我國中小企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款的發(fā)展研究

摘 要：融資難一直制約著我國中小企業(yè)的發(fā)展，該問題同樣也得到了前所未有的重視， 而知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資無疑是破解此難題的一條新路徑。本文在分析國內(nèi)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上， 剖析了我國中小企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款融資的制約因素， 提出了解決中小企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款問題的對策。這對促進(jìn)中小企業(yè)持續(xù)、健康、快速發(fā)展具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；知識產(chǎn)權(quán)；融資困境；質(zhì)押

一、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款及在我國現(xiàn)狀

知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款是以企業(yè)擁有的專利、商標(biāo)、著作權(quán)等知識產(chǎn)權(quán)為質(zhì)押物， 律師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)等提供中介服務(wù)， 擔(dān)保公司等提供信用擔(dān)保， 由銀行提供貸款的一種融資模式。2011、2012年我國專利權(quán)質(zhì)押融資狀況見下表

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2010年至2012年，天津市、廣東省、浙江省質(zhì)押登記量增長顯著。總體上，知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資集中在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)且知識產(chǎn)權(quán)工作基礎(chǔ)較好、意識較強(qiáng)的地區(qū)，例如天津、浙江、廣東、湖北、江蘇以及北京、上海等省市。一些中心城市，如武漢、鎮(zhèn)江、成都等地進(jìn)展迅速，在全國范圍內(nèi)起到良好的示范作用。此外，商業(yè)銀行和擔(dān)保公司已成為最主要質(zhì)權(quán)人。但從全國情況看，由于中小企業(yè)信息透明度低，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)缺乏準(zhǔn)確性、真實(shí)性和完整性，銀行難以評估其還款能力和信貸風(fēng)險(xiǎn)。另外中小企業(yè)的規(guī)模小、固定資產(chǎn)少、有效抵押物不足，使得銀行貸款存在較大風(fēng)險(xiǎn)。這就造成了銀行的“惜貸”，即銀行對中小企業(yè)提供貸款的門檻提高，中小企業(yè)從銀行貸款難度加大，所貸資金十分有限。因此多數(shù)地區(qū)多數(shù)銀行對此業(yè)務(wù)尚在觀望中。

二、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款在我國發(fā)展的制約因素

1.知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押立法體系不完善。當(dāng)前我國知識產(chǎn)權(quán)制度對知識產(chǎn)權(quán)的保護(hù)尚不完善，存在知識產(chǎn)權(quán)的權(quán)屬爭議和權(quán)利的不穩(wěn)定性，關(guān)于專利權(quán)質(zhì)押、著作權(quán)中的財(cái)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押、可以轉(zhuǎn)讓的商標(biāo)專用權(quán)質(zhì)押的具體操作準(zhǔn)則，主要是一些部門規(guī)章和地方的管理辦法。這些管理辦法大都只具有操作的程序性規(guī)定，對于知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押如何進(jìn)行法律保護(hù)則很少提及。

2.知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押評估難，不利于信貸操作。知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押最重要的環(huán)節(jié)是價(jià)值評估，但目前我國還缺乏完善的知識產(chǎn)權(quán)評估制度，我國雖然制定了無形資產(chǎn)評估準(zhǔn)則，但其可操作性較弱，特別是專利權(quán)、商標(biāo)專用權(quán)及著作權(quán)等各類知識產(chǎn)權(quán)也沒有各自具體的評估準(zhǔn)則。

3.銀行對出質(zhì)的知識產(chǎn)權(quán)不易控制，導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)防范難。傳統(tǒng)的銀行貸款要求借款人提供第三方擔(dān)保或有形資產(chǎn)擔(dān)保，而知識產(chǎn)權(quán)客體的非物質(zhì)性，決定了銀行不能直接占有作為質(zhì)押物的知識產(chǎn)權(quán)。此外，知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款往往只能以知識產(chǎn)權(quán)未來產(chǎn)生的預(yù)期現(xiàn)金流作為擔(dān)保，不確定性較強(qiáng)，銀行明顯感到貸款風(fēng)險(xiǎn)與收益不對稱。

4.用于質(zhì)押的知識產(chǎn)權(quán)處置難，影響銀行信貸的積極性。銀行發(fā)放不動(dòng)產(chǎn)抵押貸款積極性較高的一個(gè)重要原因就是在其所對應(yīng)的債權(quán)逾期時(shí)，能夠通過拍賣、租賃、轉(zhuǎn)讓等形式較便利地獲得及時(shí)足額的補(bǔ)償。與不動(dòng)產(chǎn)抵押相比，知識產(chǎn)權(quán)的流動(dòng)性相對較差，質(zhì)押物處置起來又受到一定限制。

三、完善中小企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)融資的建議

1.健全知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款制度，建立多層次知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資體系與風(fēng)險(xiǎn)防范體系，營造推動(dòng)知識產(chǎn)權(quán)成果產(chǎn)業(yè)化的良好環(huán)境。健全知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)制度，重點(diǎn)是要建設(shè)有利于中小企業(yè)成長的大環(huán)境， 嚴(yán)格知識產(chǎn)權(quán)評定， 提高知識產(chǎn)權(quán)的質(zhì)量， 切實(shí)加大知識產(chǎn)權(quán)保護(hù)力度， 簡化登記手續(xù)， 允許質(zhì)押雙方當(dāng)事人在知識產(chǎn)權(quán)部門的地方分支機(jī)構(gòu)辦理質(zhì)押手續(xù)。其次， 建議中國人民銀行、銀監(jiān)會會同國家知識產(chǎn)權(quán)局有關(guān)部門牽頭制訂知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款的信貸指引或操作規(guī)程及實(shí)施細(xì)則。

2.按市場原則完善知識產(chǎn)權(quán)交易平臺，為知識產(chǎn)權(quán)與金融資本結(jié)合提供良好中介服務(wù)。要逐步建立全國統(tǒng)一的知識產(chǎn)權(quán)交易市場， 制定知識產(chǎn)權(quán)交易規(guī)則， 加快發(fā)展知識產(chǎn)權(quán)交易中介機(jī)構(gòu)， 規(guī)范服務(wù)行為， 為知識產(chǎn)權(quán)與金融資本結(jié)合提供良好中介服務(wù)。

3.完善知識產(chǎn)權(quán)信用擔(dān)保機(jī)制，分散企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。國家應(yīng)從政策上鼓勵(lì)各種經(jīng)濟(jì)成分的資本參與擔(dān)保公司投資， 增加中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的數(shù)量， 逐步形成由全國性、區(qū)域性和社區(qū)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)組合而成的多層次中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。要建立和完善中小企業(yè)信用再擔(dān)保制度， 組建中小企業(yè)信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)機(jī)構(gòu)， 對中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)開辦信用保險(xiǎn)業(yè)務(wù)， 以保證中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)運(yùn)作的安全性， 分散其經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。

4.探索知識產(chǎn)權(quán)證券化融資的新途徑，促進(jìn)中小企業(yè)的持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展。知識產(chǎn)權(quán)證券化是我國中小企業(yè)融資的一條新途徑， 發(fā)展空間巨大， 比重將穩(wěn)步提高， 并蘊(yùn)藏著大量的盈利機(jī)會， 企業(yè)可利用知識產(chǎn)權(quán)證券化的方式取得大量資金， 為企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展壯大提供資金支持， 有利于中小企業(yè)的持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展。

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作者簡介：謝成剛（1991-1-19），男，漢，山西省運(yùn)城市人，現(xiàn)山西財(cái)經(jīng)大學(xué)在讀研究生，金融學(xué)專業(yè)。

梁昕（1993-2-25），女，漢，山西省運(yùn)城市人，現(xiàn)山西財(cái)經(jīng)大學(xué)在讀研究生，社會保障。