數字人民幣錢包與第三方支付差異化分析

□文/周蕾 寧宇

（1.浙江金融職業學院；2.浙大控股集團有限公司 浙江·杭州）

［提要］本文通過分析國家統計局、中國人民銀行及其他終端獲取的數據，針對數字人民幣推廣遇到的問題，分類總結人群基礎、推廣方式、終端同質、服務同質四個方面，進行系統性分析后，并提出加大推廣力度，多點多面的系統性擴張試點場景；強化創新技術，強化易用性和普惠性；多方聯合，流量轉化為優勢等破解方案。

隨著信息技術的發展，以新一代信息技術為代表的數字經濟正逐漸成為創新驅動和財富驅動的重要力量，更是全球經濟發展實現變革的主要力量。龐大的消費者群體，在傳統電子支付不斷迭代升級浪潮下，對于支付的安全性、便捷性、私密性等方面要求不斷上升。作為全球為數不多勇于大膽探索數字化形態貨幣的國家，我國自2014年開始在冬奧會場館、北京、上海、深圳、杭州等地區進行推廣和探索。現如今，數字人民幣推廣力度不斷加強，推廣方式、手段不斷增多，應用場景也不斷豐富。

一、推廣難度分析

作為唯一法定貨幣，數字化人民幣有著天生的信譽優勢且帶著最前沿、最安全的加密認證技術，因此投放、發行和實施方面不存在任何技術層面障礙，主要推廣難度在于人群基礎、推廣方式、終端同質、服務同質等方面。

（一）人群基礎。數字人民幣受眾群體大致可以分為一般人群和普惠性人群。一般人群可以定義為日常使用智能手機、了解數字化支付手段，能夠自主或者被動安裝數字人民幣所需終端軟件，通過一定的激勵即可快速接受并使用數字人民幣的群體；普惠性人群可以定義為日常不使用智能手機，在很長一段時間內不具備有效途徑獲取數字人民幣所需軟件，通過普通激勵機制并不能夠接受數字人民幣的群體。

一般群體是在數字化人民幣推廣過程中，能夠迅速積累用戶數，在短時間內能夠讓推廣展現出成效的一個群體。依照試點的區域序列，除極少一部分因政治因素而加入，基本上都是依照一般群體占試點區域總人口比例從高到低排列。由于此類群體日常使用智能手機，了解數字化支付手段，加之第三方無現金支付的日常使用，對其推廣數字化人民幣難度很低，甚至僅差一個下載App二維碼。通過朋友介紹、金融系統推薦、地推等行為，此類人群會很快部署完成數字人民幣使用環境并測試使用。市場呈現出一種只要推廣強度變大、增速同步高敏感上升，且激活總數在一定范圍內不斷攀升的態勢。因此，基本上試點區域前期推廣方式方法，人數曲線趨于相似。但通過初步數據分析，此類群體交易率、持續率卻一直呈現低點波動態勢，并沒有和安裝總數、激活率曲線一樣同步上揚。其原因有二：

一是群體形成與數字化人民幣無關。一般群體基礎形成是以支付寶、微信兩大第三方支付平臺為核心，銀聯支付、美團支付及第三方支付為補充，各大銀行自身支付、混合支付不斷搶占和完善市場后形成。從央行發布的《2020年支付體系運行總體情況》《2021年支付體系運行總體情況》來看，移動支付業務量依然保持增長態勢。2020年，銀行業共處理網上支付、移動支付、電話支付等電子支付業務2，352.25億筆、2，711.81億元，非銀行機構處理網絡支付業務8，272.97億筆、294.56億元。2021年，銀行共處理電子支付業務2，749.69億筆，金額2，976.22萬億元，同比分別增長16.90%和9.75%。其中，網上支付業務1，022.78億筆，金額2，353.96萬億元，同比分別增長16.32%和8.25%；移動支付業務1，512.28億筆，金額526.98萬億元，同比分別增長22.73%和21.94%；非銀行支付機構處理網絡支付業務1.03萬億筆，金額355.46萬億元，同比分別增長24.30%和20.67%。非銀行機構處理的網絡支付業務筆數占到了總移動支付交易筆數的77.86%并不斷上升，非銀行機構在零售類支付市場優勢十分明顯，社會認可度和接受度持續處于高位。數據充分印證了整個群體的形成不管是從基礎建設、行為養成到最后優化運行基本都沒有看到數字人民幣的身影。數字人民幣推廣只不過沿用了市場上其他第三方網絡支付常見的推廣手段，展示其法定性的特征后，對于成熟用戶市場產生了短暫的獵奇需求，進而用戶產生數量暴漲“高升水”數值。

二是維護群體力量，數字化人民幣與第三方支付差距較大。對于自身用戶群體維護，第三方支付建設投入了很多資源，市場培育也是經年累月的積累，在很長一段時間內投入了大量維護資源。總體而言，在市場培育初期數字人民幣和第三方支付采用的方式比較雷同，主要以發放獎勵紅包，安裝即送優惠券的形式。而市場中后期，數字人民幣僅僅使用了定期發放紅包的方式來維護群體，且發放時間、發放形式都沒有形成明確的、可重復把握情形。這對于基本上抓住了每一個特殊時間點，如傳統假日、網商自己形成的“6·18”“雙11”等，依照不同人群發放不同面值、不同形式代金券的第三方支付來說，力量呈現的非常懸殊。此外，第三方支付還能針對不同客戶長期以來的習慣，在發現用戶黏性下降的時候，精準推送折扣和優惠。雖然不排除某些App利用了搜索歷史等各類有可能涉及用戶隱私的數據，但這一階段總體而言，第三方支付可以說在維護上遠遠超出數字人民幣。

由于前述兩大原因，數字人民幣在很多用戶的終端中呈現用一次后就進入靜默狀態。最嚴重的問題是，從第一次使用到第二次遇到應用場景時，間隔時間一般會在3～6個月之間。這個時間跨度會讓用戶在遇到下一個應用場景后，發現系統和用戶均已忘記密碼，進而導致繼續靜默或者刪除，使得交易率、持續率持續在低位震蕩。

作為普惠型金融，普惠性人群一直是數字人民幣不可忽視的目標群體。在第三方支付的長期擴張行為下，普惠性人群數量已經趨于臨界值。對于這個群體推廣數字人民幣，穩定性差、單人成本高是常見的態勢。就算目前能夠用NFC等觸碰技術來針對這一群體實施不同方案，但終端發放、培訓使用等長期成本是一個非常巨大的壓力，幾乎讓推廣變得不可行。

（二）推廣方式。數字人民幣目前所使用的推廣方式、除了沿用大量第三方支付曾經使用過的方式外就是動用了一些行政邊緣力量。此類力量可以細分為行政內力量和金融系統力量。

行政內力量主要是確定推廣區域，并在推廣區域內執行一定策略的排他性或建議性行政命令。如，指定區域內不得使用除數字人民幣以外的交易方式；指定區域內相關人員收入必須使用數字人民幣結算；指定區域內數字人民幣結算和使用率低于目標值時相關負責人受到處罰等。行政力量能夠讓指定區域內數字人民幣短時間進入一個強流通狀態，甚至能夠成為短期內唯一流通的貨幣，這可以讓指定區域內人群幾乎無遺漏地使用并培養一定數字人民幣交易習慣。但此類行政命令基本為短期型，一旦結束后，相關使用人會直接進入日常市場。由于外部市場并沒有形成數字人民幣流通習慣，沒有數字人民幣使用場景。一般在14～21天后，相關人員會逐漸放棄數字人民幣并繼續使用第三方支付，嚴重的還會產生抵觸性，加大數字人民幣推廣難度。

金融系統力量大多為只能實施比較弱的建議權。如，建議大型跨國公司在國際結算中使用數字人民幣能夠享受更多優惠，建議日常公司間結算使用數字人民幣，建議員工工資使用數字人民幣發放，要求銀行人員建議其周圍人員安裝并使用數字人民幣等。這類建議決定權基本都在目標對象手中，短期內目標對象能夠接受并使用數字人民幣，但受到金融系統工作人員影響（特別是強制要求型、考核型驅動的推廣），以及相關優惠政策持續性問題，目標對象也會在很短時間內放棄數字人民幣，進入靜默狀態。

行政邊緣力量總體上可以在短期內產生一個數字人民幣推廣和使用群體，但不可忽視的是，此類力量產生的群體能夠延續和積極推廣數字人民幣的可能性極低，基本會在以半個月為周期的情況下消失并產生一批具有反面和抵觸情緒群體。動用此類力量過多，會更加阻礙正常推廣行為。

（三）終端同質、服務同質。對于個人用戶而言，終端同質和服務同質是阻礙數字人民幣使用的最大障礙。首先，終端同質，對于個人用戶而言，對數字人民幣最直觀的感受就是多了個App，且這個App使用需要數據網絡或NFC等。雖然數字人民幣App能夠不定時發送優惠信息，但與其他第三方大力推廣自身的App沒有什么本質上的區別。在特定場景下，銀行App內置支付場景比數字人民幣更便捷、功能更強大，加之數字人民幣帶給人“零”接觸感，使得終端同質化極端嚴重。其次，服務同質化則更為嚴重。無論數字人民幣本質如何，推廣手段如何先進，不可否認的是對于終端用戶而言，就是個具有支付功能的第三方錢包。數字人民幣的法償性優勢給用戶體驗就是往錢包內存錢，背后有國家背書，流通時不會像類似于支付寶、微信一樣對余額有所限制。但支付寶、微信應用場景已經延伸至各個方面，且幾乎可以完成生活支出時，余額轉出就變得不那么重要，完成一套軟件生態內資金的流動。數字人民幣的支付性優勢就是能用NFC等非接觸技術，但這個銀聯App或者大型商業銀行的App也同時具備。由于其他App支付時可以使用貸記卡，對于借貸消費、不使用錢包的人群而言，數字人民幣幾乎沒有任何優勢（除非有優惠）。在掃碼支付領域，各類銀行及第三方結算機構大力發展的聚合支付，使得優惠券使用、支付途徑無感選擇成為日常常態，而這些功能數字人民幣尚未完善。數字人民幣可以鏈接不同銀行賬戶的優勢，同樣銀聯App和第三方聚合支付消磨殆盡。特別是銀聯App，在推廣時本就給人一種官方結算的感覺，其免費對接銀行卡，實現跨行瞬時互通等，滿足了大量用戶需求。近幾年銀聯App一直使用民生類小額消費推廣模式，如地鐵、公交1分出行等優惠，使得數字人民幣應用場景極端同質化。

此外，各大支付App一般都聚合了大量附屬功能，如疾控相關的健康碼、行程卡；日常水電繳納；簡易行政處罰處理；大型商業體優惠等。這些都在不同層面強化著用戶黏性，并對數字人民幣造成強大的推廣壁壘。

二、推廣建議

總之，數字人民幣仍然是未來的發展方向，穩健推進數字人民幣發展是新發展格局下我國積極應對全球央行數字貨幣競爭、進一步拓展人民幣國際化空間、助力數字中國建設的戰略著眼點。針對前文所述的問題，數字人民幣可以在以下方向集中力量突破：

（一）加大推廣力度，多點多面的系統性擴張試點場景。由于國內移動支付群體龐大且處于成熟期，在這個群體中推廣和擴張數字人民幣的試點區域和應用場景，能夠在短時間內迅速積累用戶。為防止跌入高凍結率的使用陷阱，規避兩個數字人民幣應用場景接觸間隔過長的問題，需要加大對數字人民幣系統的創新設計，不斷強化便捷性、易用性和普惠性。為此，首先需加快試點區域的建設，由于一般人群和試點區域特殊的正相關性，發揮特殊經濟區域優勢，突破地域邊界，進一步擴大試點測試的應用場景覆蓋，通過技術創新不斷提升數字人民幣的系統穩定性和場景適配性，有效拓寬數字人民幣在綠色生活、鄉村振興、普惠金融等公益性主題應用場景，以及數字政府、新型智慧城市等數字中國戰略應用場景的覆蓋面。不僅僅著眼于個人端，而是政務端、企業端并舉，以系統性的方式擴張試點場景。針對不同群體特殊的應用需求，打通應用所在的上下游，切實縮短兩次應用場景時間間隔，降低靜默用戶的比例。

（二）強化創新技術，強化易用性和普惠性

1、強化新技術的創新，對使用界面進一步簡化設計。特別是針對支付界面，為了能夠切實做到普惠性原則，需要強化圖形化頁面的設計，最大限度降低文本輸入及其他復雜操作，完善基于指紋、語音和人臉的生物識別技術，針對技術、金融雙缺乏的知識群體，設計出能夠在很短時間內完成并使用的模式。

2、強化普惠性硬件開發。依賴智能手機和數字人民幣互相促進的推廣現階段已不可能，需要針對雙離線業務開發可穿戴設備、物聯網設備以及各類能夠抵御惡劣環境的專用型硬件設備。從硬件角度跨越“數字鴻溝”，從根本上提升農村用戶、小額用戶、老年用戶、殘障認識等使用數字人民幣可能性。

3、強化數字人民幣基礎設施建設，消除通訊壁壘。特別是強化農村區域、城鄉區域的基礎通訊設備設施，使其具備推廣和使用數字人民幣的條件。優化現有支付環境，引導數字人民幣在銀行系統結算、政務系統清算、商業體系支付流通等方面發揮好服務和建設作用。通過提升使用率來反向優化數字人民幣，達成雙融共促的生態結構。

4、集中突破數字人民幣受理機構相關硬件改造及業態升級。通過人民幣發行的最末端強化，引導終端用戶提高使用頻率，處理好與傳統人民幣業務銜接和轉化業務，如ATM取現、ATM存數字人民幣、高柜存取數字人民幣等。以受理機構服務質量進一步優化和增強數字人民幣的生態環境。

（三）多方聯合，流量轉化為優勢。對于數字人民幣而言，單打獨斗不是最優策略。其擁有的科技優勢、安全優勢遠超第三方支付，但流量基礎和用戶基礎與第三方支付公司存在差距。借助第三方支付科技公司與提供相關數字經濟基礎設施的有關企業，來從電子支付端口切入，與大眾進行鏈接，然后依靠用戶黏性，來進行科技優勢、安全優勢向金融優勢的轉化。

第三方支付公司紅利大多來源于流量轉化，因此其提供的服務中大多包含提升用戶黏性、加大入口流量等措施，在吸引并穩定用戶方面有著極強的優勢。一般支付公司為了能夠讓用戶量穩步增長，會對客戶進行畫像，并通過推薦算法來推送相關業務，力求不斷精準，形成差異化優勢，而這一優勢卻是目前數字化人民幣所不具備的。

反之，如果數字人民幣在推廣和流通過程中和第三方支付公司通力合作，相互補充相互優化，能夠在一定時間內達到很好的效果。數字人民幣可以通過第三方支付公司了解目標用戶群的具體情況，通過前期畫像數據和精準定位，在目標群體中分離出不同階段、不同層次的目標客戶，依照簡易到難的順序，平滑推廣和影響用戶消費支付習慣。大量的用戶群體能夠給數字人民帶來單一推廣所不能享有的流量程度，這不僅能夠降低數字人民幣推廣難度，充分調動各方積極性，還能通過用戶及時反饋不斷修正和優化數字人民幣自身。而對于第三方支付公司而言，和數字人民幣合作，不僅可以打通新型渠道，還在某種程度上獲得了政府的“軟背書”。這能夠極大地提升第三方支付公司的金融信譽，反哺自身發展。