對(duì)金融支持德宏重大項(xiàng)目建設(shè)的調(diào)查與思考

張金湛

近年來(lái)，德宏州借助云南省橋頭堡建設(shè)和瑞麗國(guó)家重點(diǎn)開發(fā)開放試驗(yàn)區(qū)建設(shè)的東風(fēng)，由昔日邊遠(yuǎn)荒涼的邊疆民族地區(qū)華麗轉(zhuǎn)身成為云南省“橋頭堡的橋頭堡、前沿的前沿、窗口的窗口”。德宏重大項(xiàng)目（總投資3000萬(wàn)元及以上）建設(shè)，不僅是保持全州經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要支撐，也是實(shí)施國(guó)家沿邊開放戰(zhàn)略的現(xiàn)實(shí)需要。但受地方政府財(cái)力有限、配套政策措施不完善、國(guó)家信貸政策調(diào)整、項(xiàng)目單位基礎(chǔ)工作不夠扎實(shí)等因素影響，德宏重大項(xiàng)目建設(shè)資金短缺，金融支持力度明顯不足。金融如何充分發(fā)揮融資主渠道和主體作用，推動(dòng)重大項(xiàng)目建設(shè)成為當(dāng)前亟須研究解決的課題。

一、德宏州重大項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)展情況

2012年，德宏州總投資3000萬(wàn)元以上重大項(xiàng)目建設(shè)共288個(gè)，預(yù)算投資總額1139.39億元，本年度計(jì)劃投資145.99億元。截至6月末，全州重點(diǎn)項(xiàng)目建設(shè)完成投資42.24億元，僅占年度計(jì)劃的28.9%。重大項(xiàng)目建設(shè)存在項(xiàng)目審批難、落地難、協(xié)調(diào)難、資金短缺和新項(xiàng)目、大項(xiàng)目少、項(xiàng)目?jī)?chǔ)備不足等許多實(shí)際困難，總體進(jìn)展緩慢，其中資金短缺是影響項(xiàng)目建設(shè)的主要瓶頸。

二、金融支持德宏州重大項(xiàng)目建設(shè)基本情況及特點(diǎn)

2012年上半年，全州金融機(jī)構(gòu)累計(jì)向重大項(xiàng)目建設(shè)投入信貸資金4.17億元，支持3000萬(wàn)元以上大項(xiàng)目18個(gè)，呈現(xiàn)出以下四個(gè)方面的特點(diǎn)：

（一）重大項(xiàng)目建設(shè)信貸資金占比低

2012年上半年，德宏州重大項(xiàng)目建設(shè)籌集資金36.23億元，主要以自籌和國(guó)家預(yù)算資金為主，其中德宏轄內(nèi)銀行貸款4.17億元，僅占所有資金來(lái)源的12%（見(jiàn)下圖）。

（二）信貸資金供需矛盾突出

一方面貸款需求量大幅增加，另一方面貸款滿足率卻十分低下。2012年上半年，全州共有25個(gè)重大項(xiàng)目建設(shè)申請(qǐng)銀行貸款69.79億元，同比增加15個(gè)，貸款需求增加66.77億元；同期全州18個(gè)重大建設(shè)項(xiàng)目獲得貸款4.17億元，項(xiàng)目同比增加3個(gè)，但貸款金額同比卻減少2.31億元，下降了35.7%，重大項(xiàng)目建設(shè)信貸需求滿足率僅為6%。

（三）信貸投放行業(yè)分布集中

銀行信貸投放重點(diǎn)主要集中在能源、工業(yè)和房地產(chǎn)項(xiàng)目，三項(xiàng)投入占所有重大項(xiàng)目建設(shè)貸款的99.8%，對(duì)農(nóng)田水利、交通、社會(huì)事業(yè)、服務(wù)業(yè)、市政基礎(chǔ)建設(shè)項(xiàng)目投入嚴(yán)重不足。

（四）信貸投放區(qū)域分布不均衡

州內(nèi)5個(gè)縣市發(fā)展不平衡，差距大。芒市、盈江、瑞麗占比高，隴川、梁河兩縣貸款合計(jì)占比不到1.5%。

三、金融支持德宏重大項(xiàng)目建設(shè)不足原因分析

（一）受信貸政策調(diào)控影響，重大項(xiàng)目建設(shè)信貸投放不足

隨著穩(wěn)健貨幣政策的深入實(shí)施以及風(fēng)險(xiǎn)管控力度加大，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不斷提高行業(yè)準(zhǔn)入條件，上收信貸審批權(quán)限，貸款投放漸趨謹(jǐn)慎，受此影響，德宏州許多重大項(xiàng)目建設(shè)難以取得銀行信貸資金支持。如德宏重點(diǎn)項(xiàng)目龍瑞高速公路2012年計(jì)劃完成投資15億元，但上半年僅到位2.8億元，項(xiàng)目單位雖與多家銀行洽談貸款融資，但至今尚沒(méi)有突破。

（二）銀行信貸管理漸趨嚴(yán)格規(guī)范，重大項(xiàng)目建設(shè)信貸操作難度增大

銀行內(nèi)部嚴(yán)格的貸款資質(zhì)審核和精細(xì)化操作使貸款審批較為復(fù)雜，而且金融監(jiān)管部門對(duì)貸款投放監(jiān)管也愈加嚴(yán)格。如銀監(jiān)會(huì)“實(shí)貸實(shí)付”、“受托支付”的規(guī)定對(duì)信貸資金用途和使用進(jìn)行嚴(yán)格限制，導(dǎo)致部分項(xiàng)目信貸不能根據(jù)需要靈活安排，貸款運(yùn)行效率下降。

（三）融資平臺(tái)債務(wù)管理要求提高，重大項(xiàng)目建設(shè)平臺(tái)融資受限

國(guó)家不斷加強(qiáng)融資平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn)管控，嚴(yán)格控制新增政府融資平臺(tái)授信，使政府融資平臺(tái)的融資能力受到很大限制。至2012年6月末，德宏州政府融資平臺(tái)通過(guò)清理收回、到期收回結(jié)清貸款19戶，只有10戶還有貸款余額，金額14.66億元，比年初僅增加0.77億元。

（四）部分項(xiàng)目自身?xiàng)l件不足，影響信貸資金有效投入

一是項(xiàng)目策劃不夠，研究國(guó)家信貸政策不足，致使信貸需求和供給之間數(shù)量不對(duì)稱、風(fēng)險(xiǎn)和收益不對(duì)稱現(xiàn)象。二是項(xiàng)目自身信用資源不足，缺少融資抵押擔(dān)保，許多項(xiàng)目難以達(dá)到銀行抵押擔(dān)保要求。三是項(xiàng)目成熟度較低，與項(xiàng)目配套的規(guī)劃、土地、環(huán)評(píng)、可行性研究等審批落實(shí)進(jìn)度慢。四是部分項(xiàng)目效益差，回報(bào)周期長(zhǎng)，缺乏信貸投放吸引力。五是企業(yè)財(cái)力弱，項(xiàng)目資本金和配套資金難以及時(shí)到位，影響了貸款投放速度。

（五）信息溝通機(jī)制不完善，銀企雙方不能有效對(duì)接

銀企信息溝通機(jī)制不完善，信息不對(duì)稱。部分項(xiàng)目單位與德宏州本地金融機(jī)構(gòu)聯(lián)系少，對(duì)銀行貸款政策了解少，影響了項(xiàng)目資金的統(tǒng)籌效率。同時(shí)，部分銀行對(duì)于項(xiàng)目基本情況以及項(xiàng)目所屬行業(yè)的走向？市場(chǎng)變化以及重大事項(xiàng)變化了解渠道有限，反應(yīng)相對(duì)滯后，影響了項(xiàng)目貸款的發(fā)放管理。

四、工作建議

（一）政府加大扶持力度，優(yōu)化項(xiàng)目信貸環(huán)境

1.著力優(yōu)化項(xiàng)目信貸環(huán)境。一是應(yīng)嚴(yán)把項(xiàng)目立項(xiàng)關(guān)，把項(xiàng)目做實(shí)，對(duì)不符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策的大項(xiàng)目，從源頭進(jìn)行控制，積極協(xié)助、指導(dǎo)項(xiàng)目單位完善項(xiàng)目報(bào)批手續(xù)，落實(shí)項(xiàng)目貸款準(zhǔn)入條件。二是設(shè)立項(xiàng)目基金，保證重大建設(shè)項(xiàng)目的前期投入，為銀行貸款提供先決條件。三是健全擔(dān)保體系，發(fā)揮擔(dān)保資金的杠桿作用。州級(jí)財(cái)政適當(dāng)增加擔(dān)保公司注資，壯大擔(dān)保公司力量；創(chuàng)新融資擔(dān)保方式，如行業(yè)協(xié)會(huì)組織聯(lián)保、成立企業(yè)信用協(xié)會(huì)等，走聯(lián)合增信融資道路。四是財(cái)政補(bǔ)貼重大項(xiàng)目信貸保險(xiǎn)，分散銀行貸款風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)項(xiàng)目吸引力。五是加強(qiáng)企業(yè)信用體系建設(shè)，解決貸款投放信息不透明、風(fēng)險(xiǎn)無(wú)從判斷的問(wèn)題，為解決貸款難問(wèn)題奠定更好的基礎(chǔ)。

2.完善協(xié)作配合機(jī)制，不斷暢通融資渠道。一是加強(qiáng)政銀戰(zhàn)略合作。今年7月，國(guó)務(wù)院正式批準(zhǔn)《瑞麗國(guó)家重點(diǎn)開發(fā)開放試驗(yàn)區(qū)建設(shè)實(shí)施方案》，德宏應(yīng)緊緊抓住這一歷史性機(jī)遇，爭(zhēng)取與各級(jí)金融機(jī)構(gòu)簽訂戰(zhàn)略合作協(xié)議，并及時(shí)抓好協(xié)議條款的落實(shí)，增加信貸資金來(lái)源。二是搭建重大項(xiàng)目建設(shè)對(duì)接平臺(tái)。建議每年組織召開1-2次建設(shè)項(xiàng)目對(duì)接會(huì)議，讓金融機(jī)構(gòu)及時(shí)掌握最新建設(shè)項(xiàng)目信息和信貸需求，便于跟蹤放貸；讓項(xiàng)目單位及時(shí)獲知最新貸款政策和要求，創(chuàng)造條件獲得融資支持；讓政府部門全面掌握項(xiàng)目資金融通情況，增強(qiáng)統(tǒng)籌協(xié)調(diào)的針對(duì)性。三是加強(qiáng)交流宣傳。建議創(chuàng)辦《德宏建設(shè)與金融信息》，作為政銀企交流的載體，同時(shí)在政府網(wǎng)站開辟金融宣傳專欄，向社會(huì)公眾和企業(yè)廣泛宣傳、積極推介金融服務(wù)與產(chǎn)品。

（二）銀行應(yīng)主動(dòng)作為，積極開創(chuàng)銀企共同發(fā)展新局面

1.把握歷史機(jī)遇，謀求經(jīng)濟(jì)金融協(xié)同發(fā)展。隨著瑞麗國(guó)家重點(diǎn)開發(fā)開放試驗(yàn)區(qū)建設(shè)的正式啟動(dòng)，德宏重大項(xiàng)目建設(shè)，特別是交通、能源等重要基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目建設(shè)，已經(jīng)成為國(guó)家沿邊開發(fā)開放戰(zhàn)略部署推進(jìn)實(shí)施的有機(jī)組成部分。德宏州各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)深入領(lǐng)會(huì)政策，提高認(rèn)識(shí)，把握機(jī)遇，主動(dòng)作為，保持信貸合理增長(zhǎng)，優(yōu)先支持重大項(xiàng)目建設(shè)，在促進(jìn)德宏經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展過(guò)程不斷擴(kuò)大自身發(fā)展空間。

2.合理確定支持重點(diǎn)，加大信貸投放力度。一是積極爭(zhēng)取上級(jí)行重視、支持德宏州橋頭堡黃金口岸建設(shè)和瑞麗國(guó)家重點(diǎn)開發(fā)開放試驗(yàn)區(qū)建設(shè)，對(duì)德宏給予政策傾斜，通過(guò)直貸、新增規(guī)模、單列計(jì)劃等方式增加德宏重大建設(shè)項(xiàng)目授信規(guī)模，放寬信貸審批和業(yè)務(wù)創(chuàng)新權(quán)限，優(yōu)先審批德宏州重大項(xiàng)目建設(shè)的融資申請(qǐng)。二是多方引進(jìn)外部信貸資金。整合信貸規(guī)模，大力發(fā)展銀團(tuán)貸款業(yè)務(wù)，吸引州外、省外銀行參與德宏重大項(xiàng)目建設(shè)。三是調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，積極發(fā)展表外融資業(yè)務(wù)。綜合開展銀行承兌匯票、信用證、保函、委托貸款、信托貸款等表外融資業(yè)務(wù)，不斷擴(kuò)大表外融資規(guī)模。

3.創(chuàng)新金融服務(wù)，提高金融服務(wù)水平。一是要推動(dòng)金融服務(wù)創(chuàng)新，有針對(duì)性地設(shè)計(jì)金融服務(wù)方案，為重點(diǎn)項(xiàng)目提供銀團(tuán)貸款、中長(zhǎng)期貸款、固定資產(chǎn)貸款、流動(dòng)資金貸款、票據(jù)融資等綜合服務(wù)。二是制定特殊支持政策，如實(shí)行優(yōu)惠利率，對(duì)建設(shè)期長(zhǎng)的項(xiàng)目延長(zhǎng)貸款期限，擴(kuò)大重點(diǎn)項(xiàng)目收益權(quán)或經(jīng)營(yíng)權(quán)質(zhì)押貸款范圍等。三是分類推進(jìn)重大項(xiàng)目建設(shè)貸款進(jìn)度。對(duì)已簽訂合同的貸款，要確保貸款及時(shí)投放到位；對(duì)已達(dá)成意向的貸款，要加快審查報(bào)批，對(duì)符合條件的盡快簽訂合同，對(duì)達(dá)不到條件的及時(shí)提出完善建議；對(duì)尚未落實(shí)資金來(lái)源的重大項(xiàng)目建設(shè)，要主動(dòng)介入，幫助尋求解決途徑。

（三）企業(yè)應(yīng)強(qiáng)化基礎(chǔ)工作，積累信用資源，增強(qiáng)融資能力

項(xiàng)目企業(yè)應(yīng)把加強(qiáng)自身建設(shè)作為增強(qiáng)融資能力的根本，進(jìn)行股權(quán)結(jié)構(gòu)改造，擴(kuò)充資本實(shí)力，完善公司治理，實(shí)行穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，加強(qiáng)成本核算，合理安排資金，健全財(cái)務(wù)制度，嚴(yán)格控制非生產(chǎn)性支出，增強(qiáng)信用觀念，真實(shí)披露信息，恪守合同約定，按時(shí)還本付息，塑造誠(chéng)信形象；應(yīng)主動(dòng)與金融機(jī)構(gòu)對(duì)接，把握政策導(dǎo)向，做大資產(chǎn)規(guī)模，創(chuàng)新項(xiàng)目運(yùn)作模式，多渠道籌措建設(shè)資金。

（四）拓展融資途徑，改善融資結(jié)構(gòu)

一是嘗試開展資本市場(chǎng)融資，推進(jìn)企業(yè)改制上市籌集重點(diǎn)項(xiàng)目建設(shè)資金。二是推動(dòng)開展債券市場(chǎng)融資。推動(dòng)符合條件的重大項(xiàng)目單位在銀行間債券市場(chǎng)和證券交易所發(fā)行中期票據(jù)、短期融資券、企業(yè)債、公司債等各類債券，籌集建設(shè)資金。三是推動(dòng)開展信托融資。加強(qiáng)與信托公司合作，針對(duì)德宏州重大項(xiàng)目資金需求，設(shè)計(jì)出相應(yīng)的信托產(chǎn)品，對(duì)受貸款規(guī)模控制制約無(wú)法發(fā)放貸款的重點(diǎn)項(xiàng)目予以支持。四是加大招商引資力度，引導(dǎo)民間資本通過(guò)參股、控股、BT、BOT等多種方式參與重大項(xiàng)目建設(shè)。五是積極推動(dòng)保險(xiǎn)資金以債權(quán)、股權(quán)等方式投資交通、能源等重大項(xiàng)目建設(shè)。