中國(guó)的硬核技術(shù)之路

審視中國(guó)與世界的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系如何演變時(shí)，技術(shù)可謂其中的核心關(guān)注點(diǎn)。鑒于高科技行業(yè)的復(fù)雜度極高，技術(shù)價(jià)值鏈天然便具備全球化特征。時(shí)至今日，中國(guó)已在全球技術(shù)價(jià)值鏈上占據(jù)了重要地位，為全球供應(yīng)90%的個(gè)人電腦、90% 的手機(jī)和70%的電視機(jī)。

對(duì)于某些技術(shù)行業(yè)而言，若想達(dá)到全球化規(guī)模，也許需要10～20年的發(fā)展時(shí)間。這也正是某些國(guó)家和地區(qū)成功挺進(jìn)技術(shù)價(jià)值鏈上游、躍居全球行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者耗費(fèi)的時(shí)間。第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束后，日本汽車(chē)廠商憑借低端基礎(chǔ)性技術(shù)于1953 年恢復(fù)了乘用車(chē)生產(chǎn)，又開(kāi)始推動(dòng)汽車(chē)行業(yè)向技術(shù)價(jià)值鏈上游挺進(jìn)，于 1967 年躍居全球第二大汽車(chē)生產(chǎn)國(guó)。

韓國(guó)的企業(yè)集團(tuán)最初只為本土市場(chǎng)生產(chǎn)存儲(chǔ)芯片，卻在短短15年間躍居全球第一大存儲(chǔ)芯片生產(chǎn)國(guó)，占據(jù)全球 40%的市場(chǎng)份額。以色列在20世紀(jì)90年代確定了生命科學(xué)技術(shù)的戰(zhàn)略發(fā)展方向，到 2012年，該國(guó)在醫(yī)療設(shè)備領(lǐng)域的人均專(zhuān)利數(shù)量已達(dá)到全球第一。

全球各國(guó)的經(jīng)驗(yàn)均表明，一個(gè)國(guó)家若想提高其在技術(shù)價(jià)值鏈的地位并獲取更多價(jià)值，必須具備四大要素：1）大規(guī)模投入資金;2）擁有獲取技術(shù)和知識(shí)的渠道;3）進(jìn)入龐大的市場(chǎng);4）推行鼓勵(lì)競(jìng)爭(zhēng)和創(chuàng)新的有效制度。

幾乎在所有的技術(shù)價(jià)值鏈中，中國(guó)在第一個(gè)（投資規(guī)模）和第三個(gè)（市場(chǎng)）要素上都擁有極大優(yōu)勢(shì)。中國(guó)不但有能力提供充沛的科研資金，也擁有足夠的市場(chǎng)空間來(lái)推動(dòng)技術(shù)的商業(yè)化。例如，中國(guó)擁有龐大的網(wǎng)民群體，有利于數(shù)字企業(yè)反復(fù)試水，并迅速實(shí)現(xiàn)規(guī)模效應(yīng);中國(guó)消費(fèi)者也渴望擁抱新技術(shù)，這一點(diǎn)早已體現(xiàn)在移動(dòng)支付、共享出行以及共享單車(chē)等領(lǐng)域的爆發(fā)式增長(zhǎng)當(dāng)中。

因此，中國(guó)向價(jià)值鏈上游挺進(jìn)的關(guān)鍵點(diǎn)，就落在了另外兩個(gè)要素上：積極開(kāi)發(fā)和收購(gòu)核心知識(shí)技術(shù)（第二個(gè)要素）;以及設(shè)計(jì)一套行之有效的制度，以確保其生態(tài)系統(tǒng)具備足夠的競(jìng)爭(zhēng)活力來(lái)促進(jìn)創(chuàng)新（第四個(gè)要素）。參與全球價(jià)值鏈有助于中國(guó)在這兩個(gè)要素上取得持續(xù)進(jìn)步。（圖1）

圖1. 中國(guó)的科技廠商已在關(guān)鍵子領(lǐng)域獲得了可觀的市場(chǎng)份額，但仍然依賴全球價(jià)值鏈提供輸入品

1 基于2018年或最新可用數(shù)據(jù)。 2 通過(guò)對(duì)比國(guó)內(nèi)和進(jìn)口軟件的開(kāi)發(fā)成本而計(jì)算得出。 3 用于云存儲(chǔ)的服務(wù)器。 4 僅包含工業(yè)機(jī)器人。 5 受可用數(shù)據(jù)的限制，在此假設(shè)中國(guó)和世界其他國(guó)家的市場(chǎng)份額相等。資料來(lái)源：年報(bào);文獻(xiàn)檢索;麥肯錫全球研究院分析

針對(duì)電動(dòng)汽車(chē)、機(jī)器人、半導(dǎo)體這三大技術(shù)領(lǐng)域展開(kāi)分析，借此審視中國(guó)本土的技術(shù)發(fā)展水平，以及與全球價(jià)值鏈的融合程度。

電動(dòng)汽車(chē)：發(fā)展繁榮，全球整合?

中國(guó)的電動(dòng)汽車(chē)市場(chǎng)已經(jīng)得到顯著開(kāi)發(fā)，2018 年國(guó)內(nèi)電動(dòng)汽車(chē)總產(chǎn)量超過(guò) 100 萬(wàn)輛，而 2013年時(shí)僅22978 輛——年均增速高達(dá)116%。根據(jù)IHS Markit的統(tǒng)計(jì)，中國(guó)已成為全球最大的電動(dòng)汽車(chē)市場(chǎng)。在純電動(dòng)汽車(chē)領(lǐng)域，排名前9位的中國(guó)OEM廠商占據(jù)本土市場(chǎng)逾 75% 的份額。國(guó)產(chǎn)電動(dòng)汽車(chē)的關(guān)鍵零部件（包括電池和動(dòng)力總成）也主要由本土廠商供應(yīng)，合計(jì)約占總成本的 60%。

這并不意味著中國(guó)的電動(dòng)汽車(chē)價(jià)值鏈全部實(shí)現(xiàn)了本土化。中國(guó)仍然需要外國(guó)企業(yè)提供的關(guān)鍵零部件，包括微控制器和基于絕緣柵雙極晶體管的電源模塊。（圖2）另外，中國(guó)生產(chǎn)的電池性能與全球頂尖產(chǎn)品相比也存在一定差距。中國(guó)頂尖廠商生產(chǎn)的電池在能量密度上要比日本和韓國(guó)頂尖企業(yè)的產(chǎn)品低 30%～40%，由此將影響電動(dòng)汽車(chē)的性能。中國(guó)頂尖電動(dòng)汽車(chē)品牌的續(xù)航里程比美國(guó)頂尖品牌短40%左右。

圖2. 中國(guó)仍然需要從外國(guó)進(jìn)口電動(dòng)汽車(chē)的某些關(guān)鍵零部件

1 基于三款熱門(mén)純電動(dòng)車(chē)型。2 與中國(guó)合作伙伴建立的合資企業(yè)。注： 由于四舍五入， 數(shù)字總和可能不等于 100%。資料來(lái)源：深圳高工產(chǎn)業(yè)研究所;文獻(xiàn)檢索;麥肯錫全球研究院分析

中國(guó)電動(dòng)汽車(chē)行業(yè)迅猛增長(zhǎng)的背后是驚人的資金投入（即前文述及的四大要素中的第一個(gè)），而政府的支持也有助于創(chuàng)造巨大的市場(chǎng)（也即第三個(gè)要素）。2017年，中國(guó)政府在電動(dòng)汽車(chē)和混動(dòng)汽車(chē)領(lǐng)域投入了10億美元資金。中國(guó)對(duì)中型車(chē)的貨幣補(bǔ)貼達(dá)到總售價(jià)的23%（低于丹麥的49%和挪威的45%，但高于美國(guó)的18%、德國(guó)的13% 和日本的10%）。

為了支持電動(dòng)汽車(chē)行業(yè)的發(fā)展，中國(guó)增加了基礎(chǔ)建設(shè)方面的投資：境內(nèi)的私人充電樁從2010 年 76個(gè)增加到2017年的6900個(gè)——復(fù)合年增長(zhǎng)率高達(dá)190%。2010-2017年，中國(guó)境內(nèi)的公共充電樁從1122 個(gè)飆升到23 萬(wàn)個(gè)，復(fù)合年增長(zhǎng)率超過(guò)200%。

中國(guó)政府也成了電動(dòng)汽車(chē)的大客戶。2011-2016 年間，中國(guó)的電動(dòng)公交車(chē)銷(xiāo)量從1000輛飛速增長(zhǎng)到11.6萬(wàn)輛。中國(guó)政府將深圳作為純電動(dòng)公交的試點(diǎn)城市，這也是目前全球唯一一座完全采用電動(dòng)公交車(chē)的城市。從2013年起，中國(guó)政府每年為深圳的每輛電動(dòng)公交車(chē)提供7.2萬(wàn)美元補(bǔ)貼。自此以后，該市的 1.6 萬(wàn)輛電動(dòng)公交車(chē)一年花費(fèi)政府逾10億美元。

中國(guó)政府也在通過(guò)監(jiān)管手段促進(jìn)行業(yè)發(fā)展。舉例而言，2017年，政府在全國(guó)面向新能源汽車(chē)推出綠色牌照，車(chē)主可享受優(yōu)惠政策。到2025年，中國(guó)政府希望插電混動(dòng)或純電動(dòng)汽車(chē)的年銷(xiāo)量可達(dá)到700萬(wàn)輛。此外，中國(guó)顯然正在實(shí)施一項(xiàng)以最終停產(chǎn)燃油汽車(chē)為目標(biāo)的長(zhǎng)期規(guī)劃。一項(xiàng)于2019年生效的電動(dòng)汽車(chē)新政為汽車(chē)廠商設(shè)立強(qiáng)制性的電動(dòng)汽車(chē)生產(chǎn)配額。在這些政策的激勵(lì)下，中國(guó)的電動(dòng)汽車(chē)市場(chǎng)有望延續(xù)目前的高增長(zhǎng)勢(shì)頭。

有證據(jù)顯示，并非所有的干預(yù)措施都能取得預(yù)期成效。雖然近年來(lái)中國(guó)的充電樁數(shù)量大幅增長(zhǎng)，但據(jù)估算其使用率卻只有15%。技術(shù)品質(zhì)較低（導(dǎo)致充電時(shí)間較長(zhǎng)）和行業(yè)協(xié)調(diào)不足等因素都妨礙了公共充電樁的使用率。當(dāng)然，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)標(biāo)準(zhǔn)化不足的現(xiàn)狀也對(duì)電動(dòng)汽車(chē)的安全性和成本效率造成了負(fù)面影響。一項(xiàng)研究估計(jì)，僅在 2018年，中國(guó)便不得不因此報(bào)廢了 17 萬(wàn)噸失效的電動(dòng)汽車(chē)電池。

中國(guó)目前逐步開(kāi)始向外企開(kāi)放龐大的電動(dòng)汽車(chē)行業(yè)，并宣布了多項(xiàng)規(guī)劃，旨在提升國(guó)內(nèi)電動(dòng)汽車(chē)行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力。這將為企業(yè)帶來(lái)可觀的機(jī)遇。2013-2017年間，中國(guó)占全球電動(dòng)汽車(chē)銷(xiāo)量增長(zhǎng)的75%。由此觀之，中國(guó)有望成為跨國(guó)車(chē)企的全球增長(zhǎng)引擎。中國(guó)目前不僅是全球第一大電動(dòng)汽車(chē)市場(chǎng)，其預(yù)期增速也在全球首屈一指。

只有在中國(guó)生產(chǎn)的汽車(chē)（包括中外合資企業(yè)在華生產(chǎn)的汽車(chē)）才能享受政府補(bǔ)貼。同時(shí)，中國(guó)政府也計(jì)劃逐步放松合資要求，可能會(huì)允許外資企業(yè)在華建立全資子公司。該舉措已經(jīng)促使某些國(guó)際OEM廠商宣布與中國(guó)本土品牌組建新的合資企業(yè)，并通過(guò)擴(kuò)大現(xiàn)有合資企業(yè)的規(guī)模來(lái)合作生產(chǎn)電動(dòng)汽車(chē)。特斯拉上海超級(jí)工廠已于 2019 年末投產(chǎn)。自2017年以來(lái)，福特已經(jīng)與中國(guó)本土車(chē)企眾泰聯(lián)合組建了兩家合資企業(yè)，計(jì)劃共同開(kāi)發(fā)“平價(jià)”電動(dòng)汽車(chē)，并為中國(guó)各大城市提供網(wǎng)約車(chē)解決方案。

雖然這一系列為外資“松綁”的措施頗受好評(píng)，但外國(guó)車(chē)企在華經(jīng)營(yíng)的障礙仍然有待進(jìn)一步消除。雖然一些外國(guó)OEM廠商已宣布，將在監(jiān)管要求調(diào)整之后增持現(xiàn)有合資企業(yè)的股份，但合資企業(yè)的解散流程仍有待在運(yùn)營(yíng)層面上與國(guó)內(nèi)合作方及監(jiān)管機(jī)構(gòu)展開(kāi)細(xì)致協(xié)調(diào)。此外，還有一些要求和規(guī)定，也讓有計(jì)劃在華大規(guī)模投建電動(dòng)汽車(chē)工廠的外國(guó)企業(yè)有所顧慮，例如國(guó)內(nèi)的碳信用體系。

機(jī)器人：嶄露頭角，未達(dá)頂尖

根據(jù)國(guó)際機(jī)器人聯(lián)盟的統(tǒng)計(jì)，中國(guó)是全球第一大機(jī)器人市場(chǎng)，占據(jù) 2017 年全球工業(yè)機(jī)器人總銷(xiāo)量的36%。整體來(lái)看，雖然中國(guó)本土企業(yè)已逐步取得進(jìn)展，但全球機(jī)器人及零部件制造業(yè)的大部分市場(chǎng)份額仍由外國(guó)企業(yè)掌控。不過(guò)，由于中國(guó)本土制造業(yè)規(guī)模龐大，工業(yè)機(jī)器人領(lǐng)域尚有可觀需求亟待滿足，而且中國(guó)消費(fèi)者對(duì)服務(wù)型機(jī)器人的需求也在增長(zhǎng)，因此中國(guó)企業(yè)已經(jīng)開(kāi)始從中受益。

中國(guó)也是全球工業(yè)機(jī)器人領(lǐng)域的第一大采購(gòu)國(guó)，2017年占到全球訂單總量的 36%，高于 2013年的21%。中國(guó)OEM廠商占國(guó)內(nèi)總銷(xiāo)量的比例已經(jīng)從2013年的25%增加到2017年的45%左右（如果除去庫(kù)卡機(jī)器人公司的份額，該比例則為31%）。

在規(guī)模較小、復(fù)雜度較低的應(yīng)用領(lǐng)域，中國(guó)企業(yè)的進(jìn)步最為顯著。在國(guó)內(nèi)的工業(yè)機(jī)器人市場(chǎng)中，本土OEM廠商是焊接和測(cè)量機(jī)器人領(lǐng)域的重要參與者，在點(diǎn)膠、堆垛、塑料成型以及金屬鑄造機(jī)器人領(lǐng)域更擁有50%以上的份額。這些機(jī)器人應(yīng)用市場(chǎng)的規(guī)模通常很小（年銷(xiāo)量不足兩萬(wàn)臺(tái)），出口需求很有限;而且復(fù)雜度較低，最多只能取代一個(gè)工業(yè)化全職人力工時(shí)崗位。

中國(guó)供應(yīng)商在材料處理（市場(chǎng)份額 8%）、焊接（10%）和裝配機(jī)器人（11%）這三個(gè)本土市場(chǎng)中規(guī)模尚小，無(wú)論在全球還是中國(guó)本土市場(chǎng)，這都是三個(gè)最大的應(yīng)用領(lǐng)域。這些市場(chǎng)需要的也是最復(fù)雜的機(jī)器人，可以取代多達(dá)三個(gè)工業(yè)化全職人力工時(shí)崗位。

在服務(wù)機(jī)器人領(lǐng)域，中國(guó)與其他各國(guó)一樣，也面臨著快速增長(zhǎng)的市場(chǎng)需求。中國(guó)的電商包裹總量比美國(guó)多50%，餐廳數(shù)量是美國(guó)的13倍，老年人口是美國(guó)的3倍——而電商、餐飲和老年居民都是服務(wù)機(jī)器人的重要目標(biāo)市場(chǎng)。自動(dòng)導(dǎo)引車(chē)（AGV）是服務(wù)機(jī)器人最大的應(yīng)用領(lǐng)域之一，中國(guó)本土企業(yè)主宰了國(guó)內(nèi)的自動(dòng)導(dǎo)引車(chē)市場(chǎng)，占據(jù)約 90%的市場(chǎng)份額。

若要整體實(shí)現(xiàn)價(jià)值鏈本土化，必將面臨重重障礙。雖然中國(guó)更擅長(zhǎng)制造外殼等商品部件，但在典型的工業(yè)機(jī)器人生產(chǎn)領(lǐng)域中，約有70%的成本來(lái)自三個(gè)復(fù)雜的高價(jià)值部件——伺服電機(jī)、減速齒輪和控制系統(tǒng)，這些部件仍然主要由外國(guó)企業(yè)供應(yīng)。

以伺服電機(jī)為例，中國(guó)目前只能制造上一代產(chǎn)品，無(wú)法生產(chǎn)頂尖部件。不過(guò)，匯川技術(shù)等領(lǐng)先的本土企業(yè)依然取得了一些進(jìn)展，如今已斬獲了約 8%的全球市場(chǎng)份額。中國(guó)企業(yè)通過(guò)收購(gòu)（例如德國(guó)庫(kù)卡）在機(jī)器人控制器制造領(lǐng)域獲得了一席之地，但全球最頂尖的企業(yè)仍然來(lái)自德國(guó)和日本。減速齒輪市場(chǎng)目前仍由日本企業(yè)掌控，市場(chǎng)份額約為85%;該領(lǐng)域還沒(méi)有一家大型中國(guó)企業(yè)。

在一定程度上，中國(guó)機(jī)器人技術(shù)的進(jìn)步可歸功于兩個(gè)因素：自動(dòng)化領(lǐng)域獲得了大量投資（第一個(gè)要素）;中國(guó)政府為創(chuàng)造并拓展機(jī)器人市場(chǎng)提供了支持（第三個(gè)要素）。

2014-2017 年間，機(jī)器人相關(guān)項(xiàng)目獲得的融資從 6.98億元人民幣快速增長(zhǎng)到 200 億元人民幣。2015-2018 年，廣東省提供 1500 億美元補(bǔ)貼以提高本地制造商的自動(dòng)化程度。若要發(fā)展自動(dòng)化，大力投資勢(shì)在必行。

中國(guó)擁有的諸多優(yōu)勢(shì)表明其有望成為國(guó)內(nèi)外機(jī)器人行業(yè)的可觀力量，它擁有全球規(guī)模最大的工業(yè)機(jī)器人及服務(wù)型機(jī)器人市場(chǎng)，并向這一領(lǐng)域投入大量資金。中國(guó)政府有意進(jìn)一步推動(dòng)該行業(yè)的本土化。中國(guó)已經(jīng)制定了到2025年的發(fā)展目標(biāo)，包括屆時(shí)讓本土 OEM 廠商斬獲70% 的市場(chǎng)份額，并實(shí)現(xiàn)占機(jī)器人成本70%的零部件均由本土生產(chǎn)。

不過(guò)，中國(guó)也不妨超越機(jī)器人制造這一領(lǐng)域，根據(jù)性能表現(xiàn)靈活選擇國(guó)內(nèi)外企業(yè)的設(shè)備，專(zhuān)注發(fā)展有競(jìng)爭(zhēng)力的解決方案，以獲得更可觀的回報(bào)。（圖3）

圖3. 中國(guó)內(nèi)地在全球半導(dǎo)體價(jià)值鏈中占據(jù)的市場(chǎng)份額相對(duì)較少2017年各地區(qū)半導(dǎo)體市場(chǎng)比較（總部所在地）

1 半導(dǎo)體晶圓制造設(shè)備。注釋?zhuān)河捎谒纳嵛迦耄蛘咭驗(yàn)槠渌貐^(qū)的消費(fèi)并未包含在內(nèi)，數(shù)字總和可能不等于 100%。資料來(lái)源：IHS Markit ;Gartner ;IC Insights ;麥肯錫半導(dǎo)體實(shí)踐;麥肯錫全球研究院分析

舉例而言，中國(guó)制造業(yè)的總營(yíng)收在2017年再創(chuàng)新高，達(dá)到17萬(wàn)億美元，如果以最頂尖的技術(shù)全面推動(dòng)該行業(yè)的數(shù)字化，那么潛在收益理應(yīng)高于工業(yè)機(jī)器人市場(chǎng)（總營(yíng)收為45億美元）的本地化潛力。我們發(fā)現(xiàn)，智能制造領(lǐng)域的高端機(jī)器人可將勞動(dòng)效率提升20%～50%。隨著機(jī)器人制造業(yè)的全球競(jìng)爭(zhēng)日益激烈，價(jià)值焦點(diǎn)正從機(jī)械產(chǎn)品轉(zhuǎn)向軟件和服務(wù)。與國(guó)際伙伴合作獲取尖端技術(shù)和技能，有助于中國(guó)獲取這種潛在收益。

如果中國(guó)能進(jìn)一步融入全球機(jī)器人價(jià)值鏈，將對(duì)其他國(guó)家和地區(qū)的企業(yè)大有裨益。2012-2017年間，全球工業(yè)機(jī)器人52%的需求增量來(lái)自中國(guó)市場(chǎng)。此外，中國(guó)驚人的市場(chǎng)規(guī)模也為機(jī)器人產(chǎn)業(yè)提供了獨(dú)特的實(shí)驗(yàn)和創(chuàng)新環(huán)境。中國(guó)本土制造業(yè)的龐大規(guī)模，不斷上升的勞動(dòng)力成本，以及人口老齡化趨勢(shì)，都是自動(dòng)化程度必然提高的原因，由此也將創(chuàng)造出一個(gè)成熟的實(shí)驗(yàn)環(huán)境。亞洲等地區(qū)的新興市場(chǎng)邁向自動(dòng)化之際，也將受益于中國(guó)的技術(shù)創(chuàng)新。

半導(dǎo)體：高度依賴，機(jī)遇已來(lái)?

早在 20 年前，中國(guó)政府就將半導(dǎo)體列為了戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)。該產(chǎn)業(yè)隨即獲得了巨額投資（第一個(gè)要素），中國(guó)也逐漸發(fā)展成全球最大的半導(dǎo)體市場(chǎng)（第三個(gè)要素），這些都有賴于個(gè)人電腦、智能手機(jī)、智能電視、電動(dòng)汽車(chē)、機(jī)器人等下游領(lǐng)域的巨大需求。中國(guó)政府在 2010年將新一代信息技術(shù)列為七大支柱產(chǎn)業(yè)之一。

2014年，中國(guó)為戰(zhàn)略性集成電路產(chǎn)業(yè)融資220億美元，2018年又宣布設(shè)立另一只規(guī)模約470億美元的投資基金。中國(guó)目前的半導(dǎo)體消費(fèi)占全球總額的比例高達(dá)45%。

盡管采取上述種種措施，但中國(guó)本土半導(dǎo)體行業(yè)的發(fā)展仍舊不溫不火。2018 年，中國(guó)的集成電路進(jìn)口額高達(dá) 3130 億美元，甚至高于 2390 億美元的原油進(jìn)口額。

雖然中國(guó)在全球集成設(shè)備制造和裝備市場(chǎng)中無(wú)甚地位，在無(wú)晶圓制造和晶圓代工領(lǐng)域卻取得了一定進(jìn)展：2013-2017 年間，無(wú)晶圓制造的全球市場(chǎng)份額從 11%增長(zhǎng)到15%，晶圓代工的市場(chǎng)份額則從2013年的9 %略降至8 % 。在余下的所有半導(dǎo)體生產(chǎn)領(lǐng)域，中國(guó)的市場(chǎng)份額都落后于發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體。中國(guó)政府已宣布實(shí)施多項(xiàng)旨在擴(kuò)大國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體供應(yīng)的計(jì)劃，其目標(biāo)是提升國(guó)內(nèi)芯片產(chǎn)值，到2030 年突破 3050 億美元（2016 年為 650 億美元），并服務(wù)于80%的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)（2016 年為 33%）。

不過(guò)，這種相對(duì)緩慢的產(chǎn)業(yè)發(fā)展原本也在預(yù)料之中。因?yàn)樵擃I(lǐng)域技術(shù)壁壘極高，沒(méi)有任何一個(gè)國(guó)家能完全實(shí)現(xiàn)半導(dǎo)體價(jià)值鏈本土化，形成國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的自給自足。

不妨與液晶面板產(chǎn)業(yè)做一個(gè)對(duì)比：液晶面板的制造工序約為 11 個(gè)，而半導(dǎo)體在 6～8 周的生產(chǎn)周期內(nèi)卻有多達(dá)1200 個(gè)工序。此外，隨著制造技術(shù)不斷進(jìn)步，生產(chǎn)流程的復(fù)雜度以及由此而來(lái)的投資需求都呈指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)，進(jìn)一步推升落后國(guó)家追趕的難度和成本。

以晶圓代工為例，生產(chǎn)一個(gè)20 納米芯片需要約500個(gè)步驟，但若是7納米芯片，則需要 1500個(gè)步驟。同樣，以 32納米技術(shù)生產(chǎn) 1000片晶圓，需要花費(fèi)5億美元，但若使用7納米技術(shù)，則需要花費(fèi)20億美元。

即便如此，中國(guó)仍然在一些落后技術(shù)領(lǐng)域奠定了一定市場(chǎng)地位。其本土芯片工廠在 65 納米半導(dǎo)體領(lǐng)域占據(jù)全球市場(chǎng)19% 的份額，在45納米半導(dǎo)體領(lǐng)域占據(jù)12%的份額。這些技術(shù)在終端消費(fèi)電子產(chǎn)品市場(chǎng)中均有一定應(yīng)用空間。

除了技術(shù)壁壘之外，也有跡象表明，中國(guó)政府此前為半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的本土化付出的努力是相對(duì)低效的。雖然政府投入了大量資金，但有時(shí)卻錯(cuò)誤地分配給了技術(shù)前景不佳的企業(yè)。

有報(bào)告估計(jì)，中國(guó)新上馬的晶圓項(xiàng)目約有50%將以失敗告終。由于半導(dǎo)體行業(yè)很大一部分投資來(lái)自省級(jí)基金，往往形成資本過(guò)剩的局面，引發(fā)對(duì)半導(dǎo)體人才的爭(zhēng)奪，而這些人才在中國(guó)很稀缺。據(jù)估計(jì)，中國(guó)的半導(dǎo)體人才缺口超過(guò)40萬(wàn)人。最后，中國(guó)采用的是低集中度投資模式，基金分散于不同的省份和企業(yè)當(dāng)中，所以往往收效欠佳。研究顯示，半導(dǎo)體研發(fā)一旦分散，效率將損失10%以上。

中國(guó)繼續(xù)發(fā)展的機(jī)會(huì)在于：從低端起步，逐漸向高端挺進(jìn)。積極融入全球價(jià)值鏈可加速這一進(jìn) 程，尤其有利于更好地獲取知識(shí)和技術(shù)（第二個(gè)要素）。關(guān)鍵在于如何最新技術(shù)，但這方面可能存在一些困難。中國(guó)企業(yè)希望通過(guò)并購(gòu)交易獲取國(guó)外半導(dǎo)體技術(shù)，但往往無(wú)法如愿;而國(guó)外領(lǐng)先的半導(dǎo)體企業(yè)為了防止知識(shí)產(chǎn)權(quán)泄露，往往不愿把最頂尖的研發(fā)中心和制造業(yè)務(wù)遷往中國(guó)。國(guó)的芯片和設(shè)備出口也因?yàn)樯婕皣?guó)家安全而受到密切審查。

中國(guó)融入全球半導(dǎo)體價(jià)值鏈的另一個(gè)途徑是開(kāi)展技術(shù)創(chuàng)新。隨著硅基半導(dǎo)體芯片逐漸逼近“摩爾定律”預(yù)測(cè)的理論極限，業(yè)界需要為下一代半導(dǎo)體開(kāi)發(fā)新的解決方案。

目前，全球半導(dǎo)體企業(yè)正在測(cè)試石墨烯和氮化鎵等新材料，希望找到替代硅的可行材料。業(yè)界也在開(kāi)發(fā) 3D 集成電路，以解決2D芯片連接效率不高的問(wèn)題。光電子也被視作一種低能耗的數(shù)據(jù)傳輸方案，可以用于機(jī)器學(xué)習(xí)等領(lǐng)域。這些都是全球合作的潛在機(jī)遇，而創(chuàng)造新一代技術(shù)解決方案需要深化全球整合和人才流動(dòng)。

遵循全球化標(biāo)準(zhǔn)可以促進(jìn)資本和知識(shí)流入中國(guó)。據(jù)高德納咨詢（Gartner）統(tǒng)計(jì)，2019-2022年間，中國(guó)有望投入630億美元建設(shè)晶圓產(chǎn)能（約占全球總投資額的 24%）。但需要指出的是，目前中國(guó)政府宣布的晶圓產(chǎn)能新增投資中，可能有近一半來(lái)自中國(guó)內(nèi)地之外的企業(yè)。加強(qiáng)知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)力度，有助于鼓勵(lì)國(guó)外跨國(guó)企業(yè)在中國(guó)設(shè)立更多頂尖生產(chǎn)設(shè)施和研發(fā)中心，而不只是在中國(guó)生產(chǎn)落后的產(chǎn)品。

結(jié)構(gòu)改革將帶來(lái)更大的競(jìng)爭(zhēng)壓力，而鼓勵(lì)私營(yíng)企業(yè)積極參與也有助于創(chuàng)造一套行之有效的制度（第四個(gè)要素）。我們注意到，阿里巴巴和騰訊等中國(guó)大型科技企業(yè)正在開(kāi)發(fā)自己的人工智能芯片。

中國(guó)不但是數(shù)字技術(shù)的全球參與者，也是全球領(lǐng)先的人工智能應(yīng)用大國(guó)。但無(wú)論在國(guó)內(nèi)還是全球市場(chǎng)，中國(guó)企業(yè)在不同細(xì)分市場(chǎng)中占據(jù)的份額存在較大差異。向技術(shù)價(jià)值鏈上游挺進(jìn)需要具備四大要素，中國(guó)在其中兩個(gè)要素中占據(jù)優(yōu)勢(shì)，在另外兩個(gè)要素中卻存在劣勢(shì)。究竟應(yīng)該追求本土化，還是積極融入全球技術(shù)鏈？中國(guó)需要做出抉擇，而相關(guān)企業(yè)也會(huì)為滿足中國(guó)整體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展提供有競(jìng)爭(zhēng)力的解決方案。

本文節(jié)選自麥肯錫全球研究院報(bào)告《中國(guó)與世界：理解變化中的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系》， 經(jīng)授權(quán)刊載。