非財務公司運營下的資金歸集研究

【摘要】非財務公司運營下的資金歸集，符合情理卻缺乏法規支撐，多處于“灰色”狀態。有鑒于此，本文從分解歸集動作、細分運營模式、研究實務處理等方面入手，參考借用外部法理環境，探究并尋求變通實操路徑。

【關鍵詞】企業集團資金歸集財務公司會計實務

一、資金歸集的法律借鑒與基礎工作

根據法理，資金歸集必然存在主客體區分；其中，集團母公司為主體、成員單位為客體。基于現代企業制度，主客體之間必須依法遵章辦事；并且，受金融資質限制，其還必須緊密依托金融機構間接實現相關工作。實踐中，資金歸集可能涉及的法律環節主要集中在歸集動作本身、歸集資金運營、歸集收益分配等方面。結合實施環境，首先，應明確法律為主、行政為輔的工作原則；其次，外部合約應主要以金融機構合同文本為準，變相解決操作及運營環節的法律規范問題；最后，是輔以行政手段，統一組織、均衡、協調內外部事宜。

另外，資金歸集的基礎工作主要有：明確企業集團內部資金管理職責，統一規范銀行賬戶、明確歸集范圍，對應開設內部資金賬戶等。其中，內部賬戶是與對應銀行賬戶緊密關聯的，主要用于核算、統計歸集資金在其間的流量、流向和余額等。

二、資金歸集的動作步驟與功能實現

資金歸集按照操作步驟，具體可分解為上收和下撥兩部分。其中，上收就是歸集資金，而下撥則主要考慮資金的使用或利益的分配等。實現上述動作，目前主要工具有金融機構和專業軟件公司分別提供的操作系統，雖二者有 “異曲同工”的功能效果，但仍各有專攻，應相輔相成的混合使用。就上收，從準確度、及時性等考慮，應主要依靠金融機構系統實現；而下撥，從智能化、監控性等出發，則應以專業軟件公司系統為主。

另外，一般情況下，集團母公司雖實施上收，但仍應對成員單位銀行賬戶留存一定的“留底資金”；同時，還必須嚴禁成員單位內、外部賬戶透支使用。

三、歸集資金的使用范圍與運營模式

資金歸集就是要實現企業集團資金的規范管理，提高資金的使用效益和效率。目前，企業集團歸集資金的主要去向：一是通過金融機構結構性存款或理財產品，進一步提高收益；二是調劑內部資金需求，減緩外部融資。有鑒于歸集資金的統一歸口管理，按照集團母公司對資金的管控效力劃分，運營模式大致可分為組織型和控制型兩類。其中，組織型模式是指集團母公司僅統一組織資金運營活動，由成員單位直接參與、自主簽約；控制型模式是指集團母公司全權運營歸集資金，替代成員單位履行職責、統一簽約。二者相較，前者母公司相對控制力度較弱，卻運營脈絡清晰、法律權責明確；后者母公司行為雖合情理，但缺乏法律支撐，在具體運作時存在亟待商榷的問題。

另外，對歸集資金的運營，還應嚴格遵守“三重一大”的制度要求，并把握安全性、流動性、收益性的運營次序；同時，就運營收益，還應建立分享機制，根據貢獻度大小統一分配。

四、資金歸集的會計實務與主要問題

資金歸集的本質是資金流動轉移的過程，即資金主要由成員單位流向集團母公司。為了記錄清晰、核算明確，就必須進行相關會計處理。參照歸集資金的運營模式，成員單位就歸集資金目前多在“銀行存款”或“內部往來”科目核算。并且，根據成員單位對歸集資金的權屬轉移認知不同，會計處理亦有區別，具體如下：

（一）歸集資金在“銀行存款”科目核算

此種核算，主要是成員單位將歸集資金視同于上存集團母公司，是一種存款行為。資金上收時，借記“銀行存款/內部存款” 科目，貸記“銀行存款/**銀行” 科目；收到下撥資金時，做反向處理。另外，根據成員單位參與程度及認知不同，還可具體細分為以下兩種情況：

1.成員單位直接參與歸集資金的運營，即組織型模式

由于資金運營時，歸集資金在名義、數量、收益等方面均可直接明確對應至相關成員單位，并相應地確認了資金的轉移，故發生運營時，借記“相關資產”科目，貸記“銀行存款”明細科目。終止運營、收回資本時，做反向處理；取得收益時，借記“銀行存款”明細科目，貸記“財務費用/利息收入”等科目。

2.集團母公司全權控制歸集資金的運營，即控制型模式

由于集團母公司替代成員單位統一實施運營，故成員單位不對歸集資金運營作會計處理。此種情況，集團母公司借用履行、變相發揮了金融機構的職能和作用，控制力度、實施效果最佳，但是，可能因資金運作，出現集團母公司掌握頭寸實際小于歸集資金總額的現象，從而進一步導致“派生貨幣”以及衍生的內部票據合法性、銀行詢證、合并報表等一系列問題。究其根源，主要是弱化了資金的實質轉移行為。另外，取得收益時，借記“銀行存款”明細科目，貸記“財務費用/利息收入”等科目。

（二）歸集資金在“內部往來”科目核算

此種核算，成員單位確認歸集資金的實質轉移，由集團母公司統一實施運營。資金上收時，借記“內部往來”科目，貸記“銀行存款/**銀行” 科目；收到下撥資金時，做反向處理。取得收益時，借記“銀行存款”明細科目，貸記“財務費用/利息收入”等科目。

具體分析上述兩類三種核算方式，其本質區別是對歸集資金權屬轉移的確認。確認權屬轉移的，相對在法律合規、會計實務、后續審計等方面操作空間大、認同障礙小；忽略權屬轉移的，則存在較多的法律操作、實務處理和審計認同等亟待規避、解決等問題。

總之，非財務公司運營下的資金歸集，必須要因地制宜，從法規層面，盡可能地完善動作步驟、運營使用和利益分配等各環節；從行政層面，一定要統籌組織、細分權責、利益共享。同時，還必須銀企緊密合作，如此，才有可能變通實現資金歸集功能，發揮歸集資金的集約化效用。

作者簡介：周杰（1976-），男，陜西西安人，現就職于西部機場集團有限公司，主要負責集團公司資金中心籌建工作。

（責任編輯：唐榮波）