基于門限回歸模型對我國最優居民收入份額的研究

(安徽大學 安徽 合肥 230000)

一、問題的提出

我國的國民收入分配格局是由居民、企業和政府部門可支配收入在國民收入分配中的比例關系所構成的。這三個部門在消費、投資或儲蓄等領域有不同的行為模式。企業和政府一般傾向于投資，而居民更傾向于消費。消費和收入是并存的，隨著居民消費的增長，提高居民收入分配份額是必要的。而收入分配與經濟增長之間的影響是個動態的過程，過高或者過低的居民收入都會對經濟增長有負面影響。但一定限度上的居民收入份額不僅能夠刺激經濟增長，還能刺激居民消費，帶動社會進步。由此可看出，在不改變企業和政府部分收入比例的情況下，居民收入份額與經濟增長呈倒“U”型關系。本文從居民部門入手，根據居民收入份額在國民收入中的比例，探索居民收入分配和經濟增長之間的關系，確定最利于經濟增長的居民收入份額范圍。

二、模型的建立與求解

(一)模型的建立。門限回歸模型(簡稱TR模型)實際上是把預報問題按狀態空間的取值進行分類，用分段的線性回歸模式來描述總體非線性預報問題。居民收入份額對經濟增長的影響是非線性的，故本文采用門限回歸模型進行分析。

本文采用柯布-道格拉斯生產函數，加入門限變量D，構造的模型為：

Y=AKαLβDλeε

其中，α和β表示產出彈性，eε表示隨機誤差

取對數后最終得到模型：

lnY=lnA+αlnK+βlnL+λ1lnDI(D≤γ)+λ2lnDI(D>γ)+μ

(二)數據的說明與檢驗

(1)變量的選取及定義。居民收入份額D：指一國或地區在一段時間內居民收入占該國或地區同時間段的GDP比重，以相對指標來衡量，計算如下：

其中，CPt和RPt分別表示第t年城市和農村人口數，CIt和RIt分別表示第t年城市和農村人均可支配收入，GDPt表示第t年的國內生產總值。

經濟總量水平Y：將每年的GDP進行平減處理得到實際GDP。

物質資本存量K：采用每年的全社會固定資產投資額。

勞動力水平L：采用每年的全國就業人口人數。

(2)平穩性檢驗。大部分的經濟數據都是非平穩的時間序列數據，直接建立模型容易產生“偽回歸”問題，必須進行平穩性檢驗。下面利用Eviews對處理后的數據進行ADF單位根檢驗。

表1 單位根檢驗結果

由上表可知，InY、InD、InK和InL的檢驗結果均是非平穩時間序列數據。一階差分后為平穩時間序列，即InY、InD、InK和InL均屬于一階單整。

(2)協整檢驗。在InY、InD、InK和InL都屬于一階單整的前提條件下，可進一步進行協整檢驗判斷是否為長期均衡關系。

根據樣本回歸模型可得到殘差回歸模型為：

μ=InY-5.121309-0.156519InD-0.522302InK+0.022310InL

再對殘差μ進行ADF單位根檢驗，殘差序列平穩，說明InY、InD、InK和InL之間存在長期的均衡關系。

(3)格蘭杰因果檢驗。為了進一步研究二者之間的關系，接下來進行格蘭杰因果檢驗。

表2 格蘭杰檢驗結果

由上圖可知，在滯后期2到7之間，都至少存在一個P值大于0.05，即兩個原假設都不能同時成立，而當滯后期為8時，P值都小于0.05，即InY和InD互為格蘭杰原因。

(三)模型的求解

根據樣本回歸模型，將InD作為解釋變量和門限變量，得到以下公式：

InD=-3.350205+0.256711InY-0.202856InK+0.1873InL

利用Eviews10做門限回歸分析，三個門限值分別為-0.7761852、-0.6568658和-0.5856818。按照門限值劃分為以上四個模型，可看出當-0.7761852

三、結論與建議

本文利用1978-2012年的數據來構建模型進行分析，得出結論：居民收入份額在46.02%～51.85%之間對經濟增長的影響是最合適的。在這個水平上，居民總體上對生活最滿意，可以享受經濟增長帶來的最大的福利，相反也能最大程度地提升國內生產總值，促進經濟的發展。

提高居民收入在 GDP 中所占的份額，可以通過以下幾個措施：

一是深入收入分配制度。合理利用初次收入分配和二次收入分配的調節作用，增大對低收入人群的調節力度，同時增加居民的財產性收入。

二是完善社會保障體系。經濟的快速健康發展需要完善的社會保障體系來支撐。降低居民的養育、教育、醫療和社保等項開支。

三是建立政府干預市場的合理機制，加強和改進金融監管，維護金融市場秩序，讓更多的居民有信心通過金融市場投資獲得財產性收入。