試析公允價(jià)值在金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量中的應(yīng)用

趙文志

摘 要：歷史成本計(jì)量一直都是會(huì)計(jì)計(jì)量的首要模式，但隨著目前市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的極大豐富，衍生金融工具的持續(xù)涌現(xiàn)，歷史成本計(jì)量出現(xiàn)了嚴(yán)重的節(jié)奏滯后問題，導(dǎo)致會(huì)計(jì)計(jì)量信息質(zhì)量的下降。為了提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，可以考慮將公允價(jià)值計(jì)量作為是金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量應(yīng)用新目標(biāo)。本文就將嘗試分析公允價(jià)值在金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量中的各種實(shí)際應(yīng)用技術(shù)要點(diǎn)。

關(guān)鍵詞：會(huì)計(jì)計(jì)量；金融工具；公允價(jià)值；市價(jià)法；估價(jià)法

歷史成本計(jì)量模式退出金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量舞臺(tái)的關(guān)鍵就在就在于當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)形勢風(fēng)云莫測，其中蘊(yùn)藏了太多不確定性，如果僅僅遵循靜態(tài)歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行成本計(jì)量分析顯然對(duì)企業(yè)及經(jīng)濟(jì)市場發(fā)展不利。而新的計(jì)量屬性——公允價(jià)值在金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量中存在它一定的實(shí)用性與務(wù)實(shí)性，已經(jīng)成為當(dāng)前金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量的核心模式。

一、公允價(jià)值的基本定義

從目前我國采用公允價(jià)值實(shí)施金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量的現(xiàn)狀來看，可了解到公允價(jià)值計(jì)量相比于傳統(tǒng)歷史價(jià)值是計(jì)量是存在多點(diǎn)特征優(yōu)勢的，比如說它的公允性較強(qiáng)，能夠迎合FASB（Financial Accounting Standards Board，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)）所強(qiáng)調(diào)的“有序交易”準(zhǔn)則；也具有一定的現(xiàn)實(shí)動(dòng)態(tài)性，可保證針對(duì)每個(gè)計(jì)量日跟隨市場環(huán)境變化與變動(dòng)作出公允價(jià)值計(jì)量方法與結(jié)果調(diào)整，提高會(huì)計(jì)信息決策有用性；同時(shí)還存在估計(jì)行，這也是公允價(jià)值計(jì)量的突出特點(diǎn)，它的估計(jì)性源于公允價(jià)值所假設(shè)的交易基礎(chǔ)內(nèi)容，如果非計(jì)量日與實(shí)際交易日不重疊，則公允價(jià)值則不能代表實(shí)際的交易價(jià)格，此時(shí)就需要利用到市場價(jià)格或某一種估價(jià)技術(shù)估計(jì)獲得公允價(jià)值，提高計(jì)量結(jié)果的可靠性。

在會(huì)計(jì)計(jì)量中，公允價(jià)值可幫助計(jì)量過程實(shí)現(xiàn)對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表與利潤表的快速確認(rèn)，并能夠協(xié)助披露相關(guān)財(cái)務(wù)報(bào)表要素及貨幣金額過程，對(duì)會(huì)計(jì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化的影響較大，已經(jīng)成為金融工具最具相關(guān)性的計(jì)量屬性模式，目前已經(jīng)被廣泛應(yīng)用到我國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制度與實(shí)際計(jì)量工作當(dāng)中。

二、公允價(jià)值在金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量準(zhǔn)則中的確定方法

（一）公允價(jià)值在金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量中的三個(gè)準(zhǔn)則

按照FASB所提出金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量相關(guān)規(guī)范中，有關(guān)公允價(jià)值計(jì)量的所用參數(shù)就可劃分為三個(gè)基本等級(jí)，這三個(gè)等級(jí)同時(shí)也明確了會(huì)計(jì)計(jì)量的三個(gè)準(zhǔn)則。

第一，在計(jì)量日，某些主體準(zhǔn)入的高活躍度市場中如果存在相同資產(chǎn)或未被調(diào)整的負(fù)債報(bào)價(jià)內(nèi)容，要直接采用公允價(jià)值計(jì)量模式進(jìn)行公開標(biāo)價(jià)。

第二，公允價(jià)值計(jì)量方式可直接或間接參與到市場會(huì)計(jì)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)參數(shù)觀察活動(dòng)中，特別是針對(duì)活躍市場中某些相似資產(chǎn)或負(fù)債報(bào)價(jià)內(nèi)容，主要通過公允價(jià)值模式獲得市場證實(shí)信息內(nèi)容。

第三，某些會(huì)計(jì)計(jì)量項(xiàng)目可根據(jù)其市場價(jià)格決定計(jì)量公允價(jià)值，即采用市價(jià)法進(jìn)行計(jì)量；而某些無法運(yùn)用市價(jià)法進(jìn)行計(jì)量的項(xiàng)目則要采用公允價(jià)值估價(jià)法。在實(shí)踐中估價(jià)法要比市價(jià)法應(yīng)用難度更高，其中也存在諸多嚴(yán)格的使用條件與注意事項(xiàng)。在確定使用公允價(jià)值展開會(huì)計(jì)計(jì)量工作過程中，就需要采用到會(huì)計(jì)計(jì)量中的估價(jià)技術(shù)，明確公允價(jià)值應(yīng)用于金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量中的具體流程。

三、公允價(jià)值在金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量中的應(yīng)用方法

公允價(jià)值在金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量應(yīng)用操作中包含市價(jià)法、估價(jià)法等等計(jì)量方法。其中市價(jià)法可確定在活躍市場中的交易內(nèi)容，主要是采用公允價(jià)值作為金融工具展開會(huì)計(jì)計(jì)量工作，這其中活躍市場滿足市場交易項(xiàng)目的同質(zhì)性條件，同時(shí)保證在任何時(shí)刻都能找到自愿的買方與賣方，最后就是價(jià)格公開。只要滿足上述三點(diǎn)條件且市場足夠活躍，市場價(jià)格已知情況下就能基于市價(jià)法展開公允價(jià)值會(huì)計(jì)計(jì)量，其操作難度不大。但相比之下，估價(jià)法的操作難度偏大，因?yàn)樗窃诓淮嬖诨钴S市場情況下所采用的公允價(jià)值估價(jià)技術(shù)，下文就主要介紹一下估價(jià)技術(shù)的具體應(yīng)用：

（一）估價(jià)技術(shù)的應(yīng)用條件

首先，估價(jià)技術(shù)必須客觀合理反映市場預(yù)期是如何方衍生出金融工具定價(jià)并展開會(huì)計(jì)計(jì)量的。其次，估價(jià)技術(shù)的輸入變量必須合理反映市場預(yù)期對(duì)衍生金融工具的自身風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬因素評(píng)價(jià)與相關(guān)計(jì)量方法。

（二）估價(jià)技術(shù)的應(yīng)用方法

目前基于公允價(jià)值的會(huì)計(jì)計(jì)量估價(jià)應(yīng)用方法有很多，例如矩陣法、現(xiàn)值法、定價(jià)模型法等等，下文簡單介紹一下比較常用的矩陣法。

矩陣法本身是類似于項(xiàng)目法的，它主要會(huì)參照被計(jì)量金融工具，并通過市場歷史標(biāo)價(jià)提取金融工具中的公允價(jià)值內(nèi)容，然后調(diào)整其市場標(biāo)價(jià)波動(dòng)相關(guān)影響因素，最終確定金融工具公允價(jià)值。如果當(dāng)前最新的市場最新標(biāo)價(jià)為未知條件，可優(yōu)先考慮采用矩陣法進(jìn)行公允價(jià)值合理估計(jì)。具體做法就是尋找涼了類似的金融工具，然后提出三點(diǎn)判定：

第一，首先識(shí)別兩項(xiàng)金融工具的基本期望現(xiàn)金流量；第二，其次比較兩項(xiàng)金融工具的基本期望現(xiàn)金流量，觀察它們是否類似；第三，評(píng)價(jià)兩項(xiàng)金融工具的基本利率、現(xiàn)金流量期限以及風(fēng)險(xiǎn)因素等等，看它們是否相同。

最終找到金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量的相似標(biāo)的參照物后，就可以基于活躍市場理論明確其公開標(biāo)價(jià)，用市價(jià)法展開簡易化計(jì)算，最終計(jì)算出其金融工具的公允價(jià)值。

結(jié)束語：

目前，公允價(jià)值是金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量活動(dòng)最為關(guān)注的焦點(diǎn)技術(shù)內(nèi)容，我國需要不斷完善公允價(jià)值會(huì)計(jì)相關(guān)技術(shù)準(zhǔn)則，實(shí)現(xiàn)對(duì)計(jì)量方法披露要求的有效規(guī)范，將公允價(jià)值會(huì)計(jì)計(jì)量發(fā)展轉(zhuǎn)變?yōu)樾聲r(shí)代的會(huì)計(jì)計(jì)量主流模式。

參考文獻(xiàn)：

[1] 劉 婷.公允價(jià)值計(jì)量模式在會(huì)計(jì)核算中的應(yīng)用和影響[J].會(huì)計(jì)之友，2013，（15）：61-67.

[2] 王春華.公允價(jià)值計(jì)量及其在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的應(yīng)用研究——金融工具公允價(jià)值應(yīng)用研究[D].中央財(cái)經(jīng)大學(xué)，2007.