論公允價值對會計計量理論的影響

馬妮

（大理州財政局，云南大理 671000）

論公允價值對會計計量理論的影響

馬妮

（大理州財政局，云南大理 671000）

計量屬性是會計計量的核心組成部分，其發展直接影響著整個會計計量理論的發展。公允價值計量屬性，是伴隨著經濟社會的發展尤其是衍生金融工具的發展逐漸發展起來的，作為一個與其他計量屬性相比應用較晚的計量屬性，公允價值的發展對傳統會計計量理論各方面都有直接影響。通過回顧和總結公允價值產生的背景，闡述公允價值的概念，從公允價值的優勢和缺陷兩個方面分析公允價值對會計計量理論的影響。目的在于探究公允價值對會計計量理論的影響程度和它的未來發展趨勢，以便更好地理解和運用公允價值。

公允價值；會計計量；會計信息

一、公允價值出現的背景及其概念

（一）公允價值出現的背景

20世紀60年代，證券市場日益擴大和規范，隨著經濟全球化、科技革命的興起和能源、環境問題的出現，使得企業所面臨的不確定因素越來越多，這些不確定因素對企業發展的影響也越來越大。作為股東，更想了解的是關于企業當前經營狀況和未來經濟前景的信息，也就是更有用的會計信息來幫助其進行投資決策。同樣，債權人、潛在投資者也需要更有用的會計信息來幫助其進行決策，這就要求會計目標從受托責任觀逐漸轉向決策有用觀。決策總是針對尚未發生的業務，是面向未來的，而歷史成本計量屬性反映的會計信息往往面向過去，并不能很好地反映企業當前的經營狀況，在反映經濟前景方面更是無能為力，相關性較低，這就要求會計計量必須改善以歷史成本為主的計量體系，從而能夠提供兼顧可靠性和相關性的信息〔1〕。

以前，會計學概念的資產與經濟學的資產是不相同的。會計學資產通常按取得時的成本計量，資產的價值就是資產的交換價格。經濟學資產則按資產的未來經濟利益計量，也就是說，會計學資產建立在面向過去的成本基礎之上，經濟學資產則建立在面向現在和未來的價值基礎之上。后來，美國會計準則委員會（FASB）在其1980年發布的第三號財務會計概念公告中認為，資產是“可能的未來經濟利益”，這說明FASB已經接受資產的“未來經濟利益”特征，這種觀念也逐漸得到了世界范圍內的認可。顯然，在會計學資產概念向經濟學資產概念靠攏之后，繼續大范圍地使用歷史成本來計量這種以面向現在和未來為特征的資產已經不合適宜〔2〕。

70年代以后，衍生金融工具迅猛發展，根據合約類型，可將衍生金融工具分為遠期、期貨、期權和互換這四種類型〔3〕。以遠期為例，由于其交易要在將來某一時刻才能履行，而歷史成本只能計量已經發生的交易，所以遠期按歷史成本無法計量，只能在表外披露。更重要的是，在遠期合約的有效期內，合約價值會隨著相關資產市場價格的波動而變化，但歷史成本一旦入賬后就不再變動，因此，不能即時反映遠期合約的價值變動，在一定程度上掩蓋了風險，影響了會計信息的有用性，會導致報表使用者的決策受到影響。

總之，會計目標的轉變、經濟學資產和收益概念的影響以及衍生金融工具的發展，需要一種面向現在和未來的計量屬性，可以提供對會計信息使用者決策有用的會計信息。公允價值的出現，為會計計量創造了可能，尤其是面對衍生金融工具只有用公允價值計量才能對其準確確認和計量，且有助于防范和化解金融風險。

（二）公允價值的概念

2003年，國際會計準則理事會（IASC，現在的IASB）新修訂的國際會計準則第三十九號《金融工具：確認與計量》對公允價值做出了如下的定義：公允價值，指在公平交易中，熟悉情況的當事人自愿據以進行資產交換或負債清償的金額。2006年9月FASB發布的FAS157《公允價值計量》將公允價值定義為：會計主體所在市場的參與者之間進行的有序交易中出售一項資產所收到的價格或者轉移一項負債所支出的價格。2006年我國財政部頒布的新《企業會計準則—基本準則》將公允價值定義為：在公平交易中，熟悉情況的交易雙方，自愿進行資產交換或債務清償的金額〔4〕。這些定義雖然具體措辭不同，但都強調公允價值產生的平臺是公平有序的市場交易，即交易的參與者有充分的選擇余地，能按自己的意愿選擇交易對象，參與者彼此熟悉，交易過程中雙方盡可能信息對稱；都體現了交易的非現實性，即并非只有進行現實的交易，所有的資產和負債都要進行買賣才能產生公允價值；都未規定市場的活躍程度，也就是說公允價值既可以產生于活躍的市場也可以產生于不活躍的市場。總的來說，公允價值實際上就是在某一特定時點，資產或負債能被市場所廣泛認同的價值。

二、公允價值的優勢對會計計量理論的影響

（一）公允價值對會計計量理論基石——會計目標的影響

會計目標決定會計計量屬性的選擇，有什么樣的會計目標，就要有什么樣的會計計量屬性與其相適應，以提供有助于會計目標實現的會計信息。反過來，計量屬性的選擇和運用也會影響會計目標的實現。與會計目標相匹配的計量屬性有助于會計目標的實現，而不適宜的計量屬性就會阻礙會計目標的實現〔5〕。

目前比較流行的會計目標理論是受托責任觀和決策有用觀的結合，即會計信息要既能反映受托者的受托責任履行情況，又有助于投資者作出經濟決策〔6〕。要實現這一目標，需要會計人員選擇一定的計量屬性提供既可靠又相關的會計信息。人們向來認為公允價值所能提供的會計信息相關性較高，但公允價值提供信息的可靠性卻一直是人們爭論的焦點。從理論上看，就公允價值本身的定義來說，按照在公平交易中熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或者債務清償的金額計量資產和負債就是如實地反映了符合確認和計量要求的各項會計要素及其他相關信息，能夠保證會計信息真實可靠、內容完整。但在實際操作中，公允價值的確定卻存在很多不確定因素，比如相關資產在不存在活躍市場和類似市場報價時，就需要靠估值來確定公允價值，而估值很容易受主觀因素的影響。因此，對公允價值可靠性的懷疑主要集中在公允價值的確定方法上，公允價值的可靠性問題成了運用公允價值的重點問題。

不難看出，公允價值的確定會直接影響到會計目標的實現。它的進一步運用，既需要相關技術的發展，也需要會計人員能夠在相關性和可靠性之間做出恰當的平衡。如果公允價值的可靠性得到更大提高，那將是會計計量理論的一大進步。

（二）公允價值為會計計量提供了一種綜合性的計量屬性

在初始確認時，絕大多數資產或者負債的歷史成本通常是根據交易中需要收取或支付的現金或現金等價物來確定的，這些交易的性質通常符合公允價值的定義，所以此時計量的金額往往是十分接近公允價值的，只是在以后的時點上看，此時的計價是過去的計價，因此，這種情況下的歷史成本通常是過去時的公允價值。還有另外一些情況，如非貨幣性資產交換，滿足適當條件的換入資產就會以公允價值作為入賬成本，此時的公允價值在以后的時點上看，同樣也是歷史成本。可變現凈值是預計的未來凈現金流量，以存貨為例，存貨的可變現凈值是以存貨估計的市場售價為基礎來確定的，這個估計的市場售價未折現，因而與公允價值有一定差距。但存貨周轉時間通常不長，時間價值可以忽略不計，也就是說此時折現的影響并不重要，所以可變現凈值就近似等于公允價值〔7〕。

從以上分析中可以看出，公允價值并不是一種獨立的全新的計量屬性，在不同的時點、不同的條件下，歷史成本、可變現凈值都可以被當作公允價值。公允價值的出現，實際上是為會計計量提供了一種綜合性的計量屬性，以便在適當的時點、適當的條件下選擇出最佳計量屬性以做出最公允的計量。

（三）公允價值對資產計量的影響

資產是顯示企業未來生產能力的重要標志。資產計量是收益計量的前提，資產計量的準確與否直接影響到向投資者提供反映企業財務狀況信息的質量，影響到向債權人提供的反映企業償債能力信息的質量〔8〕。所以，準確計量資產，是向信息使用者提供決策有用信息的基礎。

歷史成本提供的會計信息建立在已發生的真實交易的基礎上，因此，不便于管理層造假，這是歷史成本的優勢所在，但也恰恰是其缺陷所在。因為它只能計量已發生的交易，所以一些隨著經濟發展而出現的會對企業真實價值產生很大影響的新事物，如前文提到的高風險的衍生金融工具，在歷史成本下就無法得到確認和計量。這種關鍵信息的缺失，會使得明明已處在巨大風險中的企業顯示出良好的財務狀況，這大大增加了會計信息使用者的決策風險。此外，歷史成本提供的會計信息涉及的交易價格通常是確定的，而不是估計出來的，因而不便于管理層操縱和篡改。這是歷史成本的另一優勢所在，但也同樣是其缺陷所在。因為這樣的會計信息反映的只是一個固定時點的價格，即資產取得時的價格，也就是初始計量的價值，而不能反映企業持有資產期間因為經營環境的變化，尤其是物價的劇烈變動或者技術進步等因素所引起的企業持有資產的價值變化。因此，對于想要了解企業現在的價值而非成本信息的會計信息使用者來說，這樣的會計信息存在著誤導信息使用者的風險。

公允價值，一方面并不要求交易必須真實發生，另一方面可以反映資產價值的變動，因而它既能將那些將在未來才能完全履行的交易所涉及的資產納入資產負債表內進行反映，使會計信息使用者能夠全面了解企業資產并作出相應的風險判斷，又能在計量日將資產價值的變動反映在利潤表中，使會計信息使用者獲得反映企業當下經營成果的真實信息〔9〕。

（四）公允價值對收益計量的影響

收益反映企業的經營成果，是會計信息使用者進行決策時考慮的重要因素〔10〕。對債權人來說，收益影響到企業的償債能力；對所有者來說，收益反映著他們已投入資本的回報，影響他們未來的投資決策；而對潛在的投資者和債權人來說，獲利能力同樣是他們作出投資決策的重要影響因素。可見收益的準確計量同樣十分重要。

建立在權責發生制基礎上的收益計量，只有在交易實際發生時才對收入與費用進行確認和計量，由此計算出的收益只包括已實現收益，而對于資產、負債價值變動引起的對企業損益的影響則不予考慮，這使得收益的計量具有客觀性和可驗證性。但是，收入按現行市場價格計量，費用按歷史成本計量，后者反映的是過去的市場價格，顯然將二者配比后來計算收益存在邏輯上不一致的問題，而且費用也得不到正確的彌補。資產、負債價值變動對損益造成的影響若不予考慮，所計算出的收益不符合經濟學收益的概念，不能揭示出企業最真實的收益狀況〔11〕。

公允價值的引入，可以在需要的時候隨時反映資產、負債價值的變化，從而使得費用與收入的計量在時點上保持一致，并能即時反映資產、負債價值的變化對收益的影響，從而提供更相關的信息，幫助信息使用者獲得關于企業現在的盈利能力信息和有助于預測未來盈利能力的信息，更好地作出經濟決策。

三、公允價值的缺陷對會計計量理論的影響

（一）公允價值是對財務會計本質的背離

財務會計應當計量的是企業業已發生的交易或事項，而公允價值所計量的恰恰不是已發生的交易或事項，而是面向現在和未來的〔12〕。從財務會計本質的角度來看，公允價值的這一特點成為了它的不足之處。公允價值與財務會計本質的矛盾在目前看來是難以調和的，若是公允價值的應用范圍進一步擴大，必然導致這一矛盾的繼續深化。這種矛盾繼續深化的結果要么是財務會計放棄原來的本質，要么是嚴格限制公允價值的使用范圍。無論是哪種結果，最終對會計計量理論發展所產生的影響現在很難說是好還是壞。

（二）公允價值的缺陷對資產和收益計量的影響

正如前文提到的，公允價值的最大缺陷來自于對其所能提供信息的可靠程度的質疑。理論上對公允價值的確定分為三個層次，無論哪個層次，與歷史成本相比其所包含的人為主觀估計因素都要遠超過歷史成本。至少到目前，這一問題還沒有得到很好的解決。盲目運用公允價值計量資產和收益，計量的結果就變得不那么可靠，由此帶來的信息可靠性的下降，對信息使用者的影響不言而喻。

綜上所述，公允價值計量屬性的出現，對會計計量理論的影響是全方位的。它有助于決策有用觀的會計目標的實現，為會計計量提供了一種綜合性的計量屬性，也作為對歷史成本缺陷進行彌補的計量屬性，更加準確地確認和計量了一些以歷史成本難以準確計量的資產，從而使得收益的計量也更加科學。但因其與傳統的財務會計本質相背離，其確定方法尚不成熟，導致人們對其可靠性一直存在疑慮。這已成為了制約它進一步發展的最重要因素，因此，公允價值是否會最終取代歷史成本的支柱地位還不好說。但可以肯定的是，隨著技術的進步、經濟的發展、市場透明度的提高和人們對會計信息需求的變化，一旦公允價值提供信息的可靠性能夠達到人們的要求，公允價值的運用將越來越廣泛和深入。

〔1〕潘蕾.會計信息“可靠性”與“相關性”的理性選擇〔J〕.商業會計，2011（22）：7-9.

〔2〕王英紅，王文玲.關于公允價值會計計量的探討〔J〕.現代商業，2010（27）：219.

〔3〕黃達.金融學〔M〕.3版.北京：中國人民大學出版社，2013：97.

〔4〕李端生.我國運用公允價值面臨的五大困難及對策〔J〕.會計之友：下旬刊，2010（8）：23-25.

〔5〕畢賢忠，劉麗影.完善公允價值會計的相關對策研究〔J〕.北華大學學報：社會科學版，2012，13（1）：153-154.

〔6〕葛家澍.會計選擇問題探討：面向公允價值的計量選擇〔J〕.當代會計評論，2009，2（1）：1-10.

〔7〕吳金龍，王玉珍.美國公允價值會計最新發展及其影響〔J〕.財會通訊：綜合版，2008（1）：92-93.

〔8〕方孝娟，任潔.關于公允價值的幾點思考〔J〕.中國集體經濟，2011（22）：130.

〔9〕吳艷芳.淺談公允價值計量屬性在我國的發展〔J〕.財會研究，2012（12）：32-36.

〔10〕杜心宇.論公允價值運用及其利弊分析〔J〕.會計之友，2011（33）：13-14.

〔11〕諸祺生.當前經濟環境下會計計量模式的探析〔J〕.北方經濟，2012（2）：102-103.

〔12〕吳璇璇，劉總理.我國公允價值會計的保障體系研究〔J〕.企業導報，2012（7）：109-110.

（責任編輯 楊朝霞）

The Impact of Fair Value on Accounting Measurement Theory

MA Ni
（Finance Bureau of Dali Prefecture，Dali，Yunnan 671000，China）

Measurement attribute is the core of accounting measurement.The development of measurement attribute has direct impact on the development of the whole theories of accounting measurement.Fair value has been developed with the development of the economy and the society，especially the derivative instruments.As a later applied measurement attribute compared with the other ones，the development of fair value would directly affect the traditional theories of accounting measurement.Through reviewing and summarizing the emerging background of fair value，the paper addresses the definition of fair value.Then，it introduces the impact of fair value on the theories of accounting measurement from aspects of advantage and disadvantage.The aim was to discuss the extent of influence of fair value on accounting measurement theories and the developmental trends and application of fair value.

fair value;accounting measurement;accounting information

F233

A

1672-2345（2014）03-0028-04

10.3969∕j.issn.1672-2345.2014.03.007

2013-09-09

2013-12-31

馬妮，主要從事財務會計研究.