我國科技金融支撐戰略性新興產業發展研究

孫銘言

[摘 要] 本文在科技支撐戰略性新興產業發展現狀基礎上，從科技金融與戰略性新興產業協同發展思想意識不足，我國科技金融發展時間短、體系不完善，支撐戰略性新興產業發展能力差、缺少復合型人才的角度分析我國科技金融支撐戰略性新興產業存在的問題，提出了確立科技金融與戰略性新興產業協同發展思想意識、強化科技金融服務戰略性新興產業能力建設、引進培養科技金融高端人才和適用復合型人才等角度給出發展對策。

[關鍵詞] 科技金融；支撐；戰略性新興產業

[中圖分類號] F823 [文獻標識碼] A [文章編號] 1671-0037（2017）2-67-3

Research on the Development of China's Science and Technology Finance Supporting Strategic Emerging Industries

Sun Mingyan

（Shenyang No. 11 Middle School， Shenyang Liaoning 110034）

Abstract： This paper analyzed the problems existing in China's science and technology finance supporting strategic emerging industries， based on the current development situation of science and technology supporting strategic emerging industry， from the aspects of lack of collaborative development consciousness of science and technology finance and strategic emerging industry， short development time and imperfect system of China's science and technology finance， poor development ability of supporting strategic emerging industries， and lack of compound talents， ， put forward to establish science and technology finance and strategic emerging industry collaborative development ideology， strengthen the ability construction of science and technology finance serving for strategic emerging industries， introduce and cultivate science and technology financial high end talents and applicable compound talents and other development countermeasures.

Key words： science and technology finance； support； strategic emerging industries

科技金融是科技和金融交匯融合的產物，科技金融的權威定義由國務院發展研究中心產業經濟部部長、研究員趙昌文首次明確提出，“科技金融是指促進科技開發、成果轉化和高新技術產業發展的一系列金融工具、金融制度、金融政策與金融服務的系統性、創新性安排，是由向科學與技術創新活動提供融資資源的政府、企業、市場、社會中介機構等各種主體及其在科技創新融資過程中的行為活動共同組成的一個體系，是國家科技創新體系和金融體系的重要組成部分[1]。”

當前，中國的戰略性新興產業的發展面臨巨大的機遇和嚴峻的挑戰。我國的戰略性新興產業的發展成效相比西方發達國家差距很大。突出的問題是我國的戰略性新興產業的發展缺乏資金，戰略性新興產業的企業融資渠道狹窄，融資難、融資貴[2]。

戰略性新興產業是知識密集型和技術密集型產業，其發展與科技金融息息相關，離不開科技金融的支持。當前，我國戰略性新興產業資金的來源主要是政府投入為主，企業投入為輔，科技金融支持次之。我國的戰略性新興產業的發展資金投入不足已經成為影響和制約我國自主創新能力提升的主要瓶頸。要促進我國戰略性新興產業健康穩步發展，真正實現經濟增長轉型，必須建立健全科技金融支持戰略性新興產業發展的體系。因此，支持高科技行業發展的科技金融的地位就顯得越發重要[3]。

1 科技金融支撐我國戰略性新興產業的發展狀況

1.1 建立復合式投融資體系

1.1.1 建設戰略性新興產業知識產權融資平臺。搭建了以知識產權為載體，合規、高效、可控的融資平臺。當前，國內不少地方政府已開始運行企業知識產權質押貸款。綜合國內這方面的發展情況而言，知識產權質押融資運作模式主要分為上海模式、北京模式、武漢模式三種情況。上海模式的主要特征是“銀行+政府基金擔保+專利權反擔保”；北京模式的主要特征為“銀行+企業專利權/商標專用權質押”；武漢模式的主要特點是混合上海模式和北京模式優點的“銀行+科技擔保公司+專利權反擔保”混合模式。這幾種模式主要涉及銀行、企業、政府、擔保公司等多方主體。截至目前，全國各地知識產權融資項目已聚集超過3 000個，其中，正式在知識產權融資平臺上進行融資的項目已達到800個。

1.1.2 建立戰略性新興產業信用共同體。地方政府與銀行簽訂了戰略性新興產業信用共同體協議，建立健全科技金融支撐戰略性新興產業發展的新模式。銀行與戰略性新興產業企業簽信用合約，合約約定按一定比例提取風險準備金，風險準備金在貸款發生過程中提取，目的是銀行和企業共同承擔資金風險。戰略性新興產業信用共同體實現了戰略性新興產業企業、銀行、政府新型合作模式，增強了銀行新的金融產品提供的靈活性，而且服務高效快捷，為戰略性新興產業企業發展提供了堅實的資金后盾。

1.1.3 設立“新三板”開拓戰略性新興產業企業融資新渠道。國家為了使戰略性新興產業快速發展，批準設立“新三板”，主要服務于戰略性新興產業企業，使戰略性新興產業更方便快捷地進行股權融資，“新三板”在2012年9月20日，國家工商總局注冊成立后，便加快完善資本市場功能，加強戰略性新興產業企業服務，推動戰略性新興產業企業科技創新，促進了全國各地民間投資和戰略性新興產業企業發展。截至目前，共有近萬家戰略性新興產業企業成功在“新三板”掛牌。“新三板”為我國的戰略性新興產業發展提供了新的快捷強大的融資渠道。

1.1.4 壯大風險投資為戰略性新興產業企業服務。風險投資是戰略性新興產業發展過程中不可或缺的一環，在戰略性新興產業企業發展中起到極為重要的作用。國家出臺相關政策，推動風險投資快速發展壯大，并使風險投資基金快速集聚。到目前，全國風險投資基金管理企業近萬戶，注冊資本近4萬億元。全國風險投資活躍度持續提高，風險投資和戰略性新興產業企業實現了和諧發展的局面。

1.2 建立多層次戰略性新興產業科技金融服務模式

1.2.1 建立服務于戰略性新興產業企業的科技金融專門服務機構。為了給戰略性新興產業企業提供充裕的發展資金，促進戰略性新興產業企業快速發展，快速實現創新動能轉換，完成國際和地方經濟發展轉型，我國從省到縣，各級政府熱情高漲，紛紛成立了支撐戰略性新興產業企業發展的科技金融集團，并持續建立了與科技金融有關的科技貸、科技保、科技租、科技信用管理等專業公司，組建并完善了服務于戰略性新興產業企業產業科技貸、科技保、科技租等全方位的科技金融服務模式。

1.2.2 建設科技資本快速對接戰略性新興產業企業渠道。銀行與企業直接對接、風險投資直接和企業對接、產業資本和企業直接對接十分有利于戰略性新興產業企業發展，一方面戰略性新興產業企業直接學習了科技金融融資方式方法，另一方面條件成熟的戰略性新興產業企業可以直接融到心儀的資金。面對這種旺盛的需求，各級政府積極搭建戰略性新興產業企業和科技金融機構直接對接的融資服務平臺，連續舉辦科技金融機構與戰略性新興產業企業直接對話對接活動，搭建了科技金融機構與戰略性新興產業企業直接的對話對接渠道，不但盤活戰略性新興產業企業各類資產，還大大促進戰略性新興產業企業的自主創新能力。

1.2.3 創意創新科技金融服務戰略性新興產業企業新模式。戰略性新興產業企業發展業態不同，階段不同對資金需求各不相同，為支持戰略性新興產業企業發展，科技金融機構通力合作，協同創新機構積極探索服務于戰略性新興產業企業科技金融品種創新，開發出了企業集合債券、信用貸款、票據、知識產權質押等科技金融新產品，拓展了戰略性新興產業企業融資渠道。同時，為解決戰略性新興產業企業融資難、融資貴等問題，有些地方政府開拓性地創辦了“科技金融超市”，“科技金融超市”不但涵蓋數十家科技金融機構，還有數十種科技金融產品，除能夠為戰略性新興產業企業提供一站式服務外，還為科技企業“量身定制”融資方式[4]。

1.3 科技金融中介服務體系建設取得進展

1.3.1 征信系統逐步完善。各級政府和科技金融機構通力合作，在部分戰略性新興產業企業中進行了征信體系建設，從戰略性新興產業企業政策環境、融資平臺、信用擔保、科技金融支持、激勵機制等踐行征信體系建設，既改善了戰略性新興產業企業的融資環境，又促進了戰略性新興產業企業自身管理建設和科技創新。

1.3.2 科技金融中介服務力量逐漸壯大。隨著戰略性新興產業企業的快速崛起，其對科技金融需求越來越旺盛，順應資金的迫切需求，各級政府建設了各種科技金融綜合服務平臺，同時，基于市場本身自發成立了林林種種的投資機構、融資機構和諸多科技金融中介機構，這些機構依托互聯網技術構建網絡金融、網絡銀行，提供科技金融服務，將戰略性新興產業企業與金融機構合作，承擔著金融機構非核心業務的外包，降低金融機構的管理成本，全方位擴大金融機構支持戰略性新興產業企業的覆蓋面。在各級政府的支持下，科技金融中介服務力量日益壯大，服務戰略性新興產業企業作用日益凸顯。

2 科技金融與戰略性新興產業協同發展的突出問題

2.1 科技金融與戰略性新興產業協同發展思想意識不足

在中國科技發展歷史與金融歷史中，企業大多數時間處于弱勢地位，戰略性新興產業企業表現得尤為突出，在較為強勢的金融機構面前，戰略性新興產業企業融資信心不足，使用金融工具能力有限，不能準確地認識自身，并根據自身情況使用相對應的科技金融產品。戰略性新興產業企業對金融知識研究不夠，缺乏相關能夠掌握科技金融知識、熟悉科技金融不同產品融資流程的人才，導致在融資時材料不規范，屢屢碰壁。另外，由于體制機制和歷史原因，處于強勢地位的金融機構，面對戰略性新興產業融資時，天生缺乏服務意識和協同發展意識，從而使得諸多戰略性新興產業企業融資不暢。

2.2 我國科技金融發展時間短，體系不完善，支撐戰略性新興產業發展能力差

我國科技金融發展時間短，各方面都不完善，不論是聚集科技資本能力，還是評估戰略性新興產業企業發展能力都比較差，加上戰略性新興產業企業，尤其是中小企業風險相對較大，科技金融機構出于逐利本能，往往將資本投向風險相對較小的國有企業或者上市公司，對技術好、資金匱乏的戰略性新興產業企業視而不見，制約了戰略性新興產業的發展。

2.3 科技金融機構缺乏既懂金融又懂戰略性新興產業技術的復合型人才

科技金融業是技術密集和智力密集型產業，對人才的要求特別苛刻，尤其是在服務于戰略性新興產業企業時，要特別了解戰略性新興產業企業的技術水平、專利價值、創新團隊優點與缺點，才能對戰略性新興產業企業做出正確的判斷，才能為戰略性新興產業企業做好科技金融產品創新，既滿足戰略性新興產業企業的需求，又規避風險，促進科技金融機構快速健康發展。我國目前科技金融領域既懂科技又懂金融的復合型人才嚴重匱乏，導致科技金融機構科技金融產品原創型稀少，而且技術含量低，不能滿足戰略性新興產業發展需要。

3 科技金融支撐戰略性新興產業發展對策

3.1 確立科技金融與戰略性新興產業協同發展思想意識

科技金融與戰略性新興產業實質上是休戚相關、榮辱與共的關系。科技金融不可能一直占據優勢地位，戰略性新興產業也不能一直處于弱勢，長期不平衡發展對哪一方都不利。所以，確立科技金融與戰略性新興產業協同發展思想意識，從本質上認識到雙方協同發展，不但互惠互利，而且更有利中國經濟轉型，是多方共贏的事業。基于此種思想，針對各類科技金融機構和戰略性新興產業企業管理人員，做好相關思想學習和培訓工作，加強科技金融與戰略性新興產業協同發展思想意識。

3.2 強化科技金融服務戰略性新興產業能力建設

一是大力發展各類科技金融機構，提高風險投資、天使投資、科技基金、科技銀行、科技擔保、科技保險等科技金融機構的數量和質量；二是大力發展科技金融中介服務機構，運用互聯網技術，大力發展科技金融中介，為金融機構和戰略性新興產業企業之間，搭建暢通的融資渠道；三是建立完善科技金融風險補償機制。政府要適當提高科技金融機構風險補償金比例，研究制定對科技金融機構的風險補償辦法和獎勵辦法，降低科技金融機構支持戰略性新興產業發展時的風險；四是制定科技金融支持戰略性新興產業發展的優惠政策，引導和鼓勵科技金融機構支撐戰略性新興產業發展；五是強化科技金融機構服務戰略性新興產業的流程和服務標準，推進戰略性新興產業企業融資標準化建設，促進戰略性新興產業企業順利融資。

3.3 引進培養科技金融高端人才和適用復合型人才

一是制定相關科技金融高端人才和培養適用復合型人才相關政策，加大引進和培養科技金融高端人才及適用復合型人才的力度，完善“剛性引進”和“柔性引進” 策略，堅持“剛性引進”和“柔性引進”并重，鼓勵科技金融高端人才通過多種方式為支撐戰略性新興產業發展服務；二是搭建由政府牽頭，商業銀行、證券公司、保險公司、信托機構、金融中介機構等參加的科技金融高級專業人才引進平臺，為引進科技金融相關人才做好服務；三是在高校開設科技金融專業，培養科技金融人才；四是開展科技金融機構人員深度培訓，使其掌握科技金融服務技能，能為戰略性新興產業企業融資提供優質服務。

參考文獻：

[1] 趙昌文.科技金融[M].北京：科學出版社，2009.

[2] 張新銘.河南戰略性新興產業發展困境與出路[J].人民論壇，2014（8）.

[3] 王新新.戰略性新興產業理論研究及路徑選擇[J].科技進步與對策，2012（8）：52-57.

[4] 葉翔風.以科技金融創新推進戰略性新興產業發展[J].新技術企業，2010（23）：32.

[5] 沈延斌，楊士偉，郄紅偉，等.天津市濱海新區科技金融發展現狀與對策建議[J].天津經濟，2015（4）：20.