新會計準則對盈余管理影響的實證研究

夏 蘭 謝志英

【摘要】 文章從會計準則變化角度研究制造業公司進行盈余管理的手段，通過對Jones模型進行改進，建立了新的模型來計量新會計準則環境下的公司盈余管理。選用120家制造業上市公司作為研究對象，利用2005—2009年樣本數據進行實證。研究表明，新會計準則限制了公司利用無形資產、資產減值準備進行盈余管理的行為。公允價值變動已經成為公司盈余管理的一項重要手段。但新準則的實施，對公司利用營業收入和固定資產折舊進行盈余管理的影響不明顯。

【關鍵詞】 盈余管理； Jones模型； 實證研究

引 言

2007年新會計準則在我國正式實施。新會計準則的實施為研究會計準則變化對公司盈余管理活動的影響提供了條件。本文從會計準則變化角度來研究制造業公司進行盈余管理的手段變化。新會計準則在計量標準、公允價值、存貨計價、減值準備等多方面提出了新的規定，這些新規定對盈余管理肯定有影響。雖然新會計準則的規定給盈余管理創造了機會，但整體上也根據以前實際情況進行了制度上的調整以約束公司盈余管理。制造業公司是上市公司的一個大類，公司數量多，且會計業務較普遍，具有代表性。文章以制造業公司為研究對象，利用多元回歸模型對比新會計準則實施前后的數據，分析具體會計準則變化對公司盈余管理的影響。