數字紅包助消費復蘇

余繼超

在常態化疫情防控下，派發數字人民幣紅包成為全國多個試點地區提振消費、擴展內需的新手段。“6·18”網絡購物節來臨之際，成都、深圳、天津、廈門、廣州等多個城市發行數字人民幣紅包。

同時，數字人民幣試點場景不斷擴容，近期在稅務、政務、借貸、對公等多個領域試點落地，預計后續將進一步擴大試點廣度和深度，實現試點區域內的應用場景全覆蓋。

分析人士指出，在數字人民幣試點城市派發數字人民幣紅包，既刺激了消費，又帶動了數字人民幣的應用擴圍。數字人民幣試點從應用場景到交易規模都在加速擴展，從C端（個人用戶）的小額高頻擴展到B端（企業用戶）的信貸和財政補貼等方面，不斷實現“縱深化”發展。

提振民生消費

得益于突出的普惠性，數字人民幣紅包逐步成為各試點地區精準促消費、擴內需的新手段。記者梳理發現，5月底以來，廈門、深圳、雄安新區、天津、成都等多地向居民發放各種形式的數字人民幣消費補貼，提振消費需求，助力實體商戶復蘇。

6月10日，成都發放“520”數字人民幣線上消費券。據介紹，此次消費券由財政資金與電商平臺數字人民幣運營機構（各試點銀行）優惠疊加，將通過京東、唯品會、美團三個電商平臺分為三波次進行發放，共計約141萬份，金額1.6億元，涵蓋零售、餐飲、文化、旅游等行業。

據網信濱海的消息，天津經開區近日啟動數字人民幣消費場景推廣季，根據消費金額，市民可使用數字人民幣紅包進行抵扣，最高抵扣5000元。廈門在本月首次以數字人民幣形式發放購車補貼。6月期間，居民購車即享補貼，最高直補4000元，前1500名購車用戶可再享200元數字人民幣消費券。

記者獲悉，為了提振民生消費、助力商戶復蘇，深圳市也派發數字人民幣紅包。5月30日上午10點起，深圳市商務局聯合工商銀行、農業銀行、中國銀行、建設銀行、交通銀行、郵儲銀行、招商銀行、微眾銀行共8家銀行通過美團平臺，發放“樂購深圳”3000萬元數字人民幣紅包。

博通咨詢金融業資深分析師王蓬博對《國際金融報》記者表示，疫情逐漸消散后，通過數字人民幣發放消費券的模式一舉多得，既讓政府通過消費券的手段刺激了消費，又帶動了數字人民幣的普及和試點。

易觀分析金融行業高級分析師蘇筱芮預計，后續數字人民幣在紅包試點上還會繼續推進。從試點情況來看，目前我國推進數字人民幣的方案整體較為穩妥。

蘇筱芮告訴《國際金融報》記者，若要達到數字人民幣大規模普及，首先應具備成熟的技術能力，能夠保障交易過程的安全性以及支付效率；其次需要更多商戶接入數字人民幣的使用，以確保其具有豐富的應用場景；再者還需要加大對數字人民幣相關知識的普及教育，通過各類激勵措施培養支付習慣，使得活躍用戶規模不斷積累與留存。

場景持續擴容

數字人民幣交易規模擴展的同時，試點的應用場景也在不斷擴容，近期在稅務、政務、借貸、對公等領域試點落地。據央行重慶營業管理部消息，6月1日上午，位于重慶市九龍坡區的圣象裝飾材料有限公司使用工商銀行數字錢包完成繳稅3009元，成為重慶首位使用數字人民幣繳稅的納稅人，標志著數字人民幣繳稅業務場景在重慶正式落地。

另據青島政務網6月4日發布的消息，青島聚量融資租賃有限公司近日在中國工商銀行青島市分行的支持下，向青島愛爾家佳新材料股份有限公司以數字人民幣形式放款400萬元，成功落地國內首單數字人民幣應用場景下的數字融資租賃業務。

有統計顯示，在住房租賃場景中，數字人民幣被應用于公積金個人住房貸款還款、出租房屋稅款繳納、租金和押金繳納等領域；在金融交易場景中，北京正在購買付費金融服務、投資場外理財產品方面探索數字人民幣試點應用；深圳、蘇州、北京、大連等將數字人民幣應用到線上保險場景，用戶可使用數字人民幣進行保費支付結算。

零壹研究院院長于百程對《國際金融報》記者表示，近期數字人民幣在稅務、政務、借貸、對公等領域的試點落地，應用場景從純線下擴展到“線下+線上”融合，從C端延伸到B端，顯示出數字人民幣試點場景的不斷擴大和試點方式的愈加成熟，數字人民幣應用正不斷實現“縱深化”發展。

王蓬博指出，數字人民幣的試點從應用場景到交易規模都在加速擴展，總體上可使用數字人民幣的場景越發的全面，從C端的小額高頻正在擴展到B端的信貸和財政補貼等方面。此外，探索的程度也在加深，在保留原有消費券等模式之外，也在探索和產業更加深度的融合。

王蓬博表示，B端服務是一個值得深度挖掘的場景，類似轉移支付、農村金融、信貸服務、預付費、政務服務，這類從長遠看和數字人民幣特性結合比較緊密的場景都值得先期探索，以便有效形成和提高用戶使用頻率。

“總體上看，數字人民幣支付即結算、賬戶松耦合（可脫離傳統銀行賬戶實現價值轉移，使交易環節對賬戶依賴程度大為降低）、無轉接清算費用等方面的特性可以讓商戶降低通道成本，同時更容易接受數字人民幣為載體的創新產品。另一方面，搭載智能合約技術之后，信息流和資金流的雙流統一也能夠確保精準投放和流程回溯，增加了普惠金融的便利性和可得性，同時確保授信資金閉環流轉和用途真實可信。”王蓬博認為，深耕B端服務，從特定場景找到真心需求、打開突破口是未來數字人民幣一個重要的運營趨勢。