農村金融供給側改革理與路

曠愛萍 王心怡

[提要] 在國內鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略推進與國際不穩(wěn)定因素浮現(xiàn)的特殊階段，“三農”金融改革供給成本高、風險大、體系不健全，農村自身改革阻力大，以及宣傳不到位，導致目前農村金融供給側改革面臨供給總量不充分、不平衡，金融產(chǎn)品與服務創(chuàng)新驅動力不強，金融教育措施不足的問題。最后，提出農村金融供給側改革需通過增加資源投放量、創(chuàng)新金融產(chǎn)品與服務、提升農戶基礎金融素養(yǎng)，優(yōu)化農村金融組織體系，提高未來農業(yè)發(fā)展的先天優(yōu)勢。

關鍵詞：農村金融;供給側;改革;創(chuàng)新

基金項目：廣西文科中心項目：“發(fā)展壯大珠江-西江經(jīng)濟帶農村村級集體經(jīng)濟研究——以廣西為例”（項目編號：ZX2017004）;新社會階層人士參與精準扶貧的路徑研究（項目編號：FW2016022）階段性成果;馬克思主義理論與區(qū)域實踐協(xié)同創(chuàng)新中心資助項目

中圖分類號：F83 文獻標識碼：A

收錄日期：2020年5月11日

一、農村金融供給側改革的實質及其必要性

（一）金融供給側結構性改革的實質與特征。農村金融供給側改革是供給側結構性改革在我國資本市場的金融領域，以及針對中國內需潛力巨大的鄉(xiāng)村地區(qū)的金融短板與灰色地帶的長期經(jīng)濟體制改革，在“創(chuàng)新、協(xié)調、綠色、開放、共享”五大發(fā)展理念總體布局下，具體包含金融基礎性制度、金融要素、金融企業(yè)等多個層次。這其中供給側仍是重中之重，金融供給側改革只是根據(jù)當前虛擬資本市場的重要程度強化和農村“交易成本陷阱”難題的固化，將供給側改革的范圍進一步地拓展至金融領域。具體來說，它也是供給側結構性改革制度在金融領域的詳細表現(xiàn)。第一，去杠桿。在金融改革中應是削減企業(yè)負債總量，使企業(yè)負債率軟著陸。第二，去產(chǎn)能。就是要求銀行及民間金融貸款機構可以在信貸投放上做好前期調研審查工作，對于產(chǎn)能過剩的行業(yè)要制定更高融資標準。第三，去庫存。在資本市場上是指合理整頓國內不良債權市場，降低國有企業(yè)與中小企業(yè)的不良債務率。第四，提高服務實體經(jīng)濟的主要有效途徑就是降低金融成本，主要指通過降息、降準等舉措可以減少企業(yè)融資成本，帶動實體經(jīng)濟的發(fā)展。第五，補短板。對應多層次資本市場的構建與完善，目前中國資本市場中五大板塊彼此間就如同漂浮在金融汪洋中的“孤島”，每個板塊對不同類型的企業(yè)做出了適宜、詳細的多維度限定，但標準卻大相徑庭，使得難以復制之前經(jīng)驗教訓。

（二）推進農村金融供給側改革的必要性

1、推進鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的關鍵一環(huán)。鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略作為一項系統(tǒng)工程，必然需要統(tǒng)籌推進鄉(xiāng)村的各項改革工作，金融改革作為其中關鍵一環(huán)與重點領域;并且隨著戰(zhàn)略的深入實施，無論是要實現(xiàn)優(yōu)化基礎建設、農村產(chǎn)業(yè)融合，還是推進農村綠色發(fā)展、提高農民收入與福利，均會涌現(xiàn)出旺盛的金融需求。金融供給側結構性改革可以解決好融資結構失衡的問題，金融支持也有利于緩解金融機構下沉服務問題，使日趨多元化的鄉(xiāng)村振興金融需求得到進一步滿足。

2、稀釋中美貿易摩擦對金融市場的沖擊。首先，虛擬經(jīng)濟是依附于實體經(jīng)濟發(fā)展的。中美貿易摩擦會破壞實體產(chǎn)業(yè)，同樣也會打擊金融市場，短期會導致中國股市下跌，勢必造成金融資產(chǎn)大幅縮水。其次，貿易爭端也激化了全球價值鏈的重構，并在一定區(qū)域內產(chǎn)生負面影響。但是，在這次中美貿易摩擦中，中國鄉(xiāng)村承接風險轉移的功能沒有再建立在以農村承擔危機代價的基礎上了，而是利用農村金融供給側改革的契機，以發(fā)展農村金融市場拉動投資，提升內需和消費，在部分稀釋負面性的同時，也保障了國家的金融安全。

二、深化農村金融供給側改革中現(xiàn)存的主要問題

（一）農村金融供給總量不充分、不平衡

1、盡管金融機構在農村發(fā)放貸款總額在逐漸上升，但增長率總體卻呈下降趨勢。這說明金融供給尚未開發(fā)創(chuàng)新產(chǎn)品服務、缺乏多樣性與市場競爭力，致使相當一部分需求、特別是新時代經(jīng)濟高質量發(fā)展而衍生的高層次需求無法得到滿足。從圖1的涉農投放情況也可以看出，傳統(tǒng)金融機構的支農力度逐漸減弱，農村與城市供給不平衡。（表1、圖1，數(shù)據(jù)來源：中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會）

2、農村金融供給側不平衡還體現(xiàn)在融資方式的發(fā)展不平衡。國家對多層資本市場的建設以及對債券、股票市場發(fā)展的重視，給予了非金融企業(yè)的涉農直接融資業(yè)務更多的成長空間，但由于農村企業(yè)和農業(yè)項目的投資周期長、收益性不明顯等原因，金融主體在選擇融資手段時，間接融資大多數(shù)情況下使用率高，而直接融資工具并沒能在鄉(xiāng)村地區(qū)普及開來，致使長期以來都難以建立有效完善的直接融資渠道。

（二）農村金融產(chǎn)品與服務創(chuàng)新驅動力不強。一是在鄉(xiāng)村振興的時代，農業(yè)發(fā)展和農民生產(chǎn)生活的需求早已與傳統(tǒng)金融服務無法匹配。金融產(chǎn)品的同質性、單一性問題突出，需要有產(chǎn)品服務與經(jīng)營模式的創(chuàng)新。二是完成全面小康建設的中國即將步入農業(yè)農村現(xiàn)代化建設的關鍵階段，其中科技創(chuàng)新逐漸成為推進現(xiàn)代化進程和金融業(yè)態(tài)發(fā)展的主要動力。但當前互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計算與農村金融的聯(lián)動作用并未充分發(fā)揮，數(shù)字普惠金融的發(fā)展與農民對現(xiàn)代化金融服務的預期還存在一定差距。

另外，農村金融從業(yè)人員數(shù)目較少且整體學歷水平較低。據(jù)統(tǒng)計，截至2016年底，四個代表性的商業(yè)銀行中，平均學歷水平較高的是交通銀行，碩士及以上學歷的職員比率超過10%，本科人數(shù)占67.7%，中國銀行的本科及以上學歷的占比也高達七成，建設銀行占比也接近六成，而農業(yè)銀行大專及以下學歷的職員人數(shù)竟高于本科及以上學歷的人數(shù)。（表2）

（三）金融知識教育沒有做到與時俱進

1、與一些發(fā)達國家相比，我國的金融知識教育才處于萌芽階段，相關工作起步晚，國內財商教育亟待完善。2014年發(fā)布的《金融知識、投資經(jīng)驗與家庭資產(chǎn)選擇》中的家庭金融常識程度考察得出：相對于接受過系統(tǒng)金融教育的美、荷兩國，中國家庭在這幾個問題上的回答正確率較低，這說明我國家庭金融知識十分匱乏。

2、由于城鄉(xiāng)之間的發(fā)展差異，我國消費者金融知識水平在城鄉(xiāng)間和不同類型城市間的不平衡特征非常明顯，農村居民的金融知識水平普遍低于城鎮(zhèn)居民農村消費者的金融知識水平。在2018年申請貸款的受訪農戶中，接受過金融教育的人數(shù)占比不僅只有29%，而且大多數(shù)信息獲取渠道還是通過電視、報紙、宣傳單等傳統(tǒng)媒體，這說明農村居民金融知識十分薄弱，需要重點加強金融知識的普及。

3、金融知識的普及本身就具有滯后性，風險的識別與防范不僅需依靠消費者端自身，更要訴諸于制度政策。2013年我國制定發(fā)布的《中國金融教育國家戰(zhàn)略（初稿）》，明確了我國金融教育的戰(zhàn)略方位、工作機制以及具體措施。2015年教育部更是明確要求將金融常識普及教育納入國民教育系統(tǒng)，但農村資源供給不理想，后續(xù)推進力度跟不上。

三、新時代初期農村金融供給存在問題的原因

（一）供給成本高、風險大、體系不健全

1、農村金融資源供給成本高。銀行等傳統(tǒng)金融機構的重要基礎設施以及組織架構的最小單位就是物理網(wǎng)點，而農村地理位置偏遠、交通便利程度低、客戶群體分散、營銷難度大等因素使得一個小型的村級網(wǎng)點的年均剛性運營成本就超過了一些二三線城市的網(wǎng)點經(jīng)營成本。

2、涉農信貸對銀行業(yè)來講是高壞賬率、高風險。如圖2所示，涉農信貸越多的機構不良貸款比率越高。所以，出于風險管理的考慮，傳統(tǒng)金融機構的信貸投放導向會是包括在我國涉農貸款口徑之內的縣級地區(qū)房地產(chǎn)、建筑業(yè)貸款，次之也會是村鎮(zhèn)的龍頭企業(yè)或大型廠房，而不是大眾的中小農村合作社或農戶貸款。（圖2，數(shù)據(jù)來源：中國銀行保險監(jiān)督管理委員會）

3、農村線上金融數(shù)據(jù)的缺失。截至2018年12月，我國農村網(wǎng)民規(guī)模為2.22億，占整體網(wǎng)民的26.7%;而城鎮(zhèn)網(wǎng)民規(guī)模為6.07億，占比達73.3%，互聯(lián)網(wǎng)在城鎮(zhèn)地區(qū)的滲透率明顯高于農村地區(qū)。沒有充足詳盡的外部數(shù)據(jù)來源，線上對農村金融客戶的系統(tǒng)評判就有難度，“互聯(lián)網(wǎng)+”的全新金融業(yè)態(tài)就無法發(fā)揮自身優(yōu)勢。

（二）農村自身改革阻力大。鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的推進讓農村的主體在發(fā)生變化，農戶逐漸規(guī)模化、集中化，鄉(xiāng)村承貸主體的變遷對農村金融服務也提出了更高的要求。一是服務的需求對象由農戶個體專項合作社或企業(yè)這樣的集體組;二是貸款的需求數(shù)額會相應增加，貸款期限會延長，抵押方式與途徑也會數(shù)字化;之后在城鄉(xiāng)融合與三產(chǎn)融合的浪潮中，農村經(jīng)營主體還將體現(xiàn)出更加多變的趨勢。

（三）農村金融宣傳不到位

1、金融機構管理層認識不到位。一是當前各大商業(yè)銀行仍然把業(yè)務重點集中在城市，對于農村山區(qū)中的少數(shù)網(wǎng)點不愿深入，造成了金融宣傳工作的失衡。二是農村地區(qū)的宣傳手段仍然是以領取手冊或者是散發(fā)宣傳單，并沒有做到“點對點”的講解與實操。

2、金融宣傳多元化不到位、缺少時效性。現(xiàn)階段農村地區(qū)金融業(yè)務主要以存貸款與金融宣傳工作的內容仍局限于農民工銀行卡儲蓄業(yè)務、打擊假幣等有限的方面，對新型農村主體所渴求的金融理財、國有債券、股票基金、電子銀行等知識卻鮮有涉及。這說明當前農民對金融服務需求漸漸多元化，而供給方的金融機構卻沒能跟進針對性的服務。

四、農村金融供給側改革途徑及建議

（一）加大資源傾斜力度，構建完善金融服務體系

1、從線下服務平臺看，農商行、農信社要進一步向重點鄉(xiāng)村、中心社區(qū)延伸以擴大服務覆蓋面，保證信息流通與信息采集的順暢度。同時，也要因地制宜在人流、物流、資金流較為集中的縣城，增加金融自助機布放密度，讓農村的老百姓也可以在家門口自助辦理基礎金融業(yè)務，與市民共享現(xiàn)代服務資源。

2、從線上平臺看，各級村級金融服務機構提升科技應用水平，推動數(shù)字普惠金融發(fā)展。一方面加快農村地區(qū)的光纖網(wǎng)絡和5G移動通信的使用，為線上信息采集系統(tǒng)夯實基礎;另一方面用數(shù)字金融工具打破農村金融信息不對稱的局面，線上發(fā)布涉農政策、統(tǒng)計數(shù)據(jù)、編制報表、進行融資對接、貸款在線審批，以大數(shù)據(jù)精確把控農村地區(qū)的分散小額貸款。

（二）創(chuàng)新農村金融產(chǎn)品與服務

1、創(chuàng)新金融產(chǎn)品。一方面針對農村不動產(chǎn)。在主動配合農村集體產(chǎn)權制度改革和農村土地制度改革的基礎上，結合當下鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略，采取推進產(chǎn)權抵押貸款、保險貸款以及集體資產(chǎn)股份抵押等新型金融產(chǎn)品來促進農村土地資產(chǎn)與金融資源的融合，減少長期“沉睡資本”。另一方面針對農村動產(chǎn)。加快開發(fā)動產(chǎn)抵押金融產(chǎn)品，建立完善的全國性涉農動產(chǎn)融資登記系統(tǒng)，尤其以農業(yè)機械設備國有化以及農業(yè)知識產(chǎn)權保護為重點，強化融資擔保信度。

2、創(chuàng)新金融服務，其中著力要創(chuàng)新服務模式。充分運用互聯(lián)網(wǎng)技術優(yōu)勢，實現(xiàn)農戶申請貸款渠道多元化、縮短貸款時間、提高貸款成功率;修補農村地區(qū)用戶信息系統(tǒng)漏洞，貸后危機管理機制，梳理農業(yè)供給側改革領域金融辦事條例。

（三）提升農戶基礎金融素養(yǎng)

1、堅持多措并舉，借鑒國外成熟經(jīng)驗。2015年年末，國際上已存在60多個國家的國家戰(zhàn)略中包含了金融教育。我國可以借鑒國際社會上的金融知識教育政策與模式，結合國內公眾現(xiàn)有水平與接收能力，形成一套真正有利于提升我國不同地區(qū)人民的金融市場生存技能與金融知識掃盲、教育藍圖。

2、堅持多方聯(lián)動，各階段教育機構共同合作。在開展國民金融教育初期，就應當針對不同的年齡階段與受教育水平層次的人群，設計深度不一、側重不同的金融知識實體讀本、傳統(tǒng)課程與網(wǎng)絡公開課、站點。但這不僅僅是教育部門的工作，還需要包括財政、金融管理部門;在涉及農村地區(qū)教育，更需要熟知情況的農村農業(yè)部門的積極參與，各個部門多方聯(lián)動、共同合作。

主要參考文獻：

[1]張紫娟.我國農村金融制度完善及財政支持研究[D].北京：財政部財政科學研究所，2015.

[2]汪小亞.農村金融改革：重點領域和基本途徑[M].北京：中國金融出版社，2014.

[3]曹明貴，高琪.河南省農村金融產(chǎn)品和服務方式創(chuàng)新原則與路徑[J].信陽師范學院學報，2015（1）.

[4]]錢力.我國農村金融發(fā)展與改革研究——基于創(chuàng)造內生成長環(huán)境的視角[D].上海：復旦大學，2014.

[5]趙然.深化金融改革服務實體經(jīng)濟[N].河南日報，2017.8.2.

[6]王紀全，張曉燕，劉全勝.中國金融資源的地區(qū)分布及其對區(qū)域經(jīng)濟增長的影響[J].金融研究，2007（6）.

[7]郭冠男.發(fā)揮市場在金融資源配置中的決定性作用[J].宏觀經(jīng)濟管理，2015.

[8]閆萍.淺議金融服務農村供給側改革[J].現(xiàn)代金融，2016（6）.

[9]高東光，高遠.農村金融供給側改革怎么改[J].人民論壇，2017（31）.

[10]韓艷華.供給側改革視野下農村金融供給的優(yōu)化路徑研究[J].財經(jīng)界（學術版），2018（7）.