美瑞新材(300848) 申購代碼300848 申購日期7.8

發行概覽：公司本次募集資金運用圍繞主營業務進行，全部用于公司主營業務相關的項目及主營業務發展所需的營運資金，具體投資情況如下：30000噸熱塑性聚氨酯彈性體項目、8000噸膨脹型熱塑性聚氨酯彈性體項目、技術中心項目、營銷網絡項目、補充流動資金。

基本面介紹：美瑞新材是一家專業的TPU生產商，專注于TPU的研發、生產、銷售和技術服務，主要產品包括通用聚酯型、特殊聚酯型、聚醚型、發泡型等多種類型的TPU產品。公司具有較強的研發創新能力，自主設計了TPU相關工藝、關鍵設備與生產線，對TPU關鍵技術擁有自主知識產權，引領了國內TPU行業技術的發展，是國內TPU領域的知名企業之一。

核心競爭力：由于TPU下游應用領域極為廣泛，客戶對于產品的需求千差萬別，配方、工藝等方面任何微小的變動都可能使產品性能產生較大的變化。行業和產品多樣化的特點決定了TPU行業具備差異化的特點。經過多年的努力，公司具有在差異化技術創新、營銷體系、綜合運營、人才體系和產業集群方面的優勢，集中體現為高效提供差異化產品和服務的能力。

公司內部通過建立以銷售工程師、產品經理為核心的營銷體系，將生產、銷售、研發融合成為協同作業的經營綜合體。一方面，有效提供差異化產品和服務。公司銷售工程師多為材料專業背景，應用技術經驗豐富，能為客戶提供專業化營銷服務;研發產品經理全程參與產品的研發、生產、市場推廣和后期技術服務的全過程。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目緊密圍繞公司的主營業務，是公司依據未來發展規劃做出的戰略性安排。其中，30000噸熱塑性聚氨酯彈性體項目、8000噸膨脹型熱塑性聚氨酯彈性體項目和技術中心項目的實施，能夠有助于提升公司的技術實力和生產水平，提升公司市場地位，營銷網絡項目的實施可以進一步完善公司的營銷網絡布局，提高公司整體的營銷能力和行業知名度。補充流動資金將改善公司財務狀況，保障經營業務的順利開展。總體來看，公司本次募投項目的實施將全面提升公司的綜合競爭實力，有利于公司業務規模的發展和行業地位的不斷提升。公司在人員、技術、市場等方面均有充分的準備與積累，能夠保證本次募集資金投資項目的順利開展。

風險因素：經營風險、稅收優惠政策和政府補助政策變化的風險、技術風險、管理風險、宏觀經濟波動的風險、實際控制人控制不當風險、募集資金投資項目風險、成長性風險、首次公開發行股票攤薄即期回報的風險、股票價格波動風險。

（數據截至7月3日）