展望2024年光伏行業(yè)：落后產(chǎn)能加速出清新技術(shù)發(fā)展提速

殷高峰

“一半是海水，一半是火焰。”光伏龍頭隆基綠能董事長(zhǎng)鐘寶申以此來(lái)形容2023年的光伏行業(yè)。

2023年，光伏新增裝機(jī)規(guī)模大幅增長(zhǎng)。但同時(shí)，受產(chǎn)能擴(kuò)張、產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)品價(jià)格持續(xù)下跌、技術(shù)迭代等多重因素影響，光伏行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇。

對(duì)于2024年，多位業(yè)內(nèi)人士在接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪時(shí)表示，全年新增裝機(jī)規(guī)模有望保持較高增速，但相比2023年將有所放緩；光伏產(chǎn)品價(jià)格或持續(xù)低位運(yùn)行，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇；技術(shù)迭代加速，只有新技術(shù)、新產(chǎn)品才能走進(jìn)新的繁榮周期。

裝機(jī)規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)

2023年，光伏組件價(jià)格持續(xù)下降，在一定程度上刺激裝機(jī)需求增長(zhǎng)。

一家電站施工企業(yè)相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴《證券日?qǐng)?bào)》記者，2022年組件價(jià)格處于高位時(shí)，許多項(xiàng)目被迫延期或是取消，去年組件價(jià)格的快速下滑使得前期遞延項(xiàng)目開(kāi)始動(dòng)工，很多新項(xiàng)目也開(kāi)始開(kāi)工。

對(duì)于電站環(huán)節(jié)來(lái)說(shuō)，2022年和2023年的組價(jià)價(jià)格可以說(shuō)是冰火兩重天，“前年每瓦的價(jià)格最高時(shí)超過(guò)兩元，而最近跌破一元已經(jīng)不是新鮮事。”上述電站施工企業(yè)相關(guān)負(fù)責(zé)人稱。

根據(jù)國(guó)家能源局?jǐn)?shù)據(jù)，我國(guó)2023年前11個(gè)月光伏新增裝機(jī)163.88GW，同比增長(zhǎng)149.4%。預(yù)計(jì)2024年全球光伏新增裝機(jī)量的中性預(yù)期為474GW，同比增長(zhǎng)16%，與2023年59%的增速相比，增幅明顯放緩。

談及2024年光伏裝機(jī)量增速預(yù)期減緩的情況，萬(wàn)聯(lián)證券投資顧問(wèn)屈放對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者分析稱，主要受電網(wǎng)并網(wǎng)、用地以及政策等因素影響。其中，分布式光伏受到并網(wǎng)等問(wèn)題影響，大面積推廣的空間受到制約，而集中式光伏則受到土地、環(huán)境等因素影響。

此外，InfoLink表示，部分國(guó)家為保障能源上的自主性，于近年開(kāi)始對(duì)光伏產(chǎn)品產(chǎn)地進(jìn)行限制。在組件價(jià)格顯著下降的情況下，仍看好2024年光伏市場(chǎng)的成長(zhǎng)，預(yù)期2024年組件需求仍將保持約15%至20%的增長(zhǎng)。

鐘寶申表示，光伏行業(yè)一直處在需求增長(zhǎng)中。從過(guò)去的15年來(lái)看，增長(zhǎng)幅度在10%以下的年份非常少，九成年份的增長(zhǎng)都超過(guò)了10%。

集邦咨詢分析稱，總的來(lái)看，預(yù)計(jì)全球光伏新增裝機(jī)增速在2024年有所放緩，回歸理性增長(zhǎng)。當(dāng)前，電網(wǎng)容量不足和風(fēng)光消納問(wèn)題已成為制約各國(guó)光伏需求保持高增長(zhǎng)的一大關(guān)鍵點(diǎn)，需待電網(wǎng)完成階段性升級(jí)或儲(chǔ)能裝機(jī)放量后，全球光伏裝機(jī)潛力才能進(jìn)一步釋放。

加速淘汰落后產(chǎn)能

在需求增速降低的同時(shí)，光伏行業(yè)正在加速出清落后產(chǎn)能。

2023年，雖然新增光伏裝機(jī)規(guī)模預(yù)計(jì)將超過(guò)400GW，但整個(gè)光伏產(chǎn)業(yè)鏈的產(chǎn)能均遠(yuǎn)超市場(chǎng)需求，產(chǎn)能平均利用率維持在50%左右。整體行業(yè)產(chǎn)能的增加雖有助于行業(yè)發(fā)展，但也使得企業(yè)間競(jìng)爭(zhēng)日益激烈。

“整個(gè)光伏產(chǎn)業(yè)鏈的盈利在去年都處于低點(diǎn)，少數(shù)具備成本、技術(shù)和市場(chǎng)資源優(yōu)勢(shì)的頭部企業(yè)仍有一定的盈利空間，但資金實(shí)力較差的二三線企業(yè)面臨更大經(jīng)營(yíng)壓力。”屈放分析稱。

在此背景下，企業(yè)開(kāi)工率和庫(kù)存受影響，落后產(chǎn)線淘汰加速，部分新增產(chǎn)能建設(shè)進(jìn)度放緩。在鐘寶申看來(lái)，這一次的“淘汰賽”可能和過(guò)去有非常大的不同。光伏行業(yè)除了需求的波動(dòng)比較大之外，技術(shù)迭代也很快，市場(chǎng)的增量會(huì)被新技術(shù)產(chǎn)品滿足。

“一些無(wú)法滿足市場(chǎng)需求的‘玩家’，特別是品質(zhì)控制和成本控制較差的企業(yè)會(huì)被淘汰，市場(chǎng)集中度將顯著提升。”協(xié)鑫科技相關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示。

但同時(shí)，具有技術(shù)優(yōu)勢(shì)的企業(yè)將迎來(lái)利好。作為硅料龍頭，上述協(xié)鑫科技相關(guān)負(fù)責(zé)人預(yù)計(jì)，2024年，隨著落后產(chǎn)能的出清以及新的供需結(jié)構(gòu)實(shí)現(xiàn)平衡，硅料價(jià)格將實(shí)現(xiàn)觸底反彈，高品質(zhì)硅料仍將贏得超額收益。

屈放表示，2024年將是光伏行業(yè)繼續(xù)進(jìn)行結(jié)構(gòu)性調(diào)整的一年，行業(yè)分化將更加明顯，新的技術(shù)和產(chǎn)能必然代替落后產(chǎn)能。

新技術(shù)市場(chǎng)份額擴(kuò)大

業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)，2024年新一代光伏產(chǎn)品的市場(chǎng)份額將逐漸擴(kuò)大。

在硅料環(huán)節(jié)，上述協(xié)鑫科技相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，未來(lái)多晶硅企業(yè)生存及發(fā)展有兩個(gè)維度，一是“門檻線”，即能否滿足下游對(duì)于材料品質(zhì)越來(lái)越高的需求；二是“生存線”，即生產(chǎn)成本的控制，在光伏行業(yè)中，由于電耗及其他差異能導(dǎo)致巨大的成本差異，這很大程度上決定了企業(yè)能否持續(xù)發(fā)展。

“就目前光伏行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，N型產(chǎn)品已經(jīng)成為入門的門檻，普通硅料或者低品質(zhì)硅料幾乎沒(méi)有生存空間。”協(xié)鑫科技相關(guān)負(fù)責(zé)人表示。

目前，新一代光伏技術(shù)主要有TOPCon、HJT、BC、鈣鈦礦電池技術(shù)以及相關(guān)組件產(chǎn)品。“就當(dāng)前而言，BC的發(fā)展超出了預(yù)期，HJT的發(fā)展不及預(yù)期。”上海交通大學(xué)太陽(yáng)能研究所所長(zhǎng)沈文忠在接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪時(shí)表示。

據(jù)了解，TOPCon在幾個(gè)新技術(shù)方向中目前的產(chǎn)能規(guī)模最大，由于企業(yè)短期大規(guī)模擴(kuò)大TOPCon的產(chǎn)能，目前已出現(xiàn)產(chǎn)能過(guò)剩的跡象。根據(jù)InfoLink統(tǒng)計(jì)，2023年、2024年、2025年，TOPCon名義產(chǎn)能將有望達(dá)到477GW、662GW和725GW。

“TOPCon技術(shù)由于與現(xiàn)有PERC平臺(tái)兼容性好，相對(duì)成熟，成為多數(shù)廠家選擇的技術(shù)路線，但由于產(chǎn)能擴(kuò)張?zhí)欤壳昂蚉型電池的價(jià)格差不斷縮小。”沈文忠表示。

回首2023年，隆基綠能、通威股份、協(xié)鑫科技等多家頭部企業(yè)在HJT、BC、鈣鈦礦疊層電池效率和組件效率上不斷取得突破。展望2024年，屈放表示，頭部企業(yè)會(huì)進(jìn)一步加強(qiáng)在技術(shù)領(lǐng)域的研發(fā)，加強(qiáng)在行業(yè)內(nèi)的話語(yǔ)權(quán)，新技術(shù)的發(fā)展和優(yōu)勢(shì)產(chǎn)能的布局將進(jìn)一步加速。

“此外，2023年多家頭部光伏企業(yè)公布了海外產(chǎn)能規(guī)劃，2024年將逐步落地，中國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)鏈的優(yōu)勢(shì)將在全球市場(chǎng)中放大。”協(xié)鑫科技相關(guān)負(fù)責(zé)人稱。

對(duì)于光伏行業(yè)未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)，鐘寶申表示，光伏事業(yè)是長(zhǎng)期主義的事業(yè)，是一場(chǎng)真正的馬拉松。只有新技術(shù)、新產(chǎn)品才能走進(jìn)新的繁榮周期。