百億平臺善林金融董事長自首的背后

依凡

4月11日，上海市公安局浦東分局官方微博發布信息稱，2018年4月9日，善林（上海）金融信息服務有限公司法定代表人周某某因涉嫌違法犯罪，向公安機關投案自首，已依法立案偵查。百億平臺善林爆雷，引起投資人一片恐慌。

旗下六百多門店

以線下理財起家的善林金融早已發展成龐大的集團體系。截至被查封前，該公司相繼成立了眾多線上、線下關聯平臺和關聯企業，覆蓋的資金量巨大。

天眼查信息顯示，將注銷的公司統計在內，善林金融的分支機構（門店）多達658家，遍布一二線主要城市，另外還對外投資了14家機構，包括中融在線科技有限公司、上海雪橙互聯網金融信息服務有限公司等金融信息服務及投資咨詢類企業。

目前，善林金融的資金主要來源仍是其線下財富端。網貸之家表示，預計善林金融員工數量可能超過1萬人，財富管理規模可能為100億元以上。

根據當前的工商信息，善林金融旗下有數百家線下理財公司。通過高德地圖檢索“善林財富”，上海地區可以檢索得到20多家線下門店地址。

不過，據網貸之家此前調研發現，善林金融在2017年底就相繼關閉了大量線下門店。

公開信息顯示，善林金融成立于2013年，注冊于上海自貿區，注冊資本人民幣12億元，其創始人周伯云為法人代表。該公司專業從事互聯網金融信息分享、咨詢服務、投資管理等金融及融資業務，在北上廣深等國內一二線城市設有分支機構，服務范圍遍及全國。

《華夏時報》調查發現，善林金融以線下理財店起家，客戶很多是大爺大媽，有大量的線下理財門店，資金去向一直成謎。近年來國家加大監管力度，善林金融開始砍掉線下門店，將業務轉向線上，做網貸平臺并爭取備案等，不曾想到突然遭查處。

除了線下理財渠道外，善林金融主要有三個線上平臺：善林財富、億寶貸（幸福錢莊）、善林寶，分別上線于2016年5月、2015年3月及2015年6月。

網貸之家數據顯示，4月9日，善林財富的成交量為1142.64萬元。由于前日平臺官網已無法正常進入，成交量驟降為438.59萬元，待還余額為20.5億元，平臺參考收益率為12.52%。平臺標的統計數據顯示，善林財富的借款金額以0-20萬元為主，其中最大投資人待收是436.7萬元。

兩度遭罰，實控人官司纏身

事實上，善林金融長期負面纏身，曾兩次遭受行政處罰，董事長實控人周伯云擔任大股東的公司則已被最高法列入失信被執行人名單。

早在2015年7月13日，善林金融因“未依照《公司登記管理條例》規定辦理有關變更登記的，其中變更經營范圍涉及法律、行政法規或者國務院決定規定須經批準的項目而未取得批準，擅自從事相關經營活動”，被上海市工商行政管理局檢查總隊處以罰款55萬元，并責令其停止違法行為，進行整改。

同年12月16日，善林金融又因“利用廣告對商品或服務作虛假宣傳，欺騙和誤導消費者；發布廣告妨礙社會公共秩序和違背社會良好風尚”，被上海市工商行政管理局機場分局處以罰款10萬元，并責令其公開更正，停止發布。

此外，善林金融還因其部分線下分公司在未取得相關網貸經營資質的情況下就開展相關業務，被監管調查。

天眼查信息顯示，善林金融實控人周伯云還曾從事房地產開發，于2006年注冊了一個名叫“天津佳倫宏業房地產有限公司”的公司，至今周伯云也是最大股東，占股99.5%。

盡管監管部門明令網貸業務不能線下營銷宣傳，但善林金融的大部分資金來源依然來自線下端。網貸之家稱，預計善林金融員工數量可能超過1萬人，財富管理規模可能為100億元以上。

具體來看，截至2018年3月底，善林財富、善林寶和億寶貸3家主要平臺累計交易金額111億元，累計投資人數超過21萬，待還余額31億元。其中，善林財富累計成交量達41.52億元，待還余額20.24億元；億寶貸累計成交量49.67億元，待還余額8.54億元；善林寶累計成交量20.15億元，待還余額2.27億元。

和許多爆雷的風險平臺類似，善林金融的背后有著錯綜復雜的股權關系和關聯平臺，整體結構非常龐雜。新金融記者通過天眼查查詢發現，與善林金融相關的公司有600多家，周伯云直接或間接控股的企業有26家，多數公司在2014至2015年密集注冊投資。

一位網貸CEO表示，根據以往經驗，自融平臺風險遠大于獨立經營的平臺。不排除善林金融將平臺吸收的資金投向房地產，用于彌補地產項目開發資金不足問題，如果地產項目經營不善，巨大的財務窟窿瞬間就能將網貸平臺擊穿。

投資者哭訴無門，巨額投資“打水漂”

聽到“善林金融上海總部被查”的消息，劉猛（化名）感到五雷轟頂，因為他在善林金融還有50萬元的理財產品沒有到期。在天津市范圍內，劉猛屬于善林金融較早的一批客戶。

2014年，劉猛在朋友的介紹下，在善林金融購買了400萬元的P2P理財產品，年化收益率在13%—14%之間。“我最開始是在天津站后廣場春華街善林金融的網點購買產品。”劉猛告訴新金融記者，最開始的幾年，善林金融的銷售渠道全是線下模式。據他回憶，善林金融看著很像正規的金融機構，工作人員統一著裝，有產品銷售宣傳冊。在最初的2—3年里，善林金融總是能夠按時給付利息，大額提取本金也僅需提前幾天預約就行。2016年，善林金融的線上業務開通，但產品收益率也出現下滑，預期年化收益率為9%。

事實上，自從善林金融被查封的消息在網絡上流傳開來，就陸續有投資者來討說法。而像劉先生這樣的投資者還有很多，接下來，他們或許將面臨漫長又痛苦的維權之路。