警惕零首付購房演繹“山寨版次貸”

盛　翔

近日，有不少媒體都有這樣的廣告：“保值計劃”、“無條件回購”、“內部員工價”……樓市低迷，在這一系列促銷花招用盡之后，開發商還有什么招？最近，杭州一些周邊樓盤甚至使出了“零首付”的“險招”。業內人士評價說，這在杭州售樓史是第一次出現，這帶給開發商和購房者的風險都很大。

“你只要簽下這個合約，一分錢都不用出，這套房子就是你的了！”—多么動人的宣傳口號啊，那些正自卑于荷包扁癟的“望房興嘆”者有福了！一分錢不花就能買到房，這樣的售樓宣傳無疑將對那些有著真實住房需求的中低收入人群形成誘惑和挑戰；倘若首吃螃蟹的這種銷售模式真的在表面上打開了沉寂的市場，也許還會對其他開發商形成同樣的誘惑和挑戰。

雖然在理智上，我們肯定知道：無論現在怎么“零首付”，該掏的錢，最終還是要一分不少地掏出來，區別只在于早掏還是晚掏，是掏給開發商還是掏給銀行。但是“零首付”畢竟在表象上撤除了人們的購房門檻，而且所針對的那部分中低收入人群，他們的購買需求又是那么真實那么迫切，加之人們總是愿意對未來做更好的預期，各級政府官員也一直在強調“總體經濟依然向好”，那么，一些在現有價位上也許并不具備購房能力的人，在“我想有個家”的強烈感情慫恿下，可能很容易就會敗給沖動的魔鬼。而一旦他們這樣做，他們不僅讓自己鉆入了一個圈套，而且將直接推動另一個更大的圈套向危險的懸崖滾去。

當這個市場上所能吸引到的購買力最差的最底層人群，也加入到市場的瘋狂派對中來，那么撒旦的微笑已經不必再做掩飾。這個意義上，“零首付賣房”無異于在滿眼盡是冬日肅殺景象的干涸市場上縱火，傳說中的“崩盤”并不是沒有可能出現—美國次貸危機就是最好的前車之鑒。

當初，美國一些貸款機構推出“零首付”、“零文件”的貸款方式，讓借款人可以在沒有資金的情況下輕松購房，使得一些中低收入者紛紛入市購房。結果卻是，借款人普遍出現無力還款的情況，而在此時，由于購買力最差的人群也已經被吸引入市，再沒有新生力量能夠參與入市接盤，借款人很難將自己的房屋賣出，即使能賣出，房屋的價值也可能已經不足以償還剩余貸款。轟轟烈烈的次貸危機于是被點燃導火索，然后迅速蔓延開去。

現在，我們的一些開發商自己借錢給購房者付首付，意味著房子在實質上并沒有售出，相當于開發商在借用購房者的名義向銀行騙貸。在拉動內需的政策鼓舞下，假如金融機構無意乃至自愿上當受騙，那么“山寨版次貸”事實上就已經完成了前期所有的程序準備，而只待最后一根稻草的疊加。此中風險，我們的監管機構不能忽視，不能無視，更不能將之作為一種“救市”。