建立企業年金計劃實踐研究

王福慶

世界銀行預測，到2030年，中國企業年金規模將達1.8萬億美元，成為世界第三大企業年金市場。

由此可見，企業年金作為養老保障體系的第二支柱，在我國現行基本養老保險制度下，越來越受到企業的青睞和關注。那么，企業如何建立切合自身實際的、科學規范的企業年金計劃，充分發揮好企業年金應有的功能，成為眾多企業關心的問題。本文從建立企業年金計劃具體實踐角度，將企業年金計劃建立的操作程序及需要注意的問題進行闡述，以便交流提高。

一、企業年金方案設計

(一)前期調研

根據國家出臺的《企業年金試行辦法》有關規定，建立企業年金應具備如下基本條件：

一是參加當地基本養老保險并按時足額繳費，當地社會保險經辦部門給予開具按時足額繳納基本養老保險費的證明。

二是企業近幾年的財務報表顯示盈利，具有相應的經濟能力來繳納企業年金費用；對于國資委監管的國有企業須得到國資委的批準。

三是企業具有集體協商的機構或形式，年金方案草稿制定后，須經職工代表討論表決通過，并形成職工表決決議。

企業具備上述基本條件，便可著手年金方案的設計。

(二)方案設計

企業年金方案是企業年金運作的基礎，一般包括：總則、主體條款和附則三個部分。總則部分主要是說明建立企業年金的依據、原則、目的和意義；主體條款主要是說明企業年金的實施范圍、費用繳納、賬戶管理、權益歸屬、年金支付等問題；附則部分主要是說明企業年金的修改條件、實施日期等問題，目前，共性的標準版本隨處可查。

但在實際操作中，著重考慮并處理好以下問題：

1.企業年金繳費資金的提取

《企業年金試行辦法》中規定，企業繳費部分最高為上年度工資總額的1／12；個人繳費和企業繳費之和不超過上年度工資總額的1／6。因此，在企業年金方案設計中，要遵循這個規定，企業年金繳費要與企業的經濟效益要掛鉤；在方案中一是明確企業視經濟效益情況，決定繳費、暫停或恢復；二是根據企業實際情況，每年統一調整繳費額度標準，建立平衡機制。

在建立企業年金起步階段或試運行階段，按照稅優政策規定的比例足額提取使用較為穩妥。

2.企業年金賬戶管理

企業年金基金采用賬戶方式進行管理；建立企業賬戶和個人賬戶，企業賬戶包括：企業總括賬戶和企業特別賬戶；個人賬戶包括：企業子賬戶和個人子賬戶。

企業總括賬戶反映企業整體年金基金權益余額和相關的收支活動。企業特別賬戶是為滿足企業及員工的特殊需要，記錄未歸屬權益等。企業子賬戶記錄企業向該員工個人賬戶劃轉的各期繳費、投資運營收益、余額等。個人子賬戶記錄員工本人繳納的各期繳費、投資運營收益、余額等。

個人賬戶中個人繳費及其投資收益全部屬于參加人本人；但企業為參加人的繳費及投資收益的歸屬權益按企業規定確定：

企業根據自身的實際情況制定約束條款，以體現企業年金的約束功能。員工未出現約束條款規定情況的，歸屬個人。

員工出現違規情況時，企業視情況扣罰或扣除記入該參加人個人賬戶的企業繳費及其投資受益部分，作為未歸屬權益記入企業特別賬戶。

3.企業年金支付

(1)享受企業年金待遇條件

●根據國家有關規定辦理退休手續。

●在退休前身故或出國定居。

(2)申請領取年金待遇

由本人向企業主管部門提出申請，由企業主管部門出具有關證明，并經受托人核實無誤后，由受托人指令托管人發放。

(3)年金支付方式

●個人賬戶中個人子賬戶積累額一次性全部予以支付。

●個人賬戶中企業子賬戶積累額按照以下規定支付：

退休次月一次性支付積累額的50-60％；退休滿一定年限后未出現約束條款規定情況的，一次性支付剩余的50-40％。

以上幾方面是方案最核心的內容，是作者在具體實踐工作中的一點經驗之談。

二、企業年金方案備案

企業年金方案備案就是企業將方案報勞動保障部門進

行備案管理，并獲得勞動保障部門出具的企業年金方案復函。在此階段需要關注的問題包括：

1.年金方案草稿制定后，須經職工代表討論表決通過，并形成職工表決決議。

2.企業向當地勞動保障部門出具企業年金方案報備的函：

企業年金方案的報備目前主要是從企業性質來進行劃分，一般我們可以根據所有制性質劃分為國有企業、集體企業和私營企業。

三、機構選擇及基金管理合同報備階段

企業在獲得勞動保障部門的方案復函后，再就進入年金機構選擇和基金管理合同報備階段。

(一)企業年金基金受托管理模式選擇——法人受托還是理事會受托

1.企業年金法人受托和理事會受托的定義

(1)企業年金理事會：企業年金理事會由企業代表和職工代表等人員組成，其中職工代表不得少于三分之一；同時可以考慮從企業外部聘請專業人士作為理事會理事，外部專業人士一般不得多于三分之一。企業年金理事會實質是特定的自然人集合。

(2)法人機構受托：是符合國家規定的養老金管理公司等法人機構擔任受托人，行使受托人的權利，并承擔相應的法律責任。目前的法人受托包括保險系統的養老保險公司如平安養老、太平養老、中國人壽養老等；銀行系統如工商銀行、建設銀行等。

2.企業年金法人受托和理事會受托對比分析

(1)企業年金法人受托的優勢

①專業化：法人受托機構由取得企業年金基金從業資格的專業人士組成。②規范化：法人受托機構必須符合注冊資本及凈資產的要求，有完善的法人治理結構、專職的從業人員、完善的內部稽核監控機制和風險控制制度等。③健全的IT系統：在企業年金運作中。專業的IT系統成為溝通受托人和客戶、其他參與主體的基礎平臺和實現企業年金計劃正常運作的有效保障。④監督的便利化：在企業年金日常運作中，需要接受勞動保障部門的監督檢查。

(2)理事會受托的不足

①缺乏與企業年金管理相適應的IT系統，會給企業年金運作帶來風險。②缺乏專業的年金管理人員：成員其主要來源為企業的高層領導人員或各部門相關人員，很難滿足作為受托人管理企業年金計劃的專業化需求，給企業年金管理工作帶來一定管理風險。特大型企業可考慮理事會方式受托，中小企業建議采取企業年金法人方式受托。

(二)年金基金運營模式選擇——集合計劃還是單一計劃

1.企業年金集合計劃與單一計劃的定義

(1)集合計劃：指由法人機構受托人發起設立，事先指定賬戶管理人，投資管理人和托管人承擔相應職責，并共同制定企業年金基金管理制度和流程，同時為多個企業委托人提供一攬子管理和服務。該計劃適合中小企業。

(2)單一計劃：根據企業自身需要選擇受托人，由企業與受托人選擇賬戶管理人、投資管理人和托管人，根據企業風險收益特征及本企業需求確定個性化投資產品。該計劃適合大型企業。

2.企業年金集合計劃和單一計劃的比較分析

(1)集合計劃的優缺點分析

①主要優點：投資組合管理的規模效益，資金規模足夠大，能夠方便地參與所有的市場和投資品種，并充分分散風險；較好的流動性，資金進出時對年金基金的凈值影響小；費用相對低，由于集中化管理，審計費等相關管理費用由加入集合計劃的企業共同承擔，管理費用相對較低。②主要缺點：個性化投資需求無法滿足。

(2)單一計劃的優缺點

①主要優點：投資個性化設計，可以根據客戶需要進行個性化的投資目標、投資基準的設定。②主要缺點：組合配置靈活度差，由于資金量不夠大，無法達到理想的分散效果；費用相對較高，管理單一計劃需要額外增加組合管理人員來進行全面的管理，管理成本較高。

(三)企業年金基金管理機構的選擇

重點考察四個管理人的綜合實力、管理基金規模、管理經驗、風險管控、服務網絡等，進行評估選擇。

四、企業年金基金運營階段

在選擇好機構和獲取省級人力資源和社會保障廳確認函后，就進入企業年金基金運營階段，在此階段，需要對信息收集、系統調試、賬戶開設、繳費匹配、投資估值、日常運營服務等內容進行確認。在此階段需各個管理人各司其職，共同保證企業年金基金的規范運營。

(一)立戶信息收集：企業及員工個人相關信息的收集；信息收集工作是立戶的基礎性工作，要求準確，否則會影響到賬戶管理人建賬的時效性。

(二)賬戶開立：受托人需要委托托管人和投資管理人開設相關賬戶。

(三)首次繳費的匹配：賬戶管理人需要將企業繳納的企業年金基金完全匹配到各種賬戶中，并保證賬戶數字與托管人數據相吻合，在此環節應建立相互審核程序，即：由企業和托管人分別按照企業年金方案進行核算，經核對無誤后實施繳費，避免少繳或多繳的出現。

綜上所述，企業年金制度的建立，一般需要上述三個階段，每個階段都要抓住核心和關鍵問題，認真解決，才能提高企業年金建立的效率，減少流程上的風險，建立起科學規范的切合企業自身實際的企業年金計劃。

五、發展企業年金的政策建議

目前中國企業年金制度還存在諸多問題和困難。為推進這一制度健康發展，要加快完善有關的制度和政策。

(一)采取適當方式逐步降低基本養老保險待遇水平。目前我國替代率仍接近80％(國外基本養老保險待遇水平普遍在40％左右)。基本養老保險水平過高，也意味著降低了發展補充養老保險的必要性和空間，不利于調動企業在養老保障體系中的作用。應盡快明確基本養老保險與補充養老保險的關系和發展定位。要采取積極穩妥的辦法，使現收現付生質的基本養老保險水平逐步降低，賦予企業年金及商業補充養老保險以更大的責任。

(二)加快補充養老保險人才隊伍培養、專業投資機構建設和法制建設。不論是企業年金，還是商業保險，都十分需要大量的專業機構和專業人才進行管理和運營。中國在這方面與發達國家有很大的差距。加快保險業和資本市場的開放步伐，大力引進外資、人才和國外專業投資機構，加快企業年金市場和商業年金保險的市場化和國際化。加快制定企業年金法等有關的法律法規，為企業年金的發展創造穩定的、公平的外部環境。

參考文獻：

勞動和社會保障部社會保險研究所等：《中國企業年金制度與管理規范》，中國勞動保障出版社