淺析現(xiàn)金流量管理在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的重要性

◎霍光焰

（作者單位：沈陽六蘊(yùn)科技有限公司）

一、現(xiàn)金流量管理的內(nèi)涵分析

企業(yè)現(xiàn)金流量管理是將現(xiàn)金流量作為企業(yè)財(cái)務(wù)管理的核心，在企業(yè)當(dāng)前收益情況的基礎(chǔ)上，構(gòu)建出包含企業(yè)投資、資金籌集以及經(jīng)營活動(dòng)的現(xiàn)金流量管理體系，合理進(jìn)行當(dāng)前及未來現(xiàn)金流動(dòng)時(shí)間及數(shù)量的統(tǒng)籌規(guī)劃，并確保管理工作的有效落實(shí)，且在事后需對(duì)管理效果進(jìn)行科學(xué)的分析與評(píng)價(jià)。企業(yè)的現(xiàn)金流量管理與其他經(jīng)營管理活動(dòng)互為依托、相互影響，然而由于企業(yè)的經(jīng)營管理活動(dòng)存在不穩(wěn)定特征，會(huì)導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)現(xiàn)金收支不平衡的狀況，因此，企業(yè)應(yīng)對(duì)現(xiàn)有的現(xiàn)金流量管理工作進(jìn)行強(qiáng)化，確保現(xiàn)金的通暢流動(dòng)，提高企業(yè)現(xiàn)金資源配置的合理性，進(jìn)而使企業(yè)現(xiàn)金的流入與流出得以保持平衡。

二、當(dāng)前企業(yè)現(xiàn)金流量管理現(xiàn)狀分析

1.現(xiàn)金流量管理內(nèi)容與企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略不符。現(xiàn)階段，部分企業(yè)在進(jìn)行現(xiàn)金流量管理時(shí)，主要是采用戰(zhàn)術(shù)性管理方式實(shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)日常流量的控制，并進(jìn)行現(xiàn)金需求情況的預(yù)測(cè)，以企業(yè)日常經(jīng)營的現(xiàn)金流量控制與管理為主，未能立足于企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃的層面實(shí)現(xiàn)全面與科學(xué)的現(xiàn)金流量管理，因此，現(xiàn)金流量管理效果并不理想。

2. 對(duì)現(xiàn)金流量管理的認(rèn)識(shí)不夠深入。部分企業(yè)雖然會(huì)根據(jù)相關(guān)規(guī)定進(jìn)行企業(yè)現(xiàn)金流量表的編制，但對(duì)此表編制的目的了解并不充分，致使企業(yè)未能深刻意識(shí)到企業(yè)開展現(xiàn)金流量管理工作的意義，也未有效應(yīng)用現(xiàn)金流量表，因此，未能發(fā)揮出現(xiàn)金流量管理在企業(yè)經(jīng)營決策方面的重要作用。

3.現(xiàn)金流的導(dǎo)向作用難以發(fā)揮。在企業(yè)績(jī)效工作情況的考核與評(píng)價(jià)過程中，部分企業(yè)采用的是以利潤(rùn)為導(dǎo)向的體系標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)企業(yè)業(yè)績(jī)質(zhì)量的重視不足，致使現(xiàn)金流的導(dǎo)向作用未能充分發(fā)揮，在企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作當(dāng)中，現(xiàn)金流量管理過于被動(dòng)，且存在一定的滯后性，通常在企業(yè)資金不充足時(shí)才體會(huì)到現(xiàn)金流量管理的重要價(jià)值。

4. 企業(yè)現(xiàn)金流量管理方式較為單一。目前，部分企業(yè)在開展現(xiàn)金流量管理時(shí)主要是采用事后分析的方式，未能在事前進(jìn)行管理風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)，也未做好事中控制，因此，企業(yè)財(cái)務(wù)管理中現(xiàn)金流量管理的作用未能有效發(fā)揮。

三、企業(yè)財(cái)務(wù)管理中現(xiàn)金流量管理的重要性分析

1.有利于財(cái)務(wù)管理工作的優(yōu)化。在企業(yè)財(cái)務(wù)管理當(dāng)中，現(xiàn)金流量管理是極為重要的管理環(huán)節(jié)，現(xiàn)金流量預(yù)算是現(xiàn)金流量管理的主要方式，并且其與企業(yè)的其他預(yù)算工作的開展相互關(guān)聯(lián)與影響，可為企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的開展，資金的合理配置提供依據(jù)，也可實(shí)現(xiàn)對(duì)貨幣資金的有效控制。合理進(jìn)行現(xiàn)金流量預(yù)算的預(yù)測(cè)與分析，可對(duì)企業(yè)的現(xiàn)金流量的流動(dòng)時(shí)間進(jìn)行妥善部署，也可加強(qiáng)對(duì)流動(dòng)數(shù)量的控制，進(jìn)而為企業(yè)投融資決策的制定提供可靠的信息支持。

2.是企業(yè)價(jià)值評(píng)估的重要指標(biāo)。企業(yè)價(jià)值是判斷企業(yè)盈利能力的重要指標(biāo)，采用現(xiàn)金流量折現(xiàn)的方式可合理進(jìn)行企業(yè)價(jià)值評(píng)估。應(yīng)以科學(xué)發(fā)展的眼光進(jìn)行企業(yè)價(jià)值的評(píng)估，并基于資產(chǎn)負(fù)債表及資產(chǎn)損益表而進(jìn)行現(xiàn)金流量的處理，并要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整進(jìn)行深入的了解，進(jìn)而對(duì)企業(yè)不同管理時(shí)期的現(xiàn)金流進(jìn)行科學(xué)的對(duì)比與分析。

3.可真實(shí)反映企業(yè)的經(jīng)營情況。現(xiàn)金流量的核算主要是采用企業(yè)財(cái)務(wù)收集實(shí)現(xiàn)制進(jìn)行的，因此，企業(yè)財(cái)務(wù)政策發(fā)生變化時(shí)，企業(yè)現(xiàn)金流量會(huì)發(fā)生一定的變化。采用現(xiàn)金流量進(jìn)行企業(yè)價(jià)值的評(píng)價(jià)，可顯著提升評(píng)價(jià)結(jié)果的準(zhǔn)確性與科學(xué)性，可據(jù)此了解企業(yè)的真實(shí)經(jīng)營情況。

4.實(shí)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效防范。通過分析企業(yè)的現(xiàn)金流量可對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效預(yù)測(cè)，如果企業(yè)現(xiàn)金流量的循環(huán)存在問題，會(huì)導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問題的發(fā)生。因此，在企業(yè)經(jīng)營與投資管理過程中，企業(yè)應(yīng)對(duì)現(xiàn)金流的周轉(zhuǎn)情況進(jìn)行合理分析，科學(xué)判斷企業(yè)資金流通中的風(fēng)險(xiǎn)以及債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而制定出有效的風(fēng)險(xiǎn)防控措施以實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問題的有效化解。

四、企業(yè)現(xiàn)金流量有效管理的保障措施

1. 提升企業(yè)的管理意識(shí)。企業(yè)發(fā)展之初，企業(yè)不具備良好的融資條件，主要是由股東投資而進(jìn)行設(shè)備的采購及固定資產(chǎn)的建設(shè)。企業(yè)逐步發(fā)展之后，企業(yè)的盈利能力進(jìn)一步提升，業(yè)務(wù)范圍逐步擴(kuò)大，現(xiàn)金流量管理要求也更為嚴(yán)格。因此，企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員應(yīng)提高對(duì)資金安全的重視程度，建立現(xiàn)金管理意識(shí)。首先，企業(yè)應(yīng)與供應(yīng)商建立合作關(guān)系，構(gòu)建良好的信用體系，獲取供應(yīng)商給予的更多優(yōu)惠，可在物資采購質(zhì)量得以保證的前提下實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金流出的有效降低。同時(shí)，企業(yè)應(yīng)對(duì)業(yè)務(wù)部門的現(xiàn)金流量管理意識(shí)進(jìn)行提升，采用多種營銷及宣傳方式對(duì)企業(yè)的產(chǎn)品質(zhì)量進(jìn)行提升，提升服務(wù)品質(zhì)，提高消費(fèi)者對(duì)企業(yè)產(chǎn)品及服務(wù)的滿意度，進(jìn)而有效提升銷售量，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金流入量的有效增加。

2.實(shí)現(xiàn)組織機(jī)構(gòu)的合理優(yōu)化。生產(chǎn)經(jīng)營管理活動(dòng)開展過程中，部分企業(yè)對(duì)利潤(rùn)表的關(guān)注度較高，而未意識(shí)到資產(chǎn)負(fù)債表及現(xiàn)金流量表的重要性，致使其銷售收入雖持續(xù)增長(zhǎng)，但因其資產(chǎn)規(guī)模也逐步擴(kuò)大，企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)出現(xiàn)了問題，甚至?xí)霈F(xiàn)資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。正是由于銷售收入與資金流入出現(xiàn)了不平衡，使企業(yè)存在較高的應(yīng)用賬款，或是存在大量壞賬。基于此，企業(yè)應(yīng)優(yōu)化組織結(jié)構(gòu)，建立全面預(yù)算管理部門，以企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者為核心，在各個(gè)部門負(fù)責(zé)人的參與下，定期開展全面預(yù)算工作，并對(duì)全面預(yù)算結(jié)果進(jìn)行嚴(yán)格的審核，對(duì)各部門的職責(zé)及義務(wù)進(jìn)行明確，進(jìn)而有效提升全面預(yù)算編制的質(zhì)量。同時(shí)，還應(yīng)于各季度末對(duì)全面預(yù)算執(zhí)行情況進(jìn)行考核與評(píng)價(jià)，結(jié)合公司績(jī)效考核情況對(duì)預(yù)算超出部分進(jìn)行合理的分析與調(diào)整，可采用動(dòng)態(tài)化調(diào)節(jié)的方式對(duì)下季度的資金預(yù)算進(jìn)行相應(yīng)的降低，進(jìn)而從整體上進(jìn)行資金平衡度的掌握，確保全面預(yù)算價(jià)值的有效展現(xiàn)。

3.保持企業(yè)經(jīng)營資金的收支平衡。為了提高企業(yè)價(jià)值，企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)現(xiàn)金流量管理工作，合理進(jìn)行戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃的制定，確保在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營過程中現(xiàn)金流的作用可有效展現(xiàn)。現(xiàn)階段，部分企業(yè)面臨著長(zhǎng)期負(fù)債經(jīng)營的狀況，不具備較高的變現(xiàn)能力，由于資產(chǎn)負(fù)債率較高，因此極易引發(fā)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問題。因此，為了提高企業(yè)的現(xiàn)金收益，企業(yè)應(yīng)立足于當(dāng)前的發(fā)展實(shí)際，結(jié)合市場(chǎng)經(jīng)營環(huán)境，保障資金的有效流動(dòng)，對(duì)不良資產(chǎn)進(jìn)行降低，實(shí)現(xiàn)應(yīng)收賬款的快速回收，使存貨快速轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，提高企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性盤活企業(yè)資金，避免企業(yè)的經(jīng)營與發(fā)展出現(xiàn)危機(jī)。

結(jié)語：為了保障現(xiàn)金流量管理工作的高效開展，企業(yè)應(yīng)結(jié)合市場(chǎng)發(fā)展規(guī)律，明確企業(yè)的經(jīng)營管理需求。同時(shí)，還應(yīng)明確財(cái)務(wù)管理中現(xiàn)金流量管理的重要價(jià)值，立足于當(dāng)前的發(fā)展實(shí)際，合理進(jìn)行現(xiàn)金流量管理措施的應(yīng)用，以此實(shí)現(xiàn)資金的有效利用，有效提升現(xiàn)金流量管理效果，進(jìn)而推動(dòng)企業(yè)的穩(wěn)定與可持續(xù)發(fā)展。