央行規范網絡支付更深層次的緣由

《非銀行支付機構網絡支付業務管理辦法》發布后，引發了廣泛熱議。由于內容較長，磐石之心詳細摘選了3條重點內容，并逐條進行解讀，希望可以解決讀者們心中疑惑。

1、支付機構不得為金融機構，以及從事信貸、融資、理財、擔保、貨幣兌換等金融業務的其他機構開立支付賬戶。

解釋：支付機構假如可以為P2P等金融機構開設信托賬戶，那么信托資金就可以通過網絡支付工具直接轉入該信托賬戶，而這個支付機構作為網絡通道，不在央行監管范圍內，因此信托資金的用途、安全、合法性都無法被監管。

6月發生的嚴重股災，主要因為場外投機資金高杠桿操作導致的嚴重泡沫，泡沫破滅而形成了斷崖式下跌，一度引發了當局對暴跌帶來金融危機的擔憂。而場外配資是配資公司在各種傘形信托公司拿到資金，而這些信托公司的錢又是從各種融資渠道拿到的，這些融資渠道中很多為P2P公司，而P2P公司的錢很多可能是通過網絡支付工具募集，而這部分資金很多無法被央行監管，因此在當局救市的初期很難摸清場外配資的規模，為救市帶來了巨大困難。

資金不被監管就是洪水猛獸。無論是東南亞經濟危機、97年香港金融危機以及日本金融危機，其本質都是因為政府無法對投機資金進行有效管制導致的。而國際炒家索羅斯的名言則是：“投機不叮無縫的蛋。”

另外P2P將支付工具作為自己的資金池，然后去投資項目，拆了東墻補西墻，這種騙局遲早是要被投資者買單的。而如果大量的P2P項目都這么干，意味著系統性金融風險和社會問題，看看今年有多少P2P卷錢跑路？而《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》則將P2P認作中介平臺，只提供信息，而不提供資金交易，劃為銀監會監管，因此支付機構不能為其開設賬戶符合指導意見規定。

信貸、融資、理財、擔保其本質就是經營風險，而網絡支付企業本身的風控能力差，無能力去經營風險，因此這條規定是合理的。而貨幣兌換就更不用說了，當局目前執行的是人民幣不自由兌換政策，只能從銀行兌換，每人每年限額是5萬美元，這關系到匯率、外匯儲備、進出口順逆差、通脹率、國際游資和熱錢投機套利、洗錢犯罪等各種問題，更不是鬧著玩的。

2、支付機構為客戶開立支付賬戶的，應當對客戶實行實名制管理，登記客戶身份基本信息，核實客戶有效身份證件，按規定留存有效身份證件復印件或者影印件，并通過三個（含）以上合法安全的外部渠道對客戶身份基本信息進行多重交叉驗證，確保有效核實客戶身份及其真實意愿，不得開立匿名、假名支付賬戶。

解釋：目前大量詐騙案件的背后都是利用虛假身份證在銀行、運營商處辦理開戶。這些需要當面鑒證的業務都存在如此多的虛假賬戶，何況互聯網支付工具，只要輸入了身份證號、手機號，不需要見當事人，手機號是否實名制，是誰的手機號都無法得到確認，虛假的支付賬戶更是多不勝數。

而利用虛假網絡支付賬戶可以做什么呢？洗錢犯罪。另外就是詐騙。大量通過網絡支付工具詐騙的案例層出不窮，其中這些網絡支付賬號幾乎都是通過虛假身份開設，導致警方最終無法破案，給很多人帶來嚴重的經濟損失。

案例：2012年3月23日，在所謂的優團網上，王先生參與了中石化加油卡團購，原價500現價429元，后發現上當。上網查詢付款信息，發現錢匯入的賬戶是：某寶支付（010-59370500）的賬戶。搜索某寶支付，發現是類似支付寶的第三方支付平臺。于是打客服電話，告知客服，發現被詐騙，要求退回貨款或者凍結貨款。某寶支付給的答復是：錢不在他們那里，直接給到商戶的。接著，要求某寶支付提供簽約商家的聯系信息，某寶支付說他們也沒有聯系信息！王先生被騙后上網發現僅3月23日一天，通過某寶支付這個第三方支付平臺交易，被詐騙的用戶，就已經有300多位，直接統計到的損失已經有十幾萬。在眾多受騙網友紛紛打電話給某寶支付要求退款或凍結資金的時候，某寶支付統一的回答：錢已經到了商戶的手里，跟他們沒有關系。

因此，對開設的支付賬戶進行實名制管理，并嚴格執行身份校驗機制，有利于打擊洗錢、詐騙等犯罪。

3、綜合類支付賬戶和消費類支付賬戶：

（一）對于支付機構自主或委托合作機構以面對面方式完成身份核實的個人客戶，以及支付機構僅以非面對面方式核實身份，但通過五個（含）以上合法安全的外部渠道對身份基本信息完成多重交叉驗證的個人客戶，支付機構可為其開立綜合類支付賬戶，支付賬戶余額可以用于消費、轉賬以及購買投資理財產品或服務；年累計余額付款交易（不包括支付賬戶向客戶本人同名銀行賬戶轉賬，下同）年累計應不超過20萬元。

（二）對于支付機構僅以非面對面方式核實身份，且通過三個（含）以上、五個以下合法安全的外部渠道對身份基本信息完成多重交叉驗證的個人客戶，支付機構可為其開立消費類支付賬戶，支付賬戶余額僅可用于消費以及轉賬至客戶本人同名銀行賬戶；其所有支付賬戶的余額付款交易年累計應不超過10萬元。

支付機構應根據支付指令驗證方式的安全級別，對個人客戶使用支付賬戶余額付款的交易進行限額管理。支付機構采用包括數字證書或電子簽名在內的兩類（含）以上要素進行驗證的交易，單日累計限額由支付機構與客戶通過協議自主約定；支付機構采用不包括數字證書、電子簽名在內的兩類（含）以上要素進行驗證的交易，單個客戶所有支付賬戶單日累計金額應不超過5000元（不包括支付賬戶向客戶本人同名銀行賬戶轉賬，下同）；支付機構采用不足兩類要素進行驗證的交易，單個客戶所有支付賬戶單日累計金額應不超過1000元，且支付機構應當承諾無條件全額承擔此類交易的風險損失賠付責任。

解釋：開設兩種支付賬戶的目的在于兩個。首先，增強安全性。對于驗證更豐富的給予更高權限，低級驗證的賬戶給予低權限。其次，不允許支付工具變為銀行，不能有自己的資金池。支付工具只能擔當通道的任務，而資金池的權力只歸銀行所有。

這意味著網絡支付工具遠大的理財、P2P、貸款等“夢想”都徹底被掐斷，意味著通道業務難以帶來有效利潤，因此小型的網絡支付工具即使擁有牌照也會逐漸死亡。也會有更多的小型支付工具淪為詐騙、洗錢通道，因為他們需要走歪門邪道生存。

對于消費者來講似乎并不是壞事。因為目前幾乎所有銀行都有開通“快捷支付”，其單日支付額度很多都在單筆5萬，單日5萬，比如民生銀行、招商銀行均為5萬元，這意味著網購消費完全足夠。通過網絡支付工具發起快捷支付即可。

另外，對于因被詐騙而導致的網絡支付公司扯皮行為，也將得到解決。因為支付機構必須無條件全額承擔風險，比如，當用戶通過某網絡支付工具簽約商家進行支付后被騙，以前網絡支付工具會說他們沒責任，現在他們必須賠付，而且這也要求他們必須去審核商家資質，而不是唯利是圖的給商家開接口。

除了以上幾點外，《非銀行支付機構網絡支付業務管理辦法》還要求網絡支付企業以“最小化”原則采集、使用、存儲和傳輸客戶信息，并告知客戶相關信息的使用目的和范圍。不得存儲客戶銀行賬戶密碼、銀行卡效驗碼和有效期等敏感信息。

這對于打擊當前猖獗的電信詐騙具有積極意義。據騰訊手機管家發布的《反信息詐騙白皮書》顯示，當前電信詐騙已經開始從撒網式詐騙向精準詐騙升級，并與高科技手段結合。其中，竊取用戶個人交易信息、銀行賬號密碼等成為當前詐騙分子盜取用戶資金的主要手段。

而禁止支付機構收集用戶的個人信息，并對用戶的所有交易記錄加密存儲，這有利于保護個人隱私，從而減少精準電信詐騙的發生。而要求支付機構建立風險準備金、交易賠付制度，也有利于保護網絡支付用戶的權益。

控制金融風險正當時

對于《非銀行支付機構網絡支付業務管理辦法》很多人認為是一種倒退，認為當局一方面加快經濟轉型，推動互聯網創業，卻又在設置門檻。對于這種觀點，我并不認同：

當前中國正處在經濟緩慢增長期，金融泡沫正在肆虐。最新的PMI指數為50，出口指數為47.9，意味著制造業、出口都在疲軟；與此同時，股市大起大落，人民幣利率持續降低，萬眾創業讓資金持續投入到一些非工業、技術領域，投資到金融、房地產、服務業、虛擬產業。

這種資金的流向看似是帶領中國經濟實現轉型，而實質是在鼓吹金融泡沫。上世紀五六十年代，日本政府的產業政策嚴格限制金融投機活動，引導大量銀行信貸和資金投入到工業和基礎設施建設中來，這一時期日本的貸款質量很高，壞賬率只有0.5%。

而隨著日元不斷升值、國債增長、房地產價格高企、股市暴漲后，大量資金被投機到這些領域，共同推高了資產價格，帶來金融泡沫，當日本央行意識到問題嚴重性后，開始采取金融緊縮政策，但是大規模的壞賬和倒閉的房地產公司已經無法挽救。于是日本陷入了嚴重的大蕭條。

當前中國其實也在不斷的利用金融政策推高資產價格，而并未將資金用于真正可帶來經濟轉型的工業、制造業上，這些聚積的泡沫，再配合人民幣持續升值而帶來的投機性熱錢涌入，不斷再推高資產泡沫。萬眾創業則又一次將金融泡沫吹大，剛剛成立幾個月的公司就敢估值1億元，可融資數千萬人民幣，這是何等的荒唐。

而無論是東南亞金融危機、還是日本經濟危機的根本都在于對金融泡沫的崇拜和極低的防范意識。互聯網金融、支付逐漸開始成為主流，而這些產品無良好的風險控制水平，無疑會讓金融泡沫繼續膨脹，不加以監管，是否會演變為壓倒駱駝的最后一根稻草？

而從外匯儲備看，已經持續多個月外匯出現凈流出，晚會儲備從近4萬億大幅降低3000億美元，這意味著投機的熱錢正在從股市、樓市撤退，雖然有人不承認。但美國即將加息的預期快要變成事實，這也為熱錢流出找到了合理的解釋。

所以萬眾投機的時代，這或許是暴風雨的前夜，當局相繼控制股市、發布互聯網金融指導辦法、網絡支付管理規定，都在為即將到來的貨幣大戰準備著。而我們很多人卻只看到了金融泡沫折射出來的五彩光芒，而沒有看到泡沫破滅后的悲慘場面。

（來源：騰訊科技）