用制度保障長三角區(qū)域信貸一體化

范從來 林鍵

實現(xiàn)長三角區(qū)域經(jīng)濟(jì)一體化，金融一體化是前提和推動力，信貸一體化則是金融一體化的關(guān)鍵突破口。目前，上海作為金融中心已奠定了長三角區(qū)域信貸一體化的現(xiàn)實基礎(chǔ)。未來，應(yīng)進(jìn)一步深化制度改革，通過搭建信貸一體化的有效載體、創(chuàng)新和延伸信貸一體化的多維產(chǎn)品鏈、打造信用長三角的優(yōu)勢品牌、建立跨區(qū)域功能性協(xié)同監(jiān)管的新機(jī)制等方式，推動信貸資源在長三角區(qū)域內(nèi)的高效率流動，為長三角區(qū)域一體化下的經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展提供強大的金融支持。

現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中，金融發(fā)揮資源配置的媒介作用，如果金融不能一體化發(fā)展，勢必使產(chǎn)品市場和勞動力市場的一體化發(fā)展受到影響。在我國，直接融資市場的金融資源相對可以自由流動，而以銀行信貸資源為主導(dǎo)的間接融資市場行政區(qū)特征較為明顯。因此，長三角區(qū)域金融一體化先行的關(guān)鍵是銀行信貸資源在區(qū)域內(nèi)的自由化流動。

然而，在現(xiàn)實條件下，長三角區(qū)域內(nèi)銀行信貸資源自由化流動仍面臨一定的體制機(jī)制障礙。從銀行管理體制上看，總分行制垂直管理模式下，各分行基本處于獨立經(jīng)營的狀態(tài)，導(dǎo)致總分行的管理體制實際上演變?yōu)榉种C(jī)構(gòu)在行政區(qū)內(nèi)畫地為牢，跨地區(qū)辦理業(yè)務(wù)很難，跨省市合作和跨行合作更是困難重重。為此，需從現(xiàn)行制度上深化改革，落實簡政放權(quán)，從而為長三角區(qū)域信貸一體化提供制度保障。

跨區(qū)設(shè)立與重組機(jī)構(gòu)，搭建信貸一體化的有效載體。從銀行實踐看，過去幾年，一些中小銀行由于盲目跨區(qū)域經(jīng)營出現(xiàn)了重大風(fēng)險。因此，自2014年起，監(jiān)管部門逐步加強了中小銀行跨區(qū)域經(jīng)營行為的監(jiān)管，如城市商業(yè)銀行不跨省（區(qū)、市）設(shè)立分支機(jī)構(gòu)、銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)從嚴(yán)把握農(nóng)村商業(yè)銀行在注冊地轄區(qū)外設(shè)立分支機(jī)構(gòu)等。同時，為了引導(dǎo)地方性中小銀行立足本地，扎根服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)，銀保監(jiān)會2018年發(fā)布《關(guān)于規(guī)范銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)異地非持牌機(jī)構(gòu)的指導(dǎo)意見》，中小銀行大量異地非持牌機(jī)構(gòu)被先后清理撤銷。

從長三角區(qū)域內(nèi)地方法人互設(shè)機(jī)構(gòu)的效果來看，信貸資源流動必須先有機(jī)構(gòu)后有業(yè)務(wù)，否則就會產(chǎn)生信息不對稱問題，而解決這個問題的關(guān)鍵是在有業(yè)務(wù)基礎(chǔ)的區(qū)域設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。商業(yè)銀行《市場準(zhǔn)入工作實施細(xì)則》明確，“法人注冊地為直轄市的城市商業(yè)銀行每年可在已設(shè)立異地分行省（區(qū)）選擇金融服務(wù)相對薄弱的地區(qū)下設(shè)1—2家二級分行”，“支持資產(chǎn)規(guī)模較大、資本實力較強、具備并表管理能力的農(nóng)村商業(yè)銀行重點在省內(nèi)、臨近和中西部省份集約化發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行”。這些規(guī)定在關(guān)閉了銀行跨區(qū)域經(jīng)營“一扇門”的同時，還留下了差異化的“一扇窗”。因此，在長三角區(qū)域一體化上升為國家戰(zhàn)略的背景下，金融管理政策也要進(jìn)一步優(yōu)化調(diào)整，根據(jù)不同銀行機(jī)構(gòu)的資本實力、風(fēng)險管理水平等條件，適當(dāng)放寬長三角區(qū)域內(nèi)機(jī)構(gòu)跨區(qū)域設(shè)立的準(zhǔn)入門檻，從而搭建區(qū)域內(nèi)信貸資源自由流動的有效物理載體。比如，鼓勵銀行機(jī)構(gòu)在經(jīng)濟(jì)發(fā)展?jié)摿Υ蠖壳敖鹑诜?wù)資源相對不足的區(qū)縣（縣級市）設(shè)立網(wǎng)點，延伸服務(wù)觸角。

此外，除了允許部分實力較強的銀行機(jī)構(gòu)跨區(qū)域設(shè)立分支機(jī)構(gòu)或?qū)I機(jī)構(gòu)外，針對一些地區(qū)法人銀行機(jī)構(gòu)風(fēng)險突出、資本實力較弱等問題，推動區(qū)域內(nèi)機(jī)構(gòu)戰(zhàn)略重組。如放松“兩參一控”限制，允許長三角資本實力強、管理水平高的機(jī)構(gòu)參股，并購長三角區(qū)域內(nèi)一些資質(zhì)差、資本少的地方性中小機(jī)構(gòu)，進(jìn)而構(gòu)建穩(wěn)健的長三角金融機(jī)構(gòu)體系。

業(yè)務(wù)跨區(qū)域聯(lián)動，創(chuàng)新和延伸信貸一體化的多維產(chǎn)品鏈。盡管商業(yè)銀行可以探索通過互設(shè)機(jī)構(gòu)的形式實現(xiàn)金融資源的區(qū)域內(nèi)流動，但在現(xiàn)有監(jiān)管框架和當(dāng)前宏觀金融形勢下，機(jī)構(gòu)跨區(qū)域經(jīng)營仍然面臨較大約束。因此，鼓勵長三角地區(qū)金融機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)聯(lián)動與產(chǎn)品創(chuàng)新的方式實現(xiàn)跨區(qū)域合作，成為推進(jìn)金融一體化的有效路徑。可發(fā)揮開發(fā)性、政策性金融引領(lǐng)作用，圍繞區(qū)域交通、能源、生態(tài)環(huán)境治理等重點領(lǐng)域、重大事項、重點項目提供咨詢服務(wù)和綜合金融服務(wù)解決方案。設(shè)立長三角投資基金，通過投貸聯(lián)動方式，加大對區(qū)域內(nèi)科創(chuàng)企業(yè)的信貸支持。組建長三角聯(lián)合信用擔(dān)保公司，建立科創(chuàng)企業(yè)貸款增信平臺。加大銀行聯(lián)合授信、銀團(tuán)貸款等金融模式探索應(yīng)用，擴(kuò)大對“一帶一路”建設(shè)、國際產(chǎn)能合作等中長期項目的“組團(tuán)”服務(wù)。加大科技金融創(chuàng)新試點，如無錫地區(qū)銀行業(yè)可借助物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)實現(xiàn)動產(chǎn)萬物互聯(lián)，幫助銀行突破地域限制，發(fā)展動產(chǎn)擔(dān)保融資業(yè)務(wù)。在長三角區(qū)域內(nèi)復(fù)制推廣浙江地區(qū)普惠金融的一系列成功經(jīng)驗和產(chǎn)品模式，在消除地區(qū)貧富差距、落實共享發(fā)展理念上探索形成長三角特色的普惠金融服務(wù)。

整合社會公共信息，打造信用長三角的優(yōu)勢品牌。在充分認(rèn)識信貸一體化帶來收益的同時，也要認(rèn)清其潛在風(fēng)險。事實證明，“遠(yuǎn)離現(xiàn)場”帶來的信息不對稱使異地貸款風(fēng)險高于本地貸款。金融監(jiān)管限制信貸跨區(qū)域流動正是出于對此類風(fēng)險的擔(dān)憂。2019年，銀保監(jiān)會出臺意見規(guī)定，“專注服務(wù)本地，農(nóng)商行需要嚴(yán)格審慎開展綜合化和跨區(qū)域經(jīng)營，原則上機(jī)構(gòu)不出縣（區(qū)）、業(yè)務(wù)不跨縣（區(qū)）”，將要求由“貸款不出縣、資金不出省”提升到“業(yè)務(wù)不跨縣”，對業(yè)務(wù)跨區(qū)域經(jīng)營設(shè)置了更嚴(yán)格的監(jiān)管紅線。

區(qū)域信貸市場的分割使得區(qū)域外銀行不能獲取區(qū)域內(nèi)的完整信息，也無法監(jiān)督區(qū)域內(nèi)信貸資金的使用情況，監(jiān)督成本增加，在市場競爭力上也無法與占據(jù)地理優(yōu)勢的本地銀行競爭。這樣，區(qū)域間的資金流動就會減少。為打破區(qū)域金融資源流動壁壘，要率先構(gòu)建區(qū)域公共信息平臺，打造信用長三角，積極深化國家首個信用區(qū)域合作示范區(qū)建設(shè)，打響“信用長三角”品牌，為區(qū)域經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展?fàn)I造健康環(huán)境。可將蘇州、臺州社會公共信息平臺建設(shè)經(jīng)驗總結(jié)推廣，在長三角區(qū)域內(nèi)建立綜合金融服務(wù)大平臺，整合三省一市的工商、海關(guān)、通信、稅務(wù)、社保等公共信用信息，為實現(xiàn)銀行信用評級一體化建立信息基礎(chǔ)。

打破行政區(qū)劃監(jiān)管，建立起跨區(qū)域功能性協(xié)同監(jiān)管新機(jī)制。金融業(yè)務(wù)的開展，離不開有效的金融監(jiān)管。傳統(tǒng)的金融行政區(qū)劃監(jiān)管，已無法完全適應(yīng)長三角信貸一體化。舉例來說，為了推進(jìn)長三角金融一體化，理應(yīng)鼓勵長三角地區(qū)金融機(jī)構(gòu)通過業(yè)務(wù)聯(lián)動與產(chǎn)品創(chuàng)新的方式實現(xiàn)跨區(qū)域合作，推動銀行聯(lián)合授信、銀團(tuán)貸款等“組團(tuán)”服務(wù)為區(qū)域內(nèi)重大戰(zhàn)略項目建設(shè)提供金融支持。但是，傳統(tǒng)的按行政區(qū)劃進(jìn)行機(jī)構(gòu)監(jiān)管的模式無法適應(yīng)上述跨區(qū)域業(yè)務(wù)的發(fā)展需要。因此，應(yīng)在長三角區(qū)域一體化的總體框架內(nèi)，嵌入長三角金融監(jiān)管聯(lián)席會議機(jī)制，暢通信息共享渠道，推動監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)一體化，減少監(jiān)管摩擦。

繼續(xù)推動2004年發(fā)起的《共建信用長三角宣言》落地實施，推動建立和完善信用區(qū)域性法規(guī)，形成統(tǒng)一的區(qū)域化社會信用體系。加強功能性監(jiān)管，弱化傳統(tǒng)金融行政區(qū)劃監(jiān)管，由管機(jī)構(gòu)為主轉(zhuǎn)向“管機(jī)構(gòu)+管業(yè)務(wù)”并重，強化非現(xiàn)場、現(xiàn)場聯(lián)動監(jiān)管。建立區(qū)域性金融業(yè)聯(lián)合懲戒逃廢債協(xié)同機(jī)制，加大對失信行為的打擊懲戒力度，維護(hù)區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境。探索設(shè)立區(qū)域信用風(fēng)險互保互助基金，對涉及跨省市的大型企業(yè)債務(wù)風(fēng)險共同組建債委會。研究建立長三角區(qū)域性金融風(fēng)險聯(lián)防聯(lián)控機(jī)制，金融風(fēng)險監(jiān)測、金融知識安全宣傳平臺共建共享，提升區(qū)域性金融風(fēng)險防控處置能力。通過以上監(jiān)管合作，可以為長三角區(qū)域信貸一體化提供有效的監(jiān)管環(huán)境，營造區(qū)域金融資源自由流動的安全環(huán)境。

（作者單位：教育部重點研究基地南京大學(xué)長三角經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展研究中心）

責(zé)任編輯：孫秋香