增速大幅下滑 建材工業(yè)承受產(chǎn)能過剩之痛

持續(xù)了 7 年，建材工業(yè)的財富盛宴在今年拉上了帷幕。據(jù)最新的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，今年上半年建材工業(yè)增長速度回落 16.6個百分點，是 2003 年以來同期最低水平，甚至低于金融危機以后 2009 年同期 17.6% 的水平。利潤下降則更為嚴(yán)重，其中占比最大的水泥工業(yè)，利潤平均下降六成，玻璃行業(yè)全面虧損。

在日前召開的上半年建材行業(yè)經(jīng)濟形勢分析會上，中國建材聯(lián)合會會長喬龍德表示，在市場情況不好的時候，徹底暴露了結(jié)構(gòu)調(diào)整的實質(zhì)性進(jìn)展不夠。市場供大于求，利潤下降的速度遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于營業(yè)收入的下降速度。在總量增加的背景下，利潤大幅下降，這說明以往的增長方式是靠規(guī)模經(jīng)營拉動，建材工業(yè)的發(fā)展亟待轉(zhuǎn)變發(fā)展方式。

過剩產(chǎn)能沖擊價格底線

在需求單邊下行的催化下，新增產(chǎn)能打破了積弱已久的供求關(guān)系，長期累積的過剩產(chǎn)能如火山爆發(fā)一般噴涌而出，直接沖擊了市場價格的底線。

目前，供求關(guān)系已經(jīng)發(fā)生了倒轉(zhuǎn)，價格開始掉頭向下，并且幅度不斷加深。今年前 5 個月的建材及非礦產(chǎn)品出廠價格總水平比去年同期下降 0.5%。6 月份建材及非礦產(chǎn)品出廠價格的降幅進(jìn)一步加大，又比 5 月份下降 0.5%，其中水泥及水泥熟料、水泥制品、混凝土結(jié)構(gòu)構(gòu)件、建筑用石制品、技術(shù)玻璃、磚瓦及建筑砌塊、玻璃纖維及制品、石灰石、石膏礦等產(chǎn)品出廠價格環(huán)比下降。前 6 月建材及非礦產(chǎn)品出廠價格總水平比去年同期下降 1.2%。

建材行業(yè)中份額最大的水泥，價格已經(jīng)回到了 2008 年水平，六大地區(qū)中除了東北價格有所上升，其它都是大幅下降。全國價格平均下降幅度 20%，而下降幅度最大的華東地區(qū)達(dá)到了 30%。

玻璃行業(yè)更是“重災(zāi)區(qū)”，雖然在 5、6 月份出現(xiàn)了價格回升，但 6 月份平板玻璃平均出廠價格仍僅為每重量箱 64.4元，前 6 月平均比去年同期下降 14.9 元，下降幅度遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過正常年份每重量箱平板玻璃單位利潤，行業(yè)全面虧損。

“此前在經(jīng)濟快速啟動中迅猛積累的巨大產(chǎn)能，或?qū)⒊蔀樗唷⒉ＡМa(chǎn)業(yè)在今后相當(dāng)一段時期內(nèi)發(fā)展的痛處所在。”業(yè)內(nèi)專家表示。

中國建材聯(lián)合會出具的最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，今年上半年建材工業(yè)的增速出現(xiàn)了大幅回落，規(guī)模以上建材工業(yè)增加值按可比價格計算比上年增長 11.3%，增速比去年同期回落16.6 個百分點。從 2003 年開始，受投資拉動的傳統(tǒng)建材快速增長，建材工業(yè)的增速均保持在年均 25% 的水平，即使在金融危機影響下的 2009 年，規(guī)模以上建材工業(yè)增加值增長21.1%，而這一切在今年結(jié)束。

“規(guī)下”轉(zhuǎn)“規(guī)上”基本消失

傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)不能承受產(chǎn)能過剩之痛，利潤大幅下降，而代表著新興行業(yè)和建材工業(yè)活力的另一大增長因素，“規(guī)下企業(yè)”轉(zhuǎn)入“規(guī)上企業(yè)”，也在今年消失，加速了建材工業(yè)回落的速度。

2008 年以后，建材中傳統(tǒng)行業(yè)增長速度與鋼鐵、有色和石化工業(yè)相當(dāng)，都在 15% 左右。但磚瓦及建筑砌塊、混凝土與水泥制品、建筑用石、新型建材等，高附加值產(chǎn)品的建材子行業(yè)每年有近萬家企業(yè)，擴大生產(chǎn)和銷售規(guī)模，從“規(guī)下企業(yè)”轉(zhuǎn)而成為“規(guī)上企業(yè)”，成為建材工業(yè)的生力軍，極大地推高了規(guī)模以上建材工業(yè)增長速度。

因此 2003 年以后，規(guī)模以上建材工業(yè)生產(chǎn)增長速度高于同期工業(yè)平均水平，也遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于同屬基礎(chǔ)原材料工業(yè)的鋼鐵、有色和石化工業(yè)。

但今年磚瓦、混凝土與水泥制品等行業(yè)規(guī)模擴張和企業(yè)數(shù)量增加告一段落，建材“規(guī)下企業(yè)”轉(zhuǎn)“規(guī)上企業(yè)”現(xiàn)象的消失，加速了建材工業(yè)增速下滑。今年上半年建材工業(yè)增長速度高于鋼鐵低于有色，與石化行業(yè)相當(dāng)。

“目前新興產(chǎn)業(yè)沒有發(fā)展起來。”喬龍德表示，“這波低潮過去，坐等下一波高潮來臨的做法，是老皇歷了。建材行業(yè)以往的增長，依靠投資拉動、房地產(chǎn)行業(yè)的強勁增長，而這兩個因素在未來不會有很大發(fā)展，所以建材工業(yè)必須轉(zhuǎn)變生產(chǎn)方式，通過轉(zhuǎn)型升級、開發(fā)新產(chǎn)品，實現(xiàn)下半年的增長。未來的增長要實現(xiàn)兩個突破——傳統(tǒng)行業(yè)在深加工、產(chǎn)業(yè)鏈方面尋求突破，新興產(chǎn)業(yè)尋求實質(zhì)性突破，新技術(shù)、新產(chǎn)品、新標(biāo)準(zhǔn)具體化。”

增速有望 8 月企穩(wěn)

中國建材聯(lián)合會預(yù)計，今年下半年，8 月份以后建材工業(yè)增長速度將趨于穩(wěn)定，下半年建材全行業(yè)利潤下降幅度將逐步收窄，全年實現(xiàn)利潤總額有望接近去年水平，實現(xiàn)穩(wěn)中有進(jìn)。

從國家統(tǒng)計局公布的經(jīng)濟運行數(shù)據(jù)來看，上半年我國國民經(jīng)濟運行總體平穩(wěn)。固定資產(chǎn)投資，特別是中部地區(qū)對建材行業(yè)的拉動作用仍將持續(xù)。今年全國中部地區(qū)固定資產(chǎn)投資增長最快，上半年同比增速達(dá)到 25.3%。今年上半年建材全行業(yè) 11.3% 的增長率中，中部地區(qū)建材工業(yè)增長貢獻(xiàn) 5.5個百分點。東部地區(qū)投資增速最低，但東部地區(qū)在全國固定資產(chǎn)投資中仍占 50%，同比 19.3% 的增長率所帶動的建材產(chǎn)品消費量仍然很大。全國固定資產(chǎn)投資仍然將保持一定增長速度，對建材工業(yè)增長的拉動作用仍然較強。

世界經(jīng)濟不景氣對我國建材出口影響仍在延續(xù)和擴大，但出口產(chǎn)品結(jié)構(gòu)提升和出口地區(qū)多元化增強了我國建材產(chǎn)品在國際市場的抗風(fēng)險能力。今年一季度，建材對歐盟出口同比下降 2.6%，上半年回升到增長 5.5%；對亞太地區(qū)建材產(chǎn)品出口從一季度的增長 11.9% 上升到上半年 15.9%；對東盟出口從 12.9% 上升到 23.2%。建材部分行業(yè)和產(chǎn)品，出口仍然是重要促進(jìn)因素。

從今年建筑用石、輕質(zhì)建材等行業(yè)的產(chǎn)量和效益增長情況來看，國內(nèi)消費市場對建材拉動作用在增強。消費拉動因素的增強對建材工業(yè)轉(zhuǎn)變發(fā)展方式、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、保持平穩(wěn)較快增長有積極意義。

而建材工業(yè)占比最大的水泥工業(yè)，價格也有望在 8 月企穩(wěn)。南京地區(qū)的價格已有企穩(wěn)跡象，周邊浙江、江西等地的價格也將隨之逐漸趨于平穩(wěn)。同時，隨著下半年經(jīng)濟景氣度的略微回升，煤價或?qū)⑸险{(diào)，進(jìn)而帶來水泥成本上升，或推動水泥價格上漲。此外，華東地區(qū)新增產(chǎn)能已于上半年基本釋放完畢，下半年新增產(chǎn)能壓力緩解。

價格經(jīng)過一輪快速回調(diào)之后，大部分地區(qū)接近完全成本線，部分地區(qū)在現(xiàn)金成本和完全成本之間，預(yù)期 8 月水泥價格降幅將縮窄，并可能在下旬逐步企穩(wěn)。