學術創業企業的戰略適應性評析

鄭瑩瑩 黃紫微

摘 要：基于學術創業企業的兩階段生命周期模型，探討處于成長階段的學術創業企業的戰略適應性。組織行動作為戰略適應性的市場表現形式，分析組織行動的多樣性與頻次成為評析企業戰略適應性的重要方式。通過新三板公開數據篩選處于成長階段的學術創業企業，并搜集學術創業企業的組織行動，計算組織行動多樣性與頻次，從而評析其戰略適應性，引導學術創業企業的健康發展。

關鍵詞：學術創業企業;戰略適應性;新三板企業

中圖分類號：F272.3 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?文獻標識碼：A ? ? ? ? ? ? ? 文章編號：1008-4428（2018）03-21 ?-03

一、引言

學術創業企業是以大學教授為代表的學術創業者（academic entrepreneur）致力于實現技術商業化而作為創始人（founder）建立的企業。國外學者根據生命周期模型將學術創業企業的生命周期分為兩階段：初創階段（the startup stage）和成長階段（the growth stage），在初創階段，學術創業企業的重心是生存，而成長階段，學術創業企業的重心是企業管理 。在查閱現有文獻后發現國內外學者對學術創業企業的研究重點是初創階段，關注學術創業者如何識別研究成果的商業價值與如何獲取資源建立企業。然而在成長階段，學術創業企業面臨投資、競爭與市場等重要戰略決策，管理的復雜性給其帶來更大的挑戰。

戰略適應性作為組織對環境不確定性的反應能力，對企業的發展具有重要意義。對于成長階段的學術創業企業而言，戰略適應性的評析旨在了解企業與環境之間的關系，特別是學術創業企業是否充足地識別與利用機會，以解決外部環境的變化。在學術創業企業對推動地區及全國經濟，并且在國際上具有影響力的共識形成后，學術創業企業成長階段的研究將越來越有價值。因此，文章以成長階段的學術創業企業為研究對象，研究如何通過學術創業企業的組織行動識別戰略適應性，以期為引導我國學術創業企業的健康發展提供有益啟示。

二、理論基礎

（一）學術創業

學術創業的研究興起于上個世紀80年代，在經典研究中被定義為“大學和產業合作伙伴致力于實現大學技術商業化而進行的一系列創業活動，包括技術許可、大學衍生企業等模式（O'Shea et al， 2004）”。隨著學術創業活動的發展，以大學教授為代表等學術創業者不再局限于技術許可、技術轉移等簡單活動，從很少作為創始人創建大學衍生企業，一般不參與大學衍生企業創立之后的技術商業化活動（Vohora er al.2004），轉變為傾向于作為創始人創建企業（Fritsch and Krabel， 2012）。

（二）戰略適應性

戰略適應性通常被看作一個包含選擇、承諾、實現、執行與行動的細化的活動過程，反映企業應對環境不確定性的能力。戰略適應性作為信息處理過程，包含三個基本動作：認知、解釋和行動，通過認知環境確定市場，解釋公司意圖和戰略，從而采取產品、技術、市場等重要維度的一系列行動，因此，評析戰略適應性的重要渠道是通過分析組織行動的多樣性和頻次。A. N. Kiss等將組織行動分為市場、金融、新產品、戰略聯盟、競爭、高管團隊變換、人力資源、產能、國際化、公司IPO、結構、重組、服務、企業社會責任、低成本15類，計算組織行動的多樣性與頻次，評析企業的戰略適應性。企業采取的組織行動類型多、頻次高，代表企業的戰略適應性較高，企業采取的組織行動類型少、頻次低，代表企業的戰略適應性較低。

三、學術創業企業的戰略適應性評析

（一）成長階段的學術創業企業選取

結合前述學術創業者的定義與中國政府鼓勵高校、科研院所等事業單位專業技術人員創業的政策，對學術創業者的范圍進行擴大，不僅包含高校中的教授等擁有研究成果的科研人員，更擴大到科研院所、醫院等事業單位中需要持續進行學術研究的工程師、主任醫生等等擁有研究成果的科研人員。文章欲研究成長階段的學術創業企業，根據A. N. Kiss對戰略適應性的評析方法，需要觀察一定期間的組織行動。出于觀察的便利性與數據的公開性，文章所采用的數據來自于全國中小企業股份轉讓系統所發布的公告，時間段是從2015年1月至2016年12月。

通過全國中小企業股份轉讓系統中的信息披露，對2015年12月31日之前掛牌的4125家新三板掛牌企業定期報告中的控股股東和實際控制人的情況按上述學術創業者的范圍進行篩查，對被篩企業2015年半年度報告進行甄別，初篩出129家學術創業企業。為了確保樣本企業的正確性，確保初篩企業在數據采集時間段內控股股東和實際控制人未發生改變，根據初篩企業的2015年年度報告、2016年半年度報告與2016年年度報告進行檢查，最終確定文章研究的125家學術創業企業。

（二）學術創業企業的組織行動統計

文章沿襲A. N. Kiss等的研究，并結合成長階段的學術創業企業與新三板的特點，將組織行動分為市場、金融、新產品、戰略聯盟、競爭、高管團隊變換、人力資源、產能、國際化、結構、重組、企業社會責任12種類型。通過查閱125家學術創業企業的2015年半年度報告、2015年年度報告、2016年半年度報告與2016年年度報告，研讀企業的半年度大事記、年度大事記、管理層討論與分析（包括商業模式、經營狀況、主營業務、投資狀況）以及重要事項（包括股票發行、關聯交易、資產處置），識別2015年和2016年每家樣本企業的組織行動，統計結果如表2。

125家學術創業企業主要采取金融、高管團隊變換、市場、結構與戰略聯盟五種類型的組織行動，其余七類組織行動采取的數量都較少，特別是重組與企業社會責任兩類。

（三）學術創業企業的戰略適應性評析

以125家學術創業企業的組織行動統計為基礎，沿襲A. N. Kiss等對組織行動多樣性與頻次的計算方式。

其中，Na表示a類組織行動數，NT表示一家樣本企業的組織行動總數。該指數越低，代表企業采取的組織行動類型越多，企業的戰略適應性越高;反之，該指數越高，代表企業采取的組織行動越集中，企業的戰略適應性越低。

該數值越高，代表企業采取組織行動的頻率越快，企業的戰略適應性越高;反之，該數值越低，代表企業采取組織行動的頻率越慢，企業的戰略適應性越低。

組織行動多樣性與頻次的統計結果如表3。

統計結果表明，125家學術創業企業的組織行動多樣性的平均值為0.44，組織行動頻次的平均值為3.67，從平均水平看，學術創業企業采取的組織行動類型較少、頻率較慢，企業的戰略適應性較低。

四、結論與討論

據英國經濟研究公司BiGGAR的報告表明，牛津大學每年為牛津郡帶來23億英鎊（約合人民幣199億元）經濟收入、提供34萬個工作機會，并在周邊形成產業集群效應;截至2014—2015財年度，牛津大學所開展的研究共衍生出136家新企業，從事商業活動的衍生企業在全世界范圍總收入預計達到6億英鎊（約合人民幣52億元），對牛津大學推動著地區及全國經濟，并且在國際上具有影響力的共識提供了有力佐證。由此可見，將抽象科學知識轉化為具體市場創新的能力將會成為未來經濟發展的主要推動力，學術創業企業在市場中的生存和發展對促進經濟發展起著重要作用。

文章以125家新三板學術創業企業為研究對象，在搜集企業采取的組織行動的基礎上，沿襲A. N. Kiss等的研究，將組織行動分為市場、金融、新產品、戰略聯盟、競爭、高管團隊變換、人力資源、產能、國際化、結構、重組、企業社會責任12類，通過計算組織行動的多樣性與頻次，評析學術創業企業的戰略適應性。統計結果表明：學術創業企業采取的組織行動類型較少，組織行動較集中，并且采取組織行動的數量較少，頻次較低，企業的戰略適應性較低。

與成熟企業的委托—代理結構不同，初創企業的創始人大多兼具董事長和總經理雙重身份，在其治理結構上，股東會、董事會和管理層存在高度的同質性。而學術創業企業除了具有初創企業治理結構的特點外，更重要的一點是學術創業企業依托學術創業者擁有的技術和知識建立，學術創業者作為創始人，其有著嚴格的邏輯性要求，對企業戰略的方向性有著嚴格的計劃?；趯W術創業企業獨特的治理結構，成長階段的學術創業企業需要獲取異質性資源，在組織結構上規劃專業化的職能崗位;在經營活動中采取業務、智能與公司等多層面的戰略行動，提升企業的風險識別能力，從而提高企業的戰略適應性。成長階段的學術創業企業必須通過分散來分享和整合信息，促進跨界活動，提高識別機會的能力，基于此才能提高企業的戰略適應性。

參考文獻：

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作者簡介：

鄭瑩瑩，女，重慶九龍坡人，重慶大學經濟與工商管理學院碩士研究生，研究方向：金融科技、學術創業與企業創新;

黃紫微，女，安徽含山人，安徽財經大學工商管理學院講師，研究方向：孵化器商業模式與公司創業投資。