互聯網金融 銀行業新業態

隨著現代信息科技的迅速發展，互聯網已滲透到政治、經濟、社會和人們生活的各個領域，幾年前，甚至幾個月前還僅僅是人們一種美好的設想，可能轉眼間就變成可實際操作的現實。由于經濟全球化和互聯網的廣泛應用，各行各業甚至整個世界都在發生巨大的變化，可以這么說：任何行業的發展都已離不開互聯網。有專家預言：第三次工業革命就是“互聯網+可再生能源”，這將成為改變世界的新支點，是擺脫經濟危機，實現經濟轉型的必由之路。隨著互聯網的高速發展，傳統的集中式經營活動將逐漸被第三次工業革命的分散經營方式所取代。在銀行業，隨著IT技術的不斷進步，網上銀行對柜面的替代率普遍超過50%甚至更高，電子商務、手機銀行等已成為銀行追逐的熱點，并將逐步替代銀行延續了近百年的一些傳統業務模式。如果我們把眼光再看得更寬廣一些，我們不難發現，由于互聯網的不斷滲透，特別是百度、谷歌等扁平化搜索引擎和臉譜等社交網站的興起，云計算、移動支付的不斷成熟，很多新的金融業態已如燎原之火，迅速浸入傳統的金融市場。專家們把這些金融新業態稱之為互聯網金融，盡管表述不盡一致，但大家都把目前的電子銀行、網上銀行、電子商務、第三方支付、移動支付等都歸屬于互聯網金融的范疇。

據有關部門統計，2011年我國社會商品零售總額為18.1萬億元，其中電子商務的數額已達到5.8萬億元，并且仍以30%～40%的增長速度在高速發展。如果以15%的增長速度計算，2012年我國社會商品零售總額會超過20萬億元。最近阿里巴巴召開網商大會，宣稱其電子商務交易額2012年可達到1萬億元，這確實讓人感到驚訝。馬云在會上宣稱下一個目標是向10萬億元挺進，除了繼續加強阿里巴巴（B2B）、淘寶（C2C）、天貓（B2C）等網商平臺建設以外，為了更好地服務好網商和中小企業，馬云的第二個目標是用互聯網的思想和技術去做好阿里金融和建立為之服務的數據庫，從網絡和數據入手，利用云計算對信息進行高效處理，開發新型微貸技術，尋求解決小微企業融資新途徑。阿里巴巴進軍金融已有一年多時間，并取得了非凡的業績。阿里小貸已完成15萬家小微企業貸款，雖然平均每家企業得到的貸款只有4.7萬元，但至2012年7月阿里小貸的單日利息收入已達100萬元，在全部都是信用貸款的情況下，不良率僅為0.9%。

伴隨著電子商務的發展，像支付寶、快錢這樣的第三方支付企業日益壯大。至今年5月，全國已有101家企業獲得了第三方支付牌照。據統計2011年全年第三方互聯網支付交易規模高達2.16萬億元，較上年增長99%，支付用戶規模達1.67億戶，較上年增長21.6%。這些第三方支付公司從單純的支付業務進入POS收單、企業現金管理、基金代銷、信用卡還款、生活繳費等商業銀行傳統的中間業務。

民間借貸合法化后，有遠見的民間借貸公司特別注重通過互聯網發展金融業務。2010年5月三位從清華、北大金融和數學專業畢業的年輕人創辦了人人貸商務顧問有限公司（簡稱人人貸），通過互聯網搭建起為借款人和出借人之間的信息平臺，介入了金融業。2012年1月～6月人人貸交易量同比增長10倍，月增長率超過20%，有1700多家小微企業和個體經營戶通過人人貸向超過1萬名理財者募集到所需資金，壞賬率僅0.35%。人人貸的貸款年化利率18%左右，出借人的年化收益在10%以上，且起點金額只有500元左右。可貴的是三位年輕人沒有把急于做大規模作為目標，而是把主要精力放在以互聯網、搜索引擎和社交網等IT技術為基礎，建立和完善15項信用認證和個人信用審核系統，不斷完善數據模型，并以此作為企業的核心競爭力，為下一步的快速發展打下了堅實基礎。

面對著風起云涌的第三方支付公司、P2P貸款公司利用互聯網平臺大舉進軍金融服務業，特別是小微企業和零售業務。銀行業再也按捺不住，除了不斷完善電子銀行和網上商城等平臺外，不少銀行積極開拓互聯網金融新模式。2011年全國網上銀行市場交易額達到781萬億元，注冊用戶數達到4.34億戶，是美國總人口的1.4倍。銀行業在占領和鞏固電子商務市場上具有很大的優勢，但如果僅僅把業務停留在支付、結算等領域是遠遠不夠的。6月下旬，某國有大行同時上線兩大電子商務平臺“善融商務個人平臺”、“善融商務企業平臺”。這二大平臺不僅為客戶搭建交易平臺，還為客戶提供支付結算、托管、擔保和貸款融資等全方位服務，有望創新小微企業和零售客戶信貸融資的新模式。銀行創建的電子商務平臺不僅有利于業務的創新和發展，更重要的是有利于銀行了解客戶全面、真實的信息和數據，可以不斷完善批量化信貸業務的數學模型，提高小微企業和零售貸款的安全性和可靠性，防范職業操守不良帶來的道德風險。其他國有商業銀行和大型股份制商業銀行最近也動作頻頻，積極完善和開拓互聯網金融的業務領域。據報道，某股份制商業銀行創設小微企業互聯網交易平臺，企業在網上提出貸款申請和財務數據，銀行據此進行評分，通過線上和線下互動，企業在無抵押、無擔保情況下就可能取得貸款融資。

移動支付是互聯網金融的另一個重要領域，今后會成為互聯網金融的基礎支付方式。我們應該看到，現在對市場影響最大的是80后、90后這些年輕人，據統計國內手機網民從20歲到35歲的年輕用戶占近80%，而其中一半習慣于網上支付和使用電子銀行渠道。因此，移動支付業務的發展不僅僅只是增加了一個新的業務領域，更重要是著眼于今后市場的占領。雖然移動支付在國內才剛剛興起，也需要不斷完善以確保其安全性、可靠性，但已經有專家預言，伴隨著技術進步，移動支付將最終可能威脅到銀行卡的生存。

互聯網金融是個既陌生又不陌生的名詞。從上世紀90年代開始銀行的發展已離不開IT技術和網絡，20多年過去了，現在的IT技術與互聯網與當時的情況已完全不能同日而語。20年來世界經濟、社會發生了巨大的變化，說到底是依靠了科學技術的迅猛發展，可以這么說，未來對銀行真正能夠形成挑戰的，是信息科技的快速變革。因此從這層意義上講可以把互聯網金融稱為“智能金融”或“智慧金融”，它既不同于原來商業銀行傳統的間接融資，也不同于資本市場的直接融資，將是一種嶄新的金融模式：網絡信息補充傳統信息、網絡交易代替傳統交易、移動支付代替網絡支付、網絡市場代替傳統市場戓將成為現代金融服務發展的新方向。金融服務日新月異，商業銀行面臨轉型。面對著這樣的挑戰，中小商業銀行應該有些什么作為或者有些什么戰略思考呢？我認為最基本的有二條。

必須從根本上樹立起科技興行的理念，并真正扎扎實實地把它落到實處。我們必須看到，未來IT技術的進步對金融業發展的作用將超過任何其他因素。從前我們只是把IT作為工具使用，而現在要把IT成為業務本身，以此來改變銀行的商業模式，應對金融脫媒、利率市場化等的挑戰，強化銀行的專業優勢。稍具規模的中小商業銀行在其他方面要和大中型商業銀行或其他金融機構競爭往往力不從心，但是在科技和互聯網金融方面完全有可能追趕上去，起碼在目前銀行業財務狀況尚好的情況下不少中小商業銀行具有這樣的實力，在社會和企業IT人才已積累相當數量的情況下有這樣的基礎。近些年來，隨著業務的快速發展，眾多中小商業銀行對IT系統進行了改造和升級，取得了明顯的成績，有的中小商業銀行還通過聯合迅速提高IT的水平，但用一句時髦的話來說“這僅僅是萬里長征走完了第一步”，在不斷加強IT對業務發展和創新的支撐，積極地開拓互聯網金融業務和其他新興業務模式，真正把IT融入到業務中去成為業務的本身等等方面還有大量的工作要做。中小商業銀行必須不斷加強IT隊伍和電子銀行部門的力量和素質；大幅度增加對IT和電子銀行業務的投入；努力培養和使用互聯網金融和電子銀行的年輕人才；認真加強業務人員和IT人員專業知識的相互了解和滲透；不斷追蹤和學習國內外銀行新興業務和IT技術結合的狀況；迅速完善和加快開發互聯網金融的產品；等等。中小商業銀行如果在這些方面不改變，將來會遇到很大的問題。

小微企業和零售業務是中小商業銀行發展互聯網金融的重點。互聯網金融對銀行的公司業務、零售業務、資金業務、小微企業業務、投行業務等等都會產生巨大的影響。但是對中小商業銀行來講，當前我們必須把重點放在小微企業和零售業務上。我們必須認識到，為中小企業和城鄉居民服務是中小商業銀行的戰略重點。這些年來小微企業和零售業務在中小商業銀行的業務比重提高很快并給銀行帶來了豐厚的回報，樹立了良好的社會形象。但是，隨著大中銀行和其他金融機構也紛紛把目光轉向小微企業，小微企業業務競爭開始顯現，特別是僅僅依靠客戶經理一對一的營銷模式已明顯不能適應小微企業批量業務的發展和風險控制，所投入的成本也會越來越高。中小商業銀行按傳統方式發展小微企業業務遇到了瓶頸。因此，在繼續完善原有小微企業信貸模式的同時，需要另辟蹊徑以全新的視野把握網絡市場發展的規律，從網絡和數據著手開辟小微企業信貸的新模式，探索利用搜索引擎、社交網絡和云計算進行信息處理，建立可靠實用的信用審核體系，從事前的信息采集處理、事中的授信放貸、事后的監督還款等全方位的利用互聯網和IT技術來完成，使小微企業業務無論在數量和質量上都真正成為中小商業銀行有競爭力的核心業務。

國有銀行和一些大中型股份制銀行在零售業務上具有很強的優勢，它們除了有歷史形成的廣泛客戶基礎外，還在電子銀行上形成了特色，對客戶有很強的吸引力。中小商業銀行要想在激烈的市場競爭中使零售業務有較快的發展，一方面要從我們面臨的市場實際出發進一步厘清市場定位，業務重心必須下移，必須面向社區，面向鄉鎮，面向中低收入群體，面向未來客戶，并以此建立扎實的零售業務基礎。另一方面，必須審時度勢，努力跟進和趕上國內外零售業務的新技術、新模式，利用IT技術和互聯網使自身的零售業電子銀行業務水平迅速提升，為客戶提供產品靈活多樣，便利快捷的服務。我們特別要抓住某些已形成特色并具有良好市場前景的互聯網金融產品，迅速推廣，達到批量優勢。

互聯網正在改變經濟，改變世界。最近一段時間互聯網在推動我國政治開明，決策科學方面的作用已嶄露頭角，從“天價煙”、“表哥”局長的下臺，到哈爾濱大橋坍塌真相等重大事故的追究等等，可見互聯網的作用已滲透到社會的方方面面。互聯網金融的作用我們今天看到和想到的還只是很小一部份。有專家預言，20年后由于互聯網金融的發展，現有的銀行、券商、交易所等傳統的中介都將日勢漸微。比爾·蓋茨說過一句話：如果你們這些銀行不改變的話，你們就是21世紀將要滅亡的恐龍。話雖說得比較絕對，但我們如果不重視互聯網金融的發展，所帶來的后果確實是很嚴重的。IT技術和互聯網的迅猛發展是不以人的意志為轉移的客觀事實，我們必須以只爭朝夕的精神和事關企業生死存亡的緊迫感加快互聯網金融的發展。

（作者系杭州銀行首席顧問）