承壓開局，企穩(wěn)向好仍待鞏固

中國紡聯(lián)產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟研究院

2023年一季度我國紡織行業(yè)經(jīng)濟運行分析

今年以來，面對更趨復雜嚴峻的國際環(huán)境和新形勢下更加緊迫艱巨的高質(zhì)量發(fā)展任務，我國紡織行業(yè)全面貫徹落實黨中央、國務院決策部署，堅持穩(wěn)字當頭、穩(wěn)中求進的工作總基調(diào)，持續(xù)深入推動轉(zhuǎn)型升級。隨著國內(nèi)疫情防控較快平穩(wěn)轉(zhuǎn)段、生產(chǎn)生活秩序加快恢復，春節(jié)以來紡織企業(yè)復工復產(chǎn)形勢總體平穩(wěn)，內(nèi)銷市場呈現(xiàn)回暖態(tài)勢，行業(yè)綜合景氣和發(fā)展預期有所回升，向好因素不斷累積。

但受到市場需求改善力度偏弱、國際形勢復雜多變等因素影響，一季度紡織行業(yè)生產(chǎn)、投資、效益等主要經(jīng)濟運行指標仍處于低位承壓態(tài)勢。展望全年，紡織行業(yè)發(fā)展形勢依然復雜嚴峻，企穩(wěn)向好的基礎仍待鞏固。

行業(yè)綜合景氣明顯回升，生產(chǎn)形勢略有波動

春節(jié)以來，隨著疫情影響逐步消退，國內(nèi)市場流通持續(xù)改善，消費有所回暖，帶動紡織行業(yè)綜合景氣度呈現(xiàn)明顯回升態(tài)勢，企業(yè)發(fā)展信心及市場預期均有所鞏固。根據(jù)中國紡織工業(yè)聯(lián)合會調(diào)查測算，一季度我國紡織行業(yè)綜合景氣指數(shù)為55.6%，較上年同期和2022年四季度分別回升13和8.6個百分點，扭轉(zhuǎn)了2022年以來持續(xù)位于50%榮枯線以下的收縮態(tài)勢。

但受到內(nèi)外市場需求總體偏弱及上年偏高基數(shù)影響，紡織行業(yè)生產(chǎn)形勢略有波動。根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，一季度紡織業(yè)和化纖業(yè)產(chǎn)能利用率分別為75.5%和82.1%，雖然較上年同期分別回落2.7和2.1個百分點，但仍高于同期制造業(yè)74.5%的產(chǎn)能利用水平。一季度紡織行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)工業(yè)增加值同比減少3.7%，增速較上年同期回落8.6個百分點，化纖、毛紡織、長絲織造等行業(yè)工業(yè)增加值同比實現(xiàn)正增長。

內(nèi)銷市場持續(xù)回暖，出口壓力有所顯現(xiàn)

一季度，在消費場景全面恢復、市場消費意愿提升、國家促消費政策發(fā)力以及春節(jié)假日消費等積極因素支撐下，紡織品服裝內(nèi)銷市場持續(xù)回暖，線上線下銷售同步實現(xiàn)較快增長。根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，一季度我國限額以上單位服裝、鞋帽、針紡織品類商品零售額同比增長9%，增速較上年同期回升9.9個百分點，在糧油食品、煙酒等基本生活類商品中居于前列。同期，網(wǎng)上穿類商品零售額同比增長8.6%，增速較上年同期回升7.7個百分點，恢復力度好于吃類、用類商品。

今年以來，受外需收縮、競爭加劇、貿(mào)易環(huán)境風險上升等復雜因素影響，我國紡織行業(yè)出口承壓。根據(jù)中國海關數(shù)據(jù)，一季度我國紡織品服裝出口總額為672.3億美元，同比減少6.9%，增速較上年同期放緩17.9個百分點。主要出口產(chǎn)品中，紡織品出口金額為320.7億美元，同比減少12.1%，紡織面料等產(chǎn)業(yè)鏈配套產(chǎn)品出口縮減更為明顯；服裝出口穩(wěn)中略降，出口金額為351.6億美元，同比減少1.3%。主要出口市場中，我國對美國、歐盟、日本紡織品服裝出口額同比分別減少18.4%、24.7%和8.7%，對“一帶一路”沿線市場和RCEP貿(mào)易伙伴國紡織品服裝出口額同比分別增長1.6%和2%。

效益降幅有所收窄，投資規(guī)模小幅縮減

受到原料成本高位、市場需求不足供需兩端擠壓，今年以來，紡織行業(yè)經(jīng)濟效益指標繼續(xù)下滑，但呈現(xiàn)邊際改善跡象。根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，一季度全國3.7萬戶規(guī)模以上紡織企業(yè)營業(yè)收入、利潤總額同比分別減少7.3%和32.4%，較上年同期分別回落17.9和23.2個百分點，但降幅較今年1—2月分別收窄0.9和2.1個百分點。規(guī)模以上企業(yè)營業(yè)收入利潤率僅為2.4%，較上年同期下滑0.9個百分點，為近年來較低水平。產(chǎn)業(yè)鏈上僅毛紡織、絲綢、長絲行業(yè)營業(yè)收入實現(xiàn)正增長，家紡行業(yè)則在內(nèi)需回暖支撐下利潤總額實現(xiàn)20%以上的增長。一季度，規(guī)模以上紡織企業(yè)產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率同比分別放緩7.5%和9.3%；三費比例為7.2%，資產(chǎn)負債率為57.8%，基本保持在合理區(qū)間。

在市場預期不穩(wěn)、盈利壓力加大以及上年較高基數(shù)等因素影響下，今年以來紡織行業(yè)投資規(guī)模呈現(xiàn)小幅縮減態(tài)勢，一季度紡織業(yè)、服裝業(yè)和化纖業(yè)固定資產(chǎn)投資完成額同比分別減少4.3%、3.3%和3.5%，企業(yè)投資信心仍待改善。

發(fā)展形勢仍然嚴峻，積極作為推動高質(zhì)量發(fā)展

一季度，我國紡織行業(yè)雖然開局承壓，但進入3月以來，主要運行指標呈現(xiàn)逐步修復態(tài)勢，行業(yè)抗風險能力和發(fā)展韌性不斷釋放。展望全年，紡織行業(yè)面臨的發(fā)展形勢總體仍復雜嚴峻，但積極因素也在累積增多，行業(yè)有望逐步回歸平穩(wěn)恢復軌道，但仍需克服較多風險挑戰(zhàn)。

從風險因素看，國際市場復蘇前景不明朗，全球通脹仍處高位，金融體系風險上升，市場消費能力及消費信心改善緩慢；地緣政治局勢復雜演變，國際貿(mào)易環(huán)境因素對我國紡織行業(yè)深度參與全球產(chǎn)能合作帶來較多不確定性。國內(nèi)宏觀經(jīng)濟雖已企穩(wěn)回升，但內(nèi)需消費持續(xù)改善的基礎仍不穩(wěn)固，成本高位、盈利壓縮等運行壓力也仍然較大。但是，從有利的方面看，我國新冠肺炎疫情防控已全面轉(zhuǎn)入新階段，為紡織行業(yè)發(fā)展創(chuàng)造重要基礎條件。一季度我國GDP同比增長4.5%，穩(wěn)步向好的宏觀基本面、逐步恢復的超大規(guī)模內(nèi)需市場、全面回歸的消費場景、持續(xù)改善的產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈以及各類宏觀政策協(xié)調(diào)配合，將形成共促內(nèi)需持續(xù)回暖的合力，為紡織行業(yè)平穩(wěn)恢復提供核心動力。作為兼具民生與時尚屬性的現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)，紡織行業(yè)也將在“大健康”“國潮”“可持續(xù)”等新興消費熱點基礎上不斷挖掘市場潛力。在內(nèi)銷市場支撐下，2023年內(nèi)紡織行業(yè)將逐步恢復至深度調(diào)整結構、著力推進高質(zhì)量發(fā)展的穩(wěn)定運行軌道上來。