論和諧社會下的企業財務管理

摘 要： 黨的十七大提出了“在科學發展觀指導下，建設資源節約型、環境友好型和諧社 會 ”的宏偉而正確的經濟社會發展目標。企業作為創造物質財富的主體，同時又是資源消耗的 主體和污染物的主要排放者，是建設資源節約型、環境友好型和諧社會的基礎和關鍵。文章 分析了當前社會下企業財務管理不和諧的主要方面，提出了和諧社會下企業財務管理框架構 建的設想。

關鍵詞：和諧社會 財務管理 框架 構建

中圖分類號：F275 文獻標識碼：A 文章編號：1004-4914(2008)04-148-02

黨的十七大提出了“在科學發展觀指導下，建設資源節約型、環境友好型和諧社會”的 宏偉而正確的經濟社會發展目標，企業作為創造物質財富的主體，作為國民經濟的重要組成 部分，應義不容辭地為完成上述目標做出自己應有的貢獻。財務管理是企業管理極為關鍵的 組成部分，目前相當部分企業的財務管理工作與“科學發展觀、建設和諧社會”的要求相距 甚遠，甚至是背道而馳。

一、當前社會下企業財務管理不和諧的主要方面

1.在財務管理目標上，以股東財富最大化或企業價值最大化作為財務管理的終極目 標。它的缺陷主要表現在： (1)只重視股東和企業的物質利益，忽視社會利益和生態利益。如我國目前有許多的企 業，為了增加利潤，偷稅、漏稅、騙稅現象還相當嚴重；為了增加 利潤，不少私人礦主，不惜破壞生態環境，破壞性開采國家寶貴而稀缺的各種礦產資源；為 了節省成本、增加利潤，不少企業竟肆無忌憚地將沒有經過無害化處理的工業“三廢”直接 排向祖國的江湖、大地和天空。現在我國有為數不少的城市和工礦區，天已不再藍、地已不 再綠、江湖水也已不再清。這種 靠犧牲生態環境來獲取財富，對社會、對大眾沒有任何積極意義，而且如此發展下去，必將 危及子孫后代的生存和發展。 (2)只重視股東和企業的物質利益，忽視職工利益。一些私營企業，為了節省成本、 增加利潤，在如下幾方面存在侵害職工利益的行為：一是利用目前我國勞動力過剩、違反勞 動法規，盡可能壓低工人工資，盡可能延長工人勞動時間，隨意清退員工；二是為了追求高 額利潤，竟置職工生命安全于不顧，在安全生產設施方面投資極少，安全生產制度缺失或者 有制度也不嚴格執行，生產環境極度惡劣，致使安全事故頻繁發生，工人的生命安全得不到 保障。 (3)只重視股東和企業的物質利益，忽視債權人和用戶利益。部分企業，不講信用，長 期拖欠貨款、貸款，有錢也不還債，侵害了債權人的正當權益。還有不少企業，在設計、生 產過程中，忽視用戶利益，偷工減料，產品質量低下；在銷售和售后服務環節，虛假宣傳、 質次價高。 (4)只重視股東和企業的眼前物質利益，忽視企業長遠利益，主要體現在：一是利用各 種手段人為增加利潤，以便抬高發行價，達到在資本市場籌資額的最大化，但籌資完成后， 上市公司沒有做高業績的動力了，或者無法再編造利潤了，于是出現了上市公司利潤“一年 績優、二年績平、三年績差、四年ST”的現象；二是走所謂“捷徑”，只重視能立即見 效的技術引進和仿制，不重視時間長、見效慢的自主研發和人才技術儲備，永遠落在別人后 面 ；三是相當多的私營礦山只顧眼前賺錢，只采富礦，不采貧礦，給國家資源造成極大破壞。

2.在企業收益分配上，誰對企業經營管理有控制權，誰就享有收益分配權。因此， 出現了收益分配過分偏向企業大股東和高管階層，輕視國家利益、職工利益，不愿承擔應有 的社會責任的傾向。

3.在財務管理機制上，對企業高管人員，過分偏向激勵機制，輕視約束機制，權力 過大。而且，不少企業其高管的收入與企業效益并未掛鉤，有的企業甚至是高管收入高高 在上，而企業效益卻每況愈下。

4.在財務管理內容和手段上，內容陳舊，手段落后，缺乏創新。財務內容陳舊主要 表現在：一是相當多的企業沒有把知識經濟條件下最重要的生產要素——知識資本的管理納 入財務管理體系，而仍舊只關注物質資本的管理；二是在當前生態環境日益惡化的情況下， 沒有將綠色財務引入財務管理體系；三是在經濟金融全球化、信息傳輸網絡化的條件下，企 業的理財環境已變得空前復雜和易變，企業所面臨的巨大財務風險也是前所未有的，但現行 的財務管理并沒有將財務風險管理放到其十分重要的應有位置。

財務管理手段落后，主要表現在：一是不少企業，特別是中小私營企業業主，主要還是 以自己的實踐經驗來指導財務管理工作，缺乏科學性；二是相當多的中小企業，其財會業務 的處理還停留在手工階段，即使用上了計算機，財務管理的功能也沒有充分發揮。在網絡經 濟時代，隨著企業經濟活動的數字化、網絡化，出現了許多新的媒體空間，如虛擬資本市場 、虛擬銀行等等。許多傳統的商業運作方式行將退出歷史舞臺，取而代之以電子支付、電子 采購和電子定單方式，商業活動將主要以電子商務的形式在互聯網上進行，使企業間的購銷 活動更便捷、更安全、費用更低廉，計算更精確。這種特殊、新型的商業模式，已經使得傳 統的財務管理模式無法適應需求，也遠遠無法滿足基于互聯網的商業交易結算。傳統財務管 理的弊端具體表現在以下幾個方面：

一是無法防范財務管理中出現的網絡安全問題。網絡經濟要求財務管理借助互聯網來進行， 而互聯網體系使用的是開放式的TCP/IP協議 ，它以廣播的形式進行傳播，易于搭截偵聽、口令試探和竊取、身份假冒，給網絡安全帶來 極大威脅。而傳統的財務管理大多采用基于內部網（Intranet）的財務軟件，局部信息的共 享，無法保障外部的信息入侵，未考慮到來自互聯網的安全威脅。對企業而言，企業的財務 數據，尤其是財務管理的內容，均屬重大商業機密，如遭破壞或泄密，將給企業造成無法估 量的損失。

二是用戶身份確認以及文件管理方式的風險。網絡經濟下所有的商業交易均在互聯網上進行，供需雙方互不見面，這就需要通過一定 的技術手段來確認用戶身份，以此來保證電子商務交易的安全性。而傳統的財務管理軟件一 般采用口令確認身份，不同的用戶有不同的口令。隨著互聯網用戶的增加，如果沿用口令驗 證身份方式，將耗費大量的人力和財力，而且還存在泄密和被解密的可能，顯然這種身份驗 證技術已不適應基于互聯網的財務管理模式。另外，傳統的財務管理一直使用手寫簽名來證 明文件的原作者或同意文件的內容。而在網絡經濟環境下，電子報表、電子合同等無紙介質 的使用，無法沿用傳統的簽字方式，況且國家在這方面還存在立法的滯后性，在法律上缺乏 保護，也有辨別真偽上的麻煩和不必要的風險。

三是無法滿足電子商務的需求。電子商務的貿易雙方從貿易磋商、簽訂合同到期支付等均通過互聯網完成，使整個貿易 交易行為遠程化、即時化、虛擬化。這些變化，首先對財務管理方法的及時性、適應性、彈 性等提出了更高的要求。傳統的財務管理沒有實現網絡在線辦公、電子支付、電子貨幣等手 段，使得財務管理中的預測、計劃、決策等各個環節工作的時效性較差，時間間隔較長，不 能適應電子商務發展的需要。另外，分散的財務管理模式也不利于電子商務的發展。在網絡 經濟下，企業通過網絡對其下屬分支機構實行數據處理和財務資源的集中管理，包括集中記 賬、算賬、登賬、報表生成和匯總，并可將眾多的財務數據進行集中處理，集中調配集團內 的所有資金。然而，傳統的財務管理由于受到網絡技術的限制，不得不采用分散的管理模式 ，造成監管信息反饋滯后、對下屬機構控制不力、辦公效率低下等不良后果，無法適應網絡 經濟發展的要求。

四是不能適應新的財務管理模式。在網絡經濟環境下，企業的原材料采購、銷售、銀行匯兌 、保險等過程均可通過計算機 網絡完成，無需人為干預。因此，它要求財務管理從管理方式上，能夠實現業務協同、在線 管理、集中式管理模式。從工作方式上，支持在線辦公、移動辦公等方式，同時能夠處理電 子單據、電子貨幣等新的介質。而傳統的財務管理使用內部網的財務軟件，通過內部網實現 在線管理，它不能真正打破時空的限制，使財務管理變得即時和迅速。由于傳統的財務管理 與業務活動在運作上存在時間差，企業各部門之間信息也無法相互鏈接，因而企業的財務資 源配置與業務動作難以協調同步，不利于實現資源配置最優化。

5.在財務評價指標體系上，主要限于可用貨幣計量的如資產、負債、利潤、現金流量 等財務指標，缺乏體現以人為本的人力資源、知識資本、財務風險和綠色財務方面的評價指 標。

二、和諧社會下企業財務管理框架的構建

1.對企業財務管理目標，應當按照科學發展觀、建設和諧社會的要求加以修改和完 善。即摒棄單純追求股東財富最大化或企業價值最大化目標，而改為“在切實遵守國家法律 ，保護生態環境，保障債權人、用戶和職工正當權益，承擔起應負的社會責任的前提條件下 的經濟效益、社會效益、生態效益相統一的追求企業長久、穩定的發展和企業總價值的不斷 增值。”

在和諧社會里，財務資源配置的主體應是企業的所有“利益相關者”，而不僅僅是股 東。不同的利益相關者對企業有不同的財務利益要求，投資者期望其資本有效增值最大化， 債權人期望企業償債風險最小化，員工期望其薪金收入最大化，政府期望企業的社會貢獻最 大化，公眾期望企業的社會經濟責任與績效最大化和污染的最小化等等。企業的理財應兼顧 和均衡各利益相關者的財務利益要求，這樣定位財務目標，既考慮了出資人的利益，又兼顧 了其他利益相關者的要求和企業的社會責任；既適應建設和諧社會的要求，又體現綠色財務 的特征。

2.在企業收益分配上，首先對初次分配，企業要切實執行國家勞動法規，根據勞動 者對企業貢獻的大小，給予勞動者應得的勞動報酬；其次，在稅后利潤分配上，要改變以“ 物質資本”作為唯一分配標準的不合理做法，改以多種標準相結合的分配體系，即以對企業 貢獻大小為依據，物質資本與人力資本（包括智力和體力）相結合，既能促進效率，又能兼 顧公平，還能體現各利益主體所承擔的風險大小的復合標準來進行分配。 傳統企業的收益分配是建立在“資本是企業發展的核心生產要素”這一基礎之上的。因 此，利潤理所當然地被認為是資本形成的，利潤分配也要按出資者的出資比例進行分配。但 是，在現代企業中，尤其在知識企業中，這一基礎已發生了變化，企業最主要的生產要素是 人力資本，而非貨幣資本，企業的實際控制權是掌握在經理人和科技人員手中，高智力的人 類勞動是利潤的主要來源，人力資本決定了知識企業的核心競爭力，它也必將是決定財富形 成和分配的最主要因素。因而，收益分配的重點要轉向人力資本的擁有者，而不是貨幣資本 的擁有者。人力資本的大小如何確定、以怎樣的形式來進行分配等是收益分配管理需要研究 的重要問題。在知識企業中，知識所有者統帥資本股東、職工以及各相關利益者共同擁有企 業，他們雖然沒有直接向企業投入物質資本，但是都向企業投入了具有經濟價值的知識才能 ，同樣為企業剩余的形成做出了重要貢獻，按照誰貢獻誰受益的原則，這些利益相關者都是 企業產權主體，都有權參與剩余分配。知識企業為適應這種變化，應改變按資分配的收益模 式，而應按“資+知”的模式進行分配，即在向企業投入物質資本和知識資本的各所有者之 間進行分配，按其貢獻大小，并結合各利益主體所承擔的風險大小進行分配。這樣，既能促 進效率也兼顧了公平。

3.在財務管理機制上，如何克服對企業高管人員過分偏向激勵、輕視約束的問題？ 首先，應將企業高管人員的收益與企業經濟效益、社會效益和生態效益掛鉤，超額完成效益 指標的應獎，未完成效益指標的應罰。其次，高管人員的聘用期不能太短（至少不少于5年 ），以防止高管人員的短期行為，而且收入的大部分應為股票期權。第三，企業高管人員應 向社會公開招聘，防止大股東任人唯親。

4.在財務管理內容上，針對經濟金融全球化、信息傳輸網絡化、生態環境惡化、知 識經濟時代撲面而來的客觀現實，企業財務管理必須增加或強化如下內容： (1)將綠色財務作為重要內容列入企業財務管理體系。企業作為經濟活動的基本單位， 既是資源的利用者，又是污染的制造者，對節約資源和保護環境有著不可推卸的責任。綠色 財務管理就是將資源的有限性，社會的效益性，環境的保護性以及企業的盈利性綜合考慮的 一種財務管理，其目的是在保持和改善生態資源環境的前提下，實現企業價值最大化以及企 業與社會的協調和發展。將綠色財務納入企業財務管理體系，不僅可以提高企業管理者和員 工的“綠色”意識，促使企業生產“綠色”產品，提高企業在消費者和社會上的美譽度，而 且符合國家建設環境友好型、資源節約型和諧社會的要求，必將獲得國家的政策支持，也有 利于企業長久發展。 (2)增加財務風險管理的內容。由于知識經濟建立在信息技術的基礎上，經濟活動的 網絡化、虛擬化以及知識積累和革新的速度加快，將使財務管理的風險趨于復雜化。由傳統 的籌資風險、投資風險轉向籌資風險、投資風險和網絡技術風險并存。科學地規避風險，首 先要強化財務管理人員的風險意識，及時調整財務人員適應新環境的知識結構，使他們能夠 具有及時捕捉風險、防范風險的能力。其次，要充分利用信息網絡加強調查研究，運用科學 方法對投資項目進行預測，提高投資決策效果。第三，由于在高新技術產業與無形資產上的 投資風險遠遠大于固定資產投資風險，對那些技術進步快，對國民經濟具有重大促進意義的 無形資產，要采取類似于固定資產加速折舊的方法進行攤銷，從而降低風險程度。 (3)將無形資產的管理提高到更高層次。在現代企業資產結構中，以知識為基礎的專利 權、商標權、非專利技術、商譽、計算機軟件、人力資本、產品創新等無形資產所占的比重 不斷加大，作用不斷加強。因此，現代企業要把知識資本作為對未來發展起決定性作用的戰 略資本來培育，同時，財務在運行資金時要有利于知識資本的培育，并將其作為最重要的理 財戰略，財務管理工作要有利于改善軟資源環境與結構，最大限度地發揮知識資本的潛能， 使無形資產日益成為決定企業未來收益及市場價值的主要資產。

5.在財務管理手段上，應根據財務管理目標和內容的變化，進行創新。 (1)實施網絡財務。網絡財務是以互聯網INTRENET、內部網IN TRANAT以及電子商務為 背景的在線理財活動。網絡財務相比傳統的財務管理手段與方法的優點主要表現在以下幾個 方面：一是在網絡財務環境下，從空間看，企業的財務可以進行遠程處理，便于整合整個 企業的財務資源，全面提高企業的競爭力； 從時間看，企業的財務活動可以實時報告，便 于企業進行在線管理，從而顯著提高企業的工作效率。二是在網絡財務環境下，對于擁有 許多下屬機構，而這些下屬機構又呈復雜結構且行業多種多樣的集團型企業來說，可以實現 財務與業務的協同，包括與企業內部各部門的協同，與供應鏈的協同和與社會部門的協同， 從而使企業資源配置最優化，最大限度地節約和使用資源。三是在網絡財務環境下，電子 單據和電子貨幣將得到普遍使用。電子單據可以節省許多中間環節，從而促進財務流程速度 和效率的提高。而電子貨幣是電子商務的重要條件，也是網絡財務的重要基礎。貨幣的電子 化以及在此基礎上的網上支付、網上結算，不僅極大地提高了結算效率，更重要的是加快了 資金周轉速度，降低了企業資金成本。 (2)模式創新。 在互聯網環境下，財務管理模式只有從過去的局部、分散管理向遠程處理和集中式管理 轉變，才能實時監控財務狀況以回避高速度運營產生的巨大風險。企業集團利用互聯網，可 以對所有的分支機構實行數據的遠程處理、遠程報賬、遠程查賬、遠程審計等遠距離財務監 控，也可以掌握和監控遠程庫存、銷售點經營等業務情況。這種管理模式的創新，使得企業 集團在互聯網上通過Web頁登錄，即可輕松地實現集中式管理，對所有分支機構進行集中記 賬，集中資金調配，從而提高企業競爭力。 (3)軟件創新。企業在人、財、物和產、供、銷管理中由于財務數據無法實現共享，難以實 現一體化。 運用Web數據庫開發技術，研制基于互聯網的財務及企業管理應用軟件，可實現遠程查詢、 網上支付等，支持網上銀行提供網上詢價、網上采購等多種服務。這樣，企業的財務管理和 業務管理將在Web的層次上協同運作，統籌資金與存貨的力度將會空前加大；業務數據一體 化的正確傳遞，保證了財務部門和供應鏈的相關部門都能迅速得到所需信息并保持良好的溝 通，有利于開發與網絡經濟時代相適應的新型網絡財務系統。

6.在財務評價指標體系上，增設反映人力資源利用效果、綠色財務方面的評價指標 ，補充財務風險方面的評價指標。在反映人力資源利用效果方面，增設“無形資產利潤率” 和“無形資產占全部資產比重”兩個指標，以反映無形資產的盈利能力和無形資產在全部資 產中的地位；在綠色財務方面增設“環境保護支出占產品成本比重”、“回收三廢占銷售額 比重”以及環保監管部門和當地居民對企業環保工作的評價指標，以反映企業對環境保護工 作的重視程度、回收“三廢”的效果和政府、當地居民對企業環境保護工作的滿意程度；在 財務風險方面，增加網絡財務風險方面的評價指標，如黑客入侵率、病毒感染率等，以反映 企業財務網絡的安全運行情況。

(作者單位：湖南工業大學 湖南株洲 412000)

(責編：若佳)