淺談財務(wù)分析如何為企業(yè)經(jīng)營決策提供參考

■謝曉紅

（鄭州啄木財務(wù)服務(wù)有限公司）

引 言

近年來，隨著合理的市場經(jīng)營模式的推行，企業(yè)管理人員專業(yè)素養(yǎng)提升等因素的影響。財務(wù)分析的重要性得到了越來越多企業(yè)的認(rèn)知。通過財務(wù)分析不僅能夠?qū)ζ髽I(yè)的現(xiàn)有財務(wù)管理模式和經(jīng)營數(shù)據(jù)進(jìn)行對比分析，還能夠從中提取相關(guān)的有效信息，優(yōu)化財務(wù)管理方案，為企業(yè)的經(jīng)營決策提供相關(guān)的數(shù)據(jù)支持，進(jìn)而提升企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。隨著社會經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，市場競爭必將日趨激烈。這就需要企業(yè)在技術(shù)能夠得到保證的前提下，不斷更新、優(yōu)化財務(wù)分析模式，提升財務(wù)分析人員的專業(yè)素質(zhì)，讓財務(wù)分析能夠有效地為企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營提供相應(yīng)的數(shù)據(jù)支持。本次研究重點(diǎn)針對于市場經(jīng)濟(jì)體制下，從財務(wù)分析的實行、規(guī)律、運(yùn)行模式等方式進(jìn)行探討，財務(wù)分析對于企業(yè)經(jīng)營決策的作用。通過本次研究，來為企業(yè)提升財務(wù)分析工作比重、優(yōu)化財務(wù)分析方案、提升財務(wù)分析模式進(jìn)行一定的指導(dǎo)。

1 財務(wù)分析對于企業(yè)經(jīng)營決策的重要性

1.1 優(yōu)化企業(yè)運(yùn)行規(guī)律

財務(wù)分析能夠?qū)ζ髽I(yè)一段時間的生產(chǎn)經(jīng)營狀態(tài)進(jìn)行總結(jié)和分析，通過對財務(wù)數(shù)據(jù)的分析來明確企業(yè)現(xiàn)行規(guī)模和實際發(fā)展階段。通過對財務(wù)進(jìn)行系統(tǒng)分析和比對的方式來明確企業(yè)的生產(chǎn)和銷售模式，讓企業(yè)能夠?qū)Σ煌瑫r間段的生產(chǎn)經(jīng)營模式進(jìn)行優(yōu)化，使其能夠適應(yīng)不同階段的市場。在明確企業(yè)運(yùn)行規(guī)律和市場反應(yīng)規(guī)律的前提下，合理安排企業(yè)生產(chǎn)狀況。

1.2 為企業(yè)管理提供數(shù)據(jù)支持

現(xiàn)代企業(yè)的各項調(diào)整離不開數(shù)據(jù)的支持，相對于單純的理論講解，數(shù)據(jù)支持能夠更加有說服力，同時也能夠?qū)ζ髽I(yè)的未來走向進(jìn)行粗略預(yù)測。財務(wù)分析就是通過對企業(yè)的整體數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，包括成本率、利潤率、凈資產(chǎn)增長率、負(fù)債率等，讓企業(yè)的每步?jīng)Q策都有相應(yīng)的數(shù)據(jù)支持。

1.3 協(xié)助企業(yè)規(guī)避財務(wù)風(fēng)險

財務(wù)風(fēng)險是企業(yè)在經(jīng)營過程中常見的風(fēng)險類型，通過財務(wù)分析能夠協(xié)助企業(yè)建立相應(yīng)的風(fēng)險預(yù)警突襲。通過財務(wù)分析能夠?qū)ζ髽I(yè)現(xiàn)有的財務(wù)管理機(jī)制進(jìn)行測試，及時調(diào)整財務(wù)管理機(jī)制的運(yùn)行策略，以減少財務(wù)風(fēng)險出現(xiàn)的概率。對基本財務(wù)報表的分析可以幫助企業(yè)規(guī)避一些可控的風(fēng)險，比如對固定資產(chǎn)和存貨的分析可以幫助企業(yè)消除不必要的浪費(fèi)，降低生產(chǎn)成本；對企業(yè)現(xiàn)金流量的分析可以幫助企業(yè)降低償債風(fēng)險；對應(yīng)收賬款的分析可以減少企業(yè)壞賬風(fēng)險，從而減少企業(yè)信用風(fēng)險等等。由于外部環(huán)境難以預(yù)測或控制，企業(yè)需要在基本財務(wù)報表分析的基礎(chǔ)上編制預(yù)測性財務(wù)報表，最大限度地降低各種內(nèi)外部風(fēng)險。

2 財務(wù)分析的不足之處

2.1 財務(wù)信息不對稱

虛假信息會誤導(dǎo)企業(yè)做出錯誤判斷，財務(wù)分析一定要建立在數(shù)據(jù)真實完整的基礎(chǔ)上，比如有些私企設(shè)置多套賬，一本對外應(yīng)對稅務(wù)，一本對內(nèi)應(yīng)對內(nèi)部管理，還有專門應(yīng)對不參與經(jīng)營的股東。對外的賬往往收入、成本、費(fèi)用會漏記，導(dǎo)致稅務(wù)風(fēng)險，對股東的報表會多記收入，少記成本費(fèi)用等問題會影響企業(yè)運(yùn)營。再比如上市公司做假賬，提供虛假的財務(wù)報表，做出不符合實際的財務(wù)分析，導(dǎo)致使用報表的各方得不到企業(yè)對報表的準(zhǔn)確分析，而做出錯誤決策，股民據(jù)此做出投資決策往往會造成巨額虧損；貸款人據(jù)此做出貸款決策往往收不回貸款；投資人據(jù)此做出決策往往會做出錯誤的戰(zhàn)略。這就是信息不對稱造成的后果。只有對數(shù)據(jù)真實的財務(wù)報表進(jìn)行分析，才能全面了解企業(yè)各方信息，才能有利于報表使用者做出有利決策。

2.2 報表數(shù)據(jù)不可靠

財務(wù)報表提供的數(shù)據(jù)是企業(yè)過去的財務(wù)狀況，經(jīng)營結(jié)果和現(xiàn)金流量，是過去的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，據(jù)此做出的分析不一定合理可靠，即使用專業(yè)方法做出的財務(wù)分析合理可靠，當(dāng)報表使用者拿到報表時，離報表編制日已經(jīng)過去很長時間。比如，企業(yè)的現(xiàn)金流量分析，眾所周知，現(xiàn)金流對企業(yè)非常重要，堪稱企業(yè)運(yùn)行的血液，沒有現(xiàn)金企業(yè)無法運(yùn)轉(zhuǎn)。當(dāng)年年報在次年報出，次年根據(jù)年報做出的分析，現(xiàn)金流量充足，償債能力良好，在報表報出后，突然財務(wù)狀況惡化，投資巨額虧損，現(xiàn)金流量出現(xiàn)短缺，這時報表中的現(xiàn)金流量分析已經(jīng)沒有參考意義了，所以企業(yè)要未雨綢繆，根據(jù)情況預(yù)備適當(dāng)?shù)膽?yīng)急資金，以應(yīng)對意外風(fēng)險。

2.3 缺乏專業(yè)分析模式

企業(yè)的財務(wù)分析模式?jīng)]有針對企業(yè)的自身情況進(jìn)行調(diào)整，存在著財務(wù)分析模式和企業(yè)自身發(fā)展脫節(jié)的情況。財務(wù)分析模式?jīng)]有建立確定的流程和分析模式。企業(yè)沒有建立完善的財務(wù)分析體系和制度，沒有正確的應(yīng)用財務(wù)分析的結(jié)果和方式。對于財務(wù)分析工作的開展沒有建立起相應(yīng)的渠道流程，也沒有對財務(wù)分析的結(jié)果進(jìn)行合理應(yīng)用。

專業(yè)的分析模式能夠更好地解鎖財務(wù)報告密碼，獲取企業(yè)的經(jīng)營狀況、發(fā)展前景、存在的問題及風(fēng)險，讓企業(yè)隨著時代的發(fā)展健康成長。企業(yè)可以從不同的視角來確定專業(yè)分析模式。分析步驟主要有：戰(zhàn)略分析、財務(wù)報表分析、前景分析、風(fēng)險分析等。經(jīng)濟(jì)全球化以及電子商務(wù)的迅猛發(fā)展，涌現(xiàn)出很多新興行業(yè)，比如物流，電子商務(wù)等等，這就需要建立適合企業(yè)自身的財務(wù)分析模式，風(fēng)險評價模型和風(fēng)險預(yù)警機(jī)制。

2.4 缺乏專業(yè)財務(wù)分析人員

一些小型私企缺乏專業(yè)的財務(wù)分析人員，好多都是通過財務(wù)人員兼任的方式來為企業(yè)進(jìn)行財務(wù)分析。由于企業(yè)規(guī)模小招聘內(nèi)部專職的財務(wù)人員時對專業(yè)素質(zhì)沒有太高的要求，企業(yè)財務(wù)人員整體業(yè)務(wù)水平不高，使得內(nèi)部財務(wù)分析不能獨(dú)立完成，不得不借助外力，考慮到人工成本不得不招聘兼職財務(wù)分析人員，這些兼職的財務(wù)人員來自不同的行業(yè)，并且沒有進(jìn)行針對性的培訓(xùn)，使得整體財務(wù)分析結(jié)果不理想，達(dá)不到管理要求。因此，企業(yè)一定要配備本行業(yè)專業(yè)的財務(wù)分析人員，引進(jìn)專業(yè)財務(wù)預(yù)算支撐系統(tǒng)，為管理層決策提供有價值的信息。大中型國企和上市公司，因規(guī)模大，管理規(guī)范而優(yōu)于小型私企。

2.5 管理人員對財務(wù)分析的重視程度不足

部分企業(yè)的管理人員沒有正確認(rèn)識到財務(wù)分析對于企業(yè)經(jīng)營決策的重要性，沒有認(rèn)識到財務(wù)分析在企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營中的重要作用。這使得企業(yè)對于財務(wù)分析的投入較少，遏制了企業(yè)財務(wù)分析工作的開展。

管理層應(yīng)重視財務(wù)分析工作，招聘高素質(zhì)財務(wù)人才，配備相適應(yīng)的財務(wù)分析軟件，做好培訓(xùn)工作，讓財務(wù)分析工作正常開展。

3 影響財務(wù)分析在企業(yè)經(jīng)營決策中發(fā)揮作用的因素

3.1 財務(wù)分析體系沒有適配企業(yè)發(fā)展

財務(wù)分析體系的建立是對企業(yè)的財務(wù)分析進(jìn)行拓展，需求企業(yè)各部門能夠進(jìn)行相應(yīng)的配合，使財務(wù)分析能夠獲得準(zhǔn)確及時的數(shù)據(jù)。但是從目前的調(diào)查來看，部分企業(yè)的財務(wù)分析屬于獨(dú)立的數(shù)據(jù)分析工作，沒有嵌入到其他部門相應(yīng)的工作中去。采用的是其他部門進(jìn)行數(shù)據(jù)匯總上報的方式進(jìn)行分析。這就造成了獲得數(shù)據(jù)和原始數(shù)據(jù)之間的差額，降低了數(shù)據(jù)分析的準(zhǔn)確性和及時性。同時部分企業(yè)的財務(wù)分析僅依賴于資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表的分析，忽略了對企業(yè)現(xiàn)金流的分析。雖然能夠通過資產(chǎn)負(fù)債表明確企業(yè)的償債能力、獲現(xiàn)能力、運(yùn)營能力等，但是不能對財務(wù)的狀況的好壞進(jìn)行判斷，不能對現(xiàn)金流安排的合理性進(jìn)行明確。這使得企業(yè)的管理人員不能對企業(yè)的實際運(yùn)行狀態(tài)進(jìn)行分析，容易出現(xiàn)一定的經(jīng)營風(fēng)險。

3.2 財務(wù)分析模式缺乏貼合性

部分企業(yè)的財務(wù)分析模式?jīng)]有按照企業(yè)的自身情況進(jìn)行調(diào)整。在應(yīng)用財務(wù)分析的過程中，依賴其他企業(yè)現(xiàn)有的成熟模式直接進(jìn)行套用。這使得財務(wù)分析過程和企業(yè)的實際發(fā)展流程不相匹配。財務(wù)分析流程存在一定的冗余，企業(yè)實際需求的數(shù)據(jù)資料也存在一定的缺失。

3.3 專業(yè)人員的缺乏

專業(yè)的財務(wù)分析人員不僅需要基礎(chǔ)的財務(wù)能力，還需要具備針對不同行業(yè)的獨(dú)有的財務(wù)分析模式。加上對于自身企業(yè)的整體業(yè)務(wù)背景和商業(yè)模式的選擇，這就需要財務(wù)人員能夠?qū)Σ煌袠I(yè)的財務(wù)分析模式都了解的同時需要具備較高的綜合能力水平。部分企業(yè)從成本方面考慮，沒有吸收或培養(yǎng)專業(yè)的財務(wù)分析工作人員，這也使得財務(wù)分析的整體表現(xiàn)不盡人意。同時企業(yè)也沒有對現(xiàn)有的財務(wù)人員進(jìn)行專業(yè)的財務(wù)分析培訓(xùn)，也沒有提升其工作能力和專業(yè)素養(yǎng)，整體下來導(dǎo)致財務(wù)部門的財務(wù)分析能力低下，不能為企業(yè)的經(jīng)營決策提供相應(yīng)的數(shù)據(jù)支持。

3.4 傳統(tǒng)思想的影響

部分企業(yè)的管理人員沒有正確的認(rèn)識到財務(wù)分析對于現(xiàn)代企業(yè)在決策中的重要性，依舊用傳統(tǒng)的方式為企業(yè)的經(jīng)營提供參考。雖然在一定程度上降低了決策的風(fēng)險性。但是這種核查方式效率低下，整體數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性不足，不能發(fā)揮現(xiàn)代企業(yè)的高節(jié)奏特性，不適應(yīng)當(dāng)前市場經(jīng)濟(jì)的激烈變化需求。同時企業(yè)管理人員在傳統(tǒng)的思想的影響下，不會對企業(yè)的實際運(yùn)營狀態(tài)進(jìn)行了解，更多的是關(guān)心企業(yè)的負(fù)債、利潤等因素，不能很好地協(xié)調(diào)企業(yè)的生產(chǎn)運(yùn)營。

4 改善財務(wù)分析在企業(yè)經(jīng)營決策中存在不足的對策

4.1 優(yōu)化財務(wù)分析體系

對于財務(wù)分析體系的優(yōu)化，需要從兩部分進(jìn)行開展。一部分是針對于財務(wù)分析模式的優(yōu)化，通過對財務(wù)分析流程、財務(wù)分析模式、財務(wù)分析結(jié)果、財務(wù)分析結(jié)構(gòu)等各部分進(jìn)行分析。使財務(wù)分析能夠與企業(yè)的實際發(fā)展情況和行業(yè)發(fā)展情況相適應(yīng)。讓財務(wù)分析能夠和企業(yè)相適配。確保財務(wù)分析的數(shù)據(jù)能夠滿足企業(yè)的數(shù)據(jù)需求，發(fā)揮財務(wù)分析對于企業(yè)經(jīng)營決策的作用。另一方面是針對于財務(wù)分析嵌入企業(yè)整體管理中去。通過對財務(wù)分析進(jìn)行整體的嵌入式的改造，讓財務(wù)分析能夠成為每個部門的工作流程中的一環(huán)。使財務(wù)數(shù)據(jù)能夠及時、準(zhǔn)確的匯總到財務(wù)部門，從而確保最終財務(wù)分析結(jié)果的準(zhǔn)確性和確定性。

4.2 加強(qiáng)新技術(shù)的應(yīng)用

對于新技術(shù)的應(yīng)用需要企業(yè)把握兩個要點(diǎn)。一個是對財務(wù)分析新方法，新流程的應(yīng)用，及時了解最新的財務(wù)分析策略，優(yōu)化自身的財務(wù)分析模式，使自身的財務(wù)分析方式能夠貼合市場經(jīng)濟(jì)的需求和發(fā)展，不斷提升財務(wù)分析對企業(yè)經(jīng)營生產(chǎn)結(jié)果的支持性。另外需要企業(yè)內(nèi)部加強(qiáng)信息技術(shù)的利用。不論是在企業(yè)各部門之間的交流溝通上，還是在信息的處理上。加強(qiáng)高新技術(shù)和信息技術(shù)的應(yīng)用，能夠保證各部門之間信息傳遞的及時性和準(zhǔn)確性，讓各部門數(shù)據(jù)能夠及時得到傳遞。通過計算機(jī)對數(shù)據(jù)進(jìn)行處理和復(fù)核也能夠減少數(shù)據(jù)處理的誤差，提升數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性，確保其能夠為企業(yè)的經(jīng)營決策提供良好的動力。

4.3 提升專業(yè)人員素養(yǎng)

提升企業(yè)財務(wù)分析效果，最常見的就是提升財務(wù)分析的專業(yè)性。這可以通過兩方面入手。一方面是通過培訓(xùn)的方式，讓現(xiàn)有的財務(wù)人員能夠逐步提升財務(wù)分析能力，使其能夠勝任財務(wù)分析工作。通過該方式提升的財務(wù)分析人員對企業(yè)的整體情況更加了解，能夠明確企業(yè)自身情況，能夠掌握企業(yè)的發(fā)展趨勢和目標(biāo)。在做財務(wù)分析的過程中能夠做到合理利用資源，做好財務(wù)數(shù)據(jù)的分析。另一方面可以通過提升財務(wù)分析人員的工作待遇的方式，從外部引進(jìn)專業(yè)的財務(wù)分析人員。將整體的財務(wù)工作進(jìn)行細(xì)化和分化，使不同的財務(wù)人員專注于不同的財務(wù)板塊，確保財務(wù)工作的穩(wěn)定開展。該方案能夠獲取更多的新鮮血液，能夠保證財務(wù)人員專注某板塊，進(jìn)而做到專精。在降低企業(yè)自身的財務(wù)風(fēng)險的前提下，提升了數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性和財務(wù)分析報告的專業(yè)性。

4.4 提升管理人員的重視程度

提升管理人員的重視程度能夠在很大程度上改善企業(yè)財務(wù)分析現(xiàn)狀。首先需要對企業(yè)的管理人員進(jìn)行財務(wù)分析相關(guān)知識的培訓(xùn)，使其能夠從理論上了解財務(wù)分析的重要性。同時，可以通過參觀優(yōu)秀企業(yè)、企業(yè)論壇、企業(yè)沙龍等方式讓企業(yè)管理人員能夠認(rèn)識到在企業(yè)管理中財務(wù)分析的重要性。通過實例讓相應(yīng)的人員能夠認(rèn)識到財務(wù)分析對于企業(yè)的運(yùn)行能力的提升，進(jìn)而引起企業(yè)管理人員對于財務(wù)分析工作的重視，使其能夠進(jìn)行一定的資源傾斜，從而加強(qiáng)企業(yè)財務(wù)分析工作的質(zhì)量

5 結(jié) 論

隨著社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，企業(yè)在日趨激烈的市場競爭中想要保持競爭力，必須要提升企業(yè)的市場決策能力，而財務(wù)分析能夠很好的為企業(yè)的決策提供相應(yīng)的數(shù)據(jù)支持。本文從財務(wù)分析的重要性入手，重點(diǎn)分析了現(xiàn)階段部分企業(yè)中財務(wù)分析不能滿足企業(yè)決策需求的原因和相關(guān)的影響因素，并建議企業(yè)從自身財務(wù)人員、企業(yè)財務(wù)分析模式、高新技術(shù)的應(yīng)用等方面入手，逐步提升財務(wù)分析能力，進(jìn)而保證財務(wù)分析能夠達(dá)到企業(yè)決策需求。在未來的研究中，還應(yīng)該依靠財務(wù)分析的原理進(jìn)行探究，對財務(wù)分析在企業(yè)的整體運(yùn)行、決策部署等方面的重要性進(jìn)行摸索和適配，建立相應(yīng)健全的財務(wù)分析模型，使財務(wù)分析能夠為企業(yè)的發(fā)展提供更多的幫助，提升企業(yè)的市場競爭力，讓企業(yè)能夠健康持久的發(fā)展。