中國高凈值人士財富管理調(diào)查

中國高凈值人士中多為私營企業(yè)主，在關(guān)注財富安全、子女培養(yǎng)教育的同時，也在不斷樹立健康的財富觀。

近日，中國建設(shè)銀行和波士頓咨詢公司聯(lián)合發(fā)布的《中國財富管理市場》報告稱，至2011年底，高凈值家庭(指可投資資產(chǎn)在600萬元人民幣以上的家庭)共擁有的可投資資產(chǎn)規(guī)模預(yù)計達(dá)到27萬億元人民幣，占全國個人擁有的可投資資產(chǎn)總額的44％。2008年至2010年三年間，中國個人可投資資產(chǎn)總額和高凈值家庭總數(shù)分別保持了32％和42％的年均復(fù)合增長率。

報告分析顯示，高凈值家庭仍然集中在北上廣深以及其它東南沿海地區(qū)。不過，在擁有自然資源和地域優(yōu)勢的山西和海南等地，高凈值家庭的數(shù)量正急劇增加。通過對2，100多名高凈值人士的問卷調(diào)研和對多位私人銀行客戶經(jīng)理及其他相關(guān)業(yè)界人士的訪談，報告揭示了中國高凈值人士的以下特點。

私營企業(yè)主占多數(shù) 近六成的高凈值人士為私營企業(yè)主，超過半數(shù)的高凈值人士通過創(chuàng)辦實業(yè)起家，近半數(shù)的高凈值人士憑借著管理和營銷能力以及對自然資源的使用快速創(chuàng)造并積累個人財富。 這些人士普遍看重財富的安全保障功能。將近一半的人士將“保障自己和家人的安全”作為重要的財富使用途徑。他們對社會責(zé)任的認(rèn)知程度與教育水平和財富規(guī)模成正比，擁有博士學(xué)位的高凈值人士中有20％的人士選擇了“為他人和社會謀福利”作為財富分配的手段。

理財主要為了子女的未來

高凈值人士中有48％的人士認(rèn)為“為子女規(guī)劃未來”是其中一個最重要的理財目的，超越了“為事業(yè)進(jìn)一步提升”(44％)和“高品質(zhì)的生活” (40％)，表明富裕人群對培育下一代的重視程度。 調(diào)查發(fā)現(xiàn)，約六成的高凈值人士具有一定的風(fēng)險承受能力，約三分之一的人士投資以保值為主，只有8％的人士愿意承受較大的風(fēng)險。總體來說，高凈值人士約一半資產(chǎn)投資在中等或較高風(fēng)險的資產(chǎn)中。

最關(guān)注固定收益及信托類產(chǎn)品

高凈值人士對私人銀行服務(wù)的理解仍然停留在初級階段。大多數(shù)人了解或聽說過私人銀行的概念，約半數(shù)人將私人銀行最重要的功能理解為“更加個性化和優(yōu)先的銀行服務(wù)”而非其產(chǎn)品選擇和理財規(guī)劃。但有57％和53％的人士分別對固定收益和信托類投資產(chǎn)品的感興趣，這也是他們興趣最高的產(chǎn)品(圖1)。

調(diào)查顯示，高凈值客戶對私人銀行網(wǎng)點的專用空間(包括會議室和交易柜臺等)要求較高，但對于很多銀行花大力氣進(jìn)行豪華裝修、提供高檔的茶水飲料、娛樂節(jié)目甚至上網(wǎng)設(shè)備卻認(rèn)為是相對不重要的服務(wù)。

“富二代”偏愛復(fù)雜投資產(chǎn)品

半數(shù)的高凈值人士已經(jīng)或者準(zhǔn)備進(jìn)行財產(chǎn)移交。在得益于財富傳承的所謂“富二代”這一特殊群體之中，專業(yè)投資人士的比例相對較高，他們的風(fēng)險承受能力較強，偏好一些較為復(fù)雜的投資產(chǎn)品。

越富有的客戶對離岸產(chǎn)品的需求越大，而且他們多集中于一線城市和沿海地區(qū)，特別是廣東省。資產(chǎn)規(guī)模在5，000萬元人民幣以上的高凈值客戶中，22％都使用過離岸產(chǎn)品和服務(wù)。資產(chǎn)規(guī)模在三億元人民幣以上的高凈值客戶中，約四分之三預(yù)計其對海外產(chǎn)品和服務(wù)的需求會逐步增加。

單家銀行所管理的高凈值客戶錢包份額約為20％，因此，在某一家銀行總資產(chǎn)僅為1，000萬元人民幣的客戶，很可能實際可投資資產(chǎn)達(dá)到5，000萬以上甚至上億元人民幣。