區塊鏈技術下我國物流金融創新問題研究

田甜銘梓,賈鎮豪

(昆明理工大學,云南 昆明 650000)

一、區塊鏈技術下我國物流金融的發展

物流產業的發展促進了物流金融行業的興盛,物流金融作為一個平臺能夠為金融機構、物流企業、融資企業提供金融服務平臺,是一種極其具有創新性的第三方物流服務產品,使得合作能達到“共贏”的效果,隨著區塊鏈概念的提出,由于其去中心化、不可篡改等特點,眾多專家學者認為區塊鏈技術天然適合物流金融行業,能夠為物流金融行業的發展帶來新的機遇,因此基于區塊鏈技術的物流金融理論在研究及實踐方面不斷深入。

(一)區塊鏈技術下我國物流金融發展歷程

經過不斷探索及實踐,通過中國物流和采購聯合會區塊鏈應用分會的支持,區塊鏈在物流金融領域獲得了極大的發展和創新,例如在電子單據管理,物流金融平臺建設,商品源頭追擊等各個領域都實現了基于區塊鏈技術的物流金融產品。各種物流企業在區塊鏈金融領域的創新發展不斷獲得提升,為區域鏈技術的發展指明了新的方向。該平臺應用當日即成功為廣州當地的兩家微型物流公司發放了兩筆合計金額15 萬元人民幣的“運力貸”。該鏈采用諾也科技自主研發的數字金融資產協議區塊鏈技術,并借鑒了主流開源的公鏈技術以及聯盟鏈技術的各項優點基礎的上,對區塊鏈的功能、性能、安全性上做了技術優化管理完善及使用性能改進調整,實現了技術上的安全可控及自主品牌[1]。2019 年有學者提出了區塊鏈技術下的物流金融交易流程,其指出首先需要物流金融各參與方接入到區塊鏈平臺,涉及到信息鏈的物流核心企業、技術系統平臺、上下游參與企業、金融機構、供應商等用戶利用區塊鏈技術的加密規則創建相對應的區塊鏈交易平臺;物流鏈中核心企業與金融機構通過數據流、物流、經濟中心建設等獲得較大突破。

(二)區塊鏈技術下我國物流金融的發展

相比于西方發達國家我國物流金融雖然起步較晚,但由于其能夠滿足企業實際融資需求、暢通融資渠道、提高融資效率而受到廣泛歡迎,至今已有長足發展,我國物流金融行業的發展首先以中國物資儲運總公司為首的中大型國有企業的成功開展而興起,它們的快速發展及所帶來的經濟效益起到了良好的示范帶動作用,眾多物流企業包括小型物流企業接連開始物流金融服務的發展。

從物流金融的發展特征來看,中國的物流金融發展可以分為四個階段。第一階段,1999—2003 年是發展初期,物流金融在中國生根發芽;第二階段,2004—2006 年,從初期實踐走向理論研究;第三階段,2007—2012 年,開始進行了符合中國特征的創新時期;第四階段是2013—2020 年的調整期,在信息時代背景下,開始探索物流金融與區塊鏈、大數據、物聯網的有機融合,探索更具智能化、標準化的新模式,致力于打造集融資服務、風險管理、監管為一體的新模式。

根據業務涵蓋內容、主要業務經營模式、主要業務發展方式,我國物流金融業務基本上經歷了四個主要的發展階段。第一階段是1999—2005 年的倉單質押監管,1999 年中儲無錫公司與交通銀行共同完成了我國第一筆倉單質押融資業務,也因此項業務創新中儲無錫公司2004 年獲得了中國物流與采購聯合會授予的“十大創新物流業務模式”榮譽稱號;第二階段是從2005—2008 年的質押監管,這一階段的業務模式包括倉單質押監管、動產質押監管,其中以動產質押監管為主;第三階段是2008—2010 年的動產監管,主要包括質押監管、抵押監管和貿易監管;第四階段是2010—2020 年的物流金融業務,這一階段以動產監管業務為主逐步轉為以物流監管為主。

二、區塊鏈技術下我國物流金融發展的不足

物流金融從傳統物流發展進行突破,對傳統物流的發展具有極強的推動作用,有力地推動了傳統產業的變革。但是由于我國傳統物流產業一直處于較為低水平的發展階段,區塊鏈技術作為新興事物又缺乏一定的實踐經驗,在發展的過程中必定存在一定的問題。

(一)信息化水平不高

信息系統性能無法滿足高頻交易,基于區塊鏈技術下的物流金融核心技術亟待突破。在區塊鏈技術下,物流金融領域的各參與方均有一份可實時追溯每一筆記錄的完整交易賬本,因此隨著時間推進及交易的不斷累積,交易數據不斷增加,當達到一定容量時就會觸及區塊鏈技術的性能天花板,產生交易不暢甚至擁堵。雖然可以通過諸如搜索引擎等技術手段來緩解該問題,但仍無法完全克服。此外,基于區塊鏈技術的物流金融在交易時的確認機制,因此在實際交易的過程中會出現延遲的弊端,如果進行大規模使用,會在實際交易中出現問題,造成銀行系統不暢甚至癱瘓。同時該行業并未形成統一的技術及評價標準,使得不同區塊鏈平臺之間缺乏交流性和包容性,具有極大的風險。

(二)風險管控機制不完善

至今為止由于區塊鏈技術尚處于起步階段,部分專家認為區塊鏈技術能夠實現物流金融的自動監管,不需要監管部門進行嚴格的金融風險管控。而在實際應用的過程當中,監管部門監管職能的缺乏會導致核心物流企業、銀行等金融機構對區塊鏈技術應用于物流金融領域缺乏信心,對其合規性產生質疑,認為合規性的缺乏難以保護區塊鏈技術下的物流金融平臺的參與者的合法權益,從而成為區塊鏈技術在物流金融領域實際應用落地的最為主要的障礙。

隨著物流金融區塊鏈的發展,區塊鏈物流金融應用將拓寬監管的邊界,物流、商流、貨流等數據都納入監管范圍。如何撤銷交易改變區塊鏈的交易不可逆性,避免區塊鏈物流金融帶來信任危機目前仍缺乏有效的監管手段。

(三)法律體系存在滯后性

區塊鏈技術應用到物流金融領域帶來了較高的金融風險,由于法律建設的滯后性致使現有的法律體系難以應對區塊鏈技術下的物流金融。金融行業是應該加強監管的行業,金融產品的發展應當從上級部門的政策出發,并且在發展的過程中,需要有相關法律的支持,但是在當前的現實中,缺乏相關的法律來保障物流金融業的發展,使金融物流業發展受到了極大的阻礙。區塊鏈技術背景下發展物流金融行業,數字加密貨幣與銀行系統關聯較少,因此它的使用價值較低,也不利于對國家貨幣體系,金融體系的安全保障。區塊鏈網絡鏈條發展的過程里,還出現了平臺提供者,物流產業鏈的上下游企業,代碼編寫者,軟件編寫者各種參與主體。這些主體也沒有被納進當前的法律監管體系。在區塊鏈技術發展的過程中,涉及物流金融的法律法規數量較為有限,沒有專門的強有力的監管系統。與區塊鏈金融有關的法律只有《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》《關于防范比特幣風險的通知》《電子銀行業務管理辦法》等,而這僅有的規章制度沒有強有力的法律監管力度,不能有效解決區塊鏈物流金融領域應用出現的問題;同時保護物流金融各參與者的相關心理的法律法規缺乏,導致信息泄露風險加劇[2]。

三、區塊鏈技術下我國物流金融發展現存問題的成因分析

(一)缺少基于區塊鏈技術的物流金融系統理論創新

區塊鏈與物流金融相結合的研究在國內外均是嶄新的領域,基于區塊鏈技術的物流金融系統理論研究已經引起一部分專家學者的關 注,但仍處于剛起步階段,同時多是圍繞供應鏈管理理論、信息不對稱理論、交易成本理論等現有理論開展,多數理論也沒有從實際的角度進行創新,僅為皮毛概念發展。

(二)可以借鑒的成功標桿較少,缺乏信心

我國物流行業競爭雖然較大,近年雖然頭部企業效應漸顯,集中度走高,但仍然較低,市場較為分散,必然給行業間各企業帶來激烈且殘酷的競爭。同時外資物流企業憑借著雄厚的資金實力和先進的技術不斷涌入物流行業,使原本殘酷的競爭更為激烈。

基于區塊鏈技術下的物流金融作為一個區塊鏈技術、物流和金融等不同專業領域相融合的新興行業,興起時間短、行業跨度大、涉及范圍廣、涉及參與主體多,其發展才經歷了短短十年,現在的研究多集中在基礎領域研究,仍然是學術性的,甚至部分專家學制對區塊鏈技術應用于物流金融領域持懷疑態度,其實際應用多集中在探索階段,目前尚未形成成熟的、可復制、可推廣的基于區塊鏈技術的物流金融創新模式,物流金融各參與方對基于區塊鏈技術下的物流金融創新缺乏信心,有礙相關研究及技術的進一步發展。國家及地方政府尚未開展區塊鏈產業試點示范工作,沒有形成領域內的典型案例,因此難以形成示范帶動效應,同時行業龍頭企業出于諸多原因沒有較為成熟的依托區域鏈產業進行發展,難以帶動物流金融各參與方參與區域鏈技術的積極性。

(三)技術人員較為缺乏

區塊鏈產業經濟要獲得有序健康發展必須依托大量精通物流、金融、法律的復合型人才。與發達國家相比,我國區塊鏈及物流金融服務行業所擁有的復合型人才和人才儲備上差距較大。

在我國,物流金融和區塊鏈技術發展時間尚短,特別是區塊鏈相關研究,我國目前很少具有開展相關專業或課程的高校,存在區塊鏈技術和物流金融領域人才數量、結構、培養、儲備不匹配、不適應的問題,專業技術人才培養同創新發展實踐還有脫節,同時該領域的尖端人才尤為稀缺。

加上因國內尚缺少相應的政策支持,也沒有相應的機構對此來進行“對口”的人才業務培訓和人才儲備,不可避免地導致了現在國內的高校人才不能夠和物流金融參與主體完美匹配對接。因此,要實現基于區塊鏈技術的物流金融業務的健康有序發展,革新人才培養體制勢在必行。

四、區塊鏈技術下我國物流金融發展的對策

區塊鏈技術是兼具安全、高效、去中心特征的新興技術,天然適合物流金融行業,憑借區塊鏈技術物流金融參與主體之間可以搭建信任、營造公平安全的融資模式,解決參與主體特別是中小企業的融資需求,提升融資效率,促進金融創新。目前,我們應該立足于客觀實際,密切關注區塊鏈技術的發展,不斷探索區塊鏈技術應用于物流金融行業的可能性,及由此帶來的機遇與挑戰。

(一)優化產業鏈發展外部環境

區塊鏈技術作為一種新興技術,其應用帶來發展機遇的同時還可能帶來一些未知的風險,因此為促進區塊鏈技術在物流金融領域的應用國家應該優化政策支持、完善法律保障,在風險可控的情況下促進其健康發展。區塊鏈作為新興事物,在發展的過程中還具有一些障礙,例如缺乏政策支持、沒有創新驅動力等。因此,一是相關政府部門要充分認識區塊鏈技術的重要性及其廣闊前景,加大區塊鏈、物流金融的政策支持力度,組建由政府相關部門、科研院所、高校、大中型企業等方面共同參與的聯盟,統一區塊鏈發展的區域、國家統一標準,為基于區塊鏈技術的物流金融產業發展提供政策支撐;二是吸收借鑒國外有效推動區塊鏈健康發展的先進經驗,完善政策支持,促進區塊鏈技術科研攻關及成果轉化,培育區塊鏈產業,推動區塊鏈技術的實際應用,引導區塊鏈技術應用賦能物流金融產業發展。

(二)法律保障

法律法規的完善是區塊鏈金融行業發展的重要軟動力支撐。國家關于區塊鏈監管的相關法律法規相對滯后,甚至空白,使不法分子有機可乘,會出現詐騙等情況。所以,國家應根據區塊鏈和物流金融的發展態勢,加強法律法規調研,征求行業內參與者及相關專家學者關于法律法規建立健全的相關建議,不斷完善區塊鏈技術下的物流金融領域內的法律法規建設,明確物流金融行業包括金融機構、物流企業等各參與方的權利與義務及責任,同時要提高法律法規及規章制度的普法宣傳提高可操作性和可執行性,監管部門要加大執法力度,做到有法可依、有法必依。對出現的違法違規以及失信行為,采取零容忍的態度,根據相關法律法規及時做出相應處罰。

(三)促進業務主體間的協調與合作

區塊鏈技術的發展不僅僅是一個行業的發展,應當推動區塊鏈物流金融發展主體的多樣化。在推動主體多樣化的過程中,就會從客觀上加大主體間的協調難度。因此要致力于建立良好的溝通機制。為業務主體間的合作與發展提供良好的平臺。首先,要實現物流企業,金融機構和融資企業的同等發展。政府機構應當通過債券關系,行業協會等增加信任感。推動三方的戰略合作伙伴關系形成,促進協調發展。其次,還應讓政府參與到市場中來,政府作為領頭羊,促進不同產業平臺的合作與發展。最后,還應該構建完善的多方合作生態,政府支持鼓勵大企業借助自身的資源、資金、人才優勢參與到區塊鏈國際聯盟和區塊鏈開源發展過程中,不斷加強對外交流與合作,學習國外的先進經驗,推動自身區域鏈的創新,提升產業競爭力[3]。

(四)實現智能監管業務程序

區塊鏈技術開辟了新的物流金融業務發展模式,推動了物流金融行業的突破性發展。在發展的過程中必定存在一定的風險,需要健全監管和評估機制,用技術監管技術,促進監管方法與監管路徑的創新和完善。物流金融發展的過程中,金融風險的隱蔽性也不斷增強,提高了風險防范的難度。一是監管部門利用區塊鏈的分布式記賬技術,建立區塊監管節點,實時跟蹤交易過程中的信息、資金、物流等內容;二是借助智能合約的事中監管系統,通過根據區塊鏈技術下的智能合約自動執行的特點,進行實時監控,而該監控也成為不能跳過的必經程序,在具體的物流金融業務過程中自動進行數據分析與跟蹤,一旦分析發現異常數據可直接發送至監管部門,監管部門可以對異常數據及信息進行進一步分析從而根據分析結果發出監管指令,進行干預提高了監管效率和監管深度;三是利用區塊鏈分布式儲存以及不可篡改的技術特點,保證交易的可追溯性,同時為清算、審計提供了可靠數據來源。

區塊鏈去中心化的特點在確保了信息流、物流、資金流、商流真實性的同時也導致了監管主體及監管分工的不明確,監管機構不能全面地對多個主體進行高效率的管理,因此應當不斷改革與完善集中的監管制度,促進監管體制的不斷完善,同時要強化業務流程監管覆蓋,防止出現監管空隙。監管機構要在風險可控的前提下根據實際需求明確監管邊界,同時隨著行業的不斷發展動態調整監管內容和監管目標,明確各監管部門職責分工,防止出現重復監管、交叉監管和監管空白,提升監管效率,降低監管成本。明確區塊鏈物流金融的實質,監管部門據此明確監管對象。備案注冊是對物流金融區塊鏈相關企業資格審查的重要方式,因此建立區塊鏈相關企業注冊和備案制度,規范參與者身份,促進供應鏈穩定發展。監管部門應當根據區塊鏈技術的分布式賬本在整個業務流程中設立區塊鏈監管節點,實現穿透式監管,同時借助于物流金融平臺不可篡改、可追溯的特性隨時進行監控檢查,而不依賴于傳統的飛行檢查。同時通過基于區塊鏈技術的物流金融平臺進行數據流、物流、貨流、資金流的實時數據共享,解決物流金融服務過程中的信用問題,參與的金融機構可以加強風險預測及監控,根據評估結果放心的為實體企業提供資金支持,提高參與金融機構的風險管理水平,確保資金流向有融資需求的企業。同時基于技術區塊鏈的數據共享,可以有效地防止融資需求企業重復質押和空單質押,推動了物流金融健康穩定發展[4]。

(五)加強人才儲備

擁有大量的精通金融和物流領域的復合型人才將是我國確保基于區塊鏈技術的物流金融業務的可持續發展的關鍵,因此必須堅持把人才資源開發、加強人才儲備放在推動基于區塊鏈的物流金融業務的最佳方位。需要從我國區塊鏈技術發展的當前現狀入手,根據現實需要培養人才,研究頂層設計,出臺支持政策,細化具體措施,加強區塊鏈、金融、物流等領域復合型人才培養,推動人才培養、評價、供給體系的進一步完善。構建多種形式的緊缺急需高層次人才培養平臺,依托高校、科研院所、大中型企業設置區塊鏈、物流金融等相關專業、開展相關課程,自主培養區塊鏈技術、物流金融復合型人才,同時以更加開放的態度推動國際科技交流與科研攻關,出臺更優厚的人才引進政策,吸引海外優秀專家學者回國為區塊鏈技術發展獻智獻策,用好國際國內兩種科技資源,增加急需高層次人才有效供給,培育一批在國際上行業領域內的領軍人才和高水平科研創新團隊,打造區塊鏈技術和物流金融領域產業創新發展人才高地。