鋰材料價格“抬頭”，車企跑步入局

文 / 本刊記者 劉通

過去兩年以鋰、鈷、鋁為代表的新能源汽車原材料成本大幅上漲，車企不堪重負，為轉移成本，今年一季度出現車企集體提價現象。

6月份之后，美聯儲為抑制通脹采取激進的加息措施，令全球大宗商品承壓，引發大宗商品價格下行，制造業上游原材料成本有所緩解。汽車生產制造端所需的工業金屬、黑色金屬、玻璃等原材料價格走弱，新能源汽車相關領域電解鎳、電解錳、六氟磷酸鋰、鈷產品等價格也出現降溫。

與鋁、銅、鎳等多數新能源汽車制造關鍵原材料大幅回調不同，電池級碳酸鋰價格卻依舊堅挺。上海鋼聯發布數據顯示，9月27日部分鋰電材料報價上漲，電池級碳酸鋰漲3500元/噸，均價報51.5萬元/噸，逼近今年年初最高價格。

車企淪為電池廠商的“打工人”？

廣汽集團副總經理閤先慶在2022中國新能源汽車發展高層論壇上表示：“在動力電池領域，碳酸鋰的價格經過數月盤整，近日沖毀50萬元/噸的高位，下游新能源整車企業普遍虧損的狀況更加嚴峻，極大地影響了整個新能源汽車產業的健康可持續發展。”

在2022世界動力電池大會期間，廣汽集團董事長曾慶洪更是直言“再漲都沒錢賺了！”他建議國家層面加強電池行業監督引導和統籌協調，改善供需失衡，協調價格回調到合理區間，否則新能源整車廠將成為上游企業的“打工人”。

對此，寧德時代新能源科技股份有限公司首席科學家吳凱認為，整車廠不賺錢并非電池廠拿走了利潤，寧德時代也處于虧本邊緣。寧德時代董事長曾毓群指出鋰礦產資源不是產業發展的瓶頸。目前已探明的鋰資源儲量可以生產160TWh鋰電池，鋰礦資源充足。

另外，電池中的材料大部分可以重復利用，寧德時代對鎳、鈷、錳的回收可以達到99%，鋰達到90%以上。曾毓群稱，到2035年以后，循環利用退役電池中的材料，即可滿足絕大部分需求。

中國汽車工業協會數據顯示，1-8月新能源汽車產銷量分別為397萬輛和386萬輛，同比分別增長1.2倍和1.1倍。8月新能源汽車滲透率達到28%，環比提升3.45%；1-8月新能源汽車滲透率為22.9%。中國汽車工業協會副秘書長陳士華表示，2022年中國新能源汽車產銷量有望在550萬輛到600萬輛區間。

業內人士認為，電池級碳酸鋰等鋰鹽材料價格再度上漲，一方面是由市場因素所決定。目前市場所能供給的鋰鹽材料總量相對固定，但中下游的需求卻還在不斷增加，供需矛盾持續。另一方面則是人為因素：上游原材料的資本炒作與壟斷，如澳洲鋰礦商壟斷了鋰精礦的定價權，進而決定了鋰鹽和碳酸鋰的價格，這也是全球大宗商品基本都在下跌，但唯獨鋰價還在上漲的根本原因之一。

曾毓群表示，目前新能源汽車供應鏈所面對的最大挑戰是上游原材料的資本炒作，為供應鏈和企業帶來了短期的困擾。由于上游原材料價格持續高漲，電池企業將成本壓力傳導給主機廠，主機廠也被迫后向一體化“造電池”和布局電池原材料。

如何破解“鋰大爺”難題？

業內人士分析指出，隨著下半年汽車、電池廠備貨沖量，正極材料產能逐步放量，鋰鹽需求持續旺盛，未來半年內碳酸鋰價格甚至可能漲到60萬元/噸。另有礦商表示，鋰鹽價格高企局面至少將持續到2023年年中。

與此同時，電池企業及車企必須面對的一個問題是：我國的鋰資源相對匱乏，大約70%需要進口。為破解“鋰大爺”難題，電池企業及整車企業紛紛“向上”布局，加速“搶鋰”！

今年3月，盛新鋰能發布公告稱，擬引進比亞迪作為戰略投資者。8月份，比亞迪與江西宜春市政府等達成合作協議，擬在當地投資285億元建設年產動力電池和電池級碳酸鋰及陶瓷土（含鋰）礦采選綜合開發利用生產基地項目。

4月，特斯拉CEO馬斯克在推特上稱，“我們對于可持續性鋰開采和精煉有一些很酷的想法”。6月份，與特斯拉簽訂供貨協議的澳大利亞鋰礦商CoreLithium發布公告稱，其旗艦項目Finniss的關鍵電池原材料鋰輝石精礦預計將在今年年底前發貨。

繼比亞迪、特斯拉之后，日前蔚來也傳出布局鋰礦的消息。消息稱，蔚來計劃投資一家總部位于澳大利亞的礦石開采公司，以加快其阿根廷San Jorge鋰項目的開發。另外，早在今年五月就有媒體報道，蔚來計劃在上海市嘉定區安亭鎮新建研發項目，包括從事鋰離子電芯和電池包研發的31個研發實驗室，以及1條鋰離子電芯試制線和1條電池包pack線，擬投資2.185億元。

業界認為，車企入局鋰礦雖無法在短時間內實現降本增效，但長期來看將使其保持鋰資源價格優勢；而布局電池制造領域，不僅可以保證其電池供應鏈的安全和穩定，更能進一步把控成本。

與此同時，業內人士指出，車企自建電池廠風險過高，技術和成本上的劣勢是兩大阻礙。首先，技術研發需要大量資金投入，并且自研的最終結果充滿了不確定性；另外，電芯材料、系統集成、電池管理三個關鍵領域的大量專利都集中在電池廠商手中，車企的自研投入很可能淪為沉默成本。相比之下，車企和電池企業簽訂長期框架，或是車企和電池企業共同建立合資工廠成為車企特別是中小型車企入局動力電池產業的最佳途徑。

整體而言，短時間內鋰電材料幾無可能回歸“理性”。在此背景下，車企不斷增強動力電池布局甚至直接參與鋰原料生產，已成為鋰價上行周期中的重要趨勢，而未來隨著鋰資源重要性的不斷凸出，鋰行業縱向一體化的趨勢將不斷增強。