從尤努斯模式看我國農村小額信貸的效率問題

謝麗華，謝偉杰

（福建師范大學；福清分校；經濟法律系，福建；福清350300）

農村經濟的發展離不開金融支持，農村小額信貸公司已為農村經濟發展融資難問題起到了積極的作用。但值得警惕的是，農村小額信貸行業魚龍混雜，管理、經營、資金使用不規范的現象比比皆是，嚴重影響農村小額信貸的效率。

一、農村小額信貸的發展及尤努斯模式

小額信貸是主要面向中、低收入者提供的信貸業務。[1]小額信貸是自20世紀70年代以來，由拉美和亞洲等發展中國家開展的，其服務對象主要是窮人，解決其融資困難的問題。在開展過程中各個國家都根據自己的國情開展了各具特色的運行模式，為其它發展中國家提供參考和借鑒。其中最具代表性的為亞洲的孟加拉國格萊珉銀行小額信貸模式，其創始人是“小額信貸之父”、2006年諾貝爾和平獎得主穆罕默德·尤努斯，也稱尤努斯模式。其主要特點是：針對低收入人群缺乏有效財產抵押的實際情況，實行若干農戶組成聯保小組，在相互擔保的前提下對其發放信用性貸款；這種貸款由于沒有有效性財產抵押擔保，風險較高，一般利率較高；為提高貸款使用效果，強調主要發給婦女；為培養農戶的使用意識，要求分期付款，一般一周還款一次；要求客戶開設儲蓄賬戶，存款金額達到一定程度的時候必須購買孟加拉農村銀行的股份，從而成為銀行的股東。[2]尤努斯模式(即小額貸款模式)在世界范圍內獲得了巨大的成功,幫助世界范圍內大量的貧困人口擺脫貧困,而格萊珉銀行本身也保持了良好的盈利水平,實現了可持續發展。格萊珉銀行的成功引起了國內外眾多學者的關注,國內外的學者紛紛研究尤努斯的思想。

我國自2005年地方政府開展小額貸款公司試點工作以來，小額貸款公司發展迅速，截至2011年6月末，全國共有小額貸款公司3366家，實收資本2464億元，貸款余額達到了2875億元。截止到2012年6月底，全國共有小額貸款公司5267家，從業人員5.84萬人，貸款余額達到了4893億元，占同期社會融資總量的0.77%，成為我國金融業一支日益增大的新生力量。截至2013年6月末，全國共有小額貸款公司7086家，貸款余額7043億元，上半年新增貸款1121億元。[3]

表1 2010年—2013年6月小額貸款公司數據統計報告

由于我國的貧困人群主要集中在農村，目前我們談小額信貸，一般都是指農村小額信貸。我國農村小額信用貸款是根據農戶的信譽,在核定的額度和期限內向農戶發放的不需要抵押、保證擔保的貸款,是以農戶為服務對象,以貸款形式為他們提供發展資金的一種扶貧方式。[4]小額貸款不僅是金融服務創新的一方面，同時也是扶貧的一種重要方式。我國是一個農業大國，農村的貧困問題是我國經濟發展的重點之一，經濟的發展需要資本的投入，因此解決農村貧困問題的一個重要途徑是賦予農民享有金融服務的權利。大力發展農村地區小額貸款金融業務，為農村居民從事家庭經營提供金融支持，然而由于我國農戶缺乏足夠的可擔保資產，表現為傳統金融機構不愿向農戶提供貸款，從而影響農村小額貸款的效率，所以需要對我國農村小額信貸的發展進行分析，摸索影響農村小額信貸的效率，從而更好的促進我國農村經濟的發展。

二、農村小額信貸效率低的現實表現

我國農村小額信貸效率是指農村小額信貸運作能力的大小，農村小額信貸一直被我國政府當作支持“三農”的主要工具,經濟發展越落后的農村地區,越依賴于這一工具。然而，與孟加拉國尤努斯鄉村銀行模式相比，我國的農村小額信貸款無論從政府監管的效率，還是從小額信貸機構支農效率，農戶資金的使用效率來看，都與尤努斯模式存在一定的差距。

（一）政府監管農村小額信貸的效率低

什么樣的(銀行)監管是有效率的?Michael H·Moskow教授認為(1999)，如果它在實現其追求的目標時，對行業的經營活動造成的附帶損失最小，這種監管就是有效率的。為此我們認為銀行監管的效率應包括兩層含義：一是通過監管保護存款者的利益，促進被監管者市場競爭能力的提高和抗風險能力的增強，并由此提高整個銀行業的效率；一是監管當局降低監管成本，提高監管本身的效率。[5]政府監管農村小額信貸的效率可以通過兩個方面來體現：一是政府調控農村小額信貸措施的影響力；二是政府調控農村小額信貸效果與預期目標的偏離程度等。尤努斯模式強調小額信貸需差異化金融監管，“富人的銀行”和“窮人的銀行”應該要有不同的法規來監管，現在的法規都是管理“富人銀行”，要有不同于現有管制“富人銀行”的制度，才能讓“窮人銀行”順利運行。目前我國農村小額信貸的監管也是實行差異化監管，但差異化監管影響了監管效率。

1.監管部門不明朗，影響監管效率

小額貸款公司受地方相應部門監管，政府調控農村小額信貸措施的影響力不高。小額貸款公司是由地方小額貸款公司牌照分別由省地方金融證券辦頒發并接受層級管理，而省以下各地方政府相應部門名稱不一，有的叫財貿工作辦公室，有的叫金融工作辦公室，還有的叫金融證券辦公室，不一而足，均是地方政府內設部門機構，從目前部分縣（區）相應部門設置來看，人員結構亟待充實和優化，監管和服務能力亟待提高，監管的專業性和有效性有待檢驗。也沒有與中國人民銀行、銀監會等專業監管部門建立交流聯動預警機制。沒有定期分享監管、業務經營和預警信息，達到全面、事前防控風險的目標。地方政府在監管過程中涉及的有關部門包括金融辦、財政、工商、公安、銀監、人行等諸多部門，難以厘定職責分工。

2.小額貸款公司監管方出發點和著力點不同影響監管效率

監管重業務輕審慎影響了小額信貸公司的監管效率，政府調控農村小額信貸效果不佳與預期目標的偏離程度。由于小額信貸公司是受地方政府內設部門的管理，地方政府更看重的是金融服務地方經濟的能力，這必然體現在監管上重業務輕審慎、重投放輕合規，有可能帶來地方性金融風險累積。準入審批重形式輕實質，一些政府主管部門監管的出發點和著力點放在股東出資和下級政府無實質意義的承諾上，而對股東的資質、關聯情況和入股資金來源的審查流于形式，經常出現關聯股東超比例、股東無實際出資能力等現象，使政府調控農村小額信貸效果不佳，進而與預期的目標產生偏離。

（二）小額信貸機構支農效率低

小額貸款公司對地方弱勢群體融資需求的信息敏感度高，擔保方式靈活，貸款手續相對簡便快捷，金融服務效率明顯高于正規銀行業機構。但跟與尤努斯模式相比，我國的小額信貸機構金融服務質量仍然不高，自我約束機制還不完善，經營效率仍然較差。

1.與尤努斯模式相比，我國的小額信貸機構業務經營方式不同，彰顯效率不高

尤努斯模式成功的首要一點就是調查研究比較細致、客觀、真實的，把放貸和傳授客戶創業的信息和路徑結合起來，以保證還款來源。尤努斯模式銀行創立的小組聯保貸款、分期貸款、分期還款、中心會議等機制，有效地降低了交易成本和保證還款率。貸款無需抵押，無需擔保，不用簽署法律文件，也不存在連帶責任。通過這些創新，尤努斯模式銀行把部分組織成本轉移到小組，從而減少了交易成本和信息不對稱的狀況，使得金融服務能夠到達底層貧困人口。[6]相比之下，我國農村小額信貸公司往往調查研究不透，信貸員對客戶的真實情況難以準確了解，一般很難幫助農戶尋找高效的致富項目。貸款種類過于單一，主要集中于抵押貸款，與小額信貸的初衷也不符合，掩蓋了小額信貸無需擔保的特點，而且不利于小額信貸的多元化和可持續發展。

2.與尤努斯模式相比，我國的小額信貸機構業務經營環境不同，影響支農效率

在經營環境方面，尤努斯鄉村銀行小額信貸機構業務經營環境比較好，一般是社會經濟地位相近的貧困者自愿地組成貸款小組，通過聯保的形式，讓窮人結成五人小組進行貸款，利用一層層的信任——鄰里親朋的信任，督促客戶恪守信用。尤努斯鄉村銀行發放小額貸款時相信個人的創造力和潛力，而不需要窮人提供任何擔保，正是這種對窮人的信任，提高還貸率。然而，中國農村小額信貸的信貸員要了解客戶的信用情況，只能通過村委介紹、各方打聽，不免受村委受賄腐敗、人情錯綜復雜影響而無法得到真實信息。再加上我國的農村信用環境不佳，貸款客戶中存在部分農民缺乏必要的信用意識，往往出現拖欠貸款、逾期還款，一定程度上影響了機構的資金周轉。更有甚者，不愿歸還貸款，造成了信貸機構的壞賬，為其帶來了巨大的損失，使得信貸公司出現“惜貸”的現象，大大的影響了效率。

3.與尤努斯模式相比，我國的小額信貸機構業務缺乏足夠資金來源，后續供給不足，影響支農效率

尤努斯模式鄉村銀行能吸收存款，用當地的存款支撐當地的信貸運營，鄉村銀行有一種永續的發展模式，能用吸收到的存款維持發放貸款，后續供給比較足，能支付員工有競爭力的薪水。

而我國隨著農村經濟的多元化、多樣化發展，對信貸資金的需求也越來越大，多數小額信貸機構缺乏充足且穩定的資金來源，而據銀監會2008簽發的；《關于小額貸款公司試點的指導意見》，小額貸款公司不能吸收公眾存款，資金來源主要是股東繳納的資本金，捐贈資金以及來自不超過兩家金融機構注資，資金的后續供給不足?！爸毁J不存”造成了小額貸款公司先天不良，影響支農效率。

（三）農戶資金的使用效率低

信貸數據一路放大，但實體經濟持續低迷，這其間的矛盾顯示，高速發展的小額信貸資金轉入實體經濟的效率并不高。現有農業資金利用率不高，即農民的儲蓄資金不能通過現有的金融服務機構回到農業再生產之中，并通過農業再生產實現與第二三產業相近的收益率。不是說農業農民就不需要資金，只是在現實當中，信貸資金難以抵達目標群體，且還款率較低。根據相關資料統計，我國農村小額信貸不良貸款率居于首位的項目是農林牧漁，比例高達27.1%，涉農貸款的不良貸款率達16.4%。[7]

1.小額信貸供給與需求吻合度不高

尤努斯模式鄉村銀行農戶資金的使用效率比較高，孟加拉國是世界上小額貸款最為普及的一個國家。現在有85%以上的貧窮家庭可以申請小額貸款。而我國小額信貸供給時限與需求時限不吻合，供給額度與需求額度不吻合，使小額信貸資金還貸率和使用率不高。

（1）小額信貸供給時限與需求時限不吻合

如今農業生產不再是傳統的種植業、養殖業，已經發展為產品產業化，農業生產的順利與否也受制于自然條件，因此農業生產資金需求量巨大，2-3年的貸款期限不再適用產、供、銷一條龍的生產經營方式。而我國現行小額信貸的期限較短，期限最長在 2-3年，一般是數月不等。從新農業的生產來看，農戶發展種植業、養殖業等在一年內能夠收回成本并償還貸款的可能性不大，即使能還貸，還貸之后易造成資金不足而對生產造成危害，影響小額信貸扶貧效率，也就是說短期內信貸資金效能比較小。

（2）小額信貸供給額度與需求額度不吻合

目前我國農村小額信貸對農戶的貸款額度最高一般為 5萬元，我國農村信貸的額度小，期限短無法滿足農戶生產的需求，不利于農村經濟的發展。[8]截至2012年1月31日，中和農信小額信貸覆蓋全國13個省份的53個縣，其中大部分是國家和省區重點扶持的貧困縣，貸款余額超過 7億元，有效貸款農戶超過10萬戶，30天以上風險貸款率不足1%。根據典型調查的分析，20世紀90年代以來，農村各類金融機構向借貸農戶發放的信貸規模戶均 1000～2000元、2000～5000元、5000元及5000元以上的比例分別為43%、28%、17%、12%，而對于1萬元以上的大額信貸項目資金的實際放貸率僅為8.13%。[9]農戶在農業結構調整起步階段，農戶對資金的需求預期增大。當前小額信貸的貸款額度與此相比則明顯偏小，導致農村經濟資金總體缺口增大。

2.小額信貸扶貧項目成功率低

尤努斯模式鄉村銀行的貸款戶中，扶貧項目成功率比較高，許多家庭收入提高，兒童死亡率下降，住房條件得到改變，根據世界銀行的研究，每年格萊珉銀行的借貸者中有 5%脫貧。迄今格萊珉銀行借款者共有58%脫貧。

我國農村小額信貸有些貸款資金用于還舊債，在許多貧困農村地區,農村小額信貸被用于農戶看病、小孩上學和支付鄉村干部工資等非生產性支出,致使小額信貸資金使用低下。當然有些農村小額信貸被用于短期急需資金周轉或者新創辦的微小企業，以及優惠利率的農業龍頭企業、規模種植業，但由于不可測的自然災害因素，就目前小額貸款公司在現有規模和資源的限制下，難以發揮明顯作用，也就是小額信貸客戶群體很難做出轟轟烈烈的業績。

三、幾點啟示

(一)采用符合農村小額信貸監管模式是提高小額信貸效率的保障

隨著農村小額貸款公司的發展，其經營的支農效能與行業監管薄弱的矛盾日趨尖銳，應迅速建立規制健全、監管有力、層次清晰、職責明確的行業監管體系，以扼制和化解現有風險，保障農村小額信貸的支農效率。在監管目標上，要以效率的提高為著眼點，堅持防范風險與促進發展相兼顧。監管模式的選擇上，可以選擇在中央層面確定一個宏觀部門牽頭建立小額貸款公司監管部際聯席會議制度，在地方層面仍由地方人民政府履行日常監管職責。實施差異化的監管政策安排。一是完善彈性存貸比考核機制，最大限度向糧食主產區、經濟薄弱地區的縣域法人機構傾斜。二是研究完善差異化機構和業務準入政策，對定位清晰、管理規范、支農力度大的機構建立機構和業務準入的“綠色通道”。建立“事前有承諾，事中有激勵，事后有考核”的支農服務監管制度，積極引導銀行業金融機構完善支農機制，加大支農力度，支持“三農”發展重點領域，擴大金融服務覆蓋面。

(二)營造規范的經營運行機制是提高小額信貸效率的核心

由于面向“三農”經濟體的小額信貸，具有單筆放貸金額小、個性化強、手續復雜的特點，同時“三農”經濟體資產總量小，抗風險能力不高，違約率可能性大，導致小額信貸的交易成本高。因此，搭建一套符合市場需求導向、富有創新內生動力、公開、透明、可量化的經營運行機制，以提高小額信貸效率。不斷深化“三農金融事業部”改革試點，實行總行、試點省級分行、地市分行管理部門“三級督導”、縣域支行“一級經營”的事業部管理架構，以及“六個單獨”（單獨的資本管理、信貸管理、會計核算、風險撥備與核銷、資金平衡、績效考評）的運行機制，并給予相關扶持政策，建設各種相應的農業保險機制，設立財政擔?；?，持續提升農村金融的滿意度。

（三）建立有效的農戶信用評級制度是提高農村小額貸款效率的道德要求

建立農戶經濟檔案，對農戶準貸款額度嚴格把關，具體是通過對農戶家庭住址，經濟收入等進行詳細記錄，及時加以更新，從而把好農戶信貸資格、貸款額度及貸款利率等環節，降低農信社到期無法收回貸款的可能性。除此之外，可借鑒“GB模式”，推行多戶聯保貸款，授信額度的劃分還要因地因戶，根據農村實際情況確定適當的授信額度。同時按核定的授信額度，準確無誤地將貸款發放到借款者本人手上，對于需要將貸款證出租、出借或轉讓的農戶，要及時取消其貸款資格。

當前我國農村金融市場效率普遍較低，我們應該正確認識我國農村小額信貸效率不高的現實情況，結合尤努斯小額銀行的模式，從上層監管、機構經營、農戶信用等方面促使農村小額信貸市場由“幼稚”逐漸走向“成熟”，從根本上解決農村小額信貸市場低效問題。

[1]劉錫良，洪正.多機構共存下的小額信貸市場均衡[J].金融研究，2005(3):68-79.

[2]李國勝.鐵嶺市農戶對小額信用貸款現狀調查及對策研究[D].中國農業社科院，2011.

[3]中國行業咨詢網，2013年上半年小額貸款公司數據統計分析http://www.china-consulting.cn/news/20130730/s89892.html.2013-7-30.

[4]朱欣樂.農村小額信用貸款的風險管理研究[J].經濟縱橫，2010(12):80-83.

[5]程吉生.銀行監管效率理念的嬗變與啟示——兼評巴塞爾新資本協議[J].財貿研究，2003(03):33-35.

[6]來源：新浪財經，尤努斯：窮人的銀行家，http://finance.sina.com.cn/leadership/crz/2006110 2/13383043753.shtml.

[7]代曉雪.基于農戶信用特征的農村小額信貸管理問題研究[J].科技創業月刊，2012(7):40.

[8]隋玉琴.淺談農戶小額貸款的現狀、問題與對策[J].貴州農村金融，2012(6):16-17.

[9]白廣玉.農戶信貸融資有效需求不足問題分析[J].中國金融，2005(22):31-32.