我國商業銀行負債管理初探

商業銀行是社會經濟體系中經營貨幣的和資金供需方的媒介，但僅靠商業銀行自身的資本遠遠不能滿足其資產活動的需要，這個資金缺口的彌補有賴于銀行的負債業務，負債業務提供了商業銀行絕大部分資金來源，因此負債管理在商業銀行的經營管理中占據著重要的地位，目前我國商業銀行在負債管理方面明顯較為薄弱，加強其負債業務的經營管理刻不容緩。

資產負債管理的現狀

在我國，隨著金融體制改革的不斷深入，國有商業銀行的資產負債如何盡快地向規范的商業銀行資產負債比例和風險管理過渡，是一個亟待研究和解決的問題。我國國有商業銀行資產負債比例和風險管理與國際慣例相比還存在較大差異，主要表現在：

一是資本充足率低，自有資金嚴重不足。根據巴塞爾協議的規定，商業銀行的資本充足率必須達到8%的水平，但我國對國有商業銀行撥入的信貸基金當初就不是按比例撥入的，而且隨著銀行業務的發展，資本金沒有得到相應補充，因而現有商業銀行資本充足率極低，遠遠低于8%的水平。

二是存貸倒掛不平衡，超負荷運行嚴重。由于市場競爭日趨激烈，信貸規模盲目擴張，信貸收支靠拆借和占用匯差來平衡，導致存貸倒掛、超負荷運行嚴重，與商業銀行存貸比例要求相差甚遠。

三是資產負債結構不合理，流動性差。流動性負債長期資產化十分嚴重，流動性資產與流動性負債比例失衡，國有商業銀行在很大程度上靠借款來維持其流動性需要。

四是資產結構單一，存量板結。銀行資產的80%以上都是信貸資產，且短期資產長期化十分突出，使國有商業銀行資產不能滿足流動性和多樣性要求。

五是資產質量低，安全性差。逾期貸款和“兩呆”貸款比例遠高于商業銀行資產風險比例的標準，資產安全性得不到保障。

資產負債管理狀況產生的原因

從國有商業銀行內部看，首先是自我積累機制缺失。長期以來，國有商業銀行的利潤分配是金額上繳和少量留利，沒有建立起隨資產增長而補充自有資金的積累機制，部分國有商業銀行多年來信貸資金未能得到應有的補充，從而影響了自身的資金實力，這是目前國有商業銀行資本充足率嚴重不足的主要原因。其次是缺乏資金運營的約束機制。存貸不講來源，期限不講對稱，盲目擴張信貸，爭規模上項目，不管期限長短和風險收益，這是造成國有商業銀行資產存量板結，超負荷運行的根本原因。再次是缺乏經營風險消化機制。呆賬準備金的提取和使用未能充分考慮自身經營風險，提取比例過低，且未能真正消化資產壞賬，使國有商業銀行資產風險有增無減。

從國家宏觀金融運作看，由于金融市場不發達，市場金融調控采取剛性辦法且松緊無常，使國有商業銀行資金營運缺乏主動性，在調控中處于被動狀態，從而給國有商業銀行資產帶來巨大的負效應。由于金融市場不發達，國有商業銀行資產結構單一，在資產的流動性方面缺乏必要的第二準備金，如短期證券投資，短期拆放，短期票據貼現等。而中央銀行對國有商業銀行采取規模控制辦法，調控時緊時松：松時敞口供應，國有商業銀行千方百計擴張規模，形成許多無效貸款；緊時“一刀切”，國有商業銀行只得犧牲好的企業壓縮貸款規模，這使得好的差的企業都不能搞活。中央銀行這種剛性控制使國有商業銀行資產質量每況愈下。

從社會經濟環境看，主要是政府職能轉換不到位，企業經營機制對國有商業銀行經營制約，政府直接干擾金融，企業吃信貸資金的“大鍋飯”等，使得國有商業銀行無法按照信貸資金的“三性”原則來運轉。

幾點建議

我國商業銀行目前應該在以下三個方面著重開展工作：

構建資產負債管理的工具體系。政府有關部門要大力推進金融市場改革，開展金融創新，在加快利率市場化改革、匯率制度改革、資本市場改革的基礎上，及時推出債券、拆放同業、回購融資、利率及匯率期權期貨、掉期等金融工具，為商業銀行提供資產管理工具、負債管理工具、流動性管理工具以及風險管理工具，拓展商業銀行業務空間，全面提升商業銀行資產負債管理水平。

完善資產負債管理業績考核體系。首先，為了實現銀行短期的和長期的資產負債管理目標，保持銀行的競爭能力，兼顧資金的效益性、流動性和安全性，建立資產負債比例指標體系通過比例指標指導、監管、評價銀行的資產和負債業務，促進資產負債管理的開展。其次，定量分析與定向分析相結合。西方商業銀行在資產負債管理中開發出了諸如缺口分析、敏感性分析、久期、VaR等一些列的定量分析方法，這些方法值得我國商業銀行學習和借鑒，改變銀行過分偏重定性分析的習慣。最后，資產負債管理業績考核體系要圍繞風險，以風險為核心，考慮風險的成本和收益，全面精確地計量成本收益。

建立商業銀行資產負債比例管理的質量保證體系。以資金“三性”平衡為基本目標，運用系統論、控制論、信息論和全面質量管理的觀點、方法，依靠必要的內部組織結構，采取科學的分析手段，把商業銀行各部門、各環節的管理嚴密地組織起來，形成一個有明確任務、職責、權限、互相協調、互相促進的資產負債比例管理網絡。商業銀行資產負債比例管理的一個重要保證是能夠對各項比例指標進行有效的控制。控制是在一定的具體目標和工作標準下進行的，比例管理指標的考核標準為控制提供了具體目標，而各項管理工作標準和業務工作標準為日常的調控提供了有力的支撐。開展資產負債比例管理需要對商業銀行各項工作標準化、規范化，以合理的工作流程、一流的工作標準保證各項工作的質量，以一流的工作質量保證比例指標合格，從而使資產負債比例管理水平達到整體的最優。商業銀行要做到每一項具體工作都有第一責任人，做到質量工作事事有人管，人人有專責，辦事有標準，工作有檢查。