R&D投入的內(nèi)在動(dòng)力機(jī)制實(shí)證探究

邵蔚

2016年12月，廣東省社會(huì)科學(xué)院發(fā)布的《廣東產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)指數(shù)評(píng)價(jià)研究》明確下一步產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的推進(jìn)方向，即形成產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的“動(dòng)力、結(jié)構(gòu)、效益”耦合機(jī)制框架。目前，廣東省R&D投入還處于發(fā)展階段，R&D發(fā)育成長(zhǎng)的環(huán)境條件并不完善，政府R&D投入不足，企業(yè)投入效率低、低層次惡性競(jìng)爭(zhēng)和創(chuàng)新惰性的滋生等都成為了工業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的限制因素，要保證經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)增長(zhǎng)，必須考慮資源配置要素效益，它在數(shù)量上表現(xiàn)為投入產(chǎn)出彈性的提高，最終需要通過改進(jìn)R&D投入方向和金融環(huán)境等來(lái)實(shí)現(xiàn)。因此，本研究側(cè)重在分析R&D要素是如何推動(dòng)工業(yè)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，即挖掘其中的內(nèi)在動(dòng)力機(jī)制。

一、國(guó)內(nèi)研究綜述

國(guó)內(nèi)對(duì)于R&D研究方向主要集中于R&D對(duì)于不同地區(qū)影響差異方面、政府和企業(yè)投入影響效力的不同、R&D投入結(jié)構(gòu)及其效益、我國(guó)R&D投入存在的問題以及R&D投入回報(bào)的企業(yè)異質(zhì)性等方面。

在R&D投入對(duì)于不同地區(qū)之間影響的差異方面，周彩霞（2006）指出省際之間的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)應(yīng)該是互補(bǔ)而非完全趨同；在政府及企業(yè)的R&D投入及影響方面，王俊（2011）通過全樣本數(shù)據(jù)估計(jì)出的企業(yè)R&D投入與政府R&D資助產(chǎn)出彈性相差4-5倍。為了發(fā)揮政府R&D資助的產(chǎn)出效率，政府應(yīng)該根據(jù)行業(yè)技術(shù)特征和企業(yè)特征進(jìn)行R&D資助，政府R&D資助重點(diǎn)應(yīng)放在規(guī)模較小發(fā)展前景較好的高工業(yè)企業(yè)上；對(duì)于R&D投入結(jié)構(gòu)及其效益，董景榮、黃令（2016）認(rèn)為政府R&D投入、FDI對(duì)促進(jìn)技術(shù)進(jìn)步效率的提升有顯著的正向影響；人員投入、資本投入對(duì)促進(jìn)技術(shù)進(jìn)步效率的提升有顯著地正向影響；在R&D投入存在的問題方面，陳實(shí)（2013）發(fā)現(xiàn)中國(guó)的基礎(chǔ)研究投入偏低，中國(guó)企業(yè)的R&D強(qiáng)度不足，企業(yè)還必須盡快提升自身的研發(fā)能力；關(guān)于R&D對(duì)不同企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的影響，伊恒（2016）通過建立結(jié)構(gòu)估計(jì)模型正式處理了R&D投入回報(bào)的不確定性、非線性以及企業(yè)異質(zhì)性，發(fā)現(xiàn)R&D投入的回報(bào)確實(shí)具有十分明顯的企業(yè)異質(zhì)性。 目前對(duì)于R&D如何從“動(dòng)力、結(jié)構(gòu)、效益”層面推動(dòng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的路徑方面，國(guó)內(nèi)仍欠缺這一方面的研究，這部分內(nèi)容亦是本研究著力側(cè)重的方面以及創(chuàng)新之處。

二、實(shí)證分析

本文從產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的動(dòng)力、結(jié)構(gòu)、效益三個(gè)維度，根據(jù)以往文獻(xiàn)經(jīng)驗(yàn)提煉出9個(gè)具有代表性的指標(biāo)，選取廣東省共21個(gè)城市在2010年至2015年的面板數(shù)據(jù)構(gòu)建了以下計(jì)量模型：

在模型中，lncr3是被解釋變量，表示i城市在t時(shí)期的第三產(chǎn)業(yè)增加值占第一產(chǎn)業(yè)和第二產(chǎn)業(yè)增加值的和的比例。在解釋產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的動(dòng)力轉(zhuǎn)換維度，包括研發(fā)投入（即R&D經(jīng)費(fèi)投入）、人才投入、金融水平，即lnrd、lnrdstaff以及l(fā)nloan；在解釋產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的結(jié)構(gòu)優(yōu)化維度，包括三產(chǎn)業(yè)的固定資產(chǎn)投入，即lninv1、lninv2、lninv3；在解釋產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的質(zhì)量效益維度中，包括生產(chǎn)效率、生態(tài)效益和創(chuàng)新效益，即lnpro、lneco、lninno。

1.數(shù)據(jù)來(lái)源和變量說(shuō)明。本文選取的數(shù)據(jù)來(lái)源于《廣東省統(tǒng)計(jì)年鑒》（2010年-2015年）、廣東省21個(gè)城市2010年-2015年的《國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)》。

2.實(shí)證結(jié)果和分析。對(duì)面板數(shù)據(jù)進(jìn)行hausman檢驗(yàn)，P值大于0.05，選擇面板數(shù)據(jù)的隨機(jī)效應(yīng)模型，隨機(jī)效應(yīng)模型的實(shí)證分析結(jié)果如下表：

從表可知，模型當(dāng)中的9個(gè)變量大部分通過了P值檢驗(yàn)，其中，Lnrd、Lnloan、Lninv1、Lninv3、lneco以及Lninno彈性系數(shù)為正，即上述六個(gè)變量每增加1%，廣東省21個(gè)地級(jí)市的第三產(chǎn)業(yè)增加值占第一、二產(chǎn)業(yè)增加值增加0.109%、0.234%、0.018%、0.031%、0.047%以及0.101%。R&D經(jīng)費(fèi)的投入并沒有阻礙產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，而是促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的改善。原因在于，在當(dāng)前國(guó)家的大力倡導(dǎo)和政策的鼓勵(lì)下，R&D正逐步取代人口紅利、政策紅利，一定程度上淘汰了傳統(tǒng)粗放、技術(shù)含量低的作風(fēng)，成為經(jīng)濟(jì)發(fā)展的“加速器”。其中，R&D經(jīng)費(fèi)投入（lnrd）、各地金融機(jī)構(gòu)本外幣貸款（lnloan）和創(chuàng)新效益變量中的新產(chǎn)品占工業(yè)總產(chǎn)值比重（lninno）彈性系數(shù)較大。由此，R&D如何推動(dòng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的內(nèi)在路徑和動(dòng)力機(jī)制可以從政府和企業(yè)R&D（下轉(zhuǎn)第15頁(yè)）（上接第29頁(yè)）經(jīng)費(fèi)投入、金融環(huán)境以及科技產(chǎn)品創(chuàng)新角度挖掘。

三、啟示和結(jié)論

由實(shí)證分析結(jié)果，可從政府對(duì)于不同企業(yè)的R&D經(jīng)費(fèi)投入、金融環(huán)境和科技產(chǎn)品創(chuàng)新角度深入挖掘R&D推動(dòng)工業(yè)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的內(nèi)在路徑和動(dòng)力機(jī)制。關(guān)于政府和企業(yè)R&D經(jīng)費(fèi)投入，在經(jīng)濟(jì)意義上和計(jì)量意義上的彈性系數(shù)都為正，政府可以根據(jù)工業(yè)企業(yè)的異質(zhì)性對(duì)于不同企業(yè)的創(chuàng)新資助采取不同的政策措施；關(guān)于金融環(huán)境，lnloan估計(jì)結(jié)果顯著為正，據(jù)統(tǒng)計(jì)，中國(guó)的金融機(jī)構(gòu)貸款總額激增，M2貨幣量自進(jìn)入21世紀(jì)以來(lái)增長(zhǎng)了10倍，產(chǎn)生了巨大的投資潮，資金主要流向股市或者房地產(chǎn)市場(chǎng)，可見資金流向缺少一個(gè)合理的流向，使整個(gè)廣東省乃至全國(guó)的實(shí)體經(jīng)濟(jì)疲軟，使用效率降低。R&D推動(dòng)工業(yè)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，需要大量人員投入和資金投入，引導(dǎo)過剩的資金流向R&D投入方向，房地產(chǎn)市場(chǎng)的熱度將會(huì)逐漸降下來(lái)趨于一個(gè)新的平衡點(diǎn)，投資市場(chǎng)資金量能逐漸放大脫離熊市，R&D若推動(dòng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型成功，將會(huì)帶動(dòng)資金流向高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，最終會(huì)使資金流向趨于合理化；關(guān)于在統(tǒng)計(jì)意義上，產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)中生態(tài)效益（lneco）和創(chuàng)新效益（lninno）是本文追求的。對(duì)于這一點(diǎn)經(jīng)濟(jì)意義也十分顯著，2010年到2015年間，研發(fā)資源投入領(lǐng)域從耗能高、創(chuàng)新受限的實(shí)體產(chǎn)品到節(jié)能環(huán)保、創(chuàng)新度強(qiáng)的軟件和服務(wù)，而這一轉(zhuǎn)型的背后，是不斷變化的消費(fèi)者期望。因此R&D投入不能盲目追求某一水平，導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)扭曲。

綜上所述，本文認(rèn)為產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)方向應(yīng)從政府R&D經(jīng)費(fèi)投入針對(duì)企業(yè)異質(zhì)性、金融環(huán)境合理引流M2資金、促進(jìn)新產(chǎn)品科技創(chuàng)新角度入手，使得資金流向合理化和研發(fā)過程效益化，響應(yīng)廣東省社科院文件的“動(dòng)力、結(jié)構(gòu)、效益”耦合機(jī)制，以實(shí)現(xiàn)廣東省工業(yè)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的目標(biāo)。[本文是廣東省普通高校特色創(chuàng)新類項(xiàng)目（編號(hào)：2016WTSCX017）以及廣東省軟科學(xué)研究計(jì)劃項(xiàng)目（編號(hào)：2016A070705046）的階段性研究成果。]

（作者單位：華南師范大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院）endprint