企業的物聯網供應鏈融資模式分析

摘 要：隨著社會經濟快速發展，物聯網發展也被帶動起來。金融行業在信息技術支持下已經步入改革階段，在此過程中也遇到一些挑戰與難題，為保障企業穩定發展，維護金融行業的整體穩定性，企業必須重視金融服務經濟體系的優化，物聯網供應鏈融資模式就是當前企業發展中較為常見的一種融資模式，對企業建設發展起到關鍵影響作用。基于此，本文對物聯網融資模式的特點與運行機制進行簡述，分析物聯網供應鏈融資模式下的風險識別，以及提出企業物聯網供應鏈融資的建議。

關鍵詞：企業；物聯網供應鏈；融資模式

引言

供應鏈金融服務的目的是進一步拓展市場，以及解決企業經營發展中的融資困難問題。供應鏈金融是立足實際交易的，根據企業經營業務整個供應鏈上的各個交易環節，考慮企業的資金與信用實力，通過設計自償性貿易結構，有效控制物流、信息流和資金流，減少企業信貸業務的風險，降低企業融資難度。在我國國民經濟的發展過程中，各企業是重要構成部分，但如今新發展形勢下企業所處的發展環境競爭十分激烈，很大程度上阻礙了其進步，影響了其發展穩定性，其中融資難、融資時效長的問題非常突出，鑒于這樣的情況，需借助金融服務功能幫助企業解決困難，制定科學合理的供應鏈金融模式，依托物聯網的供應鏈融資模式能夠將整個供應鏈上的企業緊密聯系到一起，讓上下游相互銜接，通過真實交易所產生的應收賬款、存貨與未來貨權等，將其視為質押品，進而為供應鏈上的企業設計出可靠的融資方案。

一、物聯網融資模式與運行機制

（一）物聯網融資的特點

物聯網融資的特點體現在兩個方面：一是可視化監管，物聯網技術的運用可以隨時掌握企業貨物的各種情況，如在途情況、庫存情況與加工情況等，在智能感知功能下對貨物情況實現動態監管，并能發出異常預警。貨物的形態是處于變化過程中的，從工廠加工后進行集中儲存或者進行運輸分流，又或者被銷售，在物聯網技術下這些形態狀況都會被記錄，比如掃描在庫貨物信息、在途貨物重量信息、生產加工貨物信息后，都會上傳到物聯網融資平臺中，供相關人員進行查看使用。

二是多向交互聯系，企業在向借款者進行借款時，借款者不僅能查詢到有關企業經營業務的基本情況，還能獲悉業務活動全程的資源配置信息，如原料生產、在途貨物、產品銷售等。物聯網融資平臺上，企業、銷售方、借款者等多主體之間的信息交流會比較多，供應鏈融資除了會關注核心企業的融資線之外，也會關注其他核心企業、上下游企業等，更會關注多個供應鏈的相關性、聯系性。

（二）物聯網融資的運行機制

在物聯網技術支持下，人與物之間的信息交互、物與物之間的信息交互更加緊密且信息相互連接，能實時獲取現實世界中的貨物信息，避免信息差的產生，確保了信息對稱。物聯網在金融行業的運用其實是一種將線上與線下相互融合的創新體現。

1.物聯網融資的運行機制

首先，構建融資平臺，制定嚴格的規定，嚴謹審核企業的營業執照、質押物與稅務登記等與借款相關的資料，明確融資方向，設定融資的范圍權限，同時結合互聯網搜集的信息將各企業傳遞的質押物信息相關的數據進行標準化處理，為融資平臺的運用奠定基礎。對于投資者賬戶中的信息也進行嚴格審核，如審核個人信用、審核個人之前的交易記錄、審核資金等級，并將融資信息推送給投資者，利用互聯網技術進一步規范各個投資者的投資行為，將這些數據均整合為數據庫，支撐物聯網融資平臺的應用。

其次，構建數據處理平臺，主要包括貨物數量分析模塊、貨物價值分析模塊、貨物庫存分析模塊與業務風險分析模塊等。其中，貨物數量分析模塊的構建是從質物總價值方面進行考慮的，數量的多少與其總價值有著一定關系，借助物聯網技術動態掌握質物的實時數量變化，當質押物不足時發出預警，提醒出質人補充質押物。貨物價值分析模塊的構建是考慮質物總價值時的另一關鍵點，投資人會在意在途貨物、在庫貨物和加工貨物等的市場價值所發生的變化是否會給自己帶來損失，會在意物流、企業是否存在欺騙行為而給自己造成損失，利用物聯網技術能夠動態實時地獲取在途、在庫、加工等環節質物的價值變化情況。貨物庫存分析模塊的構建是基于貨物安全的需求，在物聯網融資中將貨物作為主要質押物時，其安全性是特別需要被重視的，因為在貨物管理過程中會出現調包問題、偽造問題、重復出單問題與出質人作假問題等，這些問題都是違反法律規定的，借助物聯網技術能夠動態實時掌握貨物在庫情況，精準發現問題并及時進行處理。業務風險分析模塊是借助物聯網技術開展智能化的分析，包括分析質物的合法性、分析投資項目的收益與損失情況、分析操作過程的風險性、分析業務道德風險等。

2.物聯網融資模式的運行路徑

根據相關制度規定，企業運用服務器、傳感器節點、智能終端等技術掌握市場價格信息，以及掌握其他信息，包括企業的融資信息、企業的財務信息、企業的經營范圍、企業的質押物信息等，再利用局域網、移動互聯網將所搜集的這些信息傳輸到物聯網數據平臺上，在技術支持下信息是能夠實現遠距離傳播的。投資者根據相關規定要求將自身的信息情況也傳輸到物聯網融資平臺上，經過平臺審核且完成認證后，在融資平臺的統一對接下，企業就能與投資者進行直接聯系。

將企業質物上打上電子標簽，信息與融資平臺相銜接，投資者可通過融資平臺進行監督，企業也可以根據信息對生產、加工等進行調整與管理。每次完成一部分工作后，融資平臺就會將合適的投資信息自動傳送給投資者，并且投資者還能從融資平臺上繼續查詢、搜集企業相關信息，包括企業信用情況、企業交易記錄和企業產品情況、企業損益情況等，在掌握多方面信息的前提下，投資者可進行評估與選擇后制定投資決策，而當進行投資后，投資者還能在融資平臺上隨時獲取有關企業質物在途信息、在庫信息和加工信息等，同時還能掌握質物的市場價值變化，對其銷售前景進行預測。

貸后問題是供應鏈融資中的常見問題，物聯網供應鏈融資平臺將質物價值、質物數量等設定一個值域，當這些信息超過限定范圍后則發出預警提醒。一旦發生異常，融資平臺就會快速將信息推送給相關利益主體，當對其檢查確實超過標準的警戒線時，平臺則直接要求出質人將質物補齊，并且會限制一定的時間范圍。如果企業在限定時間內不能將質物補齊，融資平臺就將其所有的質押物進行凍結處理，或者會做出強制平倉的處理，這將對企業的資信產生影響，不僅導致資信降低，還有可能被各類金融機構拉入信用黑名單，造成自身損失與投資者利益損失。

二、物聯網供應鏈融資模式下的風險識別

（一）感知層風險

對于感知層，其風險識別主要是判斷信息采集是否準確、是否完整，當信息源運行效率比較低時或者檢測設備故障時就容易導致發生風險。在供應鏈金融的不同階段會出現不同的風險，如授信階段，需采集到借款公司數據，常發生數據不完整、不可靠和不準確等風險；合作放款階段，需對質押物進行驗收，采集相關數據，常發生貨物丟失、品質檢驗設備出問題、配送故障與風險監測不及時等風險；貸后回款階段，需對回款信息進行采集，常出現市場信息不完整、融資項目跟蹤不及時等風險。

（二）網絡層風險

在網絡層主要是依托互聯網技術對感知層數據進行傳送，通常以遠距離傳輸為主，這一過程中容易受到技術標準不全問題影響導致風險發生，如可能會形成信息被泄露、丟失的風險，信息不對稱、延遲傳輸的風險，以及遭到惡意干擾的風險等，這些風險隱患的存在將會對應用層功能造成影響，導致其無法在既定時間內采集到完整且準確的數據信息，直接對數據處理與決策制定造成影響。

（三）應用層風險

應用層主要是通過加工與處理所收集的數據信息來實現對風險的監測、對市場的預測，以及為金融決策的制定提供參考。應用層風險也比較多，如商業機密被泄露的風險、知識產權被侵犯的風險、組織管理不當的風險、違反政策法規的風險以及數據融合風險等。

三、企業物聯網供應鏈融資的建議

（一）健全企業物聯網供應鏈融資管理體系

部分企業由于管理能力欠缺，所塑造的企業形象欠佳，在投資者對企業考量時其中的一項考量內容便是企業形象，為此，在開展物聯網供應鏈融資時，企業要重視管理水平的提升，積極健全企業物聯網供應鏈融資管理體系。一要加強物聯網融資的全過程管理，包括前期、中期與后期不同階段，著重專業管理人才吸納與培養，從根本上保證管理的有效性，并解決資金不足的問題。二要加強管理結構的優化，充分考慮企業自身的實際經營發展情況，考慮生存周期，制定完善的管理制度，強化對生產經營的監管，落實具體職責到個人，讓管理更有效。三要注重企業信用積累，打造良好的企業文化，在企業內部形成良好的文化氛圍，塑造最佳的企業形象，既易于受到投資者的認可，實現業務擴展，也易于獲得融資。

（二）重視對物聯網應用的安全維護

物聯網技術的應用要以完善的技術與設備為支撐，應充分認識在物聯網供應鏈融資模式下是存在許多風險的，重視其應用過程中的安全維護是十分必要的。為此，企業要立足實際優化模式，采取必要的措施應對一些可能出現的風險，如為避免企業的機密信息被泄露或盜取，企業在物聯網融資平臺上進行融資需求的宣傳時可采取額度制，即投資者若想查詢獲得企業的生產信息、運輸信息、庫存信息等各類信息時，需確保其投資資金達到相應的數額界限，這樣就不會被其他不法分子將企業信息濫用而損害企業的利益。另外，國家相關部門也應從立法角度制定相關法律法規，進一步約束物聯網的應用，加強對物聯網應用的安全維護。

（三）強化對抵（質）押品的監督管理

在物聯網供應鏈融資中，質物信息會由感知層傳輸到平臺上，構建成數據庫，能夠精準定位貨物并對其實現跟蹤監控。在數據庫基礎上完成對數據的處理，參與融資的各主體在平臺接口支持下能夠實時地監管企業的資金信息、產品信息與交易信息。貨物的信息是處于動態變化中的，對其進行監管時，則為其設定固定的標簽，具有唯一性、標準化的特點，由此投資者能在物聯網平臺上搜集到有關企業生產經營的各種情況，進而實現對企業抵（質）押品的有效監督與管理，避免出現投資者和企業之間產生信息不對稱的情況。

（四）加大企業信用管控力度

企業在進行物聯網供應鏈融資時，金融部門要深入且全面把握企業的融資需求，結合實際積極調整信貸結構，加大對企業信用的管控力度。為此，金融部門可以采取共駐共建的方式增進企業之間的聯系與配合，也可以根據企業系統構建補償機制，為企業創設更好的融資環境，促使其融資渠道得到擴展，在這樣的機制形式下還能切實提高企業的知名度、信用度。企業在融資時常常會提供有關自身經營發展與管理的各種信息，如企業基本情況、企業財務情況、企業人員結構等，金融部門獲得這些信息后需加以整理，并進行真實性的審核判定，其中可以引入第三方信用機構對企業開展信用評價，當從中辨別出虛假信息時應按照相關法律法規予以一定的懲罰，防止在物聯網供應鏈融資平臺中出現虛假信息而影響投資者的判斷，避免造成損失。在這一前提下，相關部門還要積極構建完善的信用評價系統，嚴格要求企業進行登記，確保企業的信息能夠與金融機構形成實時性的共享，保持良好的評價關系，同時金融部門要為信用好的企業給予積極鼓勵，促使其樹立良好的企業文化，并獲得融資與發展。

結束語

物聯網供應鏈融資模式是依托物聯網技術而形成的，其主要特點體現在可視化監管與多向交互式聯系，物聯網融資的運行需把握好融資平臺的構建與數據處理平臺的構建，完善貨物價值分析、貨物數量分析、貨物庫存分析和業務風險分析等模塊，嚴格按照規定章程運行。同時，也要認識到在感知層、網絡層和應用層是存在風險的，影響著物聯網供應鏈融資的有序進行。為此，在物聯網供應鏈融資中企業還要積極健全管理體系，重視對物聯網應用的安全保護，強化對抵質押品的監督管理，以及要加大企業信用管控力度。

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