趙若冰與理性財富管理中國化

李少威

2015年6月的后半部分，黑色“股災”讓人們淺嘗了“由社會制造的威脅人類生存的風險”。不能否認的是，除了實體經濟資金被股市黑洞吸附之外，連廣場舞大媽都已被財富燥熱所動員，股市的蝴蝶效應很可能危及整個國民經濟系統。

烏爾里?！へ惪怂鶚嫿ǖ摹帮L險社會”理論，正日益成為對當前中國社會栩栩如生的描摹。社會各階層都無法置身事外的安全感缺失，正在形成更大范圍的投機偏好，而這很可能帶來進一步的安全感缺失，甚至危及個體生存。

如果說以“資產性收入”推動的財富增值是一種社會理想的話，那么從股市投機中的一夜暴富則是一種集體狂想。后者成風，往往是因為對前者認識不足。

當此時，宜信財富高級副總裁趙若冰的現身說法，輔以其豐富財富管理經驗及理性主義實踐經歷，以及東西方不同視角的審慎，就具有了特殊的意義。

2006年，趙若冰從加拿大回國，加入花旗銀行，參與組建及管理北京第三家分支機構，后來又在世界一流的歐洲銀行擔任私人銀行副總裁。2008年，舍棄掉在世界性大銀行里的一切無限光環的頭銜，趙若冰加入了剛剛成立兩年的宜信財富。

在宜信之前，她在職業生涯中從未離開過世界500強企業，都是一般人認為的新時代“鐵飯碗”。

而她最終選擇的宜信財富，當時只有三四十人，前景難測。當時趙若冰的腦子里發生了什么？這在金融界和輿論界，都是一段長期打著問號的公案。

作為把財富管理理念引入中國的第一批“海歸”中的一員，而且是此中久經沙場的老將，趙若冰的選擇顯然不是一時頭腦發熱。在與宜信公司創始人、CEO唐寧接觸之前，她已經靜悄悄做過一個調研，并從結論中堅信中國大眾會有越來越多的理財需求。

這可以理解為中國人對金融參與的強大“內需”。在以宜信為代表的新一代財富管理平臺普及之前，中國大眾理財產品單一，固定收益類別的投資只有銀行儲蓄。供需嚴重失衡，給予了理性的財富管理者“處女地”般的機會，但在制度與技術壁壘面前，外資大企業未必是施展身手最合適的平臺。

與唐寧的溝通，讓趙若冰得以把能力、眼光與夢想相結合。

銀行儲蓄難以跑贏通脹率，信托的投資門檻又把大量“大眾富裕階層”拒之門外，而社會現實是，許多中國人也無法厘清投資與投機的界限，所以股市成了必然選擇。

2007年的一波牛市，涌現了許多一夜暴富的“平民股神”，他們的故事通過不斷變樣的口耳相傳，成為了社會集體投機最好的動員機制。盡管因為炒股傾家蕩產的例子也不時出現在報章之上，但人們在集體的心理暗示與感染之下更愿意把它理解為極少數的個案。

趙若冰擅長幫助人們增值財富，但不包括一夜暴富。所以她必須面對的一道難關，是說服宜信財富所定義的“大眾富裕階層”首先拋棄一夜暴富的心態，以從容的態度接受她所倡導的“合理的資產配置”。她開始了涓滴成流的實踐開拓。

宜信財富每周二都要組織一次《財富夜話》，與投資者交流。她會建議投資者進行資產配置組合，除了一部分投資資本市場，還要有固定收益類，也可以配以股權投資。趙若冰希望了解到每一個投資者的生命周期，以此判斷這個階段的財務需求。她說，“每個人都有自己特殊的接受風險、承受風險的能力，都有自己相應人生階段的現金流需求。宜信財富還會幫助客戶在一個季度或者半年做一次回顧、調整，以維持合理的資產配置組合?！?/p>

不可諱言，早期一部分具有“海歸”身份的人，往往熟稔西方制度、理念與技術，對中國社會現實幾乎一無所知。

趙若冰看到了中國改革開放30年物質建設的輝煌成就，但也感知了精神建設（或曰信仰建設）的落后，這就是社會學所指的“文化墮距”。

對于趙若冰而言，信仰建設落后，在更具體的層面是社會誠信體系建設的缺失。她所引領的宜信財富，除了引導既有“大眾富裕階層”進行合理的資產配置，還必須承擔培育高成長性人群也就是未來的“大眾富裕階層”的信用體系這一基礎性任務。

這就像一場社會實驗。宜信必須改造人們在“信用”二字上的價值觀，這一任務很大程度上依托成立和發展宜信普惠金融業務來完成的。通過對“小數據、中數據、大數據”的組合應用，宜信已經在二、三、四線城市乃至貧困農村地區建立一套自有的信用建設與評價體系。

社會學家普遍認可一個橄欖型的社會財富結構更有助于社會的穩定，強大的中間階層具有更強的理性特征，會讓整個社會更不容易滑入烏合狀態。亦即，在不發生大范圍的人為或自然災難的時候，可以更好地抑制群體的盲動本能。

透過對信用體系建設的篤信與踐行，以及至今已經服務了百萬名“高成長性人群”的成績單，趙若冰其實也是在幫助社會培養和穩定中產隊伍。從這個意義上說，趙若冰及宜信所做的，超越財富管理或者金融服務，而有了社會建設的溢出性擔當。

趙若冰的專業、職業背景讓她對風險十分敏感，這也是成為一個優秀財富管理者必備的素質。

而她從規模龐大的歐洲銀行到初創期的宜信公司的“驚險一躍”，卻展示出驚人的冒險決心。這種表現，往往也是企業家和職業經理人時不時給中國社會帶來的“文化震驚”。

她的選擇是成功的。如今的宜信已經成長為世界最大P2P公司，趙若冰也在這段非常的職業經歷中榮譽加身。她用“intensive”（非常濃烈）來形容這段職業歷程。“即使宜信沒有成功，我也不會后悔”。

當我們觀察股市上的狂熱行為的時候，會發現一個有趣的現象，即參與的個體如果收獲豐碩，往往歸結于自己的智商與技能，一旦損失慘重，則會抱怨環境、體制與市場?！捌矫窆缮瘛钡闹鲃优c被動的包裝，與這種股市文化不無關系。

財富管理與財富投機之間的區別，也可由此一窺—成功者怎樣看待成功本身？趙若冰在鮮花滿路的時候，卻把自己的成功歸結于“運氣”：“如果中國的財富管理行業不迎來大發展，如果中國的監管機構不是采取一個寬松的歡迎的態度，失敗的概率會很大”。

宜信在自身所屬的領地經營9年之后，行業早已變了模樣。阿里巴巴、螞蟻金融……越來越多的大公司開始布局圈地，同樣，它們中的一部分有眼光有理想的企業，也在創設由自身定義的社會誠信體系。

趙若冰認為，與一家獨大的壟斷局面相比，她更愿意看到行業的百花齊放、百家爭鳴，看到更多強有力的競爭對手加入?！胺駝t你沒有那個動力去再成長、蛻變”。

面對以阿里巴巴為代表的新興金融參與者以面目一新的方式介入，宜信開始了新的成長蛻變過程，目前已經確定了自己未來五年的戰略規劃—“科技讓金融更美好”。與過去的三個“三年計劃”不同，宜信此次五年計劃不僅是對所面臨的競爭態勢的回應，更是對自身發展歷程承前啟后的布局。

宜信已經依托科技應用開發了多元化的理財產品：如利用大數據和反欺詐規則誕生的“姨搜”，專為90后誕生的營銷工具“安布雷拉”;還有大數據中心為普惠金融家專門設計的“搶小姨”……未來，宜信將依托大數據，讓科技為金融插上翅膀。

這也是宜信做好風險控制所需。2015年6月份，新增問題平臺達到117家，首次超過新增網貸平臺數達81家。宜信CEO唐寧認為，互聯網技術的運用互聯網金融企業得到了快速的發展，但是如果想讓整個行業健康平穩的發展，企業必須有一定的風險控制意識。

趙若冰說，“宜信在線上、線下經營九年所積累的大數據，是一條護城河，這將是未來競爭對手難以超越的門檻。而這，也是他們在市場萌芽階段日復一日的基礎性工作之后獲得的最好的酬答”。

移動互聯網科技某種程度上拉平了中國與西方的技術落差，這讓依托于這一技術的許多行業和領域有可能不再一直跟在西方后面奮起直追，而是得到一個“彎道超車”的契機。

趙若冰相信，這個契機亦將青睞她所在的財富管理領域。