民辦高校融資的法律風(fēng)險及其防范分析

摘要:民辦高校融資是其進一步發(fā)展的重要保障，可是現(xiàn)實中民辦高校融資渠道單一導(dǎo)致辦學(xué)資金緊張問題日益凸顯，已成為限制其進一步發(fā)展的瓶頸，同時，民辦高校拓展融資渠道又將遇到諸多法律問題，并可能存在比較大風(fēng)險。分析了民辦高校融資過程中存在的法律風(fēng)險，并提出了民辦高校防范法律風(fēng)險的相關(guān)措施。

關(guān)鍵詞:民辦高校;融資;法律風(fēng)險;防范

中圖分類號:D922.29

文獻標識碼:A

文章編號:1672-3198(2010)21-0287-02

中國民辦教育歷史悠久。改革開放以來，我國的高等教育體制改革如火如荼。在高等教育由精英教育走向大眾化的過程中，民辦高等教育功不可沒。現(xiàn)代民辦高校的規(guī)模和運營模式都需要大量的資金投入，如何通過各種融資渠道積極籌措辦學(xué)資金關(guān)系到民辦高校的未來發(fā)展。因此，降低和防范融資過程中的法律風(fēng)險也就成為投融資各方都非常關(guān)注的問題。

1 民辦高校融資渠道分析

民辦高校的良性運作一般需要具有一定的規(guī)模。在我國，國家財政只用于公辦高校，民辦高校很難從政府獲得經(jīng)費支持。如何獲得大筆資金以保障民辦高校運營和發(fā)展，這是一個非常重要的現(xiàn)實問題。目前，我國民辦高校融資渠道主要有以下幾種:

1.1 學(xué)雜費收入

單純靠學(xué)雜費滾動作為發(fā)展資金的民辦高校，其獲利是非常微薄的。二十世紀八十年代民辦高校剛剛起步時，基本都是依靠學(xué)雜費收入作為學(xué)校運行資金。后來，這種類型的學(xué)校大部分都走上了以規(guī)模促發(fā)展的路子。

1.2 服務(wù)收入

服務(wù)收入指高校利用自身的人力、物力資源開展對外服務(wù)所取得的收入。民辦高校除了向政府和相關(guān)社會組織申請課題獲得經(jīng)費外，還常常與企業(yè)合作，共同開發(fā)新產(chǎn)品，通過出售商品等形式獲得經(jīng)費。學(xué)校旅館、大學(xué)醫(yī)院、房地產(chǎn)、設(shè)備和場地出租等校產(chǎn)經(jīng)營收入在民辦高校總收入中也是很可觀的。

1.3 銀行貸款

民辦高校發(fā)展到一定階段，往往需要進行更大規(guī)模的投入，以適應(yīng)學(xué)校自身辦學(xué)水平以及辦學(xué)規(guī)模的需要。通過銀行貸款，獲得大額甚至巨額資金來發(fā)展民辦高校是近年來籌措經(jīng)費的主要途徑。金融機構(gòu)對信譽高、生源有保障、具有發(fā)展前景的民辦高校也是比較看好的。

1.4 社會捐贈

捐贈收入是國外私立高等教育經(jīng)費的一個重要來源。主要包括公司企業(yè)、社會名流捐贈和相當(dāng)數(shù)量的本校歷屆畢業(yè)生的捐贈。由于傳統(tǒng)觀念、社會文化等各方面的影響，社會捐贈作為民辦高校融資的途徑之一，在我國是非常有局限性的，一般只是象征性的在高校設(shè)立助學(xué)金、獎學(xué)金等。

1.5 企業(yè)投資

進入九十年代，國內(nèi)的一些大型企業(yè)集團為培養(yǎng)適合企業(yè)發(fā)展需要的對口人才，提高企業(yè)的競爭力，開始直接舉辦高等教育。企業(yè)辦高校所需辦學(xué)經(jīng)費全額由企業(yè)提供。這類民辦高校一般起點高、辦學(xué)經(jīng)費壓力小。企業(yè)還可以為學(xué)校提供必要的實習(xí)條件，并吸納部分畢業(yè)生就業(yè)。這種企業(yè)投資模式的民辦高校一般辦的比較成功。例如，2000年成立的吉利大學(xué)。

1.6 企業(yè)與學(xué)校合作投資

當(dāng)今企業(yè)與學(xué)校合作辦學(xué)主要采用獨立學(xué)院模式。公辦普通高校利用學(xué)校人力資源與無形資產(chǎn)，與社會上有志于投資教育的企業(yè)集團合作，主要由企業(yè)投入有形資產(chǎn)，舉辦獨立于公辦高校母體之外的民辦高教學(xué)院。這類獨立學(xué)院，既有公辦高校的社會聲譽吸引生源，又有企業(yè)的投資作為財力支撐，未來發(fā)展?jié)摿Ρ容^大。例如，海南大學(xué)三亞學(xué)院。

2 民辦高校融資特點分析

如上文所述，為數(shù)眾多的民辦高校在融資渠道上各有不同。但是基于民辦高校的私立本質(zhì)，其融資特點也兼具了私立本質(zhì)、時代特色和教育行業(yè)的特征。當(dāng)今民辦高校融資主要有以下幾個特點:

2.1 民辦高校融資渠道單一

民辦高校對學(xué)費收入和銀行貸款依賴程度很大。九十年代后期至今，民辦高校的籌資渠道開始向多元化拓寬，但融資渠道單一仍然是當(dāng)今民辦高校融資的主要特征。融資渠道單一直接導(dǎo)致了融資額度受到限制，民辦學(xué)校的辦學(xué)規(guī)模和辦學(xué)水平也受到影響。

2.2 民辦高校融資額度需求大

舉辦民辦高校既需要一定數(shù)量的教學(xué)以及相關(guān)輔助設(shè)施投入，也需要提高教學(xué)、學(xué)術(shù)水平，培養(yǎng)高校人文環(huán)境。民辦高校人文環(huán)境的培養(yǎng)一般都是從零起步，需要長期投入。因此，民辦高校尤其是正在成長中的民辦高校，資金缺口一般比較大，融資的額度需求也相應(yīng)很大。

2.3 民辦高校營利周期長

俗語說，十年樹木，百年樹人。這是從社會角度講培育人才的周期長，即教育行業(yè)的生產(chǎn)周期很長。民辦高校辦學(xué)的直接目的就是營利。受教育行業(yè)生產(chǎn)周期的影響，民辦高校的營利周期比一般生產(chǎn)企業(yè)要長的多。由于營利周期與投資風(fēng)險成正比，因此，無論是投資者還是信貸機構(gòu)，對于民辦高校的融資需求都表現(xiàn)得十分謹慎。

2.4 民辦高校可供擔(dān)保的財產(chǎn)較多

民辦高校的私立性質(zhì)決定了學(xué)校各種資產(chǎn)和財產(chǎn)性權(quán)利的非公益性，這使得民辦高校融資可以不受《中華人民共和國擔(dān)保法》第九條、第三十七條的限制。民辦高校固定資產(chǎn)較多，而且能夠在市場上順利地流通、變現(xiàn)，適合用于擔(dān)保。比如教學(xué)樓、實訓(xùn)設(shè)備、學(xué)生宿舍樓等。另外，民辦高校還有一項重要收入就是學(xué)生學(xué)費收入和學(xué)生住宿費收入。民辦高校既可以將學(xué)校固定資產(chǎn)抵押貸款，也可以將收費權(quán)質(zhì)押貸款。

2.5 企業(yè)與公立學(xué)校合作辦學(xué)時，行政干預(yù)性較強

企業(yè)與公立學(xué)校合作往往采用獨立學(xué)院模式。但由于我國公立教育具有濃厚的行政審批性質(zhì)，獨立學(xué)院的設(shè)立以及校企合作合同都必須經(jīng)公立高校所屬教育行政主管部門批準。同樣，未來融資合同的履行也可能會面臨較多的行政干預(yù)。

3 民辦高校融資的法律風(fēng)險防范

經(jīng)濟生活中任何法律行為都會產(chǎn)生一定的法律風(fēng)險，民辦高校融資行為亦然。民辦高校融資具有教育行業(yè)特色，必然產(chǎn)生某些特別的法律風(fēng)險，需要采取相應(yīng)的對策予以防范。筆者主要從民辦高校角度，分析民辦高校融資行為中的法律風(fēng)險，并提出一些防范建議。

3.1 融資行為的合法性問題

民辦高校在融資活動中，可以根據(jù)學(xué)校辦學(xué)的方向、規(guī)模以及未來發(fā)展的需要，從多種融資渠道中選擇最合適自身的融資方式。但無論是學(xué)費籌集資金還是銀行貸款，無論是企業(yè)投資還是接受社會捐贈等等，都應(yīng)當(dāng)遵守國家關(guān)于教育、金融、公司等方面的法律規(guī)定，不能存在非法集資、企業(yè)間資金拆借、以融資為幌子逃避債務(wù)等違法行為。違法行為在短時間內(nèi)的確有較大的利益收獲，但有礙于學(xué)校長期發(fā)展與聲譽，會給學(xué)校造成重大的損失。民辦高校融資首先必須確保融資方案的合法性，以免給自己或者他人造成不必要的損失。

3.2 融資行為主體適當(dāng)性問題

民辦高校融資行為本質(zhì)上是一種雙務(wù)合同行為，各方當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)具有從事合同行為的民事行為能力，否則即是合同主體不適格，容易引發(fā)融資糾紛。民辦高校在融資活動中，既要保證自己具有相應(yīng)的融資資質(zhì)，也要謹慎地審查相對方的法律主體資格，避免因當(dāng)事人主體地位上的瑕疵而導(dǎo)致融資合同無效。

在簽訂融資合同過程中要注意以下幾點:

(1)根據(jù)《中華人民共和國民辦教育促進法》規(guī)定，融資的民辦高校必須是獨立的法人，并獲得縣級以上教育行政部門審批，具有從事教育行業(yè)的資質(zhì)。

融資合同中的投資人可以是企業(yè)法人，也可以是具有民事行為能力的自然人。限制民事行為能力人和無民事行為能力人不能作為投資人。如果是貸款融資，一般企業(yè)間的資金拆借是非法的，貸款人只能是具有貸款資質(zhì)的金融機構(gòu)，其他債權(quán)人也應(yīng)當(dāng)具有相應(yīng)的資質(zhì)。

(2)簽署融資合同的雙方當(dāng)事人應(yīng)該是兩個獨立的法律主體。法人內(nèi)部的機構(gòu)或者對內(nèi)活動，或者根據(jù)法人章程的授權(quán)從事專項對外工作。

例如，在民辦高校融資活動中，高校的財務(wù)部門主要承擔(dān)了融資的各項籌備、溝通工作。但絕對不能認為財務(wù)部門能夠?qū)ν獯韺W(xué)校簽署融資合同。融資合同應(yīng)當(dāng)是兩個獨立主體之間的共同意思表示，融資合同必須由學(xué)校法定代表人(理事長或董事長)簽字，加蓋民辦高校公章。就投資方來講，如果是法人，則應(yīng)由企業(yè)法定代表人簽字，蓋法人公章;如果是個人，則由個人簽字，最好加印手泥。

(3)融資的授權(quán)及批準問題。

①民辦高校股東決議。融資活動作為民辦高校運營中的重大事項，應(yīng)當(dāng)由學(xué)校的權(quán)力機關(guān)做出決議。不同的民辦高校治理模式有所差別，但是無論采用哪種治理結(jié)構(gòu)，都應(yīng)當(dāng)由學(xué)校的投資人即股東作出最終決議。只有股東們根據(jù)民主原則表決通過的融資決定，才能代表民辦高校意志，也才能為法律所認可。

②在融資活動中，民辦高校一定要審查對方是否有融資的相關(guān)授權(quán)以及審批情況，以保證融資活動中雙方意思表達的真實性、完整性、有效性。如果因授權(quán)及審批程序上存在瑕疵，即使簽訂了融資合同，也無法產(chǎn)生預(yù)期的法律效果。

(4)融資合同的形式應(yīng)當(dāng)合法且慎重采用。根據(jù)《合同法》規(guī)定，合同的形式遵從雙方當(dāng)事人意思即可，法律并無特殊要求。但由于融資事項重大，在履行融資合同過程中不可知因素隨時可能出現(xiàn)，為防范各種商業(yè)風(fēng)險、法律風(fēng)險，避免合同履行中不必要的糾紛，融資合同雙方當(dāng)事人就融資事項內(nèi)容協(xié)商一致后，最好簽訂正式書面合同。如果必要，還應(yīng)當(dāng)經(jīng)相關(guān)行政部門批準或備案。

(5)商業(yè)秘密保護。在融資活動中，融資合同雙方當(dāng)事人都會對對方的各種資信情況進行調(diào)查。尤其是投資方、貸款人或其他債權(quán)人，為了降低投資風(fēng)險，他們往往會對民辦高校的辦學(xué)條件、招生規(guī)模、經(jīng)營模式、管理制度、股權(quán)結(jié)構(gòu)、財務(wù)會計報表以及未來發(fā)展前景等情況進行較為詳細的了解、評估。而這些資料很可能已經(jīng)涉及到高校辦學(xué)方面的秘密，如果為其他高校非法獲得，融資的民辦高校將陷入被動，甚至遭受不可知的損失。因此，雙方當(dāng)事人在融資合同中一定要約定商業(yè)秘密保護條款，具體內(nèi)容可以由雙方根據(jù)需要協(xié)商確定。

以上是筆者對如何防范、降低民辦高校融資法律風(fēng)險的幾點分析。隨著民辦高等教育的進一步發(fā)展，防范、降低融資法律風(fēng)險研究會越來越重要。在未來的融資發(fā)展過程中，民辦高校不僅要依法行為，積極應(yīng)對對方的違約，更要在融資決策過程中嚴把法律關(guān)，防融資法律風(fēng)險于未然。

參考文獻

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