軟件設(shè)計(jì)師家庭的理財(cái)計(jì)劃

李晉和太太阿文都是從事軟件設(shè)計(jì)行業(yè)的，兩人的月薪差不多，稅后都在5500元左右。兩人的年終獎(jiǎng)加起來(lái)15000元左右。

每月支出方面，他們目前還有一筆本金余額26萬(wàn)元的房屋貸款，每月還貸支出2500元。夫妻倆物欲不高，兩人加上孩子的基本生活開(kāi)銷(xiāo)每月在2000元左右。因此，他們目前每月的結(jié)余能保持在6500元左右。

此外，他們現(xiàn)有的銀行存款能為他們帶來(lái)4000元的年利息。股票投資上，一年差不多能賺到1萬(wàn)余元。年度性開(kāi)支方面，差不多還要?jiǎng)?chuàng)出5000元，主要用于一些人情往來(lái)、購(gòu)置服飾和居家物品等。因此，他們的年度性結(jié)余大約有24000元。

家庭資產(chǎn)方面，他們目前的現(xiàn)金和活期存款保持在1萬(wàn)元左右，定期性存款目前有18．5萬(wàn)元，股票市值在7萬(wàn)元左右，黃金等收藏品價(jià)值7000元左右，還有給朋友的借款6萬(wàn)元。自用的房產(chǎn)價(jià)值在60萬(wàn)元左右。家庭總資產(chǎn)93．2萬(wàn)元。房屋貸款余額為26萬(wàn)元。家庭凈資產(chǎn)為67．2萬(wàn)元。

除了雙方公司為兩人提供的社會(huì)基本保障“四金”，該家庭目前沒(méi)有任何商業(yè)保險(xiǎn)。

五大理財(cái)困惑如何達(dá)成?

“朋友那邊的6萬(wàn)元借款，不出意外的話，今年年底可以收回了，所以我們現(xiàn)在考慮是否到年底用這筆還款加上目前的儲(chǔ)蓄，把銀行的房貸全部提前還清。這個(gè)想法是否可行?”李晉提出了自己的第一個(gè)想法。

“其次，孩子剛剛出生不久，未來(lái)還需要各種教育和醫(yī)療基金，我們?cè)撊绾畏e攢?”這是他們的第二個(gè)疑惑。

“我們夫妻倆都是1977年出生，馬上就要30歲了。雙方父母年紀(jì)也都大了，面臨著退休養(yǎng)老的問(wèn)題，不知道通過(guò)怎樣的理財(cái)方式，可以令父母今后在意外、病痛或重癥下能夠比較輕松地支付醫(yī)療費(fèi)用?”他們認(rèn)為第三個(gè)比較急需解決的問(wèn)題就在此。

“我們還希望專家能給我們比較好的投資建議，使得我們?cè)谀壳暗墓ぷ骱褪杖牖A(chǔ)上，每年年收入能增長(zhǎng)1～2萬(wàn)元，甚至更多。”

李晉夫婦還表示，他們希望在兩三年后，能夠擁有一輛私家車(chē)，方便家人的生活。他們的愿望和困惑，能夠統(tǒng)籌安排，順利實(shí)現(xiàn)么?

李晉夫婦年度收入總計(jì)為：161000元。其中主動(dòng)性收入(工資收入)14700元，被動(dòng)性收入(投資收入)14000元。李晉夫婦家庭年度總支出為59000元，其中消費(fèi)支出為29000元，債務(wù)支出為30000元。

家庭年總支出占家庭年總收入的比例為36．6％?？梢钥闯隼顣x家庭結(jié)余比例相當(dāng)高，支出的安排還是相當(dāng)合理的。但保障支出沒(méi)有，說(shuō)明在保障安排方面有所欠缺。

家庭資產(chǎn)情況分析

李晉家庭總資產(chǎn)93．2萬(wàn)元，其中使用資產(chǎn)(自用房產(chǎn))60萬(wàn)元，可產(chǎn)生收益的生息資產(chǎn)(各類(lèi)金融資產(chǎn)和收藏品)33．2萬(wàn)元。生息資產(chǎn)占家庭總資產(chǎn)比重35．6％。對(duì)于這個(gè)年輕家庭而言，用于目前生活所需和未來(lái)生活儲(chǔ)備的配置比例還比較合理。

該家庭金融資產(chǎn)共計(jì)32．5萬(wàn)元，占到家庭總資產(chǎn)的三分之一，說(shuō)明該家庭資產(chǎn)流動(dòng)性較好。全部金融資產(chǎn)每年產(chǎn)生收益1．4萬(wàn)元，總體收益率僅為4．3％。其中7萬(wàn)元的股票投資年收益就有1萬(wàn)元，股票這一單項(xiàng)投資收益率為14．2％。

李晉家庭負(fù)債為26萬(wàn)元。資產(chǎn)負(fù)債比例=26／93．2=27．9％，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于50％的安全線，說(shuō)明負(fù)債比例控制得當(dāng)。

從上面的資產(chǎn)負(fù)債分析中我們看到，李晉家庭的資產(chǎn)流動(dòng)性較高，但綜合收益率較低。之所以產(chǎn)生這樣的狀況，主要原因在于他們的定期存款比例過(guò)高，同時(shí)有6萬(wàn)元的無(wú)息借貸在朋友處。為此，他們今后在家庭財(cái)務(wù)安排上要調(diào)整，應(yīng)該盡快安全收回借款，同時(shí)積極調(diào)整家庭金融資產(chǎn)的具體品種配置。

家庭理財(cái)計(jì)劃分析

李晉提出的理財(cái)生活安排計(jì)劃和目標(biāo)有五個(gè)：1、年底提前歸還26萬(wàn)元貸款：2、給孩子積累教育及醫(yī)療基金：3、為父母準(zhǔn)備醫(yī)療金：4、每年增加收益1～2萬(wàn)元：5、兩三年后的購(gòu)車(chē)計(jì)劃。

對(duì)于這個(gè)家庭而言，26萬(wàn)元的貸款，每月2500元的還貸，并不會(huì)對(duì)他們的生活造成過(guò)多影響。同時(shí)，這個(gè)年輕的、剛產(chǎn)下孩子的家庭，屬于典型的成長(zhǎng)期家庭。為此，我們不建議李晉全額提前還貸，但可以考慮部分提前償還5萬(wàn)元左右(主要是朋友回收款)，減少利息支出。

中短期來(lái)看，該家庭希望每年增加1～2萬(wàn)元的總收入，并在兩三年后購(gòu)買(mǎi)家用汽車(chē)。結(jié)合他們的家庭實(shí)際情況，只要好好規(guī)劃和安排，這兩個(gè)目標(biāo)是完全可以實(shí)現(xiàn)的。

中長(zhǎng)期來(lái)看，為父母準(zhǔn)備養(yǎng)老尤其是醫(yī)療保障，為孩子積累教育和醫(yī)療基金，也是可行的。

家庭理財(cái)建議

增加家庭應(yīng)急金規(guī)模。對(duì)于李晉夫婦而言，目前每個(gè)月的支出基本在4500元左右，隨著孩子慢慢成長(zhǎng)，家用支出金額會(huì)逐步上升，預(yù)計(jì)今后每月會(huì)增加500～1000元左右。所以，他們家庭的應(yīng)急金(活期儲(chǔ)蓄或貨幣市場(chǎng)基金形式持有)最好能保持在1．5～2萬(wàn)元的規(guī)模。

家庭應(yīng)急金安排好以后，繼續(xù)存下來(lái)的錢(qián)就應(yīng)當(dāng)做好投資了，尤其應(yīng)該把18萬(wàn)元的定期存款“解放”出來(lái)(6萬(wàn)元的朋友借款回收后，可用于部分提前還貸或其他靈活安排)，增加家庭的投資收益。建議主要還是投資股票和股票型基金，按照6％～10％的年投資收益計(jì)算，這部分資金每年可為他們家庭增加1萬(wàn)元以上的收益，剛好滿足他們的一個(gè)理財(cái)目標(biāo)。

軟件設(shè)計(jì)師的工作相對(duì)比較穩(wěn)定，而且收入方面也應(yīng)該處于穩(wěn)中有升的一個(gè)趨勢(shì)，所以李晉夫婦今后每月應(yīng)該還有5000元以上的結(jié)余，這部分資金可用于各類(lèi)股票型、指數(shù)型和平衡型基金的投資，以便為孩子積累教育基金，為父母籌備養(yǎng)老基金。

而每年年度性的結(jié)余，今后應(yīng)該可以增加至3．5～4．5萬(wàn)元這樣一個(gè)水平，積累3年后，完全就可以為家里購(gòu)置私家車(chē)了。需要提醒的是，購(gòu)車(chē)以后，家庭每月開(kāi)支會(huì)上升千元左右，這一點(diǎn)李晉夫婦應(yīng)該有所考慮。

安排好家庭保障。李晉夫婦已經(jīng)考慮到為父母準(zhǔn)備養(yǎng)老和醫(yī)療基金，由于父母年紀(jì)已過(guò)半百，購(gòu)買(mǎi)商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)已經(jīng)不太合算，所以不妨給父母投保含有老年骨折等保障內(nèi)容的意外險(xiǎn)，而老人的養(yǎng)老和主要醫(yī)療費(fèi)用所需，還是自行籌措為主。其實(shí)，不僅是父母需要保障，已經(jīng)為人父、為人母的小夫妻倆，更應(yīng)該加強(qiáng)自身的保障。因?yàn)樘幱趬涯甑睦顣x夫婦，才是老人和孩子最大的保障。夫妻倆目前暫時(shí)可先考慮加強(qiáng)人身意外、壽險(xiǎn)和醫(yī)療補(bǔ)貼保險(xiǎn)保障。

《理財(cái)周刊》金融工作室陳婷

投資計(jì)劃要跟著理財(cái)目標(biāo)來(lái)實(shí)現(xiàn)，同時(shí)還要綜合考慮各個(gè)理財(cái)目標(biāo)之間的關(guān)系。從李晉夫婦情況來(lái)看，主要有5個(gè)理財(cái)目標(biāo)：1、歸還26萬(wàn)元貸款；2、給孩子積累教育及醫(yī)療基金；3、為父母準(zhǔn)備醫(yī)療金；4、每年增加投資收益1～2萬(wàn)元：5、兩三年后的購(gòu)車(chē)計(jì)劃。

目前李晉夫婦的可投資資產(chǎn)為32．5萬(wàn)元。如果歸還了26萬(wàn)元后，那么可投資資產(chǎn)僅為6．5萬(wàn)，按10％的投資收益計(jì)算，每年也僅6500元的收益，無(wú)法滿足第四個(gè)理財(cái)目標(biāo)，更沒(méi)有辦法滿足第二個(gè)和第三個(gè)理財(cái)目標(biāo)。我們估計(jì)貸款利率在未來(lái)的階段應(yīng)該會(huì)保持一個(gè)比較穩(wěn)定的情況，而且李晉夫婦每年的貸款還款金額僅占總收入的18．63％，每月的還款占月度總收入的比例壓力也不大，屬于合理范圍，財(cái)務(wù)情況比較健康；更重要的是，隨著股改結(jié)束，股市向牛，年收益率超越貸款利率(6％左右)的投資機(jī)會(huì)和概率已經(jīng)比較多，因此建議李晉不要提前歸還26萬(wàn)元的貸款，而應(yīng)該保留這筆資金用作投資從而產(chǎn)生收益。

孩子的出生勢(shì)必要為他準(zhǔn)備教育及醫(yī)療基金，越早做打算，投資效果越好。建議李晉夫婦可以采取定期定額的投資來(lái)準(zhǔn)備教育基金，每年投資2萬(wàn)，投資于證券市場(chǎng)，按平均每年12％的收益率計(jì)算，20年后孩子的教育基金將達(dá)到160萬(wàn)元，按每年4％的學(xué)費(fèi)增長(zhǎng)率計(jì)算，屆時(shí)的160萬(wàn)元相當(dāng)于現(xiàn)在的73萬(wàn)元，基本能夠滿足孩子的教育需要。

李晉夫婦除了考慮父母的醫(yī)療金準(zhǔn)備計(jì)劃外，還要考慮自己的養(yǎng)老計(jì)劃。該筆資金的準(zhǔn)備我們建議可以采取初始投資一部分加上以后每年定期定額投資的方法來(lái)解決。建議李晉夫婦初始投資10萬(wàn)元，以后每年投資5萬(wàn)元，投資于證券市場(chǎng)，選擇穩(wěn)健投資品種，可以實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)。同時(shí)建議李晉夫婦自己應(yīng)當(dāng)為自己購(gòu)買(mǎi)醫(yī)療保險(xiǎn)和定期壽險(xiǎn)，以加強(qiáng)自身保障。

李晉目前剩余的資金除了留2．5萬(wàn)元作為應(yīng)急金外，其余資金25萬(wàn)元進(jìn)行投資。按每年6％的投資目標(biāo)，每年可獲得1．5萬(wàn)元的投資收益。隨著今后財(cái)富的積累，可以獲得更多的投資收益。

具體投資的策略選擇

孩子的教育計(jì)劃建議選擇股票型開(kāi)放式基金投資組合來(lái)實(shí)現(xiàn)；父母醫(yī)療金和自己退休金計(jì)劃建議選擇平衡型開(kāi)放式基金投資組合來(lái)實(shí)現(xiàn)；為增加年度收益而進(jìn)行的日常投資，也建議選擇平衡型開(kāi)放式基金組合來(lái)實(shí)現(xiàn)。

在選擇具體產(chǎn)品時(shí)，最好能夠咨詢專業(yè)理財(cái)顧問(wèn)的建議，才能夠在目前眾多基金中選到優(yōu)秀的產(chǎn)品。

(摘自《理財(cái)周刊》2006．12)