對金融支持德宏重大項目建設的調查與思考

張金湛

近年來，德宏州借助云南省橋頭堡建設和瑞麗國家重點開發開放試驗區建設的東風，由昔日邊遠荒涼的邊疆民族地區華麗轉身成為云南省“橋頭堡的橋頭堡、前沿的前沿、窗口的窗口”。德宏重大項目（總投資3000萬元及以上）建設，不僅是保持全州經濟增長的重要支撐，也是實施國家沿邊開放戰略的現實需要。但受地方政府財力有限、配套政策措施不完善、國家信貸政策調整、項目單位基礎工作不夠扎實等因素影響，德宏重大項目建設資金短缺，金融支持力度明顯不足。金融如何充分發揮融資主渠道和主體作用，推動重大項目建設成為當前亟須研究解決的課題。

一、德宏州重大項目建設進展情況

2012年，德宏州總投資3000萬元以上重大項目建設共288個，預算投資總額1139.39億元，本年度計劃投資145.99億元。截至6月末，全州重點項目建設完成投資42.24億元，僅占年度計劃的28.9%。重大項目建設存在項目審批難、落地難、協調難、資金短缺和新項目、大項目少、項目儲備不足等許多實際困難，總體進展緩慢，其中資金短缺是影響項目建設的主要瓶頸。

二、金融支持德宏州重大項目建設基本情況及特點

2012年上半年，全州金融機構累計向重大項目建設投入信貸資金4.17億元，支持3000萬元以上大項目18個，呈現出以下四個方面的特點：

（一）重大項目建設信貸資金占比低

2012年上半年，德宏州重大項目建設籌集資金36.23億元，主要以自籌和國家預算資金為主，其中德宏轄內銀行貸款4.17億元，僅占所有資金來源的12%（見下圖）。

（二）信貸資金供需矛盾突出

一方面貸款需求量大幅增加，另一方面貸款滿足率卻十分低下。2012年上半年，全州共有25個重大項目建設申請銀行貸款69.79億元，同比增加15個，貸款需求增加66.77億元；同期全州18個重大建設項目獲得貸款4.17億元，項目同比增加3個，但貸款金額同比卻減少2.31億元，下降了35.7%，重大項目建設信貸需求滿足率僅為6%。

（三）信貸投放行業分布集中

銀行信貸投放重點主要集中在能源、工業和房地產項目，三項投入占所有重大項目建設貸款的99.8%，對農田水利、交通、社會事業、服務業、市政基礎建設項目投入嚴重不足。

（四）信貸投放區域分布不均衡

州內5個縣市發展不平衡，差距大。芒市、盈江、瑞麗占比高，隴川、梁河兩縣貸款合計占比不到1.5%。

三、金融支持德宏重大項目建設不足原因分析

（一）受信貸政策調控影響，重大項目建設信貸投放不足

隨著穩健貨幣政策的深入實施以及風險管控力度加大，銀行業金融機構不斷提高行業準入條件，上收信貸審批權限，貸款投放漸趨謹慎，受此影響，德宏州許多重大項目建設難以取得銀行信貸資金支持。如德宏重點項目龍瑞高速公路2012年計劃完成投資15億元，但上半年僅到位2.8億元，項目單位雖與多家銀行洽談貸款融資，但至今尚沒有突破。

（二）銀行信貸管理漸趨嚴格規范，重大項目建設信貸操作難度增大

銀行內部嚴格的貸款資質審核和精細化操作使貸款審批較為復雜，而且金融監管部門對貸款投放監管也愈加嚴格。如銀監會“實貸實付”、“受托支付”的規定對信貸資金用途和使用進行嚴格限制，導致部分項目信貸不能根據需要靈活安排，貸款運行效率下降。

（三）融資平臺債務管理要求提高，重大項目建設平臺融資受限

國家不斷加強融資平臺貸款風險管控，嚴格控制新增政府融資平臺授信，使政府融資平臺的融資能力受到很大限制。至2012年6月末，德宏州政府融資平臺通過清理收回、到期收回結清貸款19戶，只有10戶還有貸款余額，金額14.66億元，比年初僅增加0.77億元。

（四）部分項目自身條件不足，影響信貸資金有效投入

一是項目策劃不夠，研究國家信貸政策不足，致使信貸需求和供給之間數量不對稱、風險和收益不對稱現象。二是項目自身信用資源不足，缺少融資抵押擔保，許多項目難以達到銀行抵押擔保要求。三是項目成熟度較低，與項目配套的規劃、土地、環評、可行性研究等審批落實進度慢。四是部分項目效益差，回報周期長，缺乏信貸投放吸引力。五是企業財力弱，項目資本金和配套資金難以及時到位，影響了貸款投放速度。

（五）信息溝通機制不完善，銀企雙方不能有效對接

銀企信息溝通機制不完善，信息不對稱。部分項目單位與德宏州本地金融機構聯系少，對銀行貸款政策了解少，影響了項目資金的統籌效率。同時，部分銀行對于項目基本情況以及項目所屬行業的走向？市場變化以及重大事項變化了解渠道有限，反應相對滯后，影響了項目貸款的發放管理。

四、工作建議

（一）政府加大扶持力度，優化項目信貸環境

1.著力優化項目信貸環境。一是應嚴把項目立項關，把項目做實，對不符合國家產業政策的大項目，從源頭進行控制，積極協助、指導項目單位完善項目報批手續，落實項目貸款準入條件。二是設立項目基金，保證重大建設項目的前期投入，為銀行貸款提供先決條件。三是健全擔保體系，發揮擔保資金的杠桿作用。州級財政適當增加擔保公司注資，壯大擔保公司力量；創新融資擔保方式，如行業協會組織聯保、成立企業信用協會等，走聯合增信融資道路。四是財政補貼重大項目信貸保險，分散銀行貸款風險，增強項目吸引力。五是加強企業信用體系建設，解決貸款投放信息不透明、風險無從判斷的問題，為解決貸款難問題奠定更好的基礎。

2.完善協作配合機制，不斷暢通融資渠道。一是加強政銀戰略合作。今年7月，國務院正式批準《瑞麗國家重點開發開放試驗區建設實施方案》，德宏應緊緊抓住這一歷史性機遇，爭取與各級金融機構簽訂戰略合作協議，并及時抓好協議條款的落實，增加信貸資金來源。二是搭建重大項目建設對接平臺。建議每年組織召開1-2次建設項目對接會議，讓金融機構及時掌握最新建設項目信息和信貸需求，便于跟蹤放貸；讓項目單位及時獲知最新貸款政策和要求，創造條件獲得融資支持；讓政府部門全面掌握項目資金融通情況，增強統籌協調的針對性。三是加強交流宣傳。建議創辦《德宏建設與金融信息》，作為政銀企交流的載體，同時在政府網站開辟金融宣傳專欄，向社會公眾和企業廣泛宣傳、積極推介金融服務與產品。

（二）銀行應主動作為，積極開創銀企共同發展新局面

1.把握歷史機遇，謀求經濟金融協同發展。隨著瑞麗國家重點開發開放試驗區建設的正式啟動，德宏重大項目建設，特別是交通、能源等重要基礎設施項目建設，已經成為國家沿邊開發開放戰略部署推進實施的有機組成部分。德宏州各金融機構應深入領會政策，提高認識，把握機遇，主動作為，保持信貸合理增長，優先支持重大項目建設，在促進德宏經濟社會發展過程不斷擴大自身發展空間。

2.合理確定支持重點，加大信貸投放力度。一是積極爭取上級行重視、支持德宏州橋頭堡黃金口岸建設和瑞麗國家重點開發開放試驗區建設，對德宏給予政策傾斜，通過直貸、新增規模、單列計劃等方式增加德宏重大建設項目授信規模，放寬信貸審批和業務創新權限，優先審批德宏州重大項目建設的融資申請。二是多方引進外部信貸資金。整合信貸規模，大力發展銀團貸款業務，吸引州外、省外銀行參與德宏重大項目建設。三是調整優化信貸結構，積極發展表外融資業務。綜合開展銀行承兌匯票、信用證、保函、委托貸款、信托貸款等表外融資業務，不斷擴大表外融資規模。

3.創新金融服務，提高金融服務水平。一是要推動金融服務創新，有針對性地設計金融服務方案，為重點項目提供銀團貸款、中長期貸款、固定資產貸款、流動資金貸款、票據融資等綜合服務。二是制定特殊支持政策，如實行優惠利率，對建設期長的項目延長貸款期限，擴大重點項目收益權或經營權質押貸款范圍等。三是分類推進重大項目建設貸款進度。對已簽訂合同的貸款，要確保貸款及時投放到位；對已達成意向的貸款，要加快審查報批，對符合條件的盡快簽訂合同，對達不到條件的及時提出完善建議；對尚未落實資金來源的重大項目建設，要主動介入，幫助尋求解決途徑。

（三）企業應強化基礎工作，積累信用資源，增強融資能力

項目企業應把加強自身建設作為增強融資能力的根本，進行股權結構改造，擴充資本實力，完善公司治理，實行穩健經營，加強成本核算，合理安排資金，健全財務制度，嚴格控制非生產性支出，增強信用觀念，真實披露信息，恪守合同約定，按時還本付息，塑造誠信形象；應主動與金融機構對接，把握政策導向，做大資產規模，創新項目運作模式，多渠道籌措建設資金。

（四）拓展融資途徑，改善融資結構

一是嘗試開展資本市場融資，推進企業改制上市籌集重點項目建設資金。二是推動開展債券市場融資。推動符合條件的重大項目單位在銀行間債券市場和證券交易所發行中期票據、短期融資券、企業債、公司債等各類債券，籌集建設資金。三是推動開展信托融資。加強與信托公司合作，針對德宏州重大項目資金需求，設計出相應的信托產品，對受貸款規模控制制約無法發放貸款的重點項目予以支持。四是加大招商引資力度，引導民間資本通過參股、控股、BT、BOT等多種方式參與重大項目建設。五是積極推動保險資金以債權、股權等方式投資交通、能源等重大項目建設。