布局四條主線博弈反彈

金一平

中概股回歸受阻預(yù)期，加上大宗商品走弱，2根巨量陰線，讓大部分投資者頓時(shí)交出了前期的利潤，2個(gè)交易日均出現(xiàn)了1000多只股票跌幅5個(gè)點(diǎn)以上。滬指更是跌穿了多頭的牛熊分界線60日均線，市場(chǎng)一片哀鴻遍野，借問老天，對(duì)A股到底有多少愛可以重來。即便如此，市場(chǎng)仍不缺乏賺錢效應(yīng)的板塊，如上篇文章中提示的通脹板塊。當(dāng)前市場(chǎng)超跌，博弈反彈的市場(chǎng)氛圍在凝聚。筆者建議靜下心來，適度調(diào)倉換股，或者把握結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)，以下4條主線值得關(guān)注：

一、釀酒食品+豬肉飼料。釀酒食品、豬肉飼料等為代表的通脹板塊值得中線關(guān)注，理由就是今年的市場(chǎng)環(huán)境類似2011、2012年，而那2年的釀酒食品行業(yè)很“跑火”。短期因素看，5月的CPI目前WIND一致預(yù)測(cè)值是2.5%，高于4月份的2.3%。疊加6月9日開始的端午節(jié)，短期飲料食品上漲在情理之中，更何況釀酒食品行業(yè)經(jīng)過2年的調(diào)整和洗禮，基本面改善，第一季度業(yè)績普遍預(yù)增，整個(gè)釀酒特別是白酒類明顯業(yè)績提升。可關(guān)注穩(wěn)健類的如貴州茅臺(tái)（600519）、古井貢酒（000596）；彈性較大的如酒鬼酒（000799）、金種子酒（600199）等。從全球看，今年厄爾尼諾影響了多個(gè)產(chǎn)糧國家糧食產(chǎn)量，如印度遭遇40年來最嚴(yán)重干旱，從傳統(tǒng)的大米出口國變成了進(jìn)口國，全球預(yù)期大米為代表的糧食漲價(jià)，相關(guān)種業(yè)類如隆平高科（000998）、登海種業(yè)（002041）、金健米業(yè)（600127）等可關(guān)注。而國內(nèi)的玉米和小麥的價(jià)格相對(duì)低位，豬肉價(jià)格在高位運(yùn)行，最受益的莫過于飼料類行業(yè)，豬肉飼料類可關(guān)注大北農(nóng)（002385）、禾豐牧業(yè)（603609）、唐人神（002567）等。

二、中報(bào)預(yù)增股。業(yè)績?yōu)橥酰I的安心。基本面盡量要好，如銷售毛利率高、復(fù)合增長率高，近期無解禁、價(jià)格中低價(jià)，這類個(gè)股一旦遇到市場(chǎng)走暖，對(duì)穩(wěn)健投資者而言是比較理想的標(biāo)的。舉例如下：

三、績優(yōu)超跌成長股。這次大跌，不少成長股又跌出了機(jī)會(huì)。一旦大盤企穩(wěn)，快速反彈的概率極大。從股災(zāi)前期的幾次反彈中，我們可以發(fā)現(xiàn)有幾個(gè)板塊的反彈速度比較快：如特斯拉主題中鋰電池、智能駕駛等產(chǎn)業(yè)鏈板塊個(gè)股；如集成電路板塊中的上海新陽（300236）、華微電子（600360）等，如互聯(lián)網(wǎng)金融板塊中的東方財(cái)富（300059）等；再如網(wǎng)絡(luò)安全中的藍(lán)盾股份（300297）、星網(wǎng)銳捷（002396）等。

四、事件驅(qū)動(dòng)類。如國內(nèi)的5-9月份汛期直接受益的水電類個(gè)股如桂冠電力（600236）、韶能股份（000601）等，以及管道個(gè)股如龍泉股份（002671）、永高股份（002641）等。還有體育賽事：4年一度的歐洲杯6、7月舉行；里約奧運(yùn)會(huì)8月舉行；國足世界杯預(yù)選9月舉行，因此體育板塊相關(guān)特別值得關(guān)注，個(gè)股如道博股份（600136）、雷曼股份（300162）、萊茵體育（000558）、珠江啤酒（002461）、天音控股（000829）等。另全國首屆移動(dòng)電子競技大賽仍在如火如荼的進(jìn)行，目前海選中，5月21日進(jìn)入晉級(jí)賽，相關(guān)個(gè)股如大唐電信（600198）、游久游戲（600652）、神州泰岳（300002）等可關(guān)注。