利率市場化對我國銀行利潤結構的影響

宋 鴿

(延邊大學經濟管理學院 吉林 延吉 133000)

引言

隨著社會經濟的高速發展，我國的經濟策略已經從經濟增長轉變為提高資源配置效率。而利率作為決定機制的關鍵，其市場化也是國家深化金融改革的必要階段。對于商業銀行來說，利率市場化改革會對其產生巨大的影響。除此之外，我國的商業銀行之前一直因為利率受到管制而長期穩定，隨著利率市場化的推進會造成存款競爭激烈、貸款風險加大等諸多影響。

一、利率市場化背景下我國商業銀行利潤結構現狀分析

習近平總書記在2014年9月的亞太經合領導人峰會上宣布，我國已經進入了經濟常態期，國家要放松貨幣政策，也應持續推動利率市場化進一步改革的進程，通過不斷推進進程來有效改變銀行的經營狀況和經營環境。但是在實際的運行中，利率市場化的推進存在很多難題也遭受了很多打擊，銀行的凈利潤增速下降，資產質量壓力加大。

從利率市場化推行以來，我國商業銀行凈利潤的數額雖每年都在增長，但增速明顯下降，從2015年到2019年銀行的凈利潤數額從15926億元增長到19932億元，但我國商業銀行年凈利潤增長率2017和2018年分別為5.99%、4.72%。這說明利率市場化的推行對于銀行的利潤影響較大。同時，我國商業銀行的資本利潤率和資產利潤率則呈現出逐年下降的趨勢，資本利潤率分別從2015年的14.98%下降到2019年的10.96%；資產利潤率從2015年的1.10%下降到2018年的0.87%。發生上述問題的原因都是因為利率市場化的推行致使銀行利差縮窄而導致利潤收入降低，利率市場化的推行使得銀行的凈利息差值逐年縮小，這是使得各大銀行凈利潤增長快速放緩的重要原因。其次，從各銀行公布的年報數據可以看出各商業銀行近些年來的資產質量壓力明顯加大，銀行的整體資產質量都有下降趨勢，不良貸款壓力加大。

從銀保監局2019公布的數據顯示，我國商業銀行2019年末的不良貸款余額已達24135億元，2018年的不良貸款率比2017的年不良貸款率上升了0.08%，2019年和2018年相比上漲0.03%。銀行不良貸款增多會增加銀行的撥備情況，不良貸款會侵蝕銀行利潤，銀行的利潤都會受到很大影響。

二、利率市場化下商業銀行存在的問題

(一)商業銀行信用風險增加

利率市場化的實行使得銀行的利潤收入有所下降、利息差減少，定價水平由各商業銀行自行決定。為了追求高收益，商業銀行有可能放松要求進行貸款投放，高風險對應高收益，收益高的業務風險自然會高，商業銀行的信貸質量發生逾期、不良的概率也因此加大。目前，商業銀行正式因為沒有專業能力強的風險識別隊伍和風險識別體系，信用風險發生的概率加大，利率市場化實行的近幾年商業銀行的不良貸款率逐年增大。

(二)金融中介地位逐漸削弱

近些年來，金融市場創新不斷，金融工程更新迭代，證券公司、融資租賃公司、信托公司等各類非銀行金融機構數量近年來持續增多，以前由銀行業一家獨大壟斷金融行業局面逐漸改變，企業通過債券市場可以獲得資金，不必再高息向銀行借款，越來越多的大企業不再依賴銀行的資金供給，使得商業銀行在金融業的中介身份地位削弱。

(三)中間業務創新能力弱

中國商業銀行在近年來對中間業務加大力度進行開展，并取得了為相應的成就和發展，其目的是對過度依賴利息收入的盈利模式做出了一定的改變。但是根據對中間業務類型的統計來看，中國商業銀行的中間業務與全球業務相比種類很少一些高收益、技術型的資產證券化、衍生產品等的發展還處在較低水平，還在起步階段，其中間業務體系還沒有發展完善。

(四)收入結構較為單一

在近幾年，在營業總收入中，雖然中國商業銀行的年利息凈收入的比重一直處于下降趨勢，但年利息凈收入的比重仍達到將近80%，與美國等國家只有不超過50%的利息凈收入來說，中國的明顯較高。目前，利率市場化的改革還不完善，在傳統業務中，其存在較大的存貸利差空間，商業銀行可以獲得較高利潤，其主要依靠利差主導型的盈利模式來實現。隨著利率市場化的不斷發展，存款利率市場化的推進也在加快，核心客戶在商議價格的能力上會得到進一步加強。

(五)銀行業務結構不平衡

商業銀行核心業務的公司業務公司業務對銀行營業收入作出了較高的貢獻，而零售業務對銀行營業收入所做的貢獻很少，這都是因為中國商業銀行一直以來的主要業務是公司業務，而相對落后的是零售業務。但公司業務的順周期性很強，集中爆發風險的可能性大，這讓商業銀行的盈利會受到很嚴重的打擊。零售業務近幾年在銀行競爭中的地位越來越高，已經逐漸成為中國銀行業的發展重點。但是，我國的其他商業銀行目前仍然存在，銀行業務結構不平衡、仍以公司業務為主的現象。

三、對利率市場化下商業銀行存在的問題的解決建議

(一)優化盈利機構

目前存貸利率查縮小的狀況提示商業銀行不能完全依靠利差業務獲得利潤，要綜合考慮制定有效的信貸政策，調整信貸業務結構，利用科學的方法提高業務水平，可以從個人消費貸款、高科技產業、提高效率和調整貸款期限幾個方面入手。

(二)找準市場定位

針對不同的客戶提供個性化的業務，并且不斷完善自身的業務和服務水平，才可以在激烈的競爭中保證業務發展。提供差異化和個性化的服務；充分發揮自身的品牌效應，充分發揮客戶群體龐大的優勢，擴展更多非利息產品的市場。

(三)拓寬盈利渠道

在利率市場化環境下，我國商業現階段可以通過一些對于資本消耗較少或者無需資本消耗的業務作為切入點，提高商業銀行自身非利息業務的創新能力和收入水平，同時也可以通過與現有業務進行組合、聯動等方式實現。

(四)利用新型技術

將傳統營業機構轉型為智能網點，傳統商業銀行具有覆蓋廣、網點多等優勢開展業務，但同時也增加了資本成本，隨著科技發展，利用互聯網金融等途徑在減少資產成本的同時更是提高了為客戶服務的效率。

(五)縮小對銀行經營范圍的限制

監管機構要從根本上提高對銀行風險的管控能力，合理的減少對銀行業務范圍的限制，在風險可控的范圍內鼓勵銀行發展多元化的非利息業務。