潛力型小微企業主辦銀行制度的思考與實踐

秦緒紅

（中國人民銀行日照市中心支行，山東 日照 276826）

潛力型小微企業主辦銀行制度的思考與實踐

秦緒紅

（中國人民銀行日照市中心支行，山東 日照 276826）

主辦銀行制度能夠克服銀企信息不對稱問題，通過銀企雙方完全在自由選擇、自主決定的基礎上的制度安排，把握排他與合作的平衡、市場與政府的邊界、權利與責任的對稱，從而避免企業融資需求與銀行資金供給的脫節與失衡，在解決小微企業融資問題方面具有諸多優勢。主辦銀行制度設計應注重對銀企合作關系形成制度激勵約束，實現銀企之間收益與風險的重新分配，促使銀企形成收益共享、風險共擔的利益共同體。同時，主辦銀行制度需要通過合理的制度設計來規避潛在的風險。

小微企業；主辦銀行制度；激勵約束機制

一、引言

近年來，小微企業持續快速發展，在促進經濟增長、優化產業結構、擴大社會就業等方面發揮的作用日益突出。統計數據顯示，截至2013年末，全國共有小微企業1169.87萬戶，占企業總數的76.57%，解決就業1.5億人，吸納了70%以上的新增就業和再就業人員。但由于抵質押物缺失、財務規范透明度差、經營狀況監控難等自身缺陷以及金融風險管理需要等多方面原因，小微企業融資難、融資貴問題一直沒有得到很好的解決，成為阻礙當前小微企業發展的桎梏。在小微企業領域，資金供給與風險防控的矛盾，是造成銀企雙方長期陷入兩難境地的主要原因。因此，如何在兩者間取得平衡，是加強和改進金融服務的關鍵，也是衡量扶持小微企業成效的核心。

為推動實體經濟發展，特別是助推小微企業發展，黨中央、國務院先后出臺了多項優惠扶持政策，各級政府、相關部門也探索實施了許多配套扶持措施。但是近年來，受經濟下行沖擊，因關聯擔保、過度擔保造成擔保圈或擔保鏈融資風險事件的出現，在某種程度上加大了小微企業獲取融資的難度。政策扶持力度不斷加大，而小微企業融資難、融資貴問題長期難以解決，甚至還有進一步加劇的態勢，這使人們逐漸意識到現有的金融服務模式存在缺陷，應當予以改進和優化。

由小變大、由弱變強是企業發展的普遍規律。盡管規模小、抗風險能力低是小微企業的共性，但在這一領域，仍有大量技術含量高、產品質量優、市場前景好、發展潛力大的小微企業存在。這些小微企業發展愿望強烈、前景看好，在一定程度上代表著區域經濟和產業發展的未來。扶持和助推這些小微企業發展壯大，是銀行踐行社會責任的重要方式，也是銀行優化和改進金融服務、發掘和拓展新業務的主攻方向。

為做好金融服務與扶持小微企業發展相結合的文章，可以圍繞提升金融服務的可得性和有效性開展，針對小微企業缺乏抵押擔保物、財務規范透明度差、經營狀況監控難等現實問題，以支持技術含量高、產品質量優、市場前景好、發展潛力大的小微企業為切入點，創建實施潛力型小微企業主辦銀行制度，搭建銀行與小微企業雙向選擇、封閉合作的平臺，并通過機制建設激活市場動能，推動共贏發展，這是新時期探索解決小微企業融資難題的新路徑。

二、主辦銀行制度實施的必要性

主辦行制度是關系型融資的重要制度安排。目前國內外對主辦行還沒有統一規范的定義，習慣上將占某企業借款份額最大、能對企業發揮監督作用的銀行稱為該企業的主辦銀行。其本質特征是通過銀行對企業“相機控制”解決信息不對稱的問題，實現銀行和企業雙方利益最大化。在小微企業中，不乏具有創新活力和市場前景的優質初創企業，它們也是推動經濟轉型的重要一極。創建主辦銀行制度，主要目的就是以潛力型小微企業為突破口，多方面破解制約瓶頸。

（一）門檻成本高昂：“融資難”、“融資貴”現象依然突出

小微企業由于大多處于新建或初創期，缺乏足夠的抵押擔保，很難獲得銀行貸款。如山東省日照市某功能材料科技有限公司新投產的畜禽飲水增效設備、生態優育果袋等專利產品，不僅符合國家政策導向，而且具有很好的市場前景，但由于租賃廠房經營，無法提供抵押擔保，至今難以獲得銀行貸款。此外，多數小微企業的銀行貸款利率較高，普遍較基準利率上浮80%以上。如山東省五蓮縣某機械廠的貸款年化利率高達12%，較基準利率上浮100%。據企業反映，80%—100%的上浮幅度，相對于民間融資動輒20%以上的月利率而言，僅屬于中等利率水平。

（二）風險系數抬升：小微企業貸款風險防范難度偏大

由于小微企業缺乏規范的財務體系，銀行很難對其資金流進行監控。目前小微企業已成為銀行不良貸款的重災區，2013年末日照市小微企業不良貸款余額占不良貸款總額比例高達29.15%。因為缺少對小微企業貸款風險的有效覆蓋手段，銀行不得不提高小微企業貸款審批門檻和利率水平。

（三）政策效果弱化：信息不對稱影響扶持政策實施效果

近年來，中央各部委、省市各部門先后出臺了一系列扶持小微企業發展的優惠政策。2014年初，人民銀行總行創設了支小再貸款，專門用于支持銀行業機構擴大小微企業信貸投放。山東省相繼出臺了10個方面31項小微企業幫扶措施之后，又印發了扶助小微企業專項行動實施方案，推動扶持措施進一步落實。這一系列扶持舉措，為加快小微企業發展創造了良好的政策環境。但同時，由于政企雙方存在一定程度的信息不對稱，部分優惠扶持政策的實施效果受到了影響。

三、主辦銀行制度的實施進程及框架設計：日照實例

潛力型小微企業主辦銀行制度，是為了扶持有潛力的小微企業發展，通過對企業篩選和評估認定、銀企競爭性對接選擇、主辦銀行與被扶持企業權利義務等內容的設定，實現銀行與潛力型小微企業“一對一”合作共贏發展目標的一系列制度性安排。以日照市為例，截至目前，全市潛力型小微企業主辦銀行制度的推進實施已經歷了兩年多時間，大體可劃分為研討探索、方案醞釀、先期試點與全面推開四個階段。主要實施進程及內容如表1。

（一）明確潛力型小微企業篩選認定流程

1.材料提報。企業通過自主申請，或大型企業、商會、政府主管部門、銀行業機構推薦等途徑提供企業基本情況、經營管理者情況、生產經營現狀主要指標、競爭力定性評價及相關證明資料、產品銷售情況及主要指標數據等材料。

2.認定評估。由人民銀行聯合市金融辦、財政局、經信委、商務局、科技局、農業局、民營經濟發展局等部門，聘選相關專家和人員組建認定評估專家委員會，建立評定工作機制以及評估認定指標體系。每半年開展一次認定評估，并公布認定名單。

3.雙向選擇。潛力型小微企業評定結束后，銀行業機構與進入名單的小微企業通過每半年統一組織的“雙選會”或自主對接兩種方式進行洽談，通過雙向性、競爭性選擇確定“一對一”的主辦銀行合作關系，簽訂合作協議。潛力型小微企業篩選認定流程如圖1。

表1：日照市潛力型小微企業主辦銀行制度推進實施進程

（二）明確雙方權利義務，主辦銀行全方位金融扶持

對于主辦銀行，可以了解掌握企業的重大生產經營活動，但應當滿足企業生產、經營所需的合理資金需求，適當降低信貸準入門檻，并在同等條件下給予潛力型小微企業一定的利率優惠，幫助企業規范財務管理，為企業量身定制綜合性金融扶持方案。對于潛力型小微企業，在可以獲取主辦銀行融資、結算等綜合性支持的同時，必須與主辦銀行簽訂誠信承諾書，承諾依法經營，確保財務管理規范、透明，保證主辦銀行為主要結算行，潛力型小微企業與主辦銀行的權利義務如表2。

（三）設定保護期，維護主辦銀行優質客戶“獨享”權利

主辦銀行與潛力型小微企業幫扶期限原則上不得低于3年。主辦銀行與潛力型小微企業合作關系終止前，其他銀行業金融機構不得與該企業再另行建立主辦銀行關系，不得為其提供主辦銀行關系范圍內相關金融服務，避免無序競爭。幫扶期限內，發生如表3的情形，雙方可申請解除關系。

（四）整合分散在各部門的小微企業扶持政策

整合經信、科技、農業等部門實施的經濟金融優惠政策，對主辦銀行與潛力型小微企業傾斜扶持，促進企業快速發展壯大，培育企業典型。同時，對已認定的潛力型小微企業實施財政增信擔保扶持，優先納入全市財政增信貸款扶持范圍，各政府部門優惠扶持政策優先向其傾斜，政府主導設立的信用擔保公司優先為其提供增信擔保服務，并降低擔保費率，實施稅收優惠或減免扶持政策。

（五）建立激勵約束機制，保障制度落實

1.建立年度考核機制。設立主辦銀行考核指標，按年度進行考核。對實施效果好的主辦銀行，在再貸款、再貼現等政策上予以傾斜；對重信守約的企業，由相關部門給予優惠政策重點扶持。對不遵守本制度規定或達不到要求的主辦銀行和企業，及時予以通報，并建議取消其享受的各類財政優惠政策扶持資格。

2.建立失信懲戒機制。對惡意違約或拒不履行協議的，實施負面清單懲戒，銀行業機構取消其相關金融服務，相關部門取消其獲取各類優惠扶持政策的資格，相關信息納入征信系統。

表2：潛力型小微企業與主辦銀行的權利和義務

表3：潛力型小微企業與主辦銀行申請解除關系的情況

四、主辦銀行制度在解決小微企業融資問題中的優勢

（一）合作共贏：有助于新型政銀企合作模式的形成

與傳統合作模式不同，通過銀企“一對一”排他性合作、政府相關部門激勵約束政策措施的集中整合等系列制度安排，主辦銀行制度可以實現政策扶持效果進一步提升、銀企合作共贏的雙重目標，在政、銀、企之間打造全新的合作模式。在這種模式下，通過集中整合中央、省市各項優惠扶持政策，可以增強扶持的針對性和有效性；潛力型小微企業既可以享受多方面的優惠政策，也可以獲得主辦銀行較低利率的融資支持，以及支付結算、財務培訓、信息咨詢等全方位的金融服務；主辦銀行可以通過競爭性對接，排他性介入和培育潛力型客戶，挖掘潛在利潤增長點，實現小微企業信貸資金的優化配置。

（二）稟賦提升：有助于推動小微企業加強和改進經營管理

合作期間，潛力型小微企業要承擔“確保財務管理規范透明”的義務。履行這一義務，企業必須確保能夠誠實規范經營，嚴格執行會計、財務方面法律法規，認真編制財務報表，如實反映財務信息，保證會計信息真實、合法。這將增強潛力型小微企業改進經營管理的主動性、迫切性，促使企業逐步建立健全科學有效的產權管理、內控管理、人才管理、激勵機制以及文化管理等各項規章制度。

（三）風險緩釋：有助于防范區域金融風險

主辦銀行制度旨在搭建銀企封閉合作的平臺，通過實施排他性制度安排，企業獨享主辦銀行提供的金融服務，避免過度授信，通過實施諸如降低擔保門檻、利率優惠、提供信用貸款等扶持政策，縮減企業擔保圈（鏈）范圍與規模，防范風險的集聚。主辦銀行制度可以推廣應用到大、中型企業，即通過主辦銀行牽頭多家銀行形成“主辦銀行群”模式，實現對企業的全方位支持，并通過明確債權受償順序、轉讓清收方式，防止因單家銀行盲目抽取融資導致企業出現“信貸斷點”，對區域經濟發展造成不利影響。

（四）生態提質：提升小微企業合規守信經營理念

實施主辦銀行制度，潛力型小微企業要經過多方推薦、集中篩選和評估認定，這在一定程度上為企業增加了信用保證和守信制約。通過“一對一”幫扶，主辦銀行將全面監控企業經營狀況、資金流向，推動企業提升信用意識和依法合規經營的理念。隨著潛力型小微企業數量不斷增多、發展日益加快，通過其“以點帶面”，能夠在行業內、區域內形成正向激勵效應，帶動區域金融生態環境進一步優化。

（五）結構優化：有助于推動經濟結構調整和產業升級

按照制度流程篩選認定的潛力型小微企業，屬于區域內最具成長潛力、最有發展前景的小微企業，一定程度上引領著本行業的發展。實施主辦銀行制度，促進潛力型小微企業快速健康發展，將會帶動本行業以及產業鏈上下游眾多小微企業的持續成長，繼而有望通過產業集聚效應，在區域范圍內形成富有活力和競爭力的科技、農業、服務等產業集群，這將對促進地方調整產業結構、推動產業升級發揮積極作用。

五、結論與啟示

（一）平臺構筑：打造銀企對接和政策扶持平臺，促進政銀企合作共贏

通過實施主辦銀行制度，中央、省市針對小微企業的增信貼息、科研資助、市場推廣等各項優惠政策得到整合落實，政策的扶持效果進一步提升。潛力型小微企業不但享受到多方面的優惠政策扶持，而且在保護期內獲得主辦銀行利率較低的融資支持，以及支付結算、財務培訓、信息咨詢等全方位的金融服務，增產擴建、產品研發等融資需求得到及時滿足，融資成本降低，助推了企業發展，同時為企業建立規范透明的財務體系、確立切實可行的發展戰略奠定基礎。主辦銀行通過競爭性對接，提前介入和培育潛力型客戶，挖掘潛在利潤增長點，實現小微企業信貸資金的優化配置。

（二）風險隔離：切斷小微企業間互保、聯保帶來的風險傳染，降低系統性風險

小微企業成立時間短、規模小、缺乏銀行認可的抵質押物，貸款融資主要依靠擔保，但小微企業通過互保、聯保抱團增信融資潛藏較大的風險。如近年來較為流行的小微企業信用聯盟，因受經濟下行影響，部分行業整體經營困難，導致參與聯保的小微企業大面積虧損，風險傳染日益加劇。通過實施潛力型小微企業主辦銀行制度，促成銀企雙方建立良好的合作關系，銀行可以降低企業授信門檻，甚至提供信用貸款，在一定程度上隔離小微企業互保、聯保風險。

（三）耦合聯動：帶動重點行業發展，促進經濟結構調整和產業升級

按照制度流程篩選認定的潛力型小微企業，屬于區域內小微企業中最具成長潛力、最有發展前景的領先企業，一定程度上引領著本行業的發展。實施主辦銀行制度，促進潛力型小微企業快速健康發展，也會帶動本行業以及產業鏈上下游眾多小微企業的持續成長，繼而有望通過產業集聚效應，在區域內乃至全國范圍內形成富有活力和競爭力的科技、農業、服務等第一、第三產業集群，這將對促進地方調整產業結構、推動產業升級發揮積極作用。

（四）理念升華：提升小微企業合規守信經營理念，促進區域金融生態環境優化

小微企業由于自身基礎薄弱、生存壓力較大、管理體系不健全等原因，經營過程中失信、違約現象時有發生，這也是銀行將小微企業列為高風險群體的重要原因。實施主辦銀行制度，通過對潛力型小微企業進行多方推薦和集中篩選，一定程度上為企業增加了信用保證和守信制約。通過銀企“一對一”幫扶，企業的經營狀況、資金流向受到全面監控，財務管理更加規范，發展戰略更加合理，這些都有形無形中推動了企業提升信用意識和依法合規的經營理念。隨著潛力型小微企業數量不斷增加、發展日益加快，通過其“以點帶面”，能夠在行業內、區域內形成正效應，也會為進一步優化區域金融生態環境帶來正能量。

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Thinking and Practice on Potential SMEs Leading Bank System

Qin Xuhong
（Rizhao Branch of PBC，Rizhao Shandong 276826）

The leading bank system can overcome the problem of information asymmetry between banks and institutional arrangements by the bank and the two sides based entirely in the freedom of choice，decide on，grasp the exclusive cooperation and balance，the government and the market boundary，the right and responsibility of symmetry，so as to avoid the disconnection and imbalance of enterprise financing demand and supply of bank funds.There are many advantages in financing small and micro enterprises to solve problems.The leading bank system design should pay attention to the cooperation between banks and enterprises to form a binding incentive system，re allocation between the bank profit and risk，prompting banks to form revenue sharing，risk sharing benefits of the community.At the same time，the main bank system through the rational design of the system to avoid the potential risks.

small and micro enterprises，leading bank system，incentive mechanism

F830

：B

：1674-2265（2015）05-0058-06

（責任編輯 劉西順；校對 XR，WX）

2015-4-15

秦緒紅，供職于中國人民銀行日照市中心支行。