債務(wù)重組準(zhǔn)則中存在的問題分析與建議探討

朱 凱

陽煤化工股份有限公司

債務(wù)重組準(zhǔn)則中存在的問題分析與建議探討

朱 凱

陽煤化工股份有限公司

債務(wù)重組，也被叫做債務(wù)重整，指的就是在出現(xiàn)財務(wù)困難的條件下，債權(quán)人與債務(wù)人通過協(xié)議商討，互相做出讓步，對原定的債務(wù)償還機(jī)制進(jìn)行修整，從而解決債務(wù)人的財政困難。本文即將針對債務(wù)重組的會計準(zhǔn)則進(jìn)行簡要的論述，希望能夠通過討論，得出企業(yè)單位在財務(wù)工作中的有參考價值的意見。

債務(wù)；重組準(zhǔn)則；存在問題；建議探討

1、債務(wù)重組準(zhǔn)則實(shí)施中存在問題的原因分析

1.1 我國社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制不完善

隨著改革開放的深入，社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制的建立，為公允價值的運(yùn)用奠定了基礎(chǔ)。公允價值的運(yùn)用需要開放活躍的市場。但是我國的市場經(jīng)濟(jì)還處于初級階段，并未形成完全有效的市場機(jī)制，對公允價值計量屬性的研究有限，會計職業(yè)隊伍的專業(yè)技能和素質(zhì)不高，從而使公允價值不一定公允。

1.2 運(yùn)用公允價值中缺乏市場基礎(chǔ)

當(dāng)前市場法規(guī)還不夠完善，極易導(dǎo)致公允價值失去可靠性，同時企業(yè)的管治極其容易出現(xiàn)利潤操縱的問題。其中還存在著不達(dá)標(biāo)的資產(chǎn)評估流程，就需要對資產(chǎn)評估隊伍的提升尤為重要。

1.3 投資者缺乏對債務(wù)重組事項(xiàng)的警覺

債務(wù)重組準(zhǔn)則中把債務(wù)重組收益計入到當(dāng)期損益，成為凈利潤的一部分，債務(wù)重組收益需要在附注中披露，在計算每股收益時不用剔除。在投資者不理性或投機(jī)的情況下，很可能忽視附注的內(nèi)容，僅依賴每股收益指標(biāo)，不關(guān)心利潤的質(zhì)量，并且往往對企業(yè)的未來發(fā)展抱有良好的期望。企業(yè)利用投資者的這一心理，單純搞賬面上的數(shù)字游戲，企業(yè)在重組后的財務(wù)狀況并沒有得到實(shí)質(zhì)性的好轉(zhuǎn)。

1.4 我國證券市場制度不完善

現(xiàn)在證券交易所對企業(yè)業(yè)績差、財務(wù)困難的上市企業(yè)，一般采用ST政策，并且規(guī)定企業(yè)摘帽的條件是扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤為正，摘星的條件則不用扣除，條件相對比較寬松。債務(wù)重組準(zhǔn)則規(guī)定債務(wù)重組收益計入當(dāng)期損益，在考慮摘星時就不用扣除，只要凈利潤為正，就可以達(dá)到摘星的效果。因此，上市公司在企業(yè)面臨*ST時，為了保住企業(yè)的上市公司的殼資源，就會濫用債務(wù)重組準(zhǔn)則。因此，現(xiàn)行證券市場制度設(shè)計不科學(xué)。

2、對債務(wù)重組會計準(zhǔn)則的改進(jìn)建議

2.1 將公允價值合理的運(yùn)用到市場

(1)在將公允價值應(yīng)用到市場的過程中，應(yīng)該將其建立在一個具有一定競爭力且相對比較統(tǒng)一的活躍市場當(dāng)中，其在此過程中也很好地促進(jìn)了市場經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，進(jìn)一步提升了各級市場的建立，最終確定商品成本與價格，以這種方式來獲得有關(guān)商品的公允價值信息十分有必要。

(2)通過完善公司治理結(jié)構(gòu)，并使國有股和法人股占據(jù)的比例降低。國有股減少持有制能有效強(qiáng)化大股東之間的相互制衡，這樣一來便可以使得公允價值與主要的股東和管理階層之間存在一定的獨(dú)立關(guān)系。

(3)對資產(chǎn)評估流程加以規(guī)范，并對資產(chǎn)評估的建設(shè)不斷加強(qiáng)，另外，還應(yīng)當(dāng)提升相關(guān)人員的綜合素質(zhì)，以此更好的提升資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)的監(jiān)管質(zhì)量，發(fā)揮出社會監(jiān)督的重要效用。

(4)上市公司加大監(jiān)管力度并建立機(jī)制。重視企業(yè)上市后的監(jiān)管工作，不斷完善會計信息不足的地方，使公司內(nèi)部控制制度得到完善，提升公司的綜合實(shí)力。

2.2 加強(qiáng)債務(wù)重組中的稅收管理

對于債務(wù)重組的涉稅行為，準(zhǔn)則中并未明確規(guī)定。如具有盈利的債權(quán)人企業(yè)，與作為關(guān)聯(lián)企業(yè)的債務(wù)人進(jìn)行債務(wù)重組時，債權(quán)人的重組損失減少了利潤總額，少交了所得稅；而債務(wù)人有可能進(jìn)入實(shí)收資本，并未增加企業(yè)利潤。因此，關(guān)聯(lián)企業(yè)之間有可能根據(jù)避稅需要，進(jìn)行相互重組，從而使債權(quán)人少交所得稅。因而，筆者建議：

(1)對債權(quán)人的債務(wù)重組損失在稅前不得抵扣計入應(yīng)納稅所得額，以防止債權(quán)人利用債務(wù)重組轉(zhuǎn)移稅前利潤，逃避所得稅；對債務(wù)人的重組收益交納企業(yè)所得稅。這樣，可防止國家稅收的流失。

(2)各級稅務(wù)部門應(yīng)認(rèn)識到債務(wù)重組行為對實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長與稅收增長具有促進(jìn)作用，對企業(yè)合理的債務(wù)重組應(yīng)給予積極支持，同時遏制一些企業(yè)尤其是關(guān)聯(lián)企業(yè)之間以避稅為目的的隨意重組行為。

2.3 優(yōu)化企業(yè)的外部環(huán)境

債務(wù)重組準(zhǔn)則應(yīng)用需要有良好的外部環(huán)境的支撐。首先應(yīng)該設(shè)置中介機(jī)構(gòu)，一個良好的外部環(huán)境可以積極促進(jìn)不同級別市場的建立，可以有效的對資產(chǎn)客觀價值進(jìn)行優(yōu)化。與此同時，健全資產(chǎn)信用評估體系，可以有效的避免公允價值變成企業(yè)操作利潤的工具。除此之外，企業(yè)應(yīng)該積極的提升會計工作人員的綜合素質(zhì)水平。會計從業(yè)人員需要更強(qiáng)的職業(yè)判斷能力，在更高的認(rèn)知層面去應(yīng)用會計準(zhǔn)則，需要更綜合性的會計專業(yè)素質(zhì)以及更高的職業(yè)道德操守水平。會計從業(yè)人員是會計活動的主體參與人員，只有強(qiáng)化他們的職業(yè)素養(yǎng)和職業(yè)道德，才能夠更好的避免利潤操作現(xiàn)象的出現(xiàn)。

2.4 加強(qiáng)對投資者的風(fēng)險預(yù)警，提高投資決策能力

投資者往往在決策時，只看財務(wù)報表中列示的每股收益，而不仔細(xì)評估企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績和發(fā)展?jié)摿Γ瑢ζ髽I(yè)都抱有較高的預(yù)期，決策比較盲目。為了使投資者避免蒙受重大損失，投資者要認(rèn)真分析企業(yè)的財務(wù)報表，特別是主營業(yè)務(wù)狀況，重視企業(yè)財務(wù)報表附注中關(guān)于債務(wù)重組的披露分析，加強(qiáng)投資者對企業(yè)債務(wù)重組的警覺能力，提高風(fēng)險意識。

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[4]慈亨嘉.政治關(guān)聯(lián)、債務(wù)重組和盈余管理研究[D].東北財經(jīng)大學(xué)，2016.