全盤點：

從國內(nèi)主要互聯(lián)網(wǎng)金融智庫來看，呈現(xiàn)出了三個多元化特征：

第一，背景多元化。設立互聯(lián)網(wǎng)金融的機構既有主要從事學術研究的高等院校，也有政府發(fā)展研究機構。在設立互聯(lián)網(wǎng)金融智庫的高等院校中，既有綜合性院校，也有財經(jīng)專業(yè)院校；同時中央部委和地方政府同時有設立互聯(lián)網(wǎng)金融智庫的行為；一些智庫還是由高校和政府聯(lián)合設立。這說明互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)成為全社會共同關注的課題，研究互聯(lián)網(wǎng)金融的規(guī)范和發(fā)展是多種市場主體共同的需要。

第二，學科多元化。中國的互聯(lián)網(wǎng)金融智庫所依托的學科也呈現(xiàn)出了差異化特征。由于互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)技術與金融業(yè)務的融合，是一種交叉學科。因此，來自經(jīng)濟學、管理學、信息科學、法學、社會學等多個學科的研究者對互聯(lián)網(wǎng)金融均表現(xiàn)出了濃厚的興趣。多學科的涉入有利于為互聯(lián)網(wǎng)金融研究提供多角度的研究視野和多元化的研究范式，有利于全面深入地分析互聯(lián)網(wǎng)金融。

第三，人員多元化。可以看到，在同一個互聯(lián)網(wǎng)金融智庫中，智庫領導和主要專家團隊往往來自不同的職業(yè)領域。一般情況下，由“高校教授+政府官員+業(yè)界高管”組成的領導和專家團隊在互聯(lián)網(wǎng)金融智庫中最為常見，這有利于互聯(lián)網(wǎng)金融領域“政、產(chǎn)、學、研”體系之間的知識共享與合作交流，為行業(yè)提供良好的研究生態(tài)。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融全球化背景下中國智庫前景

目前，盡管中國互聯(lián)網(wǎng)金融智庫已經(jīng)對國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展展開了多方面、多角度的研究分析，但在互聯(lián)網(wǎng)金融全球化發(fā)展的背景下，國內(nèi)智庫的全球化意識還需要進一步提升。當前，中國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)取得了舉世矚目的成績，有望引領全球，中國互聯(lián)網(wǎng)金融智庫在此背景下也必須有所作為，爭取未來世界互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新的中心在中國，互聯(lián)網(wǎng)金融研究的前沿陣地也在中國。具體而言，中國互聯(lián)網(wǎng)金融智庫可以在以下幾個方面積極作為：

第一，加強互聯(lián)網(wǎng)金融理論研究，縮小理論與實踐的鴻溝。互聯(lián)網(wǎng)金融興起的速度之快、范圍之廣、影響之深，造成傳統(tǒng)的理論無法很好解釋互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)中的新現(xiàn)象，因此互聯(lián)網(wǎng)金融領域的理論研究大大落后于實踐發(fā)展，很多互聯(lián)網(wǎng)金融模式還缺乏系統(tǒng)的理論分析。作為專業(yè)研究的主力軍，中國互聯(lián)網(wǎng)金融智庫應緊跟行業(yè)國際化發(fā)展步伐，借助國外最新前沿理論進展互聯(lián)網(wǎng)金融理論基礎，這樣才能對互聯(lián)網(wǎng)金融國際化進程提供更多指導。

第二，重視輿論推廣，唱響互聯(lián)網(wǎng)金融領域的“中國好聲音”。在中國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的過程中，互聯(lián)網(wǎng)金融智庫應總結行業(yè)在產(chǎn)品設計、技術創(chuàng)新、服務規(guī)范等方面的經(jīng)驗，將中國技術和服務的標準推廣到全球，加強在國際上的發(fā)聲力度，提升中國互聯(lián)網(wǎng)金融話語權。

第三，發(fā)揮研究專長，加快科研成果轉化。2017年4月起，新的《專利審查指南》中，專利保護范圍擴展至含有技術特征的商業(yè)模式、商業(yè)方法。此舉措將極大影響互聯(lián)網(wǎng)金融技術模式和商業(yè)模式的創(chuàng)新進程，也為智庫服務互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)提供了新的想象空間。在商業(yè)模式創(chuàng)新受到保護并能夠成為互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)持續(xù)競爭優(yōu)勢來源的背景下，智庫的研究能力將得到更加重視。智庫可以將商業(yè)模式和技術范式方面的研究向企業(yè)轉化，培育行業(yè)國際競爭力。

第四，推進國際交流，實現(xiàn)研究全球化。近年來，中國互聯(lián)網(wǎng)金融取得的成績越來越受到國際上的關注，體現(xiàn)在國際頂級學術期刊中采用中國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)案例和數(shù)據(jù)的文獻越來越多，也體現(xiàn)在眾多國際頂級投資銀行、咨詢公司多次為中國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)專門撰寫研究報告。在中國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)逐漸獲得國際認可的背景下，中國智庫也應該積極走出去，將合作與服務的對象，由國內(nèi)拓展到全球，提升中國互聯(lián)網(wǎng)金融智庫的國際影響力。比如，浙江大學互聯(lián)網(wǎng)金融研究院始終把國際化作為發(fā)展的重要目標，先后與德國聯(lián)邦中央銀行、德國國際合作機構、劍橋大學、南非人文科學研究委員會等機構合作研究，并成立倫敦分院，在此基礎上發(fā)布一系列國際化的研究成果。

中國社科院產(chǎn)業(yè)金融研究基地主任楊濤

技術對人類社會帶來的沖擊與影響，在歷史上從未如今天這樣，得到公眾熱烈的迷戀與追捧。或許這一是由于無論政府、金融機構、企業(yè)和個人，都充分感受到了技術進步帶來的好處；二是因為技術進步也似乎逐漸脫離“摩爾定律”的束縛，從量變向質變進行飛躍；三是源于在高速信息化的社會中，眾多潛在的矛盾與頑疾都更加突出，人們期望技術能夠改變經(jīng)濟社會中的諸多“百慕大三角”領域。

金融作為經(jīng)濟活動的“血液”，也同樣面臨這些技術帶來的新挑戰(zhàn)。例如，面對大數(shù)據(jù)和小數(shù)據(jù)，金融活動如何管理和發(fā)掘數(shù)據(jù)的價值，使之改善現(xiàn)實金融活動效率與經(jīng)營業(yè)績；更加低成本、便捷、安全、智能地提供個性化金融服務，而不僅是“冷冰冰”的金融產(chǎn)品“流水線”；充分利用線上系統(tǒng)迭代與人工智能的深度學習，不斷優(yōu)化金融運行的內(nèi)在“升級”能力；通過大數(shù)據(jù)加區(qū)塊鏈的分布式技術演進，真正解決信息的互聯(lián)互通，以及信用合約的智能化，提升金融交易的效率；減少金融活動中的溝通、協(xié)調、交易成本，改變原有金融產(chǎn)業(yè)鏈的分工模式，使得“令人生畏”的金融巨頭不再那樣“難以觸及”。

在全球金融科技浪潮之中，中國也歷史罕見地成為領航者之一。據(jù)花旗銀行的2016年研究報告顯示，在2010年到2015年期間，全球在金融科技上的投資，從18億美元暴漲至190億美元，但截至2016年，在美國，有超過50%的小銀行或是信用社，尚未和任何金融科技企業(yè)接觸。英國金融科技公司協(xié)會Innovate Finance發(fā)布了報告，認為2016年全球金融科技領域投資總額超過170億美元，中國約77億美元。英國《經(jīng)濟學人》雜志日前也發(fā)表題為《金融科技，中國成為領導者》的文章點贊。

所有這些使我們得出幾個結論：一是金融科技的熱潮在全球涌現(xiàn)，而且近幾年快速增長；二是由于種種原因，發(fā)達經(jīng)濟體的金融科技應用并未如我們想象中那樣普及，我們?nèi)蕴幱谕瑯拥钠鹋芫€；三是中國之所以成為“弄潮兒”，可能是資本驅動、電商經(jīng)濟擴張、監(jiān)管寬容等因素所致。

此時的中國金融科技創(chuàng)新，就面臨“向左走、向右走”的抉擇，也是為了避免“贏在起點、輸在終點”。我們不需要“風口的飛豬”，因為摔下來會很慘，而是矯健的獵豹；也不需要“彎道超車”，因為彎道失事的概率很高，而是在直道上提升“加速度”。簡單而言，我們的金融科技創(chuàng)新要真正成為全球金融變革中的“常青樹”，除了已有優(yōu)勢，更需要激發(fā)兩方面驅動力。一是真正推動科技創(chuàng)新水平，提升技術對于金融活動的正效應；二是改善技術所伴隨的金融制度規(guī)則，使之更公開、透明、高效、安全、便捷、共贏。

金融科技的使命，也是為了改變金融發(fā)展中的各種扭曲，實現(xiàn)新金融技術與制度的優(yōu)化組合。如：只講賺錢不講道德，會帶來資本狂熱的惡果；只講道德不講賺錢，則會有金融資源配置效率的嚴重扭曲；打著道德旗號為了賺錢，會造成更多市場倫理的分裂。有鑒于此，金融科技的根本作用，是通過使金融“走下神壇”，以開放、融合、共贏，改變金融資源配置方式與產(chǎn)業(yè)分工模式。雖然它是一把“雙刃劍”，但在有效引導下，完全能為解決原有難題提供全新路徑。我們一方面認為不管對金融科技的內(nèi)涵有多少爭議，其確實具有一定的特殊性，需要考慮潛在不確定性與新風險來源；另一方面，也不要夸大其對于金融穩(wěn)定與安全的負面沖擊，畢竟最大的風險來源還是在原有的金融部門“主干”上。整體上看，金融科技浪潮肯定會帶來更多的積極因素與進步效果。當然，最終衡量金融科技變革成功與否的標準，不是讓誰賺了多少錢、也不是無原則地降低門檻，而是能否彌補短板、改進社會福利、增加就業(yè)等現(xiàn)代化社會發(fā)展目標。