現階段中小型企業面臨的國際貿易融資困境分析

摘 要：近年來，隨著我國對外貿易的不斷發展和“一帶一路”戰略的逐步深化，越來越多的企業開始“走出去”。但許多中小型企業在進行國際貿易時出現了許多融資方面的困難，面對國際貿易的參與者不斷中小型企業化，全球經濟進一步整體化的今天，將新的投融資模式引入和普及到中小型企業中對我國對外貿易的發展愈發重要。本文將針對中小型企業面臨的國際貿易融資困境進行闡述和分析，同時提出相關的應對措施。

關鍵詞：國際經濟貿易；中小型企業；融資困境；投融資方法

改革開放四十年來，伴隨國家的發展強盛，越來越多的私人中小型企業也開始到國際貿易領域開疆拓土，但中小型企業參與國際貿易由于其自身規模的因素，在資金方面不免出現融資困難的問題。

1 現階段中小型企業面臨的國際貿易融資困境

1.1 融資來源與方式欠缺

現階段中小型企業在進行對外貿易時所需經過的環節很多，其復雜程度明顯高于國內融資，且前期投資成本較高對企業經濟實力有所要求，然而對于中小型企業這類本身經濟實力較弱的貿易主體，無論從事進口類還是出口類產業都缺乏雄厚的資金。融資作為彌補自身資金不足的一種方式在這里顯得尤為重要。然而對于國內外投融資公司和投資銀行來說，其主要業務幾乎在于證券的發行與承銷或是天使投資、風險投資這類初創型發展階段企業的投資，很少對進行對外貿易的中小型企業進行融資。同時由于自身地位、業務等多種原因造成了融資方式的限制，其無法像大型公司那樣增發股票或搞資產證券化。這些方面就造成了融資來源與方式的欠缺。

1.2 宏觀政策與金融體系

對于宏觀政策而言，國家的外貿政策重心仍放在對國有和大型企業的政策支持上，通過建立亞投行等國際投融資機構幫助國有大型企業融資，以承建大型國內外項目。如：各型電站和各類軌道交通設施等的建設。而對于中小型企業而言此類大型項目很難涉足，一般也就進行一些諸如各類商品和原材料的進出口或跨國服務性業務等。在這些方面能享受到的優惠主要為出口退稅類的支持，然而這些政策無法解決中小企業本身資金缺乏的問題。同時受我國國內經濟下行，國際關系貿易環境惡化，全球經濟危機以及近期貿易戰等因素影響，國際貿易融資業務由于其處于國內外經濟板塊銜接處的獨特因素而首當其沖。

1.3 投資方不足

據國家統計局，我國2017年全年貨物進出口總額277923億元，比上年增長14.2%。對“一帶一路”沿線國家進出口總額73745億元，比上年增長17.8%。其中中小型企業所占比例約為60%-70%，但由于全球經濟衰退、國內通貨膨脹、各類生產要素價格上漲等，導致中小企業繼續完成如此高額占比的資金壓力不斷增大，從而對相關配套的融資要求也快速增大。融資需要有人投資，而投資是為了獲得未來的報酬。雖然貿易額飛速發展，但經營成本、費用、營業利潤等方面受到不利影響的沖擊還是較大，部分企業資金鏈緊張，甚至面臨破產倒閉。對未來盈利的預期走低是投資方在企業融資時不愿投資或投資較少的主要原因，從目前來看要維持大幅對的外貿增長，對中小型企業來說投資方不足。

2 中小型企業國際貿易融資困境的解決方式

2.1 擴大融資來源，增加融資方式

貿易融資一般來說主要是短期融資，為客戶提供打包放款、提貨擔保、出口信貸等融資方式。為降低中小企業融資風險，實現結構性貿易融資，更多的新型金融工具需要引入并應用起來?？蓪⒏黝惤鹑谘苌ぞ叱浞峙c借貸和融資結合起來，充分利用資本市場技術和金融工具的風險分散特性，有效控制企業融資成本同時起到風險緩釋的作用。一旦新的組合方式被不斷發明并應用起來可以大幅擴充中小企業融資來源，增加融資方式。

2.2 政府加大其融資扶持力度

宏觀方面，需要解決政府對中小企業對外貿易支持政策的有效性不足的問題。政府除了進一步放寬中小型企業融資限制，推出融資支持力度以外，可以充分利用政府的官方經濟實力和市場公信力，劃撥一筆專項財政支持款項為中小型企業提供融資擔保，在地方建立擔?；痼w系，拓寬融資渠道。同時利用政府和國有企業、大型企業的關系，鼓勵國有大型企業和銀行增加對中小企業的投資，利用稅收優惠等政策推動大型企業為中小型企業提供融資擔保。

2.3 取得投資方的信任與期望

投資方追求的是高額回報，如果自身風險過多過高或缺乏核心競爭力，自然很難得到大量投資。針對這些不利因素，可以加強中小企業自身監管和外部監督體系，引入先進財務管理和成本管理制度，對現金流進行實施監控，還可以設立對外貿易相關的中小型企業信用評估體系，大力支持中小企業創新創造，鼓勵中小企業與大型企業共同開發技術項目。這樣一來可以使中小企業風險得到有效控制，提升其產品和服務的競爭力，更好地吸引投資。

3 結語

長久以來，我國中小型企業隨著國家經濟的增長而不斷成長。現如今經濟全球化不斷加深，國家間的貿易競爭愈發激烈，我國中小企業不斷擴大對貿易已成為主要趨勢，但在其國際貿易的融資方面還存在不少難題，對這些困難進行深入探討以致將其解決是至關重要的。只有幫助中小型企業走出融資困境，才能使國家經濟更好更快發展，讓國家更強盛。

參考文獻：

[1]中忱.對中小企業融資渠道的思考[J].遼寧經濟，2007（5）： 33-34.

作者簡介：

馬淞元（1997- ），男，漢族，四川成都人，本科在讀，集美大學財經學院15級學生，研究方向：投資學。