上市公司資金違規占用的審計監管探析

曾 倩

（貴州財經大學，貴州 貴陽550025）

由于上市公司的股權大多是集中的，股權的集中相對應地也保證了決策的集中。而這種集中為上市公司違規占用資金提供了條件。上市公司發生資金違規占用事件主要是滿足大股東的利益輸送：在企業盈利的時候把資金從企業抽出來，平衡企業內部資金，保證利益的最大化。在企業虧損的時候把資金調配給企業，避免退市。此外，大股東還可能占用資金用于自身的長短期投資。[1]也有學者認為上市公司資金違規占用，是控制權共享收益與私有收益的共同作用，共享收益是大股東的常規權利，而私有收益則會促使大股東通過違規操作占用資金。[2]

上市公司通常通過關聯交易、定向增發、現金股利和高送轉政策、資金違規占用和不合規擔保、內幕消息等途徑占用資金。審計作為外部治理和監督機制是減少資金違規占用的重要保證。[3]以深市2007—2009年A股上市公司為樣本，檢驗控股股東資金違規占用與高質量審計師選擇之間的關系。結果表明會采取措施控制控股股東資金違規占用的上市公司傾向于選擇高質量的審計師，高質量審計師也能夠起到降低控股股東的資金違規占用的效果。

因此，分析資金違規占用的審計案例，并將案例中存在的審計問題進行歸納分析，有利于提高資金違規占用的審計效果，在一定程度上保護公司和其他小股東的利益，促進資本市場的健康發展。

一、資金違規占用案例分析

（一）華澤鈷鎳通過關聯方占用資金

成都華澤鉆鎳材料股份有限公司（以下簡稱“華澤鈷鎳”）是一家從事有色金屬礦采選及冶煉業企業，于1972年在深圳證券交易所掛牌交易。……