肯尼亞，下一個紡織投資風口？

中國紡織機械協(xié)會 供稿

當前，中國紡織企業(yè)正逐步加大向海外拓展的步伐，非洲這片熱土正備受關注。本期，我們將目光轉移到素有“鴕鳥之國”稱號的肯尼亞。

PART1現(xiàn)狀掃描

肯尼亞是撒哈拉以南非洲地區(qū)對美國出口服裝最多的國家之一，目前肯尼亞有超過 75000 家紡織服裝類小微企業(yè)，生產設備也較簡陋。肯尼亞棉花的年均產量較低，大約2000噸/年，國內棉花消費主要依靠進口，烏干達是肯尼亞最大的棉花供應國，政府希望到2022年國內棉花產量擴大到2萬噸。截至2017年，肯尼亞紡織從業(yè)人員約為5萬人左右，紡紗產能約為30萬錠。

整體來看，肯尼亞的紡織服裝業(yè)發(fā)展相對落后，產業(yè)鏈不完善，生產環(huán)節(jié)與銷售環(huán)節(jié)缺乏緊密連接。同時小微企業(yè)眾多，產品附加值較低，原創(chuàng)品牌較少。肯尼亞出口加工區(qū)是紡織服裝企業(yè)的聚集區(qū)，2018年前數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，當時注冊的紡織服裝類公司包括：22家大型外資公司、170家中大型公司、8家軋花廠、8家紡紗廠、15家機織和針織公司、9家配件制造商等等。

近五年來，肯尼亞紡織品服裝出口額穩(wěn)定在4億美元左右，其中2017年出口額為3.99億美元，同比小幅下降1個百分點，其中服裝出口3.14億美元（絕大多數(shù)服裝產品都出口到美國），紡織品僅為0.85億美元。2017年進口紡織品服裝6.82億美元，同比增長15.23%，其中服裝進口1.12億美元，紡織品進口5.7億美元，中國是其紡織品服裝最大的進口來源國。

中國是肯尼亞紡織服裝最大進口國。

PART2投資分析

政策助力+區(qū)域優(yōu)勢

1.政府相對穩(wěn)定且對吸引外資較為重視，投資法規(guī)相對完善。

肯尼亞自1963年獨立以來政局一直保持穩(wěn)定，是撒哈拉以南非洲政局最穩(wěn)定和經(jīng)濟基礎較好的國家之一。20世紀90年代以來，肯尼亞在經(jīng)濟領域實行自由化，對國有企業(yè)進行私有化改造，并逐步開放允許外國投資的行業(yè)。為鼓勵外商投資，肯政府除制定有《外國投資保護法》外，還采取了一系列鼓勵投資措施，如取消進出口許可證、降低進口關稅稅率、取消出口關稅和廢除外匯管制、設立出口加工區(qū)（EPZ）、建設經(jīng)濟特區(qū)等。肯尼亞投資法規(guī)比較完善，有30多個法律法規(guī)保護外國投資者利益。

2.制造業(yè)基礎相對發(fā)達，國家對制造業(yè)發(fā)展極為重視，紡織業(yè)是其重點發(fā)展行業(yè)。

肯尼亞制造業(yè)在東非地區(qū)相對發(fā)達，國內日用消費品基本自給， 獨立以后發(fā)展較快，門類比較齊全，是東非地區(qū)工業(yè)最發(fā)達的國家， 制造業(yè)約占GDP的10%左右。肯尼亞《2030年遠景規(guī)劃》目標是2030年將肯尼亞建成新興工業(yè)化國家，大力發(fā)展制造業(yè)是其重點之一。肯政府屢次對紡織服裝業(yè)發(fā)展提出支持，在其提出的2018～2019 年預算案中，對進口二手服裝征收35%的關稅以保護本國服裝產業(yè)發(fā)展。

3.國內經(jīng)濟發(fā)展較為穩(wěn)定，本土市場不斷擴大，多項國際貿易合作協(xié)定有利于輻射更廣泛市場。

肯尼亞近年來經(jīng)濟發(fā)展平穩(wěn)，GDP增長率穩(wěn)定保持在4.5%以上， 人均GDP超過1500美元，位于非洲中上等水平。近年來，肯尼亞中產階級人口增長較快，國內市場不斷擴大。隨著東非區(qū)域一體化推進， 作為東非交通樞紐和門戶，在肯境內投資還可輻射東非內陸國家，有利于開拓整個東非市場。

目前肯尼亞是東南非共同市場（COMESA）和東非共同體（EAC） 的重要成員國，成員國之間進出口享受優(yōu)惠關稅稅率。肯尼亞和其中部分國家之間享受零關稅優(yōu)惠。肯尼亞是《非洲增長與機會法案》（AGOA）的受益國，享受對美出口紡織服裝類產品無進口配額限制并免關稅的優(yōu)惠。

穩(wěn)定的政局為肯尼亞吸引投資創(chuàng)造了條件。

4.地理位置優(yōu)越，基礎設施較好，交通運輸有潛力。

肯尼亞是東非的貿易中轉中心之一，擁有地理位置優(yōu)勢，港口對鄰國的貿易輻射能力相當強。公路運輸方面，肯尼亞與周邊國家互聯(lián)互通公路較多，與坦桑尼亞、南蘇丹、埃塞俄比亞、烏干達等均有公路相通或有公路在建。鐵路方面，2017年5月正式竣工通車的蒙巴薩至內羅畢標準軌鐵路不僅增強了其國內運輸能力，其未來的沿線拓展也具備鏈接東非其他國家的能力。航空運輸方面，肯尼亞有4個國際機場、4個國內機場和400多個小型或簡易機場，在非洲地區(qū)位居前列。與此同時，肯尼亞擁有東中非最大的港口蒙巴薩港。蒙巴薩港作為東中非內陸國家貨物進出口的主要中轉港，有21個深水泊位、2個大型輸油碼頭，可停泊2萬噸級貨輪，目前已有擴建項目落地。倚靠蒙巴薩港，肯政府建立了全國首個自由貿易區(qū)，提升和加強了東部、中部及南部非洲的區(qū)域內貿易。肯尼亞互聯(lián)網(wǎng)普及率在非洲國家名列前茅。根據(jù)駐肯尼亞經(jīng)商處統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，肯尼亞供水費用約為每噸0.52到0.63美元左右，工業(yè)用電費用約為每度電0.07美元（每月用電高于1.5萬度）到0.13美元（月用電低于1.5萬度）。汽油價格1美元每升，柴油價格0.8美元每升，煤油0.7美元每升。上述價格均受匯率影響而波動。

5.勞動力資源豐富，薪資水平相對較低。

肯尼亞勞動力資源比較豐富，青年勞動力相對較多。肯尼亞政府2016年公布的最低工資標準一線工人約為54美元／月，但內羅畢、蒙巴薩等大城市最低工資標準均超過100美元／月。大型紡織服裝工廠的紡織工人平均月工資可以達到170美元。

6.多個出口加工區(qū)可享受投資優(yōu)惠政策。

為吸引外資、促進經(jīng)濟發(fā)展，肯尼亞政府先后建立了40余個出口加工區(qū)（EPZ），在出口加工區(qū)內投資的企業(yè)可享受優(yōu)惠政策，例如，給予初始投資額的100%投資減讓（即在應稅額中扣除此項投資金額，期限為20年）；前十年，免征企業(yè)所得稅，十年后按25%稅率征收；前十年利潤匯回，不實行預扣稅；單一營業(yè)執(zhí)照、免征印花稅、預扣稅；關稅返還：超過7萬美元的資本支出所付的關稅可以從應繳納的企業(yè)所得稅中抵扣；資本商品和基礎原材料為零稅率，對用于生產出口產品的原材料免征關稅和增值稅。

潛在風險+制約因素

1.社會治安問題較為突出。

20世紀90年代初以來，肯尼亞國內安全形勢有所惡化，社會治安總體不佳，武裝搶劫及惡性犯罪較多，恐襲事件也時有發(fā)生。因周邊鄰國索馬里、蘇丹等局勢長期動蕩國家，肯尼亞國內的社會治安問題也一直較為突出。除面臨恐襲風險外，肯尼亞國內非法組織蒙吉基邪教對社會的危害也較大。

2.罷工現(xiàn)象頻出，高技術工人需要培訓，水電供應相對不穩(wěn)定。

肯尼亞罷工現(xiàn)象比較普遍，原因多為工資和福利待遇。近年來，肯尼亞政府一直調高最低薪資標準，對投資企業(yè)的人員成本造成一定壓力。同時，肯勞動力效率較其他非洲國家雖較高，但高技術員工培訓缺失嚴重，需投資企業(yè)自行加大培訓力度。與此同時，與其他非洲國家一樣，肯尼亞的基礎設施建設相對落后，水電資源均存在不同程度缺乏。

3.政府辦事效率低下。

肯尼亞對外商直接投資便利化提供的服務方便程度較低，各部門辦事花費時間較長。在稅收、經(jīng)營范圍、企業(yè)所有權和土地等方面， 對外資規(guī)定了不同于內資的待遇標準，給外資設置了不少經(jīng)營限制。肯尼亞稅務、移民、海關等部門辦事效率低下，權力尋租普遍。中央和地方之間分權不清，存在掣肘現(xiàn)象。

PART3投資案例

雖然肯尼亞本土紡織服裝業(yè)發(fā)展較為落后，但其優(yōu)惠的勞動力薪資及相對高效的勞動力素質、具有競爭力的土地價格以及出口歐美的優(yōu)惠政策等使其成為非洲吸引外商投資紡織服裝業(yè)的重點國家之一。目前全球時尚品牌 Calvin Klein（CK）已經(jīng)正式與肯紡織制造企業(yè) Hela Clothing 簽署合同，進駐出口加工區(qū)開始本地生產。至此，已有CK、Arrow、Izod、Cherokee、H&M 等國際品牌在肯生產加工。

目前，中國是肯尼亞第一大貿易合作伙伴，紡織機械、紡織服裝類產品是肯尼亞自中國進口的最主要產品之一。2017年中肯兩國紡織品服裝貿易額約為2.83億美元，同比增長31%，其中肯尼亞進口2.79億美元，出口僅為470萬美元。肯尼亞自中國進口的產品主要為化纖長絲、短纖，棉制面料以及針梭織服裝。

截至2016年底，中國對肯尼亞直接投資約11.03 億美元。近三年來，沒有商務部統(tǒng)計下的國內對肯尼亞紡織服裝業(yè)投資情況，但是已經(jīng)有部分中資企業(yè)開始嘗試在肯尼亞進行紡織服裝領域合作。

中國紡織企業(yè)紛紛看好肯尼亞這片熱土。

據(jù)悉，山東岱銀集團在肯尼亞設有銷售相關辦事處；臺灣旭榮集團在肯尼亞的服裝工廠已經(jīng)頗具規(guī)模；廣東省絲綢紡織集團也將在肯尼亞首都內羅畢設立一家絲綢加工廠，用于加工絲綢制品。此外，還將在總面積為8237英畝的土地上建造養(yǎng)蠶農場，該農場將貫穿整個絲綢產業(yè)鏈，包括蠶絲制造、蠶絲編織與絲綢貿易等活動。據(jù)了解，該項目將為肯尼亞民眾直接和間接創(chuàng)造30萬個工作崗位。