讓我們尋找通向財(cái)務(wù)自由的捷徑

大家都在賺錢的時(shí)候，沒(méi)有人會(huì)想到要規(guī)劃自己的財(cái)富未來(lái)。現(xiàn)在，股市套牢。虧損不絕于耳時(shí)，著眼于長(zhǎng)效投資的家庭理財(cái)，才是我們成長(zhǎng)為成熟投資者的，必由之路。

當(dāng)銀行理財(cái)，保險(xiǎn)、股票、基金、債券、外匯、黃金，期貨等投資手段紛紛進(jìn)入我們理財(cái)視野時(shí)，金融知識(shí)缺乏的市民不免會(huì)感到眼花繚亂。所謂人無(wú)遠(yuǎn)慮，必有近憂。結(jié)婚生子、教育、養(yǎng)老，不同階段有不同的理財(cái)目標(biāo)。為自己規(guī)劃一個(gè)合理而長(zhǎng)期的家庭理財(cái)方案，才能更加順利地實(shí)現(xiàn)家庭財(cái)務(wù)自由的目標(biāo)。

(一)準(zhǔn)備工作：

家庭財(cái)務(wù)安全大檢查

市場(chǎng)變化風(fēng)云變幻，你的家庭財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)是否足以讓你抵御金融風(fēng)暴的侵襲，安全地扛過(guò)這一次經(jīng)濟(jì)大洗牌，蓄勢(shì)待發(fā)，等待下一波牛市的到來(lái)?不妨對(duì)家庭財(cái)務(wù)進(jìn)行一下總結(jié)和盤點(diǎn)。

具體來(lái)看，進(jìn)行家庭財(cái)務(wù)狀況盤點(diǎn)需要達(dá)到的目的和關(guān)注的內(nèi)容有：對(duì)家庭的理財(cái)資金去向有足夠清晰的了解和通盤的把握。

購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品后，經(jīng)過(guò)過(guò)去一年或幾年的投資實(shí)踐，可以了解自己投資的工具屬性，不合適的可以及時(shí)調(diào)整。盤點(diǎn)的過(guò)程，也是通過(guò)實(shí)戰(zhàn)案例對(duì)金融產(chǎn)品的一個(gè)了解過(guò)程。這樣未來(lái)可以讓自我財(cái)富規(guī)劃多元化成為可能。

盤點(diǎn)期間，還需要檢查家庭理財(cái)方式的習(xí)慣和誤區(qū)，比如，如果你給自己設(shè)立過(guò)停利停損點(diǎn)，有沒(méi)有真正執(zhí)行過(guò)?執(zhí)行的效果如何?2008年，一些基金和股票有過(guò)表現(xiàn)不俗的時(shí)期，是否逢高獲利了結(jié)?每次股市大幅下跌時(shí)，你的倉(cāng)位如何?是否有足夠的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)提前規(guī)避?

此外，盤點(diǎn)不僅僅限于投資理財(cái)?shù)耐度胭Y金，而且需要評(píng)估家庭的整體資產(chǎn)狀況，知道投資金額有多少，債務(wù)有多少，其中長(zhǎng)期債務(wù)和短期債務(wù)分別是多少。當(dāng)然，你還應(yīng)該了解家庭的債權(quán)，是不是需要在年底將外債收回來(lái)，是不是需要用剩余的資金還一部分房貸等。以下小測(cè)試將幫助你完成這個(gè)財(cái)務(wù)安全檢查的盤點(diǎn)過(guò)程：

首先，請(qǐng)完成以下收益清單：

得分解釋：

25分以下：你是積極的理財(cái)者，“高風(fēng)險(xiǎn)，高收益”這句話很合適你。你對(duì)理財(cái)?shù)慕邮芏雀撸环`活的想法，過(guò)于注重高風(fēng)險(xiǎn)的投資可能會(huì)使你的家庭資產(chǎn)在現(xiàn)在這種不太樂(lè)觀的經(jīng)濟(jì)大環(huán)境中迅速縮水，因此，現(xiàn)在是審視你投資的方向和技能的時(shí)候了，要將你為風(fēng)險(xiǎn)付出的真金白銀轉(zhuǎn)化為經(jīng)驗(yàn)與收益。

26－50分：你已經(jīng)是理財(cái)?shù)娜腴T者，你是理財(cái)師最喜歡打交道的那類人，你的理財(cái)觀念穩(wěn)健又不失靈活。你的家庭財(cái)務(wù)狀況處于配置比較合理的狀態(tài)中，因此安全系數(shù)也較高。你現(xiàn)在需要的是掌握更多專業(yè)的理財(cái)知識(shí)，深入了解你所使用的金融投資工具，特別在投資組合中尋找合適自己知識(shí)結(jié)構(gòu)和心理承受能力的方式。

51－100分：你是保守的理財(cái)者，還不會(huì)用錢生錢，這樣雖然使你的家庭財(cái)務(wù)狀況不至于受到金融危機(jī)的影響，但也使你的資金在手中不斷貶值。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，你的家庭財(cái)務(wù)安全狀況并不樂(lè)觀。也許你應(yīng)該多了解理財(cái)知識(shí)，學(xué)習(xí)如何投資理財(cái)，將手中的錢用活起來(lái)。建議你理財(cái)?shù)牡谝徊娇梢詮馁?gòu)買穩(wěn)健性的理財(cái)產(chǎn)品入手，降低風(fēng)險(xiǎn)，以契合你的心理接受能力。

(二)對(duì)號(hào)入座：合理構(gòu)建家庭保護(hù)網(wǎng)

家庭理財(cái)規(guī)劃，并不是買點(diǎn)保險(xiǎn)、買點(diǎn)基金和股票那么簡(jiǎn)單，那么究竟如何制定家庭理財(cái)規(guī)劃?在控制風(fēng)險(xiǎn)的情況下，如何實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定的受益?

1 狀況：家庭月收入在5000元－10000元之間

藥方：控制開支構(gòu)建家庭保護(hù)網(wǎng)

這個(gè)收入?yún)^(qū)間的投資者，大多是年輕夫婦，需要擔(dān)負(fù)起包括成立家庭、自置物業(yè)及生兒育女等責(zé)任。面對(duì)各種不同需要，有效控制開支變得格外重要。這個(gè)階段，最重要的是懂得如何保護(hù)已經(jīng)擁有的財(cái)富。

在日常消費(fèi)和供房貸的開支之后，剩下來(lái)可以投資的錢并不多，因此建議投資應(yīng)該盡量放在自己身上，提升自身的謀生技能。

這里的謀生技能包括，自己的繼續(xù)教育規(guī)劃以及理財(cái)?shù)募寄埽绕鋸?qiáng)調(diào)要對(duì)自己的理財(cái)能力進(jìn)行培養(yǎng)。現(xiàn)在很多人一拍腦袋的工夫就可以做股票、買基金，這樣太不慎重了。想學(xué)車還要學(xué)幾十個(gè)小時(shí)，何況是投資理財(cái)呢，這要比學(xué)開車更復(fù)雜。

這個(gè)收入群體尤其要關(guān)注的就是家庭保護(hù)網(wǎng)——保險(xiǎn)。購(gòu)買一份人壽保險(xiǎn)，它可以保證你在遇上不幸時(shí)，你的家人免受債務(wù)的困擾，而且可以有足夠的資金，應(yīng)付將來(lái)的需要。

《保客》提示：

在購(gòu)買保險(xiǎn)方面，很多人都存在一個(gè)誤區(qū)，即買保險(xiǎn)貨比三家，回報(bào)高才買。其實(shí)，購(gòu)買保險(xiǎn)就是替家庭買下一個(gè)保障網(wǎng)，保險(xiǎn)單的內(nèi)涵是足夠保障，理賠信譽(yù)好，代理人服務(wù)到位，保險(xiǎn)不是投資，高回報(bào)的保單，說(shuō)不準(zhǔn)背后保險(xiǎn)公司財(cái)政有問(wèn)題，到時(shí)候能不能賠付也成問(wèn)題。

尤其要選好保險(xiǎn)代理人，保險(xiǎn)代理人代表保險(xiǎn)公司提供服務(wù)，如果保險(xiǎn)代理人變動(dòng)比較大，就無(wú)法保障售后的服務(wù)，因此要選起碼保障三年以上的工作經(jīng)驗(yàn)，將其作為終身職業(yè)的保險(xiǎn)代理人，如果僅做個(gè)一年半載，很可能過(guò)兩年就不在這個(gè)保險(xiǎn)公司工作，無(wú)法提供售后服務(wù)。

2 狀況：家庭月收入10000元-20000元之間

藥方：搭建多元化的投資組合

一般來(lái)說(shuō)，進(jìn)入這個(gè)收入?yún)^(qū)間的家庭，大多已經(jīng)步入中年，經(jīng)濟(jì)環(huán)境比年輕時(shí)富裕得多，但清晰預(yù)算仍不可少，子女即將自立，卻也是養(yǎng)育花費(fèi)最多的一個(gè)階段，而且退休后的養(yǎng)老金也要進(jìn)行提前籌劃。

首先，要好好運(yùn)用額外的收入，增加儲(chǔ)蓄；其次，建立一個(gè)多元化的投資組合。例如，組合之中可以包括房地產(chǎn)、股票、債券和基金，進(jìn)行定期的投資。隨著收入的上升，需要回顧一下你的保險(xiǎn)需求：是否需要提高保險(xiǎn)的保障范圍，保額是否可應(yīng)付現(xiàn)實(shí)的要求，保險(xiǎn)是否適當(dāng)全面。因?yàn)橐院笤儋I保險(xiǎn)就太貴了。

很多人對(duì)養(yǎng)老金有一些誤解，認(rèn)為社保這塊可以提供足夠的養(yǎng)老金，實(shí)際上是不夠的，社保提供的養(yǎng)老金也只有2000元－3000元，考慮到通貨膨脹的情況，未來(lái)這些養(yǎng)老金遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。因此在投資受益中要適當(dāng)考慮養(yǎng)老金的準(zhǔn)備。

這個(gè)收入群體要重點(diǎn)考慮投資，投資方式包括基金定投、黃金、銀行理財(cái)產(chǎn)品以及債券。黃金可以占到投資總額的20％，基金定投可以占50％，債券或者債券型基金占到30％，其中也可以考慮一些短期的銀行理財(cái)產(chǎn)品。

黃金投資方面，建議可以買紙黃金或?qū)嵨稂S金，因?yàn)辄S金的長(zhǎng)期趨勢(shì)是上漲的，因此長(zhǎng)線持有。

基金投資方面，如果是做股票型基金，根據(jù)目前的股市情況，建議要做基金定投，但不要長(zhǎng)期持有，可以設(shè)定自己的獲利空間，并在市場(chǎng)達(dá)到高點(diǎn)之后分批賣出。實(shí)際上這次牛熊市就是一個(gè)教訓(xùn)，很多人不是沒(méi)有賺到錢，而是因?yàn)橘嵉藉X以后一直持有，結(jié)果很多人到現(xiàn)在為止還虧了不少錢。

3 狀況：家庭月收入在20000元以上

藥方：增加股票房產(chǎn)投資

這個(gè)收入群體隨著收入的增加，風(fēng)險(xiǎn)承受能力也大大增強(qiáng)；在投資方面，除了做基金定投之外，可以考慮投資股票和購(gòu)買第二套房產(chǎn)，構(gòu)建適合自己風(fēng)險(xiǎn)偏好的投資組合。

在投資房產(chǎn)方面，很多投資者對(duì)目前的房?jī)r(jià)高低無(wú)法判斷，擔(dān)心買了以后再“砸”手里，這里有一個(gè)很簡(jiǎn)單的方法，可以用收租率來(lái)判斷房子的投資價(jià)值：如果年租金占總房款的比例在7％以上，這個(gè)房子才有投資價(jià)值。

再有，就是投資股票，投資者需要明確的是，買股票就是買盈利增長(zhǎng)。要根據(jù)經(jīng)濟(jì)周期選出未來(lái)增長(zhǎng)在50％-100％的股票。

在做股票方面，需要特別提醒的是“死了都不賣”的操作誤區(qū)。這個(gè)投資方法比較適合牛市，牛市人人都是股神，買垃圾股都漲；但不適合熊市和猴市。熊市幾乎是直線下跌，這個(gè)時(shí)候處于恐慌階段，人人都不敢投，幾乎沒(méi)有利潤(rùn)；猴市的特征是上躥下跳，這樣的市場(chǎng)特征是有利潤(rùn)可賺的，但要強(qiáng)調(diào)的是波段操作。

《保客》提示：

投資股市要拋棄“信息垃圾”。不少股民虧損是因?yàn)槁犘帕瞬簧贆C(jī)構(gòu)的講座，但其中的真相，投資者需要加以辨析。真正的專家是那些在股市獲取豐厚收益的人，而非‘打工族’分析師。

“專家的珍貴信息”如何得知?媒體常常會(huì)在市場(chǎng)的關(guān)鍵時(shí)刻去訪問(wèn)他們，讓他們發(fā)表意見(jiàn)。但由于他們的意見(jiàn)都是“反方向”的，與主流的意見(jiàn)并不相符，大部分投資者都會(huì)忽視他們的觀點(diǎn)，這是一個(gè)大錯(cuò)誤。富翁的觀點(diǎn)往往更具參考價(jià)值，他能從眾多投資者中脫穎而出成為富翁的原因也在于此。

比如；2007年9月份國(guó)際及國(guó)內(nèi)的媒體都在報(bào)道一則新聞，巴菲特將他持有的大量中石油H股全賣出，投資者都覺(jué)得他沒(méi)有賣出最高價(jià)。但時(shí)間證明巴菲特是對(duì)的，他是少數(shù)能將中石油股票價(jià)格高點(diǎn)賣出，將利潤(rùn)拿回家的投資者。而大部分投資者卻被深套，因此投資者應(yīng)該清楚地知道，究竟應(yīng)相信專家或是你周邊的“信息垃圾”。

“假如你沒(méi)有跟著專家做投資的習(xí)慣，或無(wú)法接觸股市中的常勝將軍，那么可以使用另外一招：找周邊5位‘倒霉朋友’，即那些買股票常常被套的投資者，與‘倒霉朋友’反方向操作。這也是一位成功操盤手使用的一個(gè)方法，不妨一試。”理財(cái)分析師如此建議。

(三)經(jīng)典案例：

資產(chǎn)縮水家庭的理財(cái)計(jì)劃

男主人：秦先生

年齡：45歲

職業(yè)：外貿(mào)公司部門經(jīng)理

月收入：4500元左右

女主人：劉女士

年齡：44歲

職業(yè)：文化公司職員

月收入：3500元

小主人：兒子19歲大學(xué)一年級(jí)

●財(cái)政狀況

秦先生熱衷理財(cái)投資，可結(jié)果喜憂參半。股市、基金雖然一度給他帶來(lái)了巨大收益，可損失起來(lái)也毫不留情。因?yàn)楣ぷ髟颍脑率杖肱c業(yè)績(jī)有較大關(guān)聯(lián)，受全球金融危機(jī)影響，如今也大為縮水。

秦先生有住房?jī)商祝宰》慨a(chǎn)價(jià)值100萬(wàn)元左右，出租房產(chǎn)市值120萬(wàn)元左右，均無(wú)按揭。出租的那套每月有3800元左右的租金收入，加上夫妻倆8000左右的月收入，每月固定收入有11800元。秦先生的股票市值8萬(wàn)元，股票型基金市值35萬(wàn)元，海外基金市值5萬(wàn)元。另外，秦先生有現(xiàn)金3000元，一年內(nèi)人民幣存款18萬(wàn)元，長(zhǎng)期外幣固定收益產(chǎn)品1萬(wàn)元。

在支出方面，家庭生活基本開銷需要4500元。兒子今后4年的學(xué)雜費(fèi)和生活費(fèi)平均到每月約為1800元，私家車月均支出1200元，其他支出約1000元。這樣，每月總支出8600元，月結(jié)余3200元。夫妻倆每年年終獎(jiǎng)約有12000元，但由于秦先生原先收入不菲，每年在旅行花銷上耗資巨大，一般需要4萬(wàn)－5萬(wàn)元。

●理財(cái)需求

(1)10年后提前退休，能過(guò)上比較安逸的生活

(2)為兒子結(jié)婚準(zhǔn)備一筆費(fèi)用

(3)5年打算換置新車一輛

●案例分析

秦先生家庭經(jīng)濟(jì)狀況雖然比較殷實(shí)，但由于近年來(lái)國(guó)內(nèi)外資本市場(chǎng)極其低迷，而秦先生又比較熱衷于理財(cái)投資，導(dǎo)致目前家庭資產(chǎn)配置上出現(xiàn)了一些問(wèn)題。

(1)流動(dòng)性比率過(guò)低，緊急備用金準(zhǔn)備不足。秦先生家庭目前的活期存款只有現(xiàn)金3000元，而每月日常支出要8600元。一旦家庭發(fā)生特殊事件，流動(dòng)資產(chǎn)(能迅速變現(xiàn)而不會(huì)帶來(lái)?yè)p失的資產(chǎn))甚至無(wú)力應(yīng)付1個(gè)月的日常開支，建議將緊急備用金調(diào)增至3萬(wàn)元。

(2)固定資產(chǎn)投資比例較高，雖然秦先生家庭資產(chǎn)的累積已經(jīng)達(dá)到了一定的程度，但除一套投資性房產(chǎn)外，其余資產(chǎn)集中投資于股市，風(fēng)險(xiǎn)高、收益率不穩(wěn)定。目前因遭遇全球金融風(fēng)暴，資產(chǎn)更是嚴(yán)重縮水。秦先生應(yīng)盡早制訂合理的資產(chǎn)優(yōu)化配置方案，以分散風(fēng)險(xiǎn)，提高投資收益率。

(3)家庭收支不平衡，應(yīng)適當(dāng)控制支出。秦先生家庭目前雖然沒(méi)有負(fù)債，但加上旅游支出年總支出大于總收入，導(dǎo)致生息資產(chǎn)不斷減少。建議在目前經(jīng)濟(jì)不景氣的情況下合理安排旅行計(jì)劃。此外，養(yǎng)成記賬習(xí)慣也可以有效幫助秦先生家庭減少不必要的日常開支，建議在目前家里只有夫妻兩人的情況下將月基本開銷控制在3500元以內(nèi)。

(4)另外值得注意的一點(diǎn)是，秦先生夫婦除了原有的社保和醫(yī)保外，沒(méi)有其他保障。一旦家庭成員中有意外出現(xiàn)，家庭收支將很難達(dá)到平衡。有鑒于此，秦先生夫妻需購(gòu)買與各自年收入相應(yīng)額度的保險(xiǎn)，這可以防止家庭收入因某種原因驟降造成的財(cái)務(wù)困境。

●理財(cái)建議

(1)開源節(jié)流，控制消費(fèi)。從目前秦先生家的實(shí)際情況來(lái)看，每月生活費(fèi)用應(yīng)控制在3500元左右，近幾年旅游支出減半，這樣每月總贏余可達(dá)6200元左右。

(2)優(yōu)化資產(chǎn)配置，提高資產(chǎn)收益。根據(jù)秦先生家庭目前的實(shí)際情況和投資偏好，建議投資40％的債券類資產(chǎn)與60％的股票類資產(chǎn)，以后隨著年齡的增長(zhǎng)，風(fēng)險(xiǎn)承受能力逐漸降低，秦先生可以每過(guò)5年調(diào)增債券類資產(chǎn)占比10％。同時(shí)，一年期存款8萬(wàn)元到期后其中3萬(wàn)元轉(zhuǎn)為家庭備用金，另外5萬(wàn)元可轉(zhuǎn)為貨幣型或債券型等變現(xiàn)能力較強(qiáng)的品種。原股票型基金中如遇行情有階段性反彈可逐步將其中20萬(wàn)元轉(zhuǎn)為債券型基金或國(guó)債等穩(wěn)定收益品種。

(3)基金長(zhǎng)期定投積累養(yǎng)老金。在股市動(dòng)蕩時(shí)期基金定投才能發(fā)揮其優(yōu)勢(shì)。建議以后每月用月度盈余的6200元參加基金定投，可挑選管理規(guī)模較大、基金整體業(yè)績(jī)水平優(yōu)秀穩(wěn)定的基金公司旗下的績(jī)優(yōu)基金作為定投對(duì)象。每月6200元基金定投扣除一定的通脹率后以每年5％年率，月復(fù)利計(jì)算5年后可得421637.2元，10年后可得962748.4元，前5年累計(jì)資產(chǎn)結(jié)合股票、基金投資情況可用于兒子結(jié)婚，后5年累計(jì)資產(chǎn)可用于補(bǔ)充養(yǎng)老資金，如經(jīng)濟(jì)回暖收入提高可考慮換車。

(4)投保意外險(xiǎn)，增加家庭財(cái)務(wù)保障。建議夫妻雙方都要投保一定的意外險(xiǎn)，以較小的保費(fèi)獲取較高的保障，一般來(lái)講一個(gè)家庭的保費(fèi)是家庭年收入總額的十分之一左右比較適宜，秦先生夫婦每年可用年終1.2萬(wàn)元獎(jiǎng)金購(gòu)買即可，保額方面應(yīng)以夫妻雙方實(shí)際收入的比例為準(zhǔn)。

(邱振偉)

(四)理念：正確的理財(cái)觀指引您走向財(cái)務(wù)自由

正確的理財(cái)觀就如迷宮地圖，它幫你克服失去金錢的恐懼，指引你走上看似迂回曲折但卻是通往財(cái)務(wù)自由的捷徑。

那么這張財(cái)富指引地圖在訴說(shuō)些什么呢?

第一點(diǎn)，克服失去財(cái)富的恐懼。巴菲特說(shuō)，投資最重要是克服人性的貪婪和恐懼，其實(shí)貪婪也源于恐懼，恐懼失去賺錢的機(jī)會(huì)。不去做一件事情會(huì)失去什么，遠(yuǎn)比去做一件事情將得到什么，更能促使人們行動(dòng)。2007年在市場(chǎng)高位時(shí)，對(duì)新基金的哄搶便是最好的例子。克服對(duì)于失去金錢的恐懼能讓你看得更遠(yuǎn)，走得更穩(wěn)，做出理性決定。

第二點(diǎn)，了解財(cái)富增加和轉(zhuǎn)移的規(guī)律。在今天的世界中，財(cái)富正以自己的規(guī)律快地增加和轉(zhuǎn)移，究竟應(yīng)該持有什么資產(chǎn)度過(guò)漫長(zhǎng)的歲月?經(jīng)濟(jì)有減速、衰退、復(fù)蘇、擴(kuò)張四個(gè)階段。在經(jīng)濟(jì)周期的四個(gè)階段里，不同類屬的金融資產(chǎn)表現(xiàn)出明顯的差異。把握經(jīng)濟(jì)周期的脈搏在大方向上配置合理的資產(chǎn)：在經(jīng)濟(jì)減速期是現(xiàn)金為王的時(shí)代：進(jìn)入衰退后的長(zhǎng)期債券是最佳投資；復(fù)蘇和擴(kuò)張階段證券將帶來(lái)很好的投資回報(bào)。當(dāng)然，很少有人可以在經(jīng)濟(jì)周期轉(zhuǎn)型的當(dāng)下就準(zhǔn)確判斷所處的階段，我們可以利用有規(guī)律的資產(chǎn)配置、對(duì)市場(chǎng)的高度關(guān)注及長(zhǎng)期持有跨越幾個(gè)不同行業(yè)的優(yōu)質(zhì)企業(yè)的股票來(lái)應(yīng)對(duì)。

第三點(diǎn)，學(xué)會(huì)理性對(duì)待收益與風(fēng)險(xiǎn)。世界是均衡的，投資的收益和風(fēng)險(xiǎn)就像一條鐵軌的兩邊，永遠(yuǎn)平行，當(dāng)兩者表面看起來(lái)不平行的時(shí)候，就有可能要出大事。美國(guó)次級(jí)貸風(fēng)波便是非常好的證明。在參與金融投資時(shí)，需要充分認(rèn)識(shí)你所投資的品種面臨哪些風(fēng)險(xiǎn)，最糟糕的狀況下會(huì)出現(xiàn)什么結(jié)果，如果出現(xiàn)這樣的結(jié)果能否承受如何的應(yīng)對(duì)。

第四點(diǎn)，關(guān)注你現(xiàn)在擁有的，而非過(guò)去曾經(jīng)擁有的。我們?cè)谧鐾顿Y選擇時(shí)常常會(huì)有一種賭徒的心態(tài)：由于我輸太多，所以我必須再投入將虧損彌補(bǔ)。這是非常不理性的。不要將注意力集中在過(guò)去擁有什么上，而應(yīng)該關(guān)注你現(xiàn)在擁有的。基于當(dāng)下的實(shí)際情況做出理性決定。

(李彥睿)

▲理財(cái)建議

人的一生需要理財(cái)，但要切記，正確的理財(cái)有六個(gè)步驟：

第一步： (25歲)增加收入來(lái)源。減少不必要的開支

第二步： (30歲)轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)，買適量及適當(dāng)?shù)谋ｋU(xiǎn)

第三步： (30歲)不要輸錢，慎炒股票

第四步： (30歲)找到每年回報(bào)率10％的理財(cái)方式

第五步： (35歲)準(zhǔn)備足夠的退休金

第六步： (45歲)建立好投資收入

▲家庭理財(cái)規(guī)劃信守游戲規(guī)則

無(wú)論家庭收入在哪個(gè)區(qū)間，在理財(cái)規(guī)劃上要遵守“4321”法則，即家庭收入的40％用于消費(fèi)，30％用于供房貸，20％做投資，10％買保險(xiǎn)。

(五)投資風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)試調(diào)查評(píng)估：

投資有風(fēng)險(xiǎn)，而風(fēng)險(xiǎn)的承受能力就取決了你可能收益的大小。其實(shí)每個(gè)人的抗風(fēng)險(xiǎn)的心理能力都不一樣。理財(cái)師建議隔段時(shí)間就應(yīng)該做一次“資風(fēng)險(xiǎn)承受能力的測(cè)試”，因?yàn)槟銓?duì)風(fēng)險(xiǎn)的理解不一樣了，承受能力也就不一樣了。

投資風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)試

1 選擇最適合于你對(duì)投資理念的描述

A 我的主要目標(biāo)是得到最高的長(zhǎng)期回報(bào)，即使我不得不忍受一些非常巨大的短期損失。

B 我希望得到一個(gè)很穩(wěn)定的資產(chǎn)增值，即使這意味著比較低的總回報(bào)。

c 我希望在長(zhǎng)期回報(bào)最大化和波動(dòng)最小化之間進(jìn)行平衡。

2 當(dāng)你購(gòu)買股票或者基金的時(shí)候，請(qǐng)對(duì)下列因素分別回答

A 非常重要，B 有些重要，C 不重要

A 資產(chǎn)升值的短期潛力

B 資產(chǎn)升值的長(zhǎng)期潛力

c 對(duì)于股票，這個(gè)公司被其他人收購(gòu)的可能性

D 過(guò)去六個(gè)月盈余或虧損的情況

E 過(guò)去五年的盈余或虧損的情況

F 朋友或者同事的推薦

G 股價(jià)或凈值下跌的危險(xiǎn)性

H 分紅的可能性

3 你會(huì)把5000元投入到下面的項(xiàng)目中嗎?請(qǐng)分別回答YES／No?

A 有70％的可能性，你的資產(chǎn)翻一倍到10000元。而有30％的可能性把5000元都輸光。

B 有80％的可能性，你的資產(chǎn)翻一倍到10000元。而有20％的可能性把5000元都輸光。

C 有60％的可能性，你的資產(chǎn)翻一倍到10000元。而有40％的可能性把5000元都輸光。

4 假設(shè)你要在下面兩個(gè)基金中做選擇，你會(huì)選哪個(gè)?每個(gè)基金都含有6支不同種類的股票，在過(guò)去12個(gè)月中，下表顯示了每支股票的收益情況。

基金A

基金B(yǎng) 股票收益

股票收益

A 15％

H 7％

B 8％

I 6％

C 25％

J 5％

D 12％

K 4％

E 8％

L 6％

F 8％

M 2％

5 如果你的10000元的投資了2000元，你會(huì)怎么辦?

A 割肉，賣掉基金

B 保留著，有50％的機(jī)會(huì)反彈，有50％的機(jī)會(huì)再損失2000元

c 不知道

6 假設(shè)你在一個(gè)基金上投資了10000元，但一個(gè)星期中虧了15％。你看不出是什么原因，大盤也沒(méi)有跌這么多，你會(huì)怎么辦?

A 補(bǔ)倉(cāng)

B 清倉(cāng)，然后投入到一個(gè)波動(dòng)小的基金中

C 賣掉一半。

D 等著價(jià)格反彈再賣掉

E 什么都不做(覺(jué)得這是正常的)

7 下表中顯示兩只基金在過(guò)去兩年中每季度的收益情況，你選擇買哪只?

基金A 基金B(yǎng)

1 8％4％

2 －3％ 7％

3 13％ 0％

4 13％ 3％

5 －12％ 3％

6 24％ 1％

7 －5％ 3％

8 9％

5％

8 作為一個(gè)投資者，和其他人相比，你怎么評(píng)估你的投資經(jīng)驗(yàn)?

A 非常有經(jīng)驗(yàn)

B 比平均水平高

c 平均水平

D 比平均水平低

E 基本沒(méi)有經(jīng)驗(yàn)

評(píng)分

<1>A 15，B 0，C 7

<2>A)A 0，B 1，C 2

B-E)A 2，B 1，C 0

F-H)A 0，B 1，C 2

<3>A-C)Yes 5，N0 0

<4>A 10，B 0

<5>A 0，B 10 C 10

<6>A 15，B 0，C 5，D 0，E 10

<7>A 10，B 0

<8>A 20，B 15，C 10，D 5，E 0

評(píng)語(yǔ)

0-11分 請(qǐng)避免風(fēng)險(xiǎn)，買貨幣基金吧

12-33 低風(fēng)險(xiǎn)債券

34-55 高風(fēng)險(xiǎn)債券

55-77 股票債券混合式基金，大盤股，藍(lán)籌股

78-99 股票和股票基金。低分的話，買大盤價(jià)值型股票，高分的話買小盤或者大盤成長(zhǎng)股

100 去賭博吧

對(duì)不同風(fēng)險(xiǎn)承受能力客戶的理財(cái)做如下建議：

進(jìn)取型：建議以股票基金和平衡型基金組合為主，在提高閑置資金收益率的同時(shí)，改善家庭金融資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)，降低風(fēng)險(xiǎn)；通過(guò)銀行融資產(chǎn)品的使用，發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)；還可以通過(guò)銀行基金定投業(yè)務(wù)，合理規(guī)劃家庭現(xiàn)金流，實(shí)現(xiàn)教育金、退休金等理財(cái)規(guī)劃目標(biāo)；另外，在投資組合中增加QDII產(chǎn)品，進(jìn)行資產(chǎn)的全球配置，充分分散風(fēng)險(xiǎn)，抓住投資全球的機(jī)會(huì)。同時(shí)充分利用融資工具、渠道產(chǎn)品，輕松理財(cái)。

穩(wěn)健型：該類型投資者主要為實(shí)現(xiàn)家庭閑置資金的保值增值，健康及意外等風(fēng)險(xiǎn)的有效轉(zhuǎn)移。根據(jù)年齡以及風(fēng)險(xiǎn)承受能力，建議可以通過(guò)開放式基金組合投資、本幣理財(cái)產(chǎn)品、實(shí)物黃金的合理配置，穩(wěn)定家庭資產(chǎn)的整體收益率。通過(guò)每月基金定期定額投資，合理規(guī)劃家庭現(xiàn)金流。還可以配置一些風(fēng)險(xiǎn)保障產(chǎn)品，有效降低健康、意外等突發(fā)性事件給家庭帶來(lái)的巨大風(fēng)險(xiǎn)，提高家庭財(cái)務(wù)的穩(wěn)定性；并且可以借助銀行豐富的投資品種和理財(cái)渠道，實(shí)現(xiàn)輕松理財(cái)，享受品質(zhì)生活。

謹(jǐn)慎型：該類型客戶主要是實(shí)現(xiàn)資金的保本，能為安逸的生活提供足夠的現(xiàn)金流，并為子女留有一定的遺產(chǎn)。根據(jù)年齡以及風(fēng)險(xiǎn)承受能力，建議通過(guò)一些固定收益產(chǎn)品和低風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品的組合配置，在確保本金安全的基礎(chǔ)上，獲得超過(guò)銀行定期存款的穩(wěn)定收益，實(shí)現(xiàn)金融資產(chǎn)的穩(wěn)健增值，有效抵御通貨膨脹對(duì)現(xiàn)有財(cái)富的侵蝕，保障老年生活無(wú)憂且能為子女留有一定的遺產(chǎn)。同時(shí)，適當(dāng)購(gòu)買一些理財(cái)型保險(xiǎn)產(chǎn)品，在提高資產(chǎn)收益率的同時(shí)，還能為家庭財(cái)產(chǎn)提供風(fēng)險(xiǎn)保障。