運(yùn)營商“零和游戲”正酣

崔亮亮

5月20日，中國電信公布4月運(yùn)營數(shù)據(jù)，至此三大運(yùn)營商4月數(shù)據(jù)均已公布。被稱為通信業(yè)的“大象”和帶頭大哥的中國移動(dòng)似乎又遇到了麻煩——4月份4G用戶流失71.8萬。而中國電信和中國聯(lián)通分別增長407萬戶和260.8萬戶。隨著4G市場(chǎng)日趨飽和，運(yùn)營市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)越來越像“零和游戲”，只能從別人手中搶用戶。從2018年收入增長率1.8%創(chuàng)近四年最低記錄到今年第一季度營收利潤雙降，中國移動(dòng)正面臨史上最艱巨挑戰(zhàn)。取消長話漫游費(fèi)、取消流量漫游費(fèi)，中國移動(dòng)受到?jīng)_擊最大，而4月數(shù)據(jù)是否代表了今年“攜號(hào)轉(zhuǎn)網(wǎng)”后通信市場(chǎng)的趨勢(shì)？

中國電信穩(wěn)定增長

數(shù)據(jù)顯示，在移動(dòng)用戶數(shù)方面中國移動(dòng)依然遙遙領(lǐng)先，截至4月底，中國移動(dòng)的移動(dòng)用戶數(shù)達(dá)9.31億戶，中國聯(lián)通和中國電信移動(dòng)用戶數(shù)分別為3.24億戶和3.19億戶。中國移動(dòng)的移動(dòng)用戶總數(shù)占三大運(yùn)營商總移動(dòng)用戶數(shù)的59%。在移動(dòng)用戶數(shù)凈增方面，中國電信凈增最多，4月當(dāng)月凈增351萬戶，中國聯(lián)通凈增為113.6萬戶，而中國移動(dòng)凈增數(shù)僅為16.1萬戶。

在4G用戶方面，中國移動(dòng)則出現(xiàn)了明顯的失利，再次出現(xiàn)了4G用戶流失情況。4月當(dāng)月，中國移動(dòng)流失4G用戶71.8萬戶，而同時(shí)中國電信增長407萬戶，中國聯(lián)通增長260.8萬戶。在4G用戶總數(shù)方面，中國移動(dòng)4G用戶為7.23億戶，中國電信為2.6億戶，中國聯(lián)通為2.33億戶。

綜合來看，三大運(yùn)營商當(dāng)中，4月中國電信運(yùn)營情況較為穩(wěn)定，移動(dòng)用戶增長和4G用戶增長均領(lǐng)先其他兩家，顯現(xiàn)平穩(wěn)獲取新增用戶能力。中國電信新增4G用戶（407萬戶）和新增移動(dòng)用戶（351萬戶）非常接近，也就是說，中國電信新增的移動(dòng)用戶基本都是來自4G新用戶，老用戶轉(zhuǎn)網(wǎng)只占了很小的一部分。中國電信基本尚處于高速增長中。

中國聯(lián)通4月凈增移動(dòng)用戶113.6萬戶，凈增4G用戶260.8萬戶，對(duì)比3月份，中國聯(lián)通這兩大市場(chǎng)凈增用戶也出現(xiàn)了小幅下滑，且新增移動(dòng)用戶占4G新增用戶約44%，也就是說半數(shù)以上新增4G用戶為老用戶轉(zhuǎn)化而來。

“大象”再遇滑鐵盧

而最值得注意的是，中國移動(dòng)再次遭遇滑鐵盧。

在去年4月，中國移動(dòng)當(dāng)月4G用戶月減242.7萬戶，4G用戶達(dá)6.69億戶，這是歷史上中國移動(dòng)首次出現(xiàn)4G用戶負(fù)增長的情況。而在2018年前3月中國移動(dòng)4G用戶月均增長超700萬戶。彼時(shí)，混改后的中國聯(lián)通大力發(fā)展騰訊“大王卡”等互聯(lián)網(wǎng)卡合作業(yè)務(wù)，使其4G用戶增速明顯，中國移動(dòng)當(dāng)受此影響，而后中國移動(dòng)扭轉(zhuǎn)了這種局面再次延續(xù)了增長態(tài)勢(shì)。而今年4月中國移動(dòng)再次遭遇4G用戶下滑，流失71.8萬4G用戶。業(yè)界認(rèn)為，三大運(yùn)營商4G用戶的變化一定程度上預(yù)示了“攜號(hào)轉(zhuǎn)網(wǎng)”后用戶趨勢(shì)。隨著4G用戶的總量日趨飽和，4G市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)越來越像是“零和游戲”，只能從別人手里搶客戶，想要共贏越來越難。

此前，在2019年第一季度，中國移動(dòng)運(yùn)營收入和凈利潤同比首次“雙降”。第一季度中國移動(dòng)營收為1850億元，比上年同期下降0.3%。是2001年以來，首次出現(xiàn)第一季度運(yùn)營收入同比下滑的情況。股東應(yīng)占利潤為237億元，比上年同期下降8.3%，是中國移動(dòng)2015年以來首次出現(xiàn)第一季度凈利潤同比下滑的情況。作為通信行業(yè)名副其實(shí)的“大象”，中國移動(dòng)的收入、利潤和用戶規(guī)模等各種份額都是行業(yè)最高的。但是隨著競(jìng)爭(zhēng)的持續(xù)加劇，中國移動(dòng)的憂患正逐漸顯現(xiàn)。

不僅僅是中國移動(dòng)，在2019年一季度，三大運(yùn)營商營收均不同程度下降，行業(yè)發(fā)展遭遇拐點(diǎn)。第一季度，中國電信營收961.35億元，比去年同期下降0.5%，公司股東應(yīng)占利潤為59.56億元，比去年同期上升4.5%。中國聯(lián)通第一季度營收731.47億元，同比下降2.39%，歸屬于上市公司股東的凈利潤16.25億元，同比增長24.80%。

隨著流量大幅增長以及流量資費(fèi)的快速下滑，同時(shí)受2018年7月全面取消國內(nèi)流量“漫游費(fèi)”的翹尾影響，運(yùn)營商移動(dòng)通信服務(wù)收入同比承受較大壓力。提速降費(fèi)和取消漫游費(fèi)等政策的持續(xù)深入，運(yùn)營商流量經(jīng)營將從增量不增收走向增量降收。行業(yè)利潤降低除了促使運(yùn)營商成本壓縮外，也促使運(yùn)營商思考增長與轉(zhuǎn)型之道。

寬帶業(yè)務(wù)：中移動(dòng)一枝獨(dú)秀

在寬帶業(yè)務(wù)上，中國移動(dòng)依然保持著從去年9月以來確立的領(lǐng)先地位。

4月，中國移動(dòng)寬帶用戶新增達(dá)178.6萬戶，用戶總數(shù)達(dá)1.69億，為運(yùn)營商之首。中國電信寬帶用戶凈增62萬戶，用戶總數(shù)達(dá)1.48億戶。截至2019年4月底，中國電信及其母公司的有線寬帶用戶總數(shù)合計(jì)為1.75億戶。而中國聯(lián)通凈增34.6萬戶，總數(shù)達(dá)8273.8萬戶。除了中國移動(dòng)，另外兩家運(yùn)營商的凈增寬帶用戶數(shù)對(duì)比3月份均有所下降。

雖然中國移動(dòng)固網(wǎng)寬帶用戶數(shù)達(dá)到了三家運(yùn)營商之首，但業(yè)界專家認(rèn)為中國移動(dòng)寬帶競(jìng)爭(zhēng)拉低了行業(yè)用戶APRU值。其寬帶收入較另外兩家運(yùn)營商尚有提升空間。未來，中國移動(dòng)寬帶業(yè)務(wù)收入不足將伴隨著用戶價(jià)值的提升不斷放大。

通常運(yùn)營商將市場(chǎng)占有率和企業(yè)規(guī)模作為企業(yè)實(shí)力的決定因素而倍加關(guān)注，但仍需要通過積極的創(chuàng)新使得游戲規(guī)則維持在自己的手中。運(yùn)營商如何從“零和”走向“正和”是需要一個(gè)長期思考的問題。在5G即將到來之際，面對(duì)更多維的應(yīng)用場(chǎng)景，運(yùn)營商更應(yīng)著手于打造創(chuàng)新商業(yè)模式來走出困局。