保險行業監管動向

保險企業不應盲目追求營收規模，而應重視客戶及其需求的變化，不斷提升保險服務。

2018年1月份，四大上市險企陸續公布了2017年保費收入情況。國壽、平安、太保和新華保險原保費收入分別為5123、6046.26、2790.82和1092.94億元，其中國壽、平安和太保原保費收入分別同比增長18.97%、28.87%和19.5%，新華保險同比下降2.9%。四大上市險企2017年合計原保費收入15053.02億元，較2016年增長20.79%，且四大上市險企規模保費市場份額約為41.15%。

大型險企由于具有業務結構、品牌效應等優勢，2017年保險行業呈現“強者恒強”的“馬太效應”。保險行業2017年具體情況如何？2018年保險行業監管又會有哪些動向？

回顧2017

2018年1月22日，保監會舉行新聞發布會，總結了2017年保險市場整體運行情況，并指明了2018年保險監管工作的戰略方向。

2017年保險市場發展穩中向好，產品保障功能凸顯，資金運用收益穩步增長，保險科技廣泛應用，行業風險防控能力持續增強。原保險保費方面，全行業2017年共實現原保險保費收入36581.01億元，同比增長18.16%，相較去年同期的27.5%有顯著下滑。人身險業務共實現原保險保費收入26746.35億元，同比增長20.29%，增速下降達16.22個百分點，成為拉低行業增速的最重要因素；財產險業務受益于宏觀經濟回暖，實現原保險保費收入9834.66億元，同比增長12.72%。

凈利潤方面，2017年保險業預計利潤總額2567.19億元，同比增長29.72%，其中，壽險公司是最主要的利潤來源，貢獻凈利潤1390.77億元，產險公司只有639.57億元。

投資收益方面，2017年保險公司資金運用余額149206.21億元，較年初增長11.42%；資金運用收益8352.13億元，同比增長18.12%，資金收益率達到5.77%；保險行業股票收益1183.98億元，同比增長355.46%，債券收益2086.98億元，同比增長11.07%。

保險代理方面，全年個人代理業務實現原保險保費收入13065.64億元，占人身險公司業務總量的50.18%，同比上升4%。銀郵代理業務全年實現業務收入10584.02億元，占比40.65%，同比下降3.50%。

互聯網保險方面，全年互聯網保險簽單件數124.91億件，增長102.60%，其中退貨運費險、保證保險、意外險、責任保險等簽單件數均有所增長；從保費角度看，互聯網保險保費1835.29億元，同比下降21.83%，下降的原因與保險業業務結構調整有關，一是投資型業務大幅收縮，二是車險商車改促使線上銷售渠道進一步受到影響，即通過互聯網渠道銷售的車險和投資型業務出現較大幅度下降。但同時，保障功能較強的普通壽險得到迅猛發展，2017年互聯網渠道普通壽險原保險保費收入954.82億元，同比增長達99.28%。

“馬太效應”

據記者查詢保監會數據，2017年前11月，原保費排名前十的壽險公司市場份額占據了行業的71.4%，且均高于3%，有64家壽險公司市場份額不足1%。目前國內有近80家壽險主體，且壽險公司之間同質化嚴重、競爭激烈，大量中小公司生存困難。過去幾年中小壽險企業依靠資產驅動負債模式發展，不斷提升市場份額，經營利潤主要來自投資理財業務的短期利差。而在監管部門叫停這一發展模式后，中小壽險企業生存問題亟待尋找新的突破口。

財產保險方面，2017年前11月，原保費排名前七的財險公司市場份額占據了行業的80.33%，且均高于3%，有73家財險公司市場份額不足1%。

數據顯示，2017年財產險行業中車險保費收入7521.07億元，且行業雙寡頭格局進一步加劇，全行業實現車險承保利潤73.89億元，其中，僅人保、平安兩家車險承保利潤就合計129.43億元。

對于車險市場，一方面隨著我國汽車保有量的不斷增加，車險市場的規模預期越來越大；另一方面則是多數財險企業在車險業務上的持續虧損狀態。

保監會從2015年開始試點商業車險費率改革，2016年6月在全國范圍推開，到2017年7月正式實施二次商車費改，其目的在于降低保費費率與提高賠付率。商車費改的政策旨在倒逼財險企業提高服務水平、為消費者減負，但是品牌、渠道、服務意識落后于大型財險企業的中小企業處境因此更加艱難。

從嚴監管

2017年，結合保險業實際，全面加強保險監管的“1+4”系列綱領性文件陸續出臺，“保險姓保、監管姓監”成為保險行業的發展指引。

“1”是主文件，是保險行業監管的方向和要求。2017年4月20日，中國保監會印發《關于進一步加強保險監管維護保險業穩定健康發展的通知》，全面分析了保險業面臨的形勢，明確了當前和今后一個時期加強保險監管、治理市場亂象、補齊監管短板、防范行業風險的主要任務和總體要求。

“4”是防控風險、治理亂象、補齊短板、支持實體經濟的4個配套文件，是監管的具體路徑。配套文件分別是：2017年4月21日，《中國保監會關于進一步加強保險業風險防控工作的通知》；4月28日，《中國保監會關于強化保險監管 打擊違法違規行為 整治市場亂象的通知》；5月4日，《中國保監會關于保險業支持實體經濟發展的指導意見》；5月5日，《中國保監會關于彌補監管短板構建嚴密有效保險監管體系的通知》。

保監會表示，2018年要堅持“保險姓保，監管姓監”的理念，把落實“1+4”系列文件作為重要抓手和任務推向深入。監管工作的重點有以下幾個方面：加大防范化解風險力度，力爭用三年時間，有效防范化解處置保險業各項風險；以重塑保險監管為契機，堅持從嚴監管，聚焦股權、資本、資金運用等突出風險和農業保險、中介市場、互聯網保險等重點領域，開展專項檢查；推動保險業回歸本源，重點圍繞服務精準脫貧、污染防治攻堅戰和國家供給側結構性改革，充分發揮保險保障和保險資金的獨特優勢，更好支持現代化經濟和社會體系建設。

2018年1月12日，保監會印發《打贏保險業防范化解重大風險攻堅戰的總體方案》，為進一步防范化解重大風險工作作出全局性安排。2018年1月26日，保監會召開新聞發布會，介紹了保險資金運用政策的修訂情況，并宣布修訂后的《保險資金運用管理辦法》將于4月1日起正式實施。《辦法》明確了險資的投資范圍，規定險資運用必須以服務保險業為主要目標，強調險資運用違規后機構和個人都要受到處罰。

數據顯示，2017年，保監系統共處罰機構720余家，人員1046人次，罰款金額1.5億元；2018年1月，保監系統共對50余家保險機構合計罰款2478.9萬元。從中可見，“從嚴監管”將成為2018年保險行業監管的關鍵詞。

強監管下，保險企業不應盲目追求營收規模，而應重視客戶及其需求的變化，不斷提升保險服務，通過合規經營使行業真正回歸服務實體經濟的本源。endprint