稅收優惠對企業科技創新投入的激勵效應
——基于大華股份的案例分析

王鄭穎，潘孝珍

（杭州電子科技大學 會計學院，浙江 杭州 310018）

稅收優惠對企業科技創新投入的激勵效應
——基于大華股份的案例分析

王鄭穎，潘孝珍

（杭州電子科技大學 會計學院，浙江 杭州 310018）

文章基于大華股份2008—2015年年度報告，使用稅收優惠和科技創新投入數據，就政府稅收優惠政策對企業科技創新的激勵效應進行案例分析。研究結果表明：大華股份獲得的稅收優惠利益與其科技創新的人力和資金投入成正比，我國政府科技創新導向的稅收優惠政策在激勵企業科技創新上發揮了應有的作用。因此，我國政府應繼續實施并不斷完善當前科技創新導向的稅收優惠政策體系。

稅收優惠；科技創新；大華股份

一、公司簡介

浙江大華技術股份有限公司（以下簡稱“大華股份”）是領先的監控產品供應商和解決方案服務商，面向全球提供領先的視頻存儲、前端、顯示控制和智能交通等系列化產品。公司自2002年推出業內首臺自主研發的8路嵌入式DVR以來，持續加大研發投入，不斷致力于技術創新。目前，大華股份擁有4千余人的研發技術團隊，每年投入的研發費用占銷售收入的10%左右，致力于打造高品質、高性價比的行業精品，持續為客戶創造最大價值。當前，大華股份連續12年榮獲中國安防十大品牌，連續8年入選《安全&自動化》雜志“全球安防50強”（2015年位列第五），是中國平安城市建設推薦品牌和中國安防最具影響力的品牌之一[1]。

二、大華股份稅收優惠情況

（一）企業所得稅稅率優惠

2008—2015年，大華股份都通過了高新技術企業認定，企業所得稅均按其應納所得額的15%計繳。由于大華股份每年的應納稅所得額基數大，與企業所得稅法定稅率25%相比，名義稅率優惠政策大大降低了企業所得稅稅負[2]。根據企業所得稅10%的名義稅率優惠幅度，結合大華股份2008—2015年報中披露的利潤總額，表1估算了各年度的企業所得稅優惠額度。從表中可以看到，大華股份獲得的企業所得稅優惠額度隨著利潤總額的增長而增長，2008—2015年以10%估算的企業所得稅優惠額度累計超過5億元，超過2011年的利潤總額[3]。

表1 2008—2015年大華股份企業所得稅優惠額度

（二）增值稅超稅負返還優惠

大華股份軟件產品銷售收入先按17%的稅率計繳增值稅，實際稅負超過3%的部分經主管稅務部門審核后實施即征即退政策。企業于2008—2015年獲得的增值稅超稅負返還如表2所示。從表中可以看到，2009—2015年大華股份收到的增值稅超稅負返還額逐年增加，從2009年的24 851 867.06億元增加到2015年的372 334 260.51億元?？梢?，隨著企業規模擴大，經營效率提高，銷售收入增加的同時，企業享受的增值稅超稅負返還隨之增加，增值稅實際稅負隨之降低。并且，大華股份享受的增值稅超稅負返還規模龐大，能夠大大降低企業整體稅負，進而有效推動企業加大研發投入。

表2 2008—2015年大華股份增值稅超稅負返還

（三）稅費減免優惠

稅費減免的主要優惠內容是企業享受的減免稅優惠政策，減免稅是指國家為鼓勵和照顧某些納稅人或征稅對象，減少其計稅依據或從其應征稅款中減征部分稅款或免征全部稅款的稅收優惠措施。表3報告了大華股份歷年來享受的稅費減免優惠情況，其中：2008年和2009年的稅費減免總額并未在當年年報中披露，2010—2015年的稅費減免總額總體上較少，且歷年來變化較大。2010—2013年的稅費減免基本上保持在150萬元以內，2014年有了較大幅度的增長，2015年達到了7 148 649.63元的歷史最高水平。

表3 2008—2015年大華股份的稅費減免情況

（四）稅費返還優惠

在上市公司現金流量表中有“收到的稅費返還”科目，它反映企業收到政府返還的各種稅費，如收到的增值稅、消費稅、企業所得稅、教育費附加等返還。大華股份2008—2015年收到的稅費返還如表4所示。隨著大華股份研發投入的增加、企業規模的擴大、經營業績的提升，企業收到的稅費返還逐年增加，2015年收到的稅費返還額已超過9億元。

表4 2008—2015年大華股份收到的稅費返還

三、大華股份科技創新投入

（一）科技創新人力投入

大華股份自成立以來，一直非常注重科技創新投入，研發人員數量持續增長，從而為企業的新技術和新產品開發提供了人力保障。表5報告了2008—2015年大華股份科技創新人力投入情況。從表中可以看到，大華股份近年來規模擴張明顯，企業員工總數從2008年的839人逐年增加到2015年的6 714人，研發人員數也從 2008年的323人增加到2015年的2 668人，研發人員占比始終保持在30%以上。需要特別指出的是，根據大華股份年報披露，企業于2014年主動尋求變革，進行組織架構和人員結構調整，逐漸從產品型競爭轉向解決方案和運營服務，該年度企業員工總數增加了1 566人，是企業員工數增長數量最多的一年，同時研發人員數量增加了468人，從而仍保持著研發人員占比30%以上的高占比水平。2015年，大華股份員工總數僅增長8.73%，但研發人員數卻增長了20.40%，從而研發人員占比達到39.74%，為八年來最高?？梢?，大華股份在企業科技創新方面投入了大量的人力成本，而目前2 668人的研發團隊，保證了公司從硬件到軟件的強大研發實力，與同行業二線廠商距離拉開明顯，是公司進行解決方案轉型的有力保障[4]。

表5 2008—2015年大華股份科技創新的人力投入

（二）科技創新資金投入

科技創新資金投入規模是企業研發強度的重要體現，表6報告了2008—2015年大華股份科技創新的資金投入情況。從表中可以看到，2008年大華股份的研發費用為52 438 427.79元，此后逐年增加，至2015年已達到955 055 637.49元，為2008年的 18倍。從增長率來看，2009年研發費用增長率為歷年最低，只有2.27%，2013年研發費用增長率為歷年最高，達到108.89%。2008年大華股份的營業收入為632 018 390.77元，此后逐年增加，至2015年達到10 077 833 438.49元，為2008年的16倍。營業收入每年的增長率均超過30%，其中2015年為37.45%，與其他年份相比相對較低，隨著營業收入基數變大，營業收入增長速度減緩。研發費用占比在2008年為8.30%，其經濟含義是大華股份當年營業收入中有8.30%投入到科技創新活動中。此后，2009—2012年研發費用占比保持在6%左右，該比重與其他上市公司相比仍然較高，2013—2015年的研發費用占比均超過9%。在大華股份營業收入大幅度增加的同時，研發費用占比保持在9%以上的高位，意味著企業科技研發資金投入非常龐大。

四、大華股份稅收優惠對科技創新的激勵效應

（一）稅收優惠與科技創新主要指標的相關系數

表7報告了大華股份稅收優惠和科技創新指標的相關系數，由于表格篇幅限制，表中變量名以字符表示，V1、V2、V3、V4、V5、V6分別代表大華股份的企業所得稅優惠、增值稅超稅負返還、減免稅優惠、收到的稅費返還、研發人員數、研發費用。表7的左下角報告的是稅收優惠與科技創新指標的Pearson相關系數，右上角報告的是稅收優惠與科技創新指標的Spearman相關系數。從表中可以看到：稅收優惠指標與科技創新指標之間的相關性非常高。

表6 2008—2015年大華股份科技創新資金投入

表7 稅收優惠與科技創新指標的相關系數

從Pearson相關系數來看，V5（研發人員數）與V1（企業所得稅優惠）、V2（增值稅超稅負返還）、V3（減免稅優惠）、V4（收到的稅費返還）的 Pearson相關系數最低為0.86，大多數都達到了0.99，且都在0.05以上的顯著性水平上顯著，表明隨著大華股份獲得的企業所得稅優惠、增值稅超稅負返還、減免稅優惠、收到的稅費返還的增加，企業的研發人員數也隨之增加，它們在數據統計特征上具有顯著且極高的正相關關系。同樣的，V6（研發費用）與V1（企業所得稅優惠）、V2（增值稅超稅負返還）、V3（減免稅優惠）、V4（收到的稅費返還）之間也存在顯著且極高的正相關關系。從Spearman相關系數來看，稅收優惠與科技創新指標之間的相關系數也都非常高，許多達到了1.00的完全正相關關系。因此，可以說大華股份獲得的稅收優惠利益與其科技創新的人力和資金投入都成正比，我國政府科技創新導向的稅收優惠政策在激勵企業科技創新上發揮了相應的作用。

（二）稅收優惠與研發人員數的散點圖

從圖1到圖4分別顯示了大華股份稅收優惠與企業研發人員數散點圖。圖1顯示的是企業所得稅優惠與研發人員數的散點圖。從圖中可以看到，2008—2015年八個樣本點都均勻地分布在擬合直線周圍，且擬合直線斜率為正，表明大華股份的企業所得稅優惠與研發人員數之間存在較強的正相關關系。企業所得稅優惠增加則意味著營業成本相對降低，而企業為了獲取更多的企業所得稅優惠，有較大的積極性增加研發人員數，從而更加有效地開展科技創新活動。同樣的，圖2、圖3、圖4也同樣顯示，圖中擬合直線的斜率都為正，且歷年樣本點也都基本上都圍繞在擬合直線周圍，從而也同樣表明大華股份獲得的增值稅超稅負返還、減免稅優惠、收到的稅費返還與研發人員數正相關[5]。

圖1 企業所得稅優惠與研發人員數散點圖

圖2 增值稅超稅負返還與 研發人員數散點圖

圖3 減免稅優惠與研發人員數散點圖

圖4 收到的稅費返還與研發 人員數散點圖

（三）稅收優惠與研發費用的散點圖

從圖5到圖8分別顯示了大華股份稅收優惠與研發費用散點圖。將圖1到圖4和圖5到圖8橫軸指標相同的散點圖進行對比可以發現，圖5到圖8的散點圖形態與圖1到圖4非常接近，也都表明大華股份獲得的企業所得稅優惠、增值稅超稅負返還、減免稅優惠、收到的稅費返還與研發費用正相關。

圖5 企業所得稅優惠與研發費用散點圖

圖6 增值稅超稅負返還與 研發費用散點圖

圖7 減免稅優惠與研發費用散點圖

圖8 收到的稅費返還與 研發費用散點圖

五、研究結論

從上述指標分析中可以看到，大華股份享受的稅收優惠規模與企業科技創新投入正相關，政府提供更多激勵企業科技創新的稅收優惠政策，可以進一步促進大華股份在科技創新上的持續投入，從而幫助企業獲得大量的科技創新成果。根據歷年年報披露的信息，大華股份獲得的科技創新成果主要包括：一體化機芯已處于行業領先地位，以Smart IPC為代表的智能化解決方案推動了視頻監控在物聯網時代的普及和應用，在VR/AR、智能機器人、人臉識別、機器視覺、智能汽車電子等前沿應用科學領域進行全面的技術研究[6]。截至2015年報告期末，大華股份累計獲得發明專利40項，實用新型142項，外觀設計154項。因此，基于大華股份的案例分析表明，我國政府出臺的稅收優惠政策發揮了激勵企業科技創新的理論效應，我國政府應繼續實施并不斷完善當前科技創新導向的稅收優惠政策體系。

[1]丁兆威，2013.大華股份：創享新科技，譜寫新篇章[J].中國公共安全（23）：164-165.

[2]景衛東，2015.高新技術企業享受稅收優惠與企業年度研發項目的關聯性及操作實務[J].財會月刊（22）：72-74.

[3]大華股份.2008—2015年年度報告[EB/OL].[2016-08-05].http：// www.szse.cn.

[4]潘孝珍，2015.稅收優惠政策對企業技術創新的影響研究——基于上市公司的微觀視角[J].杭州電子科技大學學報（社會科學版）（3）：27-34.

[5]于洪，張潔，張美琳，2016.促進科技創新的稅收優惠政策研究[J].地方財政研究（5）：23-27，34.

[6]于雅萍，姜英兵，2016.股權激勵能夠提升企業的自主創新能力嗎——以大華股份為例[J].會計之友（5）：104-108.

（責任編輯：C 校對：T）

F273.1；F812.42

A

1004-2768（2017）02-0005-03

2016-12-07

教育部人文社會科學研究項目“稅收優惠激勵企業自主創新的傳導路徑及其績效評估”（16YJC630091）；浙江省軟科學項目“我國稅收優惠政策激勵企業科技創新的有效性評估——以浙江省為例”（2016C35024）；杭州電子科技大學人文社會科學基金“促進我國自主創新的稅收優惠政策效應研究”（2015B05）

王鄭穎，女，浙江溫嶺人，杭州電子科技大學會計學院，研究方向：企業科技創新；潘孝珍（1986-），男，浙江溫州人，經濟學博士，杭州電子科技大學會計學院講師、碩士生導師，研究方向：財稅理論與政策。